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浙商聚潮灵活配置混合型证券投资基金2017年年度报告

2018-03-30 20:15:21

基金管理人：浙商基金管理有限公司

基金托管人：交通银行股份有限公司

送出日期：2018 年 3 月 30 日

浙商灵活配置 2017 年年度报告

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§1 重要提示及目录

1.1 重要提示

基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，

并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以

上独立董事签字同意，并由董事长签发。

基金托管人交通银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2018 年 3 月 23 日复核了本报告

中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容

不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金

的招募说明书及其更新。

毕马威华振会计师事务所为本基金出具了无保留意见的审计报告。

本报告期自 2017年 1月 1日起至 2017年 12月 31日止。

浙商灵活配置 2017 年年度报告

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1.2 目录

§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2

1.1 重要提示 ...................................................................................................................................... 2

1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3

§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5

2.1 基金基本情况 .............................................................................................................................. 5

2.2 基金产品说明 .............................................................................................................................. 5

2.3 基金管理人和基金托管人 .......................................................................................................... 5

2.4 信息披露方式 .............................................................................................................................. 6

2.5 其他相关资料 .............................................................................................................................. 6

§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ............................................................................. 7

3.1 主要会计数据和财务指标 .......................................................................................................... 7

3.2 基金净值表现 .............................................................................................................................. 7

3.3 过去三年基金的利润分配情况 .................................................................................................. 9

§4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 10

4.1 基金管理人及基金经理情况 .................................................................................................... 10

4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ............................................................ 10

4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ........................................................................ 11

4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ........................................................ 11

4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ........................................................ 11

4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ........................................................................ 12

4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .................................................................... 12

4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ........................................................................ 12

4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ................................ 13

§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 14

5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ............................................................................ 14

5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ........ 14

5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............................ 14

§6 审计报告 ............................................................................................................................................. 15

6.1 审计报告基本信息 .................................................................................................................... 15

6.2 审计报告的基本内容 ................................................................................................................ 15

§7 年度财务报表 ..................................................................................................................................... 18

7.1 资产负债表 ................................................................................................................................ 18

7.2 利润表 ........................................................................................................................................ 19

7.3 所有者权益（基金净值）变动表 ............................................................................................ 20

7.4 报表附注 .................................................................................................................................... 21

§8 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 48

8.1 期末基金资产组合情况 ............................................................................................................ 48

8.2 期末按行业分类的股票投资组合 ............................................................................................ 48

8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................................ 48

8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ........................................................................................ 48

8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 .................................................................................... 50

8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ............................ 50

8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ................ 51

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8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ................ 51

8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ............................ 51

8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 .................................................................. 51

8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 .................................................................. 51

8.12 投资组合报告附注 .................................................................................................................. 51

§9 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 53

9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ................................................................................ 53

9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 .................................................................... 53

9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ................................ 53

§10 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 54

§11 重大事件揭示 ................................................................................................................................. 55

11.1 基金份额持有人大会决议 ...................................................................................................... 55

11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ...................................... 55

11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .......................................................... 55

11.4 基金投资策略的改变 .............................................................................................................. 55

11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 .................................................................................. 55

11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .................................................. 55

11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 .............................................................................. 55

11.8 其他重大事件 .......................................................................................................................... 56

§12 影响投资者决策的其他重要信息 ................................................................................................... 60

12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 ...................................... 60

12.2 影响投资者决策的其他重要信息 .......................................................................................... 60

§13 备查文件目录 ................................................................................................................................... 61

13.1 备查文件目录 .......................................................................................................................... 61

13.2 存放地点 .................................................................................................................................. 61

13.3 查阅方式 .................................................................................................................................. 61

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§2 基金简介

2.1 基金基本情况

基金名称浙商聚潮灵活配置混合型证券投资基金

基金简称浙商灵活配置

基金主代码 002076

基金运作方式契约型开放式

基金合同生效日 2016年 5月 11日

基金管理人浙商基金管理有限公司

基金托管人交通银行股份有限公司

报告期末基金份额总额 50,225,199.27份

基金合同存续期不定期

2.2 基金产品说明

投资目标本基金通过准确把握中国经济周期变动特征，挖掘不

同经济周期阶段下优势资产及行业投资机会，在严格

控制风险的前提下，追求基金资产的长期、稳定增值。

投资策略本基金采用定量分析和定性分析相结合的方法，深入

研究我国经济周期当前所处阶段（复苏、扩张、滞胀

和衰退）及未来发展方向，确定不同经济周期阶段下

的资产配置和行业投资策略，在有效控制风险的前提

下，精选优质上市公司股票构建投资组合，力求获得

较高的投资收益。

业绩比较基准沪深 300 指数收益率×50%＋中债综合指数收益率

×50%

风险收益特征本基金为主动投资的混合型基金，其预期风险和收益

高于债券型基金、货币市场基金，但低于股票型基金，

属于证券投资基金中的中高风险、中高收益品种。

2.3 基金管理人和基金托管人

项目基金管理人基金托管人

名称浙商基金管理有限公司交通银行股份有限公司

信息披露负责人

姓名郭乐琦陆志俊

联系电话 021-60350812 95559

电子邮箱 guoleqi@zsfund.com luzj@bankcomm.com

客户服务电话 4000-679-908/021-60359000 95559

传真 0571-28191919 021-62701216

注册地址浙江省杭州市下城区环城北

路 208号 1801室

中国（上海）自由贸易试验区银

城中路 188号

办公地址浙江省杭州市西湖区教工路

18 号世贸丽晶欧美中心 B 座

中国（上海）自由贸易试验区银

城中路 188号

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507室

邮政编码 310012 200120

法定代表人肖风彭纯

2.4 信息披露方式

本基金选定的信息披露报纸名称《中国证券报》

登载基金年度报告正文的管理人互联网网

址

http://www.zsfund.com

基金年度报告备置地点基金管理人和基金托管人的住所

2.5 其他相关资料

项目名称办公地址

会计师事务所毕马威华振会计师事务所（特殊普

通合伙）

上海南京西路 1266 号恒隆广场 50

楼

注册登记机构

浙商基金管理有限公司

浙江省杭州市西湖区教工路 18号世

贸丽晶城欧美中心 B座 507室

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§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况

3.1 主要会计数据和财务指标

金额单位：人民币元

3.1.1 期间数据和指标

2017年

2016年5月11日(基

金合同生效

日)-2016年 12月 31

日

2015年

本期已实现收益 11,394,445.46 17,655,549.93 -

本期利润 17,655,756.60 11,164,698.82 -

加权平均基金份额本期利润 0.0746 0.0220 -

本期加权平均净值利润率 7.08% 2.13% -

本期基金份额净值增长率 4.42% 3.73% -

3.1.2 期末数据和指标 2017年末 2016年末 2015年末

期末可供分配利润 1,728,877.47 25,012,500.88 -

期末可供分配基金份额利润 0.0344 0.0324 -

期末基金资产净值 54,397,280.31 801,562,901.48 -

期末基金份额净值 1.0831 1.0373 -

3.1.3 累计期末指标 2017年末 2016年末 2015年末

基金份额累计净值增长率 8.31% 3.73% -

3.2 基金净值表现

3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

阶段

份额净值

增长率①

份额净值

增长率标

准差②

业绩比较

基准收益

率③

业绩比较基

准收益率标

准差④

①－③ ②－④

过去三个月 0.09% 0.05% 1.96% 0.40% -1.87% -0.35%

过去六个月 0.52% 0.04% 4.25% 0.35% -3.73% -0.31%

过去一年 4.42% 0.05% 8.60% 0.32% -4.18% -0.27%

自基金合同

生效起至今

8.31% 0.08% 12.26% 0.36% -3.95% -0.28%

注：本基金的业绩比较基准：沪深 300指数收益率×50%＋中债综合指数收益率×50%。

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3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收

益率变动的比较

注：1、本基金基金合同生效日为 2016年 5月 11日，基金合同生效日至本报告期期末，本基金生

效时间已满一年。

2、本基金建仓期为 6个月，从 2016年 5月 11日至 2016年 11月 10 日，建仓期结束时各项资产

配置比例均符合基金合同约定。

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3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比

