首页 政经 研报 头条 公告
数据 净值 估值 评级 雷达
选基平台 比较
问诊
代销 视频
集合理财 新基 重仓 策略 视点
路演 基金大学 财经视频
帐户 诊断分析 名家专栏
软件 免费软件 专家版 基金大师
社区 大话基金 套利 眼界
基金数据查询:
首页 > 基金公告吧 > 正文

嘉实沪港深回报混合型证券投资基金2019年第1季度报告

发表日期:2019-04-20 14:44    来源:    关注指数:

基金管理人:嘉实基金管理有限公司 基金托管人:中国银行股份有限公司 报告送出日期:2019年4月20日 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2019年4月17日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告期中的财务资料未经审计。 本报告期自2019年1月1日起至2019年3月31日止。 基金产品概况 基金简称 嘉实沪港深回报混合 基金主代码 004477 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2017年3月29日 报告期末基金份额总额 2,971,403,622.71份 投资目标 本基金主要投资于 A 股市场和法律法规或监管机构允许投资的特定范围内的港股市场,通过跨市场资产配置,发掘内地与香港股票市场互联互通机制下的投资机会,在严格控制风险的前提下,力争获取超过业绩比较基准的回报。 投资策略 本基金主要投资于A股市场和法律法规或监管机构允许投资的特定范围内的港股市场,通过跨市场资产配置,发掘内地与香港股票市场互联互通机制下的投资机会,在严格控制风险的前提下,力争获取超过业绩比较基准的回报。 业绩比较基准 沪深300指数收益率×45% +恒生指数收益率×45% +中债综合财富指数收益率×10% 风险收益特征 本基金为混合型证券投资基金,风险与收益高于债券型基金与货币市场基金,低于股票型基金,属于较高风险、较高收益的品种。本基金将投资港股通标的股票,需承担汇率风险以及境外市场的风险。 基金管理人 嘉实基金管理有限公司 基金托管人 中国银行股份有限公司 主要财务指标和基金净值表现 主要财务指标 单位:人民币元 主要财务指标 报告期(2019年1月1日 - 2019年3月31日) 1.本期已实现收益 -285,576,994.19 2.本期利润 626,547,859.30 3.加权平均基金份额本期利润 0.1663 4.期末基金资产净值 3,196,596,311.06 5.期末基金份额净值 1.0758 注:(1)本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益;(2)上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 基金净值表现 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②-④ 过去三个月 18.52% 1.26% 18.32% 1.06% 0.20% 0.20% 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较  图:嘉实沪港深回报混合基金份额累计净值增长率与同期业绩比较基准收益率的历史走势对比图(2017年3月29日至2019年3月31日)注:1.按基金合同和招募说明书的约定,本基金自基金合同生效日起6个月内为建仓期,建仓期结束时本基金的各项投资比例符合基金合同(十二(二)投资范围和(四)投资限制)的有关约定。 2.2019年1月10日,本基金管理人发布《关于嘉实沪港深回报混合基金经理变更的公告》,增聘刘岚先生、王丹女士担任本基金基金经理职务,与基金经理张金涛先生共同管理本基金。张丹华先生、谭丽女士不再担任本基金基金经理职务。 管理人报告 基金经理(或基金经理小组)简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期 王丹 本基金基金经理 2019年1月10日 - 10年 曾任摩根士丹利(亚洲)有限公司经理,中国国际金融有限公司高级经理,嘉实基金管理有限公司高级研究员,禾其投资研究员,上投摩根基金管理有限公司投资经理。2018年7月加盟嘉实基金管理有限公司,现任职于研究部。 刘岚 本基金基金经理 2019年1月10日 - 9年 曾任申银万国证券研究所金融工程部助理分析师,国泰基金管理有限公司交易员,北京鼎天投资管理有限公司董事,北京诚盛投资管理有限公司投资经理,易方达基金管理有限公司基金经理助理。2018年9月加盟嘉实基金管理有限公司,现任职于港股通投资策略组。 张金涛 本基金、嘉实沪港深精选股票、嘉实稳盛债券、嘉实瑞享定期混合基金经理 2017年3月29日 - 17年 曾任中金公司研究部能源组组长。润晖投资高级副总裁,负责能源和原材料等行业的研究和投资。2012年10月加入嘉实基金,曾任海外研究组组长,负责海外投资策略以及能源原材料行业研究。现任策略组投资总监。 谭丽 本基金、嘉实价值优势混合、嘉实新消费股票、嘉实丰和灵活配置混合、嘉实价值精选股票基金经理 2017年6月21日 2019年1月10日 17年 曾在北京海问投资咨询有限公司、国信证券股份有限公司及泰达荷银基金管理有限公司任研究员、基金经理助理职务。2007年9月加入嘉实基金管理有限公司,曾任研究员、投资经理。现任策略组投资总监。 张丹华 本基金、嘉实研究精选混合、嘉实研究阿尔法股票、嘉实全球互联网股票、嘉实文体娱乐股票、嘉实研究增强混合、嘉实前沿科技沪港深股票基金经理 2017年12月30日 2019年1月10日 7年 2011年6月加入嘉实基金管理有限公司研究部任研究员。博士,具有基金从业资格。 注:(1)基金经理张金涛的任职日期是指本基金基金合同生效之日,基金经理刘岚、王丹的任职日期是指公司作出决定后公告之日;(2)证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 管理人对报告期内基金运作遵规守信情况的说明 报告期内,本基金管理人严格遵循了《证券法》、《证券投资基金法》及其各项配套法规、《嘉实沪港深回报混合型证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益。