基金管理人：金鹰基金管理有限公司基金托管人：交通银行股份有限公司报告送出日期：二〇一九年一月二十一日 §1 重要提示基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人交通银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2019年1月18日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。本报告期自2018年10月1日起至12月31日止。§2 基金产品概况基金简称金鹰元祺债券基金主代码002490交易代码002490基金运作方式契约型开放式基金合同生效日2017年11月8日报告期末基金份额总额23,848,071.35份投资目标本基金在有效控制风险的前提下，力争使基金份额持有人获得超额收益与长期资本增值。投资策略本基金充分考虑基金资产的安全性、收益性及流动性，在严格控制风险的前提下力争实现资产的稳定增值。在资产配置中，本基金以信用债为主，通过密切关注债券市场变化，持续研究债券市场运行状况、研判市场风险，在确保资产稳定增值的基础上，通过积极主动的资产配置，力争实现超越业绩比较基准的投资收益。业绩比较基准中债信用债总财富(总值)指数收益率×80%+一年定期存款利率（税后）×20%风险收益特征本基金为债券型证券投资基金，属于较低预期收益、较低预期风险的证券投资基金品种，其预期收益和预期风险高于货币市场基金，但低于混合型基金、股票型基金。基金管理人金鹰基金管理有限公司基金托管人交通银行股份有限公司§3 主要财务指标和基金净值表现3.1 主要财务指标单位：人民币元主要财务指标报告期(2018年10月1日-2018年12月31日)1.本期已实现收益502,726.612.本期利润645,469.163.加权平均基金份额本期利润0.02374.期末基金资产净值26,828,002.615.期末基金份额净值1.1250注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额；2、本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益；3、期末可供分配利润，指期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数（为期末余额，不是当期发生数）；4、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较阶段净值增长率①净值增长率标准差②业绩比较基准收益率③业绩比较基准收益率标准差④①-③②-④过去三个月2.05%0.16%1.61%0.03%0.44%0.13%3.2.2自基金转型以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较金鹰元祺信用债债券型证券投资基金累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图(2017年11月8日至2018年12月31日)/注：1、本基金由原金鹰元祺保本混合型证券投资基金于2017年11月8日转型而来；2、按基金合同和招募说明书的约定，本基金的建仓期为六个月，建仓期结束时各项资产配置比例符合基金合同的有关约定；3、本基金的业绩比较基准是：中债信用债总财富(总值)指数收益率*80%+一年定期存款利率(税后)*20%。 §4 管理人报告4.1 基金经理(或基金经理小组)简介姓名职务任本基金的基金经理期限证券从业年限说明任职日期离任日期汪伟基金经理2018-01-24-5汪伟先生，2013年7月至2014年9月曾任广州证券股份有限公司交易员、投资经理等职务，2014年9月至2016年2月曾任金鹰基金管理有限公司交易主管，2016年3月至2017年7月曾任广东南粤银行股份有限公司交易员、宏观分析师等职务，2017年7月加入金鹰基金管理有限公司，现任金鹰元安混合型证券投资基金、金鹰元丰债券型证券投资基金、金鹰鑫瑞灵活配置混合型证券投资基金、金鹰民丰回报定期开放混合型证券投资基金、金鹰添利中长期信用债债券型证券投资基金、金鹰元祺信用债债券型证券投资基金、金鹰元盛债券型发起式证券投资基金（LOF）基金经理。林龙军基金经理2018-06-02-10林龙军先生，曾任兴全基金管理有限公司产品经理、研究员、基金经理助理、投资经理兼固收投委会委员等职务。2018年3月加入金鹰基金管理有限公司，现任金鹰持久增利债券型证券投资基金（LOF）、金鹰民丰回报定期开放混合型证券投资基金、金鹰添裕纯债债券型证券投资基金、金鹰鑫益灵活配置混合型证券投资基金、金鹰元安混合型证券投资基金、金鹰元丰债券型证券投资基金、金鹰元祺信用债债券型证券投资基金基金经理。注：1、任职日期和离任日期指公司公告聘任或解聘日期；2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》和其他有关法律法规及其各项实施准则、本基金基金合同等法律文件的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，基金运作合法合规，无出现重大违法违规或违反基金合同的行为，无损害基金持有人利益的行为。 4.3 公平交易专项说明4.3.1 公平交易制度的执行情况报告期内，公司严格执行证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司内部公平交易制度，各投资组合按投资管理制度和流程独立决策，并在获得投资信息、投资建议和实施投资决策方面享有公平的机会。公司通过规范的投资交易流程、完善的权限管理机制、有效的交易控制制度，确保公平交易的实施。同时通过投资交易系统中的公平交易功能执行交易，不断强化事后监控分析，以尽可能确保公平对待各投资组合。