较

注：本基金 2016 年实际运作期间为 2016年 5月 11日（基金合同生效日）至 2016 年 12月 31日，

合同生效当年按实际存续期计算，不按整个自然年度进行折算。

3.3 过去三年基金的利润分配情况

本基金为进行过利润分配。

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§4 管理人报告

4.1 基金管理人及基金经理情况

4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验

浙商基金管理有限公司经中国证券监督管理委员会(证监许可[2010]1312 号)批准，于 2010

年 10 月 21 日成立。公司股东为浙商证券股份有限公司、通联资本管理有限公司、养生堂有限公

司、浙大网新集团有限公司，四家股东各出资 7,500 万元，公司注册资本 3 亿元人民币。注册地

为浙江省杭州市。

截至 2017年 12月 31日，浙商基金共管理十六只开放式基金——浙商大数据智选消费混合型

证券投资基金、浙商沪深 300 指数分级证券投资基金、浙商惠丰定期开放债券型证券投资基金、

浙商惠利纯债债券型证券投资基金、浙商惠南纯债债券型证券投资基金、浙商惠享纯债债券型证

券投资基金、浙商惠盈纯债债券型证券投资基金、浙商惠裕纯债债券型证券投资基金、浙商聚潮

策略配置混合型证券投资基金、浙商聚潮产业成长混合型证券投资基金、浙商聚潮灵活配置混合

型证券投资基金、浙商聚潮新思维混合证券投资基金、浙商聚盈纯债债券型证券投资基金、浙商

日添利货币市场基金、浙商日添金货币市场基金、浙商全景消费混合型证券投资基金。

4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介

姓名职务

任本基金的基金经理（助理）期限证券从业年

限

说明

任职日期离任日期

周锦程

本基金的

基金经理

2017 年 9 月

18日

- 7

周锦程先生，复旦大学

经济学硕士。历任德邦

证券股份有限公司债券

交易员、债券研究员、

债券投资经理。

吕文晔

本基金的

基金经理

2016 年 5 月

11日

2017年 10月 31日 6

吕文晔先生，英国华威

大学过程工程和商业管

理硕士。曾任平安资产

管理有限责任公司交易

部债券交易员。

4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

本报告期内，基金管理人严格遵守《证券投资基金法》及其他相关法律法规、证监会规定和

基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的前提

下，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，基金运作整体合法合规，无损害基金份额持

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有人利益的行为。

4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明

4.3.1 公平交易制度和控制方法

为了规范公平交易行为，保护投资者合法权益，根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《证

券投资基金管理公司管理办法》、《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等法律法规规

定，本公司制定了相应的公平交易制度。在投资决策层面，本公司实行投资决策委员会领导下的

投资组合经理负责制，对不同类别的投资组合分别管理、独立决策；在交易层面，实行集中交易

制度，建立了公平的交易分配制度，确保各投资组合享有公平的交易执行机会，严禁在不同投资

组合之间进行利益输送；在监控和评估层面，本公司金融工程小组将每日审查当天的投资交易，

对不同投资组合在交易所公开竞价交易中同日同向交易的交易时机和交易价差进行监控，同时对

不同投资组合临近交易日的同向交易和反向交易的交易时机和交易价差进行分析。

4.3.2 公平交易制度的执行情况

本报告期内，本基金未发生违反公平交易制度的行为。

4.3.3 异常交易行为的专项说明

本报告期内未发现异常交易行为。

公司旗下管理的各投资组合在交易所公开竞价同日反向交易的控制方面，未出现成交较少的

单边交易量超过该证券当日成交量 5%的情况，亦未受到监管机构的相关调查。

4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明

4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析

报告期内本基金主要投资策略为配置债券同时积极参与新股网下申购，同时控制股票底仓保

持较低的波动率水平，以获取相对稳定的收益。

4.4.2 报告期内基金的业绩表现

截至本报告期末本基金份额净值为 1.0831元；本报告期基金份额净值增长率为 4.42%，业绩

比较基准收益率为 8.60%。

4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

2017年一方面宏观经济总体超预期，另一方面受金融去杠杆、货币政策收紧影响资金面水涨

船高，金融监管左右了债市的节奏。展望 2018年，随着主要监管政策落地，债市有望回归基本面

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逻辑。宏观经济方面，基建投资走弱趋势明显，地产投资有一定下行压力，制造业结构改善但总

量可能不足对冲基建、地产，经济增速和通胀有小幅下行空间；监管和资金方面，随着主要监管

政策落地，市场进入结构调整阶段，货币政策不会进一步收紧，资金面压力总体有望缓解；海外

方面，欧美延续加息周期和退出 QE，但目前人民币汇率压力不大，国内加息压力较小。对债市而

言，经过 17年的调整，目前利率债、中短期高评级信用债收益率水平相对合理、配置价值较好；

但中长期、低评级信用债的信用利差保护不够，随着非标融资、地方平台融资受限，仍要防范信

用债的估值风险和信用风险、对城投债的区域风险也要加强关注。总体上，随着经济目标转为追

求质量，大资管行业回归资管本质，金融市场将出现较多的结构和创新相关的投资机会。

4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况

报告期内，本基金管理人监察稽核工作重点是加强基金投资交易的风险控制，保证本基金投

资运作的合法合规性。通过加大日常业务检查力度，对公司投研、营销、运作等业务进行专项检

查，开展员工行为合规检查，进行投资研究、销售等业务的合规培训，来增强员工合规意识，促

进公司业务的合规运作。

报告期内，本基金管理人所管理的基金整体运作合法合规，保障了基金份额持有人利益。本

基金管理人将继续以风险控制为核心，提高监察稽核工作的科学性和有效性，切实保障基金安全、

合规运作。

4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明

报告期内，本基金管理人严格按照中国证监会相关规定和基金合同关于估值的约定，对基金

所持有的投资品种进行估值，本基金托管人根据法律法规要求履行估值及净值计算的复核责任，

会计师事务所在估值调整导致基金资产净值的变化在 0.25%以上时对所采用的相关估值模型、假

设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。本基金管理人为了确保估值工作的合规开展，建立

了负责估值工作的估值委员会，并制订了相关制度及流程。估值委员会主要负责基金估值相关工

作的评估、决策、执行和监督，确保基金估值的公允与合理。公司估值委员会成员中不包括基金

经理。报告期内，参与估值流程各方之间无重大利益冲突。

4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明

在本报告期内未进行收益分配。

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4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明

本基金本报告期内存在连续二十个工作日基金持有人数少于 200人的情形。

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§5 托管人报告

5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明

2017年度，基金托管人在浙商聚潮灵活配置混合型证券投资基金的托管过程中，严格遵守了

《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同、托管协议，尽职尽责地履行了托管人应尽

的义务，不存在任何损害基金持有人利益的行为。

5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明

2017年度，浙商基金管理有限公司在浙商聚潮灵活配置混合型证券投资基金投资运作、基金

资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算、基金费用开支等问题上，托管人未发现损害基

金持有人利益的行为。

本报告期内本基金未进行收益分配，符合基金合同的规定。

5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见

2017年度，由浙商基金管理有限公司编制并经托管人复核审查的有关浙商聚潮灵活配置混合

型证券投资基金的年度报告中财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告相关内容、投

资组合报告等内容真实、准确、完整。

浙商灵活配置 2017 年年度报告

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§6 审计报告

6.1 审计报告基本信息

财务报表是否经过审计是

审计意见类型标准无保留意见

审计报告编号毕马威华振审字第 1800217 号

6.2 审计报告的基本内容

审计报告标题审计报告

审计报告收件人浙商聚潮灵活配置混合型证券投资基金全体基金份额持有人

审计意见我们审计了后附的第 1 页至第 35 页的浙商聚潮灵活配置混合型

证券投资基金 (以下简称“浙商聚潮灵活配置基金”) 财务报

表，包括 2017 年 12 月 31 日的资产负债表、2017 年度的利

润表、所有者权益 (基金净值) 变动表以及财务报表附注。

我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照中华人民共和国财

政部颁布的企业会计准则、在财务报表附注 2 中所列示的中国证

券监督管理委员会 (以下简称“中国证监会”) 和中国证券投资

基金业协会发布的有关基金行业实务操作的规定编制，公允反映了

浙商聚潮灵活配置基金 2017 年 12 月 31 日的财务状况以及

2017 年度的经营成果及基金净值变动情况。

形成审计意见的基础我们按照中国注册会计师审计准则 (以下简称“审计准则”)

