沪指周五小幅收低，周线也走跌，在3300点关口前逡巡不进；恒指虽收升，全周仍下跌。分析人士认为，经济数据不是目前的关注焦点，在美国大选结果出炉以及11月初的人大常委会会议之前，股市很难会进行方向性的选择。
沪指收跌0.2%至3272.01点，本周累挫0.8%，结束此前两周连涨；沪深300指数收盘近持平，本周累跌1.7%；创业板指数收跌1.9%，上证科创板50成份指数收低3.1%。
恒生指数收升0.9%至20506.43点，本周累跌0.4%。恒生科技指数收低0.3%，本周累跌1.2%。
华南一私募基金经理表示，目前市场更多关注的不是数据，主要还是海外的不确定性以及财政政策的发力情况。
调查样本更侧重于沿海地区中小企业的财新10月中国制造业PMI重回荣枯线以上，超出预期。供需均有不同程度扩张，新订单指数回归扩张区间，创四个月高点，但外需疲软拖累新出口订单连续三个月处于收缩区间，而且企业对用工仍较为谨慎，就业指数创近一年半最低。
刺激政策预期升温下，A股有色金属板块逆市上扬，中证细分有色金属产业主题指数0000811收高2.8%，洛阳钼业收涨4.3%。
中国股市的投资者正在密切关注美国大选，并权衡其带来的潜在冲击。中国的人民币和股票将首当其冲地受到美国转向保护主义的冲击，并且对于美国大选对贸易和外交政策的影响十分敏感。
诸多市场分析人士认为，若特朗普重返白宫并实施对华高关税，中国未来的外贸会受到重大挑战，中国必将加大内需方面的财政刺激政策，这可能给铜和其他金属行业带来提振。
苹果相关供应商股票走弱，蓝思科技、工业富联和 京东方A收盘跌幅介于2.4-4.6%。
苹果的人工智能(AI)增强型新机iPhone 16开局表现强劲，季度销售额超出华尔街预期，但温和的营收预估引发人们对这股气势能否在假日销售旺季维持下去的疑问。
第四季中国市场营收下滑也令一些分析师与投资者感到担忧，使得苹果股价盘后下跌1.4%，尽管第四季整体获利与营收规模意外强大。
稀土永磁板块领涨，西磁科技、奔朗新材、九菱科技30cm涨停，银河磁体、正海磁材、中科磁业、大地熊等多股涨停。
消息面上，缅甸当地稀土矿开采已停滞，边境关闭，我国稀土原料进口受阻。据悉，缅甸是我国重要的稀土原料来源之一，今年1-9月，我国从缅甸进口3.1万吨稀土氧化物，占同期氧化物总进口量的74.9%。
白酒股走高，水井坊涨停，皇台酒业、山西汾酒、舍得酒业、老白干酒、古井贡酒等跟涨。
方正证券表示，当前时点展望来看，多重政策催化下底部已形成，且板块股息红利具备相对优势，在整体经济预期好转下，白酒作为优质顺周期资产，估值中枢仍存在修复空间，后续关注财报风险释放后25年企业目标的制定，供给端降速收缩预期下，中长期跟踪政策端改善传导至需求端恢复的节奏。
大消费板块午后持续拉升，食品加工制造方向涨幅居前，朱老六30cm涨停，一致魔芋、麦趣尔、黑芝麻、仲景食品、盖世食品、惠发食品、三只松鼠等纷纷上涨。
消息面上，商务部表示，将会同相关部门，推出一批消费领域的新政策。比如，近期将研究出台推进首发经济，推动批发零售业高质量发展，支持上海、天津等20个城市开展现代商贸流通体系试点建设，开展汽车流通消费改革试点，促进健康消费专项行动方案等政策。
银行板块震荡上升，齐鲁银行、重庆银行、渝农商行、上海银行、中信银行、长沙银行、工商银行等上涨。
消息面上，昨日，中国银行、中国农业银行、中国工商银行、中国建设银行、交通银行、邮储银行六大国有大行发布完善存量个人住房贷款利率定价机制的公告，明确从今日起完善存量个人住房贷款利率定价机制。