报告期，公司对连续四个季度期间内、不同时间窗下（日内、3日内、5日内）公司管理的不同投资组合同向交易的交易价差进行分析，未发现违反公平交易制度的异常行为。4.3.2 异常交易行为的专项说明本报告期内，公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，未出现同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的情况。本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。 4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析三季度我们表达了债券市场的乐观态度，我们认为基本面向下与政策偏暖的共振使得债券市场迎来了最舒适的阶段。诚然，利率品和信用品在四季度表现不俗。但需要反思的是，转债市场并没有如期出现提估值的情形，反倒是在大盘转债的供给冲击预期下，在年底遭遇了小幅双杀的情形，使得我们旗下重仓转债的组合在本运作期内并不讨巧。本组合为信用债基金，参与利率品牛市的抓手不明显，本运作期我们仍然是采用超长利率债和转债双债增强的方式来增强组合回报，效果有好有差，好在转债品种的战略建仓机会也正在脚下。4.4.2报告期内基金的业绩表现截至2018年12月31日，基金份额净值为1.1250元，本报告期份额净值增长率为2.05%，同期业绩比较基准增长率为1.61%。 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望展望2019年一季度，我们认为权益市场将迎来非常重要的投资窗口期，广义流动性的宽松与广义利率的下降一定程度上会造成阶段性的“资产慌”，叠加诸多行业的政策底和估值底的相继明朗，在前期过度悲观情绪的压抑下，一季度国内风险资产的阶段性反弹应该是大概率事件。对于固收市场我们需要观察的是，全社会的融资能否在一季度企稳或反弹，这既有关于信用债是否要做适度下沉，也有关于利率品是否要迎来调整期。当然，对于全球风险资产的共振情况我们本季度要花更多力气去观察，对于中美贸易谈判的进展仍不能掉以轻心，这既孕育着机会，也饱含着尾部风险。 4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明报告期内，本基金资产净值已发生连续超过60个工作日低于5000万元的情形，本基金管理人已按法规要求向证监会报送解决方案。§5投资组合报告5.1 报告期末基金资产组合情况序号项目金额(元)占基金总资产的比例(%)1权益投资--其中：股票--2固定收益投资32,146,017.2096.10其中：债券32,146,017.2096.10资产支持证券--3贵金属投资--4金融衍生品投资--5买入返售金融资产--其中：买断式回购的买入返售金融资产--6银行存款和结算备付金合计786,522.182.357其他各项资产518,627.201.558合计33,451,166.58100.00注：其他资产包括：交易保证金、应收利息、应收证券清算款、其他应收款、应收申购款。 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合5.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合本基金本报告期内未投资股票。 5.2.2报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合本基金本报告期内未通过港股通投资股票。 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细本基金本报告期内未投资股票。 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合序号债券品种公允价值(元)占基金资产净值比例(％)1国家债券4,181,088.5015.582央行票据--3金融债券1,957,215.007.30其中：政策性金融债1,957,215.007.304企业债券18,649,220.8069.515企业短期融资券--6中期票据--7可转债（可交换债）7,358,492.9027.438同业存单--9其他--10合计32,146,017.20119.825.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细序号债券代码债券名称数量(张)公允价值(元)占基金资产净值比例(％)101954716国债1945,670.004,181,088.5015.58212232812开滦0224,000.002,482,560.009.25313661416碱业0121,120.002,095,315.207.81414304517广晟0120,000.002,023,000.007.54511221414杰赛债20,000.002,017,600.007.525.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细本基金本报告期内未投资资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细本基金本报告期内未投资贵金属。 5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细本基金本报告期内未投资权证。 5.9报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明5.9.1报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细本基金本报告期内未投资股指期货。 5.9.2本基金投资股指期货的投资政策无。 5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明5.10.1 本期国债期货投资政策无。