的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计

的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国

注册会计师职业道德守则，我们独立于浙商聚潮灵活配置基金，并

履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据

是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。

强调事项 -

其他事项 -

其他信息浙商聚潮灵活配置基金管理人浙商基金管理有限公司管理层对其

他信息负责。其他信息包括浙商聚潮灵活配置基金 2017 年年度报

告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告。

我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他

信息发表任何形式的鉴证结论。

结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过

程中，考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的

情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。

基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我

们应当报告该事实。在这方面，我们无任何事项需要报告。

管理层和治理层对财务报表的

责任

浙商聚潮灵活配置基金管理人浙商基金管理有限公司管理层负责

按照中华人民共和国财政部颁布的企业会计准则、中国证监会和中

浙商灵活配置 2017 年年度报告

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国证券投资基金业协会发布的有关基金行业实务操作的规定编制

财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控

制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

在编制财务报表时，浙商聚潮灵活配置基金管理人浙商基金管理有

限公司管理层负责评估浙商聚潮灵活配置基金的持续经营能力，披

露与持续经营相关的事项 (如适用)，并运用持续经营假设，除非

浙商聚潮灵活配置基金计划进行清算、终止运营或别无其他现实的

选择。

浙商聚潮灵活配置基金管理人浙商基金管理有限公司治理层负责

监督浙商聚潮灵活配置基金的财务报告过程。

注册会计师对财务报表审计的

责任

我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的

重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理

保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某

一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果

合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务

报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。

在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保

持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：

(1)识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设

计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，

作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗

漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重

大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。

(2)了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的

并非对内部控制的有效性发表意见。

(3)评价浙商聚潮灵活配置基金管理人浙商基金管理有限公司管理

层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。

(4)对浙商聚潮灵活配置基金管理人浙商基金管理有限公司管理层

使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，

就可能导致对浙商聚潮灵活配置基金持续经营能力产生重大疑虑

浙商灵活配置 2017 年年度报告

第 17 页共61 页

的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论

认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表

使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发

表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。

然而，未来的事项或情况可能导致浙商聚潮灵活配置基金不能持续

经营。

(5)评价财务报表的总体列报、结构和内容 (包括披露)，并评价财

务报表是否公允反映相关交易和事项。

我们与浙商聚潮灵活配置基金管理人浙商基金管理有限公司治理

层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，

包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。

会计师事务所的名称毕马威华振会计师事务所 (特殊普通合伙)

注册会计师的姓名王国蓓叶凯韵

会计师事务所的地址上海南京西路 1266号恒隆广场 50楼

审计报告日期 2018年 3月 29日

浙商灵活配置 2017 年年度报告

第 18 页共61 页

§7 年度财务报表

7.1 资产负债表

会计主体：浙商聚潮灵活配置混合型证券投资基金

报告截止日： 2017年 12月 31日

单位：人民币元

资产附注号

本期末

2017 年 12月 31日

上年度末

2016 年 12月 31日

资产：

银行存款 7.4.7.1 617,077.25 993,108.34

结算备付金 1,537,097.55 1,267,790.26

存出保证金 1,091.13 20,947.87

交易性金融资产 7.4.7.2 22,932,755.40 736,908,688.03

其中：股票投资 - 52,717,310.03

基金投资 - -

债券投资 22,932,755.40 684,191,378.00

资产支持证券投资 - -

贵金属投资 - -

衍生金融资产 7.4.7.3 - -

买入返售金融资产 7.4.7.4 29,000,000.00 79,100,318.65

应收证券清算款 - -

应收利息 7.4.7.5 488,362.88 13,925,161.70

应收股利 - -

应收申购款 - -

递延所得税资产 - -

其他资产 7.4.7.6 - -

资产总计 54,576,384.21 832,216,014.85

负债和所有者权益附注号

本期末

2017 年 12月 31日

上年度末

2016 年 12月 31日

负债：

短期借款 - -

交易性金融负债 - -

衍生金融负债 7.4.7.3 - -

卖出回购金融资产款 - 30,000,000.00

应付证券清算款 - -

应付赎回款 - 988.44

应付管理人报酬 23,065.60 339,595.42

应付托管费 4,613.12 67,919.07

应付销售服务费 - -

应付交易费用 7.4.7.7 1,425.18 74,829.84

应交税费 - -

浙商灵活配置 2017 年年度报告

第 19 页共61 页

应付利息 - 9,779.36

应付利润 - -

递延所得税负债 - -

其他负债 7.4.7.8 150,000.00 160,001.24

负债合计 179,103.90 30,653,113.37

所有者权益：

实收基金 7.4.7.9 50,225,199.27 772,770,183.88

未分配利润 7.4.7.10 4,172,081.04 28,792,717.60

所有者权益合计 54,397,280.31 801,562,901.48

负债和所有者权益总计 54,576,384.21 832,216,014.85

注：报告截止日 2017年 12月 31日，基金份额净值 1.0831元，基金份额总额 50,225,199.27份。

7.2 利润表

会计主体：浙商聚潮灵活配置混合型证券投资基金

本报告期： 2017年 1月 1日至 2017年 12月 31日

单位：人民币元

项目附注号

本期

2017年 1月 1日至

2017年 12月 31日

上年度可比期间

2016年 5月 11日(基

金合同生效日)至

2016 年 12月 31日

一、收入 20,494,365.26 13,943,365.24

1.利息收入 13,973,115.11 13,471,416.23

其中：存款利息收入 7.4.7.11 94,170.56 126,309.05

债券利息收入 12,731,246.46 11,248,598.71

资产支持证券利息收入 - -

买入返售金融资产收入 1,147,698.09 2,096,508.47

其他利息收入 - -

2.投资收益（损失以“-”填列） 258,945.97 6,960,589.47

其中：股票投资收益 7.4.7.12 11,667,283.89 6,395,539.40

基金投资收益 - -

债券投资收益 7.4.7.13 -11,333,217.66 -612,132.46

资产支持证券投资收益 7.4.7.13.5 - -

贵金属投资收益 7.4.7.14 - -

衍生工具收益 7.4.7.15 - -

股利收益 7.4.7.16 -75,120.26 1,177,182.53

3.公允价值变动收益（损失以“-”

号填列）

7.4.7.17

6,261,311.14 -6,490,851.11

4.汇兑收益（损失以“-”号填列） - -

5.其他收入（损失以“-”号填列） 7.4.7.18 993.04 2,210.65

减：二、费用 2,838,608.66 2,778,666.42

1．管理人报酬 7.4.10.2.1 1,299,416.72 1,929,621.71

浙商灵活配置 2017 年年度报告

第 20 页共61 页

2．托管费 7.4.10.2.2 259,883.31 408,414.70

3．销售服务费 7.4.10.2.3 - -

4．交易费用 7.4.7.19 198,831.95 173,582.90

5．利息支出 877,276.68 58,862.09

其中：卖出回购金融资产支出 877,276.68 58,862.09

6．其他费用 7.4.7.20 203,200.00 208,185.02

三、利润总额（亏损总额以“-”

号填列）

17,655,756.60 11,164,698.82

减：所得税费用 - -

四、净利润（净亏损以“-”号填

列）

17,655,756.60 11,164,698.82

7.3 所有者权益（基金净值）变动表

会计主体：浙商聚潮灵活配置混合型证券投资基金

本报告期：2017年 1月 1日至 2017年 12月 31日

单位：人民币元

项目

本期

2017年 1月 1日至 2017年 12月 31 日

实收基金未分配利润所有者权益合计

一、期初所有者权益（基

金净值）

772,770,183.88 28,792,717.60 801,562,901.48

二、本期经营活动产生的

基金净值变动数（本期利

润）

- 17,655,756.60 17,655,756.60

三、本期基金份额交易产

生的基金净值变动数

（净值减少以“-”号填列）

-722,544,984.61 -42,276,393.16 -764,821,377.77

其中：1.基金申购款 209,924.22 14,442.95 224,367.17

2.基金赎回款 -722,754,908.83 -42,290,836.11 -765,045,744.94

四、本期向基金份额持有

人分配利润产生的基金净

值变动（净值减少以“-”

