手机网

首页 > 个基公告吧 > 正文

长信医疗保健行业灵活配置混合型证券投资基金(LOF)2021年第3季度报告

2021-10-27 10:10:53

基金管理人:长信基金管理有限责任公司

基金托管人:中国建设银行股份有限公司

报告送出日期:2021年 10月 27日

长信医疗保健混合(LOF)2021年第 3季度报告

第 2 页 共 13 页

§1 重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,

并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金基金合同的规定,于 2021年 10月 25日复

核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误

导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本

基金的招募说明书。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自 2021年 7月 1日起至 2021年 9月 30日止。

§2 基金产品概况

基金简称 长信医疗保健混合(LOF)

基金主代码 163001

基金运作方式 上市契约型开放式

基金合同生效日 2015年 7月 20日

报告期末基金份额总额 127,360,322.32份

投资目标

本基金通过积极灵活的资产配置,并精选医疗保健行业的

优质企业进行投资,在有效控制风险的前提下,追求超越

业绩比较基准的投资回报。

投资策略

本基金将利用全球信息平台、外部研究平台、行业信息平

台以及自身的研究平台等信息资源,基于本基金的投资目

标和投资理念,从宏观和微观两个角度进行研究,开展战

略资产配置,之后通过战术资产配置再平衡基金资产组合,

实现组合内各类别资产的优化配置,并对各类资产的配置

比例进行定期或不定期调整。

业绩比较基准

中证医药卫生指数收益率×60%+中国债券总指数收益率

×40%

风险收益特征

本基金为混合型基金,属于较高风险、较高收益的投资品

种,其预期风险和预期收益低于股票型基金,但高于债券

型基金和货币市场基金。

基金管理人 长信基金管理有限责任公司

基金托管人 中国建设银行股份有限公司

下属分级基金的基金简称 长信医疗保健混合(LOF)A 长信医疗保健混合(LOF)C

下属分级基金的场内简称 长信医疗 LOF -

下属分级基金的交易代码 163001 013154

长信医疗保健混合(LOF)2021年第 3季度报告

第 3 页 共 13 页

报告期末下属分级基金的份额总额 127,336,903.25份 23,419.07份

注:1、基金管理人决定自 2021年 8月 12日起对长信医疗保健行业灵活配置混合型证券投资基金

(LOF)进行份额分类,原有基金份额为 A类份额,增设 C类份额,具体事宜可详见基金管理人于

2021年 8月 10日发布的《长信基金管理有限责任公司关于长信医疗保健行业灵活配置混合型证

券投资基金(LOF)增设 C类基金份额相关事项的公告》。

2、根据深圳证券交易所通知要求,自 2021年 8月 23日起,本基金 A类份额场内简称扩位为

“长信医疗 LOF”。

§3 主要财务指标和基金净值表现

3.1 主要财务指标

单位:人民币元

主要财务指标 报告期( 2021年 7月 1日 - 2021年 9月 30日 )

长信医疗保健混合(LOF)A 长信医疗保健混合(LOF)C

1.本期已实现收益 7,793,703.02 128.91

2.本期利润 -32,008,864.72 6,070.23

3.加权平均基金份额本期利润 -0.2455 0.3376

4.期末基金资产净值 310,395,899.60 57,070.23

5.期末基金份额净值 2.438 2.437

注:1、长信医疗保健行业灵活配置混合型证券投资基金(LOF)C类份额增加日为 2021年 8月 12

日,根据管理人于 2021年 8月 10日发布的《长信基金管理有限责任公司关于长信医疗保健行业

灵活配置混合型证券投资基金(LOF)C类基金份额净值计算与披露方法的说明》,任何一个工作

日 C类基金份额为零时,本基金将停止计算 C类基金份额净值,暂停计算期间的 C类基金份额净

值将按照 A类基金份额净值披露,作为参考份额净值;截至本报告期末,长信医疗保健行业灵活

配置混合型证券投资基金(LOF)C类份额运作时间未满一个季度;

2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣

除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益;