5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细本基金本报告期内未投资国债期货。5.11投资组合报告附注5.11.1本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。5.11.2报告期内基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。5.11.3其他各项资产构成序号名称金额(元)1存出保证金7,681.632应收证券清算款-3应收股利-4应收利息491,261.995应收申购款19,683.586其他应收款-7待摊费用-8其他-9合计518,627.205.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细序号债券代码债券名称公允价值(元)占基金资产净值比例(%)1110032三一转债715,320.002.672110040生益转债720,720.002.693110041蒙电转债538,314.402.014113013国君转债10,508.000.045113508新凤转债1,223,518.004.566128024宁行转债667,674.002.49713200616皖新EB547,893.502.04813200817山高EB7,872.000.03913201117浙报EB461,500.001.725.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明本基金本报告期内未投资股票。 5.11.6投资组合报告附注的其他文字描述部分由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。§6 开放式基金份额变动单位：份本报告期期初基金份额总额28,351,870.88报告期基金总申购份额762,639.67减：报告期基金总赎回份额5,266,439.20报告期基金拆分变动份额-本报告期期末基金份额总额23,848,071.35§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况无。 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细无。§8 影响投资者决策的其他重要信息8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况投资者类别报告期内持有基金份额变化情况报告期末持有基金情况序号持有基金份额比例达到或者超过20%的时间区间期初份额申购份额赎回份额持有份额份额占比机构12018年12月12日至2018年12月31日5,445,221.02--5,445,221.0222.83%22018年10月1日至2018年12月31日9,234,392.32--9,234,392.3238.72%产品特有风险本基金在报告期内，存在报告期间单一投资者持有基金份额达到或超过20%的情形，可能会存在以下风险：1）基金净值大幅波动的风险：当持有基金份额占比较高的基金份额持有人大量赎回本基金时，基金为支付赎回款项而卖出所持有的证券，可能造成证券价格波动，导致本基金的收益水平发生波动。同时，因巨额赎回、份额净值小数保留位数与方式、管理费及托管费等费用计提等原因，可能会导致基金份额净值出现大幅波动；2）巨额赎回的风险：当持有基金份额占比较高的基金份额持有人大量赎回本基金时，可能触发本基金巨额赎回条款，基金份额持有人将可能无法及时赎回所持有的全部基金份额；3）流动性风险：当持有基金份额占比较高的基金份额持有人大量赎回本基金时，可能导致本基金的流动性风险；4）基金提前终止、转型或与其他基金合并的风险：当持有基金份额占比较高的基金份额持有人大量赎回本基金时，可能导致在其赎回后本基金出现连续六十个工作日基金资产净值低于5000万元，可能导致本基金面临转换运作方式、与其他基金合并或者终止基金合同等情形。5）基金规模过小导致的风险：当持有基金份额占比较高的基金份额持有人大量赎回本基金时，可能导致基金规模过小。基金可能会面临投资银行间债券、交易所债券时交易困难的情形。6）份额占比较高的投资者申购申请被拒绝的风险：当某一基金份额持有人所持有的基金份额达到或超过本基金总份额的50%时，本基金管理人将不再接受该持有人对本基金基金份额提出的申购及转换转入申请。在其他基金份额持有人赎回基金份额导致某一基金份额持有人所持有的基金份额达到或超过本基金总份额50%的情况下，该基金份额持有人将面临所提出的对本基金基金份额的申购及转换转入申请被拒绝的风险。如果投资人某笔申购或转换转入申请导致其持有本基金基金份额达到或超过本基金规模的50%，该笔申购或转换转入申请可能被确认失败。8.2 影响投资者决策的其他重要信息本报告期，经基金管理人董事会审议通过，免去刘岩先生总经理、满黎先生副总经理职务，聘请刘志刚先生担任公司副总经理。自2018年12月5日起，公司董事长李兆廷先生代行总经理职务。上述事项已在证监会指定媒体披露。§9备查文件目录9.1备查文件目录1、中国证监会批准发行及募集的文件。2、《金鹰元祺信用债债券型证券投资基金基金合同》。3、《金鹰元祺信用债债券型证券投资基金托管协议》。4、金鹰基金管理有限公司批准成立批件、营业执照、公司章程。5、基金托管人业务资格批件和营业执照。 9.2存放地点广东省广州市天河区珠江东路28号越秀金融大厦30层 9.3查阅方式可在营业时间免费查阅或按工本费购买复印件，也可登录本基金管理人网站查阅，本基金管理人网址：http://www.gefund.com.cn。投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人客户服务中心，客户服务中心电话：4006-135-888或020-83936180。 金鹰基金管理有限公司二〇一九年一月二十一日