号填列）

- - -

五、期末所有者权益（基

金净值）

50,225,199.27 4,172,081.04 54,397,280.31

项目

上年度可比期间

2016年 5月 11日(基金合同生效日)至 2016 年 12月 31日

浙商灵活配置 2017 年年度报告

第 21 页共61 页

实收基金未分配利润所有者权益合计

一、期初所有者权益（基

金净值）

200,602,551.05 - 200,602,551.05

二、本期经营活动产生的

基金净值变动数（本期利

润）

- 11,164,698.82 11,164,698.82

三、本期基金份额交易产

生的基金净值变动数

（净值减少以“-”号填列）

572,167,632.83 17,628,018.78 589,795,651.61

其中：1.基金申购款 572,641,029.59 17,639,461.51 590,280,491.10

2.基金赎回款 -473,396.76 -11,442.73 -484,839.49

四、本期向基金份额持有

人分配利润产生的基金净

值变动（净值减少以“-”

号填列）

- - -

五、期末所有者权益（基

金净值）

772,770,183.88 28,792,717.60 801,562,901.48

报表附注为财务报表的组成部分。

本报告 - 至 - 财务报表由下列负责人签署：

______聂挺进______ ______唐生林______ ____唐生林____

基金管理人负责人主管会计工作负责人会计机构负责人

7.4 报表附注

7.4.1 基金基本情况

浙商聚潮灵活配置混合型证券投资基金 (以下简称“本基金”) 经中国证券监督管理委员会

(以下简称“中国证监会”)《关于准予浙商聚潮灵活配置混合型证券投资基金注册的批复》(证监

许可[2015]1578号) 批准，由浙商基金管理有限公司(以下简称“浙商基金公司”)依照《中华人

民共和国证券投资基金法》等相关法规和《浙商聚潮灵活配置混合型证券投资基金基金合同》发

售，基金合同于 2016 年 5 月 11 日生效。本基金为契约型开放式，存续期限不定。本基金的基金

管理人为浙商基金公司，基金托管人为交通银行股份有限公司(以下简称“交通银行”) 。

本基金于 2016 年 4 月 26 日至 2016 年 5 月 6 日募集，募集期间净认购资金人民币

200,602,493.96元，认购资金在募集期间产生的利息人民币 57.09元，募集的有效认购份额及利

息结转的基金份额合计 200,602,551.05 份。上述募集资金已由毕马威华振会计师事务所(特殊普

浙商灵活配置 2017 年年度报告

第 22 页共61 页

通合伙)验证，并出具了毕马威华振验字第 1600303号验资报告。

根据《中华人民共和国证券投资基金法》及其配套规则、《浙商聚潮灵活配置混合型证券投资

基金基金合同》和《浙商聚潮灵活配置混合型证券投资基金招募说明书》的有关规定，本基金的

投资范围主要为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票(包含中小板、创业板

及其他经中国证监会核准上市的股票) 、债券 (包含中小企业私募债券) 、中期票据、股指期货、

权证、资产支持证券以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监

会相关规定) 。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序

后，可以将其纳入投资范围，其投资比例遵循届时有效的法律法规和相关规定。本基金投资于股

票资产占基金资产的比例范围为 0% - 95%；债券资产、货币市场工具、权证、资产支持证券以及

法律法规或中国证监会允许基金投资的其他证券品种以及其他资产占基金资产的比例范围为 5% -

100%，其中基金持有全部权证的市值不超过基金资产净值的 3%，每个交易日日终在扣除股指期货

保证金以后基金保留的现金或到期日在一年以内的政府债券比例合计不低于基金资产净值的

5% 。本基金的业绩比较基准为：沪深 300指数收益率×50%＋中债综合指数收益率×50% 。

根据《证券投资基金信息披露管理办法》，本基金定期报告在公开披露的第二个工作日，报中

国证监会和基金管理人主要办公场所所在地中国证监会派出机构备案。

7.4.2 会计报表的编制基础

本基金以持续经营为基础。本财务报表符合中华人民共和国财政部 (以下简称“财政部”)

颁布的企业会计准则的要求，同时亦按照中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露 XBRL 模板