钢铁板块上涨，安阳钢铁涨停，包钢股份、钒钛股份、八一钢铁、凌钢股份、宝地矿业、宝钢股份等跟涨。
川财证券表示，8月以来，PMI数据出现一定的改善，9月制造业PMI达到49.8%，较8月回升0.7个百分点。9月中下旬后，政策端开始逐步发力支撑经济修复，未来随着财政政策和货币政策协调发力，制造业景气度预计将逐步回升。
华为欧拉领跌，华为海思、华为鲲鹏等相关概念股走低，艾融软件、荣科科技、科蓝软件、创意信息、长亮科技、新晨科技等下跌。
智谱AI板块回调，华信永道跌超20%，科蓝软件、并行科技、法本信息、创意信息、因赛集团等跟跌。
小心非农重大意外！中国利好刺激人气，原油再度站上74关口
周五(11月1日)亚洲市场在本月开局表现谨慎，大多数股市下跌，而国债收益率接近三个月高位，投资者关注即将公布的美国就业数据，但下周的降息基本上已经被市场预期消化。
在亚洲市场，东京日经指数下跌2.6%，因日元走强令日本出口商的前景黯淡。美元/日元周五上涨0.3%，达到152.46，部分逆转隔夜接近1%的跌幅。日本银行行长植田和男的言论暗示年底前可能加息，推动日元走高。
另一方面，MSCI亚太地区（日本除外）指数上涨0.2%，得益于中国股市上涨，但本周整体下跌1.3%。
中国蓝筹股上涨0.5%，而香港恒生指数上涨0.9%，此前一项私营部门调查显示10月工厂活动重回扩张。
“50.1的PMI水平是最小的扩张值，但仍然打破了持续收缩的预期，”ING大中华区首席经济学家Lynn Song表示。
隔夜华尔街市场中，Facebook母公司Meta Platforms下跌4%，微软下跌6%，因投资者担心人工智能成本的增加可能会影响其盈利。
在隔夜抛售后，纳斯达克期货上涨0.5%，主要受益于亚马逊股价盘后上涨5.3%，为市值增加1040亿美元。陷入困境的英特尔也出人意料地发布乐观的收入预测，盘后股价上涨7%。
这一利好推动了欧洲主要股指开盘小幅上涨，德国DAX30指数上涨0.07%，英国富时100指数上涨0.12%，法国CAC40指数上涨0.01%，而斯托克50指数则上涨了0.13%。
聚焦非农
本周五的非农就业报告受到关注，这是在周二美国总统选举和美联储次日的政策会议前的关键数据。
投资者在美国就业数据公布前保持谨慎。经济学家预计美国10月新增11.3万个就业岗位，尽管由于私营部门调查指向强劲的就业增长，且失业救济申请低于预期，风险可能偏向上行。
然而，由于飓风和罢工，解读就业数据变得更加复杂。高盛预计10月新增9.5万个就业岗位，道明证券则预计仅增加7万个。
除非出现重大意外，市场普遍预期美联储将降息0.25个百分点，目前这一预期被市场定价94%。
外汇市场和债券收益率
在外汇市场，英镑接近2个半月低点1.2891美元，英国国债收益率上升，因为投资者认为英国政府的新预算将推高通胀，使得英格兰银行可能会更缓慢地降息。
国债收益率接近三个月高位，两年期收益率本周上涨7个基点，达到4.172%，仅略低于4.2180%的三个月高位。基准十年期收益率本周上涨5个基点，达到4.2726%。
大宗商品方面，油价连续第三天上涨，布伦特油价上涨近2%，达到74.15美元，因有报道称伊朗可能在未来几天从伊拉克发动对以色列的报复性袭击。
国际黄金价格上涨0.5%，达到2755美元，此前一天金价下跌1.5%。