本基金运作管理符合有关法律法规和基金合同的规定和约定,无损害基金份额持有人利益的行为。 公平交易专项说明 公平交易制度的执行情况 报告期内,基金管理人严格执行证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司内部公平交易制度,各投资组合按投资管理制度和流程独立决策,并在获得投资信息、投资建议和实施投资决策方面享有公平的机会;通过完善交易范围内各类交易的公平交易执行细则、严格的流程控制、持续的技术改进,确保公平交易原则的实现;通过IT系统和人工监控等方式进行日常监控,公平对待旗下管理的所有投资组合。 异常交易行为的专项说明 报告期内,公司旗下所有投资组合参与交易所公开竞价交易中,同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的,合计1次,为旗下组合被动跟踪标的指数需要,与其他组合发生反向交易,不存在利益输送行为。 报告期内基金投资策略和运作分析 一季度美国股市、香港股市以及国内股市均大幅反弹,标普500、恒生指数及沪深300指数分别上涨13%、12%及29%。A股的强劲上涨是基于年初市场估值处于10年低位,加之中美贸易战的缓和以及货币流动性的改善,叠加全球缩表进程放缓及美联储停止加息的预期加速了风险溢价的快速回落,风险偏好抬升,A股市场自1月中旬以来出现了持续的强势反弹,市场呈现出蓝筹、概念股和主题股轮流上涨的情况,甚至偏炒作的主体性题材上涨更多,价值型投资标的表现明显落后。港股市场相比A股市场的涨幅较为理性,秉承了港股一向的偏向价值的投资风格,但优质的个股和板块也出现了估值上的修复,只是港股作为一个成熟市场较难出现估值溢价,也较难出现非理性的快速的上涨。 本季度由于更换基金经理,基金配置的板块出现一定了调整。行业上减少了周期股的配置,加大了消费、医药、科技互联网以及港股金融股的投资。作为一个港股通基金,我们的初衷是灵活选择A股和港股两地市场上各自估值有优势,且具有中长期配置价值的行业中的优秀企业进行中长期的持有,以获取企业不断创造价值的收益。操作中,我们特别关注三类机会:1)优秀龙头企业在合理的价位上持续创造价值带来的赚取长期回报的机会;2)行业发展过程中(包括新兴行业),有快速成长潜力的公司在由小变大的过程中被市场低估或误判带来的获取超额投资回报的机会;3)价值股被低估带来的估值回归以及股息回报率的收益机会。这三类投资类型的标的我们会根据市场情况、经济周期以及风险偏好的阶段不同在组内进行调整,但整体而言优质的可创造可持续回报的股票以及价值股会是本基金的压舱石。在股票的选择上,我们把上市公司业绩的可持续性视为更为重要的选股依据,结合估值来选择买点与持股的仓位。 我们的基金操作是立足于为基金持有人创造中长期、稳定、以及可持续的回报,我们也相信市场短期是投票机,长期才是称重器。 报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末本基金份额净值为1.0758元;本报告期基金份额净值增长率为18.52%,业绩比较基准收益率为18.32%。 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 无。投资组合报告 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额(元 ) 占基金总资产的比例(%) 1 权益投资 2,908,988,460.11 87.97 其中:股票 2,908,988,460.11 87.97 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 - - 其中:债券 - - 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入返售金融资产 - - 7 银行存款和结算备付金合计 307,377,670.34 9.30 8 其他资产 90,243,548.80 2.73 9 合计 3,306,609,679.25 100.00 注:通过沪港通交易机制投资的港股公允价值为246,195,879.36元,占基金资产净值的比例为7.70%;通过深港通交易机制投资的港股公允价值为851,760,298.16元,占基金资产净值的比例为26.65%。 报告期末按行业分类的股票投资组合 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 代码 行业类别 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) A 农、林、牧、渔业 90,550.74 0.00 B 采矿业 - - C 制造业 1,305,947,064.24 40.85 D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 - - E 建筑业 - - F 批发和零售业 31,059,877.03 0.97 G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务业 97,508,692.26 3.05 J 金融业 309,332,192.14 9.68 K 房地产业 42,700,800.00 1.34 L 租赁和商务服务业 - - M 科学研究和技术服务业 24,393,106.18 0.76 N 水利、环境和公共设施管理业 - - O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 - - S 综合 - - 合计 1,811,032,282.59 56.66 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 行业类别 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) 非必需消费品 77,352,372.98 2.42 必需消费品 229,785,214.09 7.19 金融 460,895,700.88 14.42 医疗保健 110,622,374.02 3.46 房地产 68,302,515.21 2.14 通信服务 98,008,083.14 