第 3 号 < 年度报告和半年度报告 > 》以及中国证券投资基金业协会于 2012 年 11 月 16 日颁

布的《证券投资基金会计核算业务指引》编制财务报表。

7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明

本财务报表符合财政部颁布的企业会计准则及附注 2 中所列示的中国证监会和中国证券投

资基金业协会发布的有关基金行业实务操作的规定的要求，真实、完整地反映了本基金 2017 年

12 月 31 日的财务状况、2017 年度的经营成果和基金净值变动情况。

7.4.4 重要会计政策和会计估计

本基金财务报表所载财务信息依照企业会计准则、《证券投资基金会计核算业务指引》和其他

相关规定所厘定的主要会计政策和会计估计编制。

浙商灵活配置 2017 年年度报告

第 23 页共61 页

7.4.4.1 会计年度

本基金的会计年度自公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。

7.4.4.2 记账本位币

本基金的记账本位币为人民币，编制财务报表采用的货币为人民币。本基金选定记账本位币

的依据是主要业务收支的计价和结算币种。

7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类

本基金在初始确认时按取得资产或承担负债的目的，把金融资产和金融负债分为不同类别：

以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债、应收款项、持有至到期投资、可

供出售金融资产和其他金融负债。本基金现无金融资产分类为持有至到期投资和可供出售金融资

产。本基金现无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。

本基金目前持有的股票投资、债券投资分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融

资产。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在资产负债表中以交易性金融资产列示。

7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认

金融资产和金融负债在本基金成为相关金融工具合同条款的一方时，于资产负债表内确认。

在初始确认时，金融资产及金融负债均以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入

当期损益的金融资产或金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或

金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。

初始确认后，金融资产和金融负债的后续计量如下：

以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债以公允价值计量，公允价值变

动形成的利得或损失计入当期损益。

应收款项以实际利率法按摊余成本计量。

除以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债以外的金融负债采用实际利率法按摊余

成本进行后续计量。

满足下列条件之一时，本基金终止确认该金融资产：

收取该金融资产现金流量的合同权利终止；

该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；

该金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和

报酬，但是放弃了对该金融资产控制。

金融资产整体转移满足终止确认条件的，本基金将下列两项金额的差额计入当期损益：

浙商灵活配置 2017 年年度报告

第 24 页共61 页

所转移金融资产的账面价值

因转移而收到的对价

金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，本基金终止确认该金融负债或其一部分。

7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则

除特别声明外，本基金按下述原则计量公允价值：

公允价值是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或者转移一项

负债所需支付的价格。

本基金在确定相关金融资产和金融负债的公允价值时，根据《企业会计准则》的规定采用在

当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术。

存在活跃市场且能够获取相同资产或负债报价的金融工具，在估值日有报价的，除会计准则

规定的情况外，将该报价不加调整地应用于该资产或负债的公允价值计量；估值日无报价且最近

交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的，采用最近交易日的报价确定公允价值。有充足

证据表明估值日或最近交易日的报价不能真实反映公允价值的，对报价进行调整，确定公允价值。

与上述金融工具相同，但具有不同特征的，以相同资产或负债的公允价值为基础，并在估值技术

中考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制等，如果该限制是针对资产持有

者的，那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。此外，本基金不考虑因其大量持有相关资

产或负债所产生的溢价或折价。

对不存在活跃市场的金融工具，采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支

持的估值技术确定公允价值。采用估值技术确定公允价值时，优先使用可观察输入值，只有在无

法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下，才可以使用不可观察输入值。

如经济环境发生重大变化或证券发行人发生影响证券价格的重大事件，参考类似投资品种的

现行市价及重大变化等因素，对估值进行调整并确定公允价值。

7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销

金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，没有相互抵销。但是，同时满足下列条件的，

以相互抵销后的净额在资产负债表内列示：

本基金具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的；

本基金计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。

浙商灵活配置 2017 年年度报告

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7.4.4.7 实收基金

实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余额。由于基

金份额拆分引起的实收基金份额变动于基金份额拆分日根据拆分前的基金份额数及确定的拆分比

例计算认列。由于申购和赎回引起的实收基金份额变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日

认列。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基

金减少。

7.4.4.8 损益平准金

损益平准金核算在基金份额发生变动时，申购、赎回、转入、转出及红利再投资等款项中包

含的未分配利润和公允价值变动损益，包括已实现损益平准金和未实现损益平准金。已实现损益

平准金指根据交易申请日申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值比例计

算的金额。未实现损益平准金指根据交易申请日申购或赎回款项中包含的按累计未分配的未实现

损益占基金净值比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日进行确认和计

量，并于会计期末全额转入“未分配利润 / (累计亏损) ”。

7.4.4.9 收入/(损失)的确认和计量

股票投资收益、债券投资收益和衍生工具收益按相关金融资产于处置日成交金额与其成本的

差额确认。

股利收益按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除应由上市公司代扣代缴的个人所得

税后的净额确认。

债券利息收入按债券投资的票面价值与票面利率计算的金额扣除应由发行债券的企业代扣代

缴的个人所得税 (如适用) 后的净额确认，在债券实际持有期内逐日计提。贴息债视同到期一次

性还本付息的附息债，根据其发行价、到期价和发行期限按直线法推算内含票面利率后，逐日计

提利息收入。如票面利率与实际利率出现重大差异，按实际利率计算利息收入。

利息收入是按借出货币资金的时间和实际利率计算确定。

买入返售金融资产收入按到期应收或实际收到的金额与初始确认金额的差额，在回购期内按

实际利率法逐日确认，直线法与实际利率法确定的收入差异较小的可采用直线法。

公允价值变动收益核算基金持有的采用公允价值模式计量的以公允价值计量且变动计入当期

损益的金融资产、衍生金融资产、以公允价值计量且变动计入当期损益的金融负债等公允价值变

动形成的应计入当期损益的利得或损失。

浙商灵活配置 2017 年年度报告

第 26 页共61 页

7.4.4.10 费用的确认和计量

本基金的管理人报酬和托管费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方法逐日确认。

本基金的交易费用于进行股票、债券、权证等交易发生时按照确定的金额确认。本基金的利

息支出按资金的本金和适用利率逐日计提。

卖出回购金融资产利息支出按到期应付或实际支付的金额与初始确认金额的差额，在回购期

内以实际利率法逐日确认，直线法与实际利率法确定的支出差异较小的可采用直线法。

本基金的其他费用如不影响估值日基金份额净值小数点后第四位，发生时直接计入基金损益；

如果影响基金份额净值小数点后第四位的，应采用待摊或预提的方法，待摊或预提计入基金损益。

7.4.4.11 基金的收益分配政策

本基金每一基金份额享有同等分配权。本基金收益分配方式分两种：现金分红和红利再投资，

投资者可选择现金红利或将现金红利自动转为基金份额进行再投资；若投资者不选择，本基金默

认的收益分配方式是现金分红。基金收益分配后基金份额净值不能低于面值；即基金收益分配基

准日的基金份额净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值。在符合有关基金分红条

件的前提下，本基金每年收益分配次数最多为 6 次，每次收益分配比例不得低于该次可供分配利

润的 10%，若基金合同生效不满 3 个月可不进行收益分配。

7.4.4.12 分部报告

本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础

确定报告分部。

本基金目前以一个经营分部运作，不需要进行分部报告的披露。

7.4.4.13 其他重要的会计政策和会计估计

对于证券交易所上市的股票，若出现重大事项停牌或交易不活跃 (包括涨跌停时的交易不活

跃) 等情况，本基金根据中国证监会公告 [2017] 13 号《中国证券监督管理委员会关于证券投资

基金估值业务的指导意见》，根据具体情况采用《关于发布中基协 (AMAC) 基金行业股票估值指数

的通知》提供的指数收益法、市盈率法、现金流量折现法等估值技术进行估值。

对于在发行时明确一定期限限售期的股票，包括但不限于非公开发行股票、首次公开发行股

票时公司股东公开发售股份、通过大宗交易取得的带限售期的股票等，不包括停牌、新发行未上

市、回购交易中的质押券等流通受限股票，根据中基协发[2017] 6 号《关于发布 < 证券投资基

金投资流通受限股票估值指引 (试行) > 的通知》，在估值日按照流通受限股票计算公式确定估值

日流通受限股票的价值。

浙商灵活配置 2017 年年度报告

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根据《中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于 2015 年 1 季度固定收益品种的估值

处理标准》(以下简称“估值处理标准”)，在上海证券交易所、深圳证券交易所及银行间同业

市场上市交易或挂牌转让的固定收益品种 (估值处理标准另有规定的除外)，采用第三方估值机构

提供的价格数据进行估值。

7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明

7.4.5.1 会计政策变更的说明

本基金在本年度未发生重大会计政策变更。

7.4.5.2 会计估计变更的说明

根据中基协发 [2017] 6 号《关于发布<证券投资基金投资流通受限股票估值指引(试行) >

的通知》附件《证券投资基金投资流通受限股票估值业务指引(试行）》(以下简称“估值指引”)

的处理标准，本基金自 2017 年 12 月 27 日起，对本基金持有的估值指引所称流通受限股票的

估值方法进行调整，参考估值指引进行估值。

7.4.5.3 差错更正的说明

本基金在本年度未发生重大会计差错更正。

7.4.6 税项

根据财税 [2004] 78 号文《关于证券投资基金税收政策的通知》、财税 [2012] 85 号文《财

政部、国家税务总局、证监会关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、

财税 [2015] 101 号《财政部、国家税务总局、证监会关于上市公司股息红利差别化个人所得税

政策有关问题的通知》、财税 [2005] 103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》、

上证交字 [2008] 16号《关于做好调整证券交易印花税税率相关工作的通知》及深圳证券交易所

于 2008年 9月 18日发布的《深圳证券交易所关于做好证券交易印花税征收方式调整工作的通知》、

财税 [2008] 1号文《财政部、国家税务总局关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税 [2016]

36号文《财政部、国家税务总局关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税 [2016] 140

号文《关于明确金融、房地产开发、教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税 [2017] 2号文《关

于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税 [2017] 56 号《关于资管产品增值税有关问

题的通知》及其他相关税务法规和实务操作，本基金适用的主要税项列示如下：

(a)证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入暂免征收营业税和企业所得税。

(b)自 2016年 5月 1日起，在全国范围内全面推开营业税改征增值税 (以下称营改增) 试点，

浙商灵活配置 2017 年年度报告

第 28 页共61 页

建筑业、房地产业、金融业、生活服务业等全部营业税纳税人，纳入试点范围，由缴纳营业税改

为缴纳增值税。

2018年 1月 1日 (含) 以后，资管产品管理人 (以下称管理人) 运营基金过程中发生的增值

税应税行为，以管理人为增值税纳税人，暂适用简易计税方法，按照 3%的征收率缴纳增值税。对

基金在 2018年 1月 1日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴

纳增值税的，已纳税额从管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。

证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券收入免征增值税。

(c)基金作为流通股股东在股权分置改革过程中收到由非流通股股东支付的股份、现金对价，

暂免征收印花税、企业所得税和个人所得税。

(d)对基金取得的股票的股息、红利收入，由上市公司在向基金支付上述收入时代扣代缴 20%

的个人所得税。自 2013年 1 月 1日起，对所取得的股息红利收入根据持股期限差别化计算个人所

得税的应纳税所得额：持股期限在 1 个月以内 (含 1 个月) 的，其股息红利所得全额计入应纳税

所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年 (含 1 年) 的，暂减按 50%计入应纳税所得额；持股期限

超过 1 年的，股权登记日为自 2013 年 1 月 1 日起至 2015 年 9 月 7 日期间的，暂减按 25%计入应

纳税所得额，股权登记日在 2015年 9月 8日及以后的，暂免征收个人所得税。

(e)基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。

(f)对投资者 (包括个人和机构投资者) 从基金分配中取得的收入，暂不征收企业所得税。

7.4.7 重要财务报表项目的说明

7.4.7.1 银行存款

单位：人民币元

项目

本期末

2017年 12月 31日

上年度末

2016年 12月 31日

活期存款 617,077.25 993,108.34

定期存款 - -

其中：存款期限 1-3个月 - -

其他存款 - -

合计： 617,077.25 993,108.34

7.4.7.2 交易性金融资产

单位：人民币元

项目

本期末

2017年 12月 31日

浙商灵活配置 2017 年年度报告

第 29 页共61 页

成本公允价值公允价值变动

股票 - - -

贵金属投资-金交所

黄金合约

- - -

债券

交易所市场 23,162,295.37 22,932,755.40 -229,539.97

银行间市场 - - -

合计 23,162,295.37 22,932,755.40 -229,539.97

资产支持证券 - - -

基金 - - -

其他 - - -

合计 23,162,295.37 22,932,755.40 -229,539.97

项目

上年度末

2016年 12月 31日

成本公允价值公允价值变动

股票 51,154,726.51 52,717,310.03 1,562,583.52

贵金属投资-金交所

黄金合约

- - -

债券

交易所市场 155,159,419.59 152,529,378.00 -2,630,041.59

银行间市场 537,085,393.04 531,662,000.00 -5,423,393.04

合计 692,244,812.63 684,191,378.00 -8,053,434.63

资产支持证券 - - -

基金 - - -

其他 - - -

合计 743,399,539.14 736,908,688.03 -6,490,851.11

7.4.7.3 衍生金融资产/负债

本基金于本报告期末未持有任何衍生金融资产/负债 (2016 年：零) 。

7.4.7.4 买入返售金融资产

7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额

单位：人民币元

项目

本期末

2017年 12月 31日

账面余额其中；买断式逆回购

买入返售证券 29,000,000.00 -

合计 29,000,000.00 -

项目

上年度末

2016年 12月 31日

账面余额其中；买断式逆回购

买入返售证券_银行间 79,100,318.65 -

合计 79,100,318.65 -

浙商灵活配置 2017 年年度报告

第 30 页共61 页

7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券

注：本基金本年末及上期末均未持有买断式逆回购交易中取得的债券。

7.4.7.5 应收利息

单位：人民币元

项目

本期末

2017年 12月 31日

上年度末

2016年 12月 31日

应收活期存款利息 2,803.98 1,025.45

应收定期存款利息 - -

应收其他存款利息 - -

应收结算备付金利息 691.70 570.50

应收债券利息 447,403.92 13,685,298.00

应收买入返售证券利息 37,462.78 238,258.35

应收申购款利息 - -

应收黄金合约拆借孳息 - -

其他 0.50 9.40

合计 488,362.88 13,925,161.70

注：其他列示的是应收结算保证金利息。

7.4.7.6 其他资产

本基金于 2017 年末其他资产余额为零 (2016 年：零) 。

7.4.7.7 应付交易费用

单位：人民币元

项目

本期末

2017年 12月 31 日

上年度末

2016年 12月 31日

交易所市场应付交易费用 - 59,615.78

银行间市场应付交易费用 1,425.18 15,214.06

合计 1,425.18 74,829.84

7.4.7.8 其他负债

单位：人民币元

项目

本期末

2017年 12月 31 日

上年度末

2016年 12月 31日

应付券商交易单元保证金 - -

应付赎回费 - 1.24

预提审计费 50,000.00 40,000.00

预提信息披露费 100,000.00 120,000.00

浙商灵活配置 2017 年年度报告

第 31 页共61 页

合计 150,000.00 160,001.24

7.4.7.9 实收基金

金额单位：人民币元

项目

本期

2017年 1月 1日至 2017年 12月 31日

基金份额（份）账面金额

上年度末 772,770,183.88 772,770,183.88

本期申购 209,924.22 209,924.22

本期赎回（以“-”号填列） -722,754,908.83 -722,754,908.83

- 基金拆分/份额折算前 - -

基金拆分/份额折算变动份额 - -

本期申购 - -

本期赎回（以“-”号填列） - -

本期末 50,225,199.27 50,225,199.27

注：此处申购含红利再投资、转换入份额，赎回含转换出份额。

7.4.7.10 未分配利润

单位：人民币元

项目已实现部分未实现部分未分配利润合计

上年度末 25,012,500.88 3,780,216.72 28,792,717.60

本期利润 11,394,445.46 6,261,311.14 17,655,756.60

本期基金份额交易

产生的变动数

-34,678,068.87 -7,598,324.29 -42,276,393.16

其中：基金申购款 7,278.09 7,164.86 14,442.95

基金赎回款 -34,685,346.96 -7,605,489.15 -42,290,836.11

本期已分配利润 - - -

本期末 1,728,877.47 2,443,203.57 4,172,081.04

7.4.7.11 存款利息收入

单位：人民币元

项目

本期

2017年 1月 1日至 2017年 12月

31日

上年度可比期间

2016年5月11日(基金合同生效日)