3.07 公用事业 52,989,917.20 1.66 合计 1,097,956,177.52 34.35 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) 1 600276 恒瑞医药 2,846,401 186,211,553.42 5.83 2 601318 中国平安 2,301,523 177,447,423.30 5.55 3 000651 格力电器 3,724,451 175,831,331.71 5.50 4 600519 贵州茅台 166,570 142,249,114.30 4.45 5 2319 HK 蒙牛乳业 4,198,000 105,149,270.66 3.29 6 1299 HK 友邦保险 1,540,400 103,262,698.81 3.23 7 000333 美的集团 2,087,100 101,704,383.00 3.18 8 700 HK 腾讯控股 316,500 98,008,083.14 3.07 9 600036 招商银行 2,831,291 96,037,390.72 3.00 10 002415 海康威视 2,665,533 93,480,242.31 2.92 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 报告期末,本基金未持有债券。报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 报告期末,本基金未持有债券。 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细 报告期末,本基金未持有资产支持证券。 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 报告期末,本基金未持有贵金属投资。 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 报告期末,本基金未持有权证。 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 报告期内,本基金未参与股指期货交易。 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 报告期内,本基金未参与国债期货交易。 投资组合报告附注 声明本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。(1)2018年5月4日, 中国银行保险监督管理委员会发布行政处罚信息公开表(银监罚决字〔2018〕1号),对招商银行股份有限公司内控管理严重违反审慎经营规则,违规批量转让以个人为借款主体的不良贷款等违规事实,于2018年2月12日作出行政处罚决定,罚款6570万元,没收违法所得3.024万元,罚没合计6573.024万元。 本基金投资于“招商银行(600036)”的决策程序说明:基于对招商银行基本面研究以及二级市场的判断,本基金投资于“招商银行”股票的决策流程,符合公司投资管理制度的相关规定。 (2)报告期内本基金投资的前十名证券中,其他九名证券发行主体无被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。 本基金投资的前十名股票中,没有超出基金合同规定的备选股票库之外的股票。其他资产构成 序号 名称 金额(元) 1 存出保证金 5,860,408.82 2 应收证券清算款 83,286,224.89 3 应收股利 460,169.81 4 应收利息 73,952.41 5 应收申购款 562,792.87 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 90,243,548.80 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 报告期末,本基金未持有处于转股期的可转换债券。 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 报告期末,本基金前十名股票中不存在流通受限情况。 开放式基金份额变动 单位:份 报告期期初基金份额总额 4,282,825,466.32 报告期期间基金总申购份额 112,497,239.04 减:报告期期间基金总赎回份额 1,423,919,082.65 报告期期间基金拆分变动份额(份额减少以"-"填列) - 报告期期末基金份额总额 2,971,403,622.71 注:报告期期间基金总申购份额含转换入份额,基金总赎回份额含转换出份额。 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 基金管理人持有本基金份额变动情况 报告期内,基金管理人未运用固有资金申购、赎回或者买卖本基金的基金份额。 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 报告期内,基金管理人未运用固有资金申购、赎回或者买卖本基金的基金份额。 备查文件目录 备查文件目录 (1)中国证监会准予嘉实沪港深回报混合型证券投资基金注册的批复文件; (2)《嘉实沪港深回报混合型证券投资基金基金合同》; (3)《嘉实沪港深回报混合型证券投资基金托管协议》; (4)《嘉实沪港深回报混合型证券投资基金招募说明书》; (5)基金管理人业务资格批件、营业执照; (6)报告期内嘉实沪港深回报混合型证券投资基金公告的各项原稿。存放地点 北京市建国门北大街8号华润大厦8层嘉实基金管理有限公司查阅方式 (1)书面查询:查阅时间为每工作日8:30-11:30,13:00-17:30。投资者可免费查阅,也可按工本费购买复印件。 (2)网站查询:基金管理人网址:http://www.jsfund.cn 投资者对本报告如有疑问,可咨询本基金管理人嘉实基金管理有限公司,咨询电话400-600-8800,或发电子邮件,E-mail:service@jsfund.cn。 嘉实基金管理有限公司 2019年4月20日

您看完这篇新闻有何感觉:


太兴奋了

有点意思

没啥感觉

搞笑了点

比较无聊

又伤心了


 本栏目最新文章 24小时热门文章