至 2016年 12月 31日

活期存款利息收入 55,152.02 69,222.75

定期存款利息收入 - -

其他存款利息收入 - -

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第 32 页共61 页

结算备付金利息收入 38,421.09 21,934.84

其他 597.45 35,151.46

合计 94,170.56 126,309.05

注：其他列示的是结算保证金利息收入及直销申购款利息收入。

7.4.7.12 股票投资收益

7.4.7.12.1 股票投资收益——买卖股票差价收入

单位：人民币元

项目

本期

2017年 1月 1日至 2017

年 12月 31日

上年度可比期间

2016年 5月 11日(基金

合同生效日)至 2016年 12月

31日

卖出股票成交总额 84,137,702.52 39,980,573.27

减：卖出股票成本总额 72,470,418.63 33,585,033.87

买卖股票差价收入 11,667,283.89 6,395,539.40

7.4.7.13 债券投资收益

7.4.7.13.1 债券投资收益项目构成

单位：人民币元

项目

本期

2017年1月1日至2017

年12月31日

上年度可比期间

2016年5月11日(基金合

同生效日)至2016年12月31

日

债券投资收益——买卖债券（、债

转股及债券到期兑付）差价收入

-11,333,217.66 -612,132.46

债券投资收益——赎回差价收入 - -

债券投资收益——申购差价收入 - -

合计 -11,333,217.66 -612,132.46

7.4.7.13.2 债券投资收益——买卖债券差价收入

单位：人民币元

项目

本期

2017年1月1日至2017

年12月31日

上年度可比期间

2016年5月11日(基金合

同生效日)至2016年12月31

日

卖出债券（、债转股及债券到期兑

付）成交总额

1,189,526,295.74 334,091,702.94

减：卖出债券（、债转股及债券到 1,175,578,620.22 329,188,661.61

浙商灵活配置 2017 年年度报告

第 33 页共61 页

期兑付）成本总额

减：应收利息总额 25,280,893.18 5,515,173.79

买卖债券差价收入 -11,333,217.66 -612,132.46

7.4.7.13.3 债券投资收益——赎回差价收入

本基金在自 2017年 1月 1日至 2017年 12月 31日止期间无债券投资收益-赎回差价收入。

7.4.7.13.4 债券投资收益——申购差价收入

本基金在自 2017年 1月 1日至 2017年 12月 31日止期间无债券投资收益-申购差价收入。

7.4.7.13.5 资产支持证券投资收益

本基金在自 2017年 1月 1日至 2017年 12月 31日止期间资产支持证券投资收益。

7.4.7.14 贵金属投资收益

7.4.7.14.1 贵金属投资收益项目构成

本基金在自 2017年 1月 1日至 2017年 12月 31日止期间无贵金属投资收益。

7.4.7.14.2 贵金属投资收益——买卖贵金属差价收入

本基金在自 2017年 1月 1日至 2017年 12月 31日止期间无贵金属投资收益。

7.4.7.14.3 贵金属投资收益——赎回差价收入

本基金在自 2017年 1月 1日至 2017年 12月 31日止期间无贵金属投资收益。

7.4.7.14.4 贵金属投资收益——申购差价收入

本基金在自 2017年 1月 1日至 2017年 12月 31日止期间无贵金属投资收益。

7.4.7.15 衍生工具收益

7.4.7.15.1 衍生工具收益——买卖权证差价收入

本基金在自 2017年 1月 1日至 2017年 12月 31日止期间无衍生工具投资收益-买卖权证差价

收入

7.4.7.15.2 衍生工具收益 ——其他投资收益

本基金在自 2017年 1月 1日至 2017年 12月 31日止期间无衍生工具投资收益-其他投资收益。

浙商灵活配置 2017 年年度报告

第 34 页共61 页

7.4.7.16 股利收益

单位：人民币元

项目

本期

2017年 1月 1日至 2017年 12

月 31日

上年度可比期间

2016年 5月 11日(基金合同生效

日)至 2016年 12月 31日

股票投资产生的股利收益 -75,120.26 1,177,182.53

基金投资产生的股利收益 - -

合计 -75,120.26 1,177,182.53

7.4.7.17 公允价值变动收益

单位：人民币元

项目名称

本期

2017年 1月 1日至 2017

年 12月 31日

上年度可比期间

2016年 5月 11日(基金合同

生效日)至 2016年 12月 31日

1.交易性金融资产 6,261,311.14 -6,490,851.11

——股票投资 -1,562,583.52 1,562,583.52

——债券投资 7,823,894.66 -8,053,434.63

——资产支持证券投资 - -

——贵金属投资 - -

——其他 - -

2.衍生工具 - -

——权证投资 - -

3.其他 - -

合计 6,261,311.14 -6,490,851.11

7.4.7.18 其他收入

单位：人民币元

项目

本期

2017年 1月 1日至 2017年 12

月 31日

上年度可比期间

2016年 5月 11日(基金合同生效日)

至 2016年 12月 31日

基金赎回费收入 993.04 2,210.65

合计 993.04 2,210.65

7.4.7.19 交易费用

单位：人民币元

项目

本期

2017年 1月 1日至 2017年 12

月 31日

上年度可比期间

2016年 5月 11日(基金合同生效

日)至 2016年 12月 31日

交易所市场交易费用 191,164.45 166,182.90

浙商灵活配置 2017 年年度报告

第 35 页共61 页

银行间市场交易费用 7,667.50 7,400.00

合计 198,831.95 173,582.90

7.4.7.20 其他费用

单位：人民币元

项目

本期

2017年 1月 1日至 2017年

12 月 31日

上年度可比期间

2016年 5月 11日(基金合同生

效日)至 2016年 12月 31日

审计费用 66,000.00 40,000.00

信息披露费 100,000.00 120,000.00

其他 1,200.00 35,800.00

债券帐户维护费 36,000.00 12,000.00

银行汇划费用 - 385.02

合计 203,200.00 208,185.02

7.4.7.21 分部报告

本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础

确定报告分部。

本基金目前以一个经营分部运作，不需要进行分部报告的披露。

7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明

7.4.8.1 或有事项

截至资产负债表日，本基金没有需要在财务报表附注中说明的或有事项。

7.4.8.2 资产负债表日后事项

截至本财务报告批准报出日，本基金没有需要在财务报表附注中说明的资产负债表日后事项。

7.4.9 关联方关系

关联方名称与本基金的关系

浙商基金管理有限公司基金管理人、基金注册登记机构、基金销售机构

交通银行股份有限公司基金托管人

浙商证券股份有限公司基金管理人的股东

通联资本管理有限公司基金管理人的股东

浙江浙大网新集团有限公司基金管理人的股东

养生堂有限公司基金管理人的股东

上海聚潮资产管理有限公司基金管理人的子公司

浙商灵活配置 2017 年年度报告

第 36 页共61 页

注：本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。

7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易

本基金本报告期及上年度未通过关联方交易单元进行交易。

7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易

7.4.10.1.1 股票交易

本基金本期未通过关联方交易单元进行股票交易。

7.4.10.1.2 债券交易

本基金本期未通过关联方交易单元进行债券交易。

7.4.10.1.3 债券回购交易

本基金本期未通过关联方交易单元进行债券回购交易。

7.4.10.1.4 权证交易

本基金本期未通过关联方交易单元进行权证交易。

7.4.10.1.5 应支付关联方的佣金

本基金在本年度与自 2016 年 5 月 11 日 (基金合同生效日) 至 2016 年 12 月 31 日止

期间没有应支付关联方的佣金。

7.4.10.2 关联方报酬

7.4.10.2.1 基金管理费

单位：人民币元

项目

本期

2017年 1月 1日至 2017年 12

月 31日

上年度可比期间

2016年5月11日(基金合同生效日)

至 2016年 12月 31日

当期发生的基金应支付

的管理费

1,299,416.72 1,929,621.71

其中：支付销售机构的客

户维护费

1,577.37 1,563.34

注：支付基金管理人浙商基金管理有限公司的基金管理费按前一日基金资产净值的一定比例计提，

逐日累计至每月月底，按月支付。计算公式为：日基金管理费=前一日基金资产净值×1.0%/当年

天数（自 2016年 5月 11日（基金合同生效日）至 2016年 7月 21日）日基金管理费=前一日基金

资产净值×0.5%/当年天数（自 2016年 7月 22日起）

浙商灵活配置 2017 年年度报告

第 37 页共61 页

7.4.10.2.2 基金托管费

单位：人民币元

项目

本期

2017年 1月 1日至 2017年 12

月 31日

上年度可比期间

2016年5月11日(基金合同生效日)

至 2016年 12月 31日

当期发生的基金应支付

的托管费

259,883.31 408,414.70

注：支付基金托管人交通银行的基金托管费按前一日基金资产净值的一定比例计提，逐日累计至

每月月底，按月支付。计算公式为：日基金托管费=前一日基金资产净值×0.25%/当年天数（自

2016年 5月 11日（基金合同生效日）至 2016年 7月 21日）日基金托管费=前一日基金资产净值

×0.1%/当年天数（自 2016 年 7月 22日起）

7.4.10.2.3 销售服务费

本基金不收取销售服务费。

7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易

本基金在本年度与自 2016 年 5 月 11 日 (基金合同生效日) 至 2016 年 12 月 31 日止

期间没有与关联方进行银行间同业市场的债券 (含回购) 交易。

7.4.10.4 各关联方投资本基金的情况

7.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况

本基金的管理人在本年度与自 2016 年 5 月 11 日 (基金合同生效日) 至 2016 年 12 月

31 日止期间均未持有过本基金。

7.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况

除基金管理人之外的其他关联方在本年末及上期末未持有本基金。

7.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入

单位：人民币元

关联方

名称

本期

2017年 1月 1日至 2017年 12月 31

日

上年度可比期间

2016年 5月 11日(基金合同生效日)至 2016年

12月 31日

期末余额当期利息收入期末余额当期利息收入

交通银行股

份有限公司

617,077.25 55,152.02 993,108.34 69,222.75

注：本基金通过“交通银行基金托管结算资金专用存款账户”转存于中国证券登记结算有限责任

公司的结算备付金，于 2017 年 12 月 31 日的相关余额为人民币 1,537,097.55 元。(2016 年

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12 月 31 日：人民币 1,267,790.26 元)

7.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况

本基金在本年度与自 2016 年 5 月 11 日 (基金合同生效日) 至 2016 年 12 月 31 日止

期间均未在承销期内购入过由关联方承销的证券。

7.4.10.7 其他关联交易事项的说明

上述关联交易均根据正常的商业交易条件进行，并以一般交易价格为定价基础。

7.4.11 利润分配情况

本基金在本期间未进行过利润分配。

7.4.12 期末（ 2017 年 12 月 31 日）本基金持有的流通受限证券

7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券

根据《证券发行与承销管理办法》，证券投资基金参与网下配售，可与发行人、承销商自主约

定网下配售股票的持有期限并公开披露。持有期自公开发行的股票上市之日起计算。在持有期内

的股票为流动受限制而不能自由转让的资产。基金还可作为特定投资者，认购由中国证监会《上

市公司证券发行管理办法》规范的非公开发行股票，所认购的股票自发行结束之日起 12 个月内

不得转让。

于 2017 年 12 月 31 日，本基金未持有因认购新发或增发证券而受上述规定约束的流通受

限证券。

7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票

于 2017 年 12 月 31 日，本基金未持有暂时停牌等流通受限股票。

7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券

7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购

于 2017年 12月 31日，本基金未持有因银行间市场债券正回购交易而作为抵押的债券。

7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购

于 2017年 12月 31日，本基金未持有因交易所市场债券正回购交易而作为抵押的债券。

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7.4.13 金融工具风险及管理

7.4.13.1 风险管理政策和组织架构

本基金在日常活动中面临各种金融工具的风险，主要包括：

●信用风险

●流动性风险

●市场风险

本基金管理人制定了政策和程序来识别及分析这些风险，并设定适当的风险限额及内部控制

流程，通过可靠的管理及信息系统持续监控上述各类风险。

本基金的基金管理人建立了以合规与风险控制委员会为核心的，由总经理、风险控制委员会、

督察长、监察稽核部、金融工程小组和相关业务部门构成的多层次风险管理架构体系。本基金的

基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，在董事会下设立合规与风险控制委员会，负责制定风

险管理的宏观政策，审议通过风险控制的总体措施等；督察长独立行使权利，直接对董事会负责，

向合规与风险控制委员会提交独立的监察稽核报告和建议；在管理层层面设立风险控制委员会，

讨论和制定公司日常经营过程中风险防范和控制措施；在业务操作层面风险管理职责主要由监察

稽核部与金融工程小组负责，协调并与各部门合作完成运作风险管理以及进行投资风险分析与绩

效评估。监察稽核部对公司总经理负责。

本基金管理人主要通过定性分析和定量分析的方法，估测各种金融工具风险可能产生的损失。

本基金管理人从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重性；从定量分析的角度出发，根据本

基金的投资目标，结合基金资产所运用的金融工具特征，通过特定的风险量化指标、模型、日常

的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，及时对各种风险进行监督、检查和评估，并

制定相应决策，将风险控制在预期可承受的范围内。

7.4.13.2 信用风险

信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人

出现违约、拒绝支付到期本息，导致基金资产损失和收益变化的风险。本基金的银行存款存放在

本基金的托管行交通银行，与该银行存款相关的信用风险不重大。本基金的基金管理人建立了信

用风险管理流程，本基金投资于具有良好信用等级的证券，且通过分散化投资以分散信用风险。

本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的 10%，且本基金与由本基金管理人

管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券，不得超过该证券的 10% 。

本基金在交易所进行的交易均与中国证券登记结算有限责任公司完成证券交收和款项清算，

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因此违约风险发生的可能性很小；本基金在进行银行间同业市场交易前均对交易对手进行信用评

估并采用券款对付交割方式以控制相应的信用风险。

7.4.13.2.1 按短期信用评级列示的债券投资

单位：人民币元

短期信用评级

本期末

2017年 12月 31日

上年度末

2016年 12月 31日

A-1 - 90,385,000.00

A-1以下 - -

未评级 - 150,037,000.00

合计 - 240,422,000.00

注：上述表格列示的未评级债券为超短期融资债券及政策性金融债。

7.4.13.2.2 按长期信用评级列示的债券投资

单位：人民币元

长期信用评级

本期末

2017年 12月 31日

上年度末

2016年 12月 31日

AAA 10,264,301.40 203,801,478.00

AAA以下 4,910,000.00 190,607,900.00

未评级 7,758,454.00 49,360,000.00

合计 22,932,755.40 443,769,378.00

注：上述表格列示的未评级债券为国债和政策性金融债。

7.4.13.3 流动性风险

流动性风险是指基金管理人未能以合理价格及时变现基金资产以支付投资者赎回款项的风

险。本基金的流动性风险一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投

资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现，另一方面来自于基金份额持有人

可随时要求赎回其持有的基金份额。

本基金所持有的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计息，可赎回基金份额

净值 (所有者权益) 无固定到期日且不计息，因此账面余额即为未折现的合约到期现金流量。

7.4.13.3.1 金融资产和金融负债的到期期限分析

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7.4.13.3.2 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析

本基金的基金管理人严格按照《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等有关

法规的要求建立健全开放式基金流动性风险管理的内部控制体系，审慎评估各类资产的流动性，

针对性制定流动性风险管理措施，对本基金组合资产的流动性风险进行管理。

针对投资品种变现的流动性风险，本基金的基金管理人通过独立的风险管理部门设定流动性

比例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析，包括组合持仓集中度指标、组合在短时间内变

现能力的综合指标、组合中变现能力较差的投资品种比例以及流通受限制的投资品种比例等。本

基金所持证券均在证券交易所或银行间同业市场交易，因此除附注 13中列示的部分基金资产流通

暂时受限制不能自由转让的情况外，其余均能根据本基金的基金管理人的投资意图，以合理的价

格适时变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，其上限

一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。本基金 7 日可变现资产始终保持较高水平，基金资

产整体具备良好流动性。

针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进行严

密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理

人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购

赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。

7.4.13.4 市场风险

市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动

而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。

7.4.13.4.1 利率风险

利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感

性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面

临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。

本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的

久期等方法对上述利率风险进行管理。

本基金持有的利率敏感性资产主要为银行存款、结算备付金及债券投资等。

下表统计了本基金面临的利率风险敞口。表中所示为本基金资产及负债的公允价值，并按照

合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者进行了分类。

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7.4.13.4.1.1 利率风险敞口

单位：人民币元

本

期

末

201

7年

月

日

1个月以内 1-3 个月 3个月-1年 1-5年 5年以上不计息合计

资

产

银

行

存

款

617,077.25 - - - - - 617,077.25

结

算

备

付

金

1,537,097.5

- - - - - 1,537,097.5

存

出

保

证

金

1,091.13 - - - - - 1,091.13

交

易

性

金

融

资

产

- 821,354.00 12,255,020.

9,855,461.5

919.90 - 22,932,755.

买

入

返

售

金

融

资

产

29,000,000.

- - - - - 29,000,000.

应

收

- - - - - 488,362.88 488,362.88

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利

息

资

产

总

计

31,155,265.

821,354.00 12,255,020.

9,855,461.5

919.90 488,362.88 54,576,384.

负

债

应

付

管

理

人

报

酬

- - - - - 23,065.60 23,065.60

应

付

托

管

费

- - - - - 4,613.12 4,613.12

应

付

交

易

费

用

- - - - - 1,425.18 1,425.18

其

他

负

债

- - - - - 150,000.00 150,000.00

负

债

总

计

- - - - - 179,103.90 179,103.90

利

率

敏

感

度

缺

口

31,155,265.

821,354.00 12,255,020.

9,855,461.5

919.90 309,258.98 54,397,280.

上

年

度

末

1个月以内 1-3 个月 3个月-1年 1-5年 5年以上不计息合计

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201

6年

月

日

资

产

银

行

存

款

993,108.34 - - - - - 993,108.34

结

算

备

付

金

1,267,790.2

- - - - - 1,267,790.2

存

出

保

证

金

20,947.87 - - - - - 20,947.87

交

易

性

金

融

资

产

20,011,000.

130,463,000

.00

192,207,000

.00

322,275,394

.60

19,234,983

.40

52,717,310

.03

736,908,688

.03

买

入

返

售

金

融

资

产

79,100,318.

- - - - - 79,100,318.

应

收

利

息

- - - - - 13,925,161

.70

13,925,161.

其

他

资

产

- - - - - - -

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第 45 页共61 页

资

产

总

计

101,393,165

.12

130,463,000

.00

192,207,000

.00

322,275,394

.60

19,234,983

.40

66,642,471

.73

832,216,014

.85

负

债

卖

出

回

购

金

融

资

产

款

30,000,000.

- - - - - 30,000,000.

应

付

赎

回

款

- - - - - 988.44 988.44

应

付

管

理

人

报

酬

- - - - - 339,595.42 339,595.42

应

付

托

管

费

- - - - - 67,919.07 67,919.07

应

付

交

易

费

用

- - - - - 74,829.84 74,829.84

应

付

利

息

- - - - - 9,779.36 9,779.36

其

他

负

- - - - - 160,001.24 160,001.24

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第 46 页共61 页

债

负

债

总

计

30,000,000.

- - - - 653,113.37 30,653,113.

利

率

敏

感

度

缺

口

71,393,165.

130,463,000

.00

192,207,000

.00

322,275,394

.60

19,234,983

.40

65,989,358

.36

801,562,901

.48

7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析

分析