3、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用(例如,封闭式基金交易佣金、

开放式基金的申购赎回费、红利再投资费、基金转换费等),计入费用后实际收益水平要低于所列

数字。

长信医疗保健混合(LOF)2021年第 3季度报告

第 4 页 共 13 页

3.2 基金净值表现

3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

长信医疗保健混合(LOF)A

阶段

净值增长

率①

净值增长率

标准差②

业绩比较基

准收益率③

业绩比较基

准收益率标

准差④

①-③ ②-④

过去三个月 -9.57% 2.69% -9.27% 1.23% -0.30% 1.46%

过去六个月 14.84% 2.32% -1.44% 1.09% 16.28% 1.23%

过去一年 27.31% 2.24% 0.80% 1.09% 26.51% 1.15%

过去三年 175.48% 1.93% 30.53% 1.02% 144.95% 0.91%

过去五年 144.53% 1.70% 32.13% 0.90% 112.40% 0.80%

自基金合同生

效起至今

138.32% 1.81% 25.36% 1.00% 112.96% 0.81%

长信医疗保健混合(LOF)C

阶段

净值增长

率①

净值增长率

标准差②

业绩比较基

准收益率③

业绩比较基

准收益率标

准差④

①-③ ②-④

自份额增加日

起至今(2021

年 8月 12日

-2021年 9月

30日)

2.35% 2.61% -3.64% 1.13% 5.99% 1.48%

3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率

变动的比较

长信医疗保健混合(LOF)2021年第 3季度报告

第 5 页 共 13 页

注:1、基金管理人自 2021年 8月 12日起对长信医疗保健行业灵活配置混合型证券投资基金(LOF)

进行份额分类,原有基金份额为 A类份额,增设 C类份额。

2、长信医疗保健混合(LOF)A图示日期为 2015年 7月 20日至 2021年 9月 30日,长信医

疗保健混合(LOF)C图示日期为 2021年 8月 12日(份额增加日)至 2021年 9月 30日。

3、按基金合同规定,本基金自基金合同生效之日起 6个月内为建仓期。建仓期结束时,本基

金的各项投资比例已符合基金合同的约定。

§4 管理人报告

4.1 基金经理(或基金经理小组)简介

任本基金的基金经理

期限

姓名 职务

任职日期 离任日期

证券从

业年限

说明

左金保

长信医疗保健

行业灵活配置

混合型证券投

资基金(LOF)、

长信量化先锋

混合型证券投

资基金、长信

量化中小盘股

2015年 7

月 20日

- 11年

经济学硕士,武汉大学金融工

程专业研究生毕业。2010年 7

月加入长信基金管理有限责任

公司,从事量化投资研究和风

险绩效分析工作。历任公司数

量分析研究员和风险与绩效评

估研究员、量化研究部总监、

长信中证中央企业 100指数证

长信医疗保健混合(LOF)2021年第 3季度报告

第 6 页 共 13 页

票型证券投资

基金、长信电

子信息行业量

化灵活配置混

合型证券投资

基金、长信低

碳环保行业量

化股票型证券

投资基金、长

信消费精选行

业量化股票型

证券投资基金、

长信量化价值

驱动混合型证

券投资基金和

长信量化多策

略股票型证券

投资基金的基

金经理、总经

理助理、量化

投资部总监、

投资决策委员

会执行委员

券投资基金(LOF)、长信量化

多策略股票型证券投资基金、

长信中证一带一路主题指数分

级证券投资基金、长信中证上

海改革发展主题指数型证券投

资基金(LOF)、长信量化优选

混合型证券投资基金(LOF)、

长信利泰灵活配置混合型证券

投资基金、长信国防军工量化

灵活配置混合型证券投资基金、

长信利发债券型证券投资基金、

长信先锐债券型证券投资基金、

长信量化价值精选混合型证券

投资基金、长信先机两年定期

开放灵活配置混合型证券投资

基金、长信先利半年定期开放

混合型证券投资基金和长信沪

深 300指数增强型证券投资基

金的基金经理。现任总经理助

理、量化投资部总监、投资决

策委员会执行委员、长信医疗

保健行业灵活配置混合型证券

投资基金(LOF)、长信量化先

锋混合型证券投资基金、长信

量化中小盘股票型证券投资基

金、长信电子信息行业量化灵

活配置混合型证券投资基金、

长信低碳环保行业量化股票型

证券投资基金、长信消费精选

行业量化股票型证券投资基金、

长信量化价值驱动混合型证券

投资基金和长信量化多策略股

票型证券投资基金的基金经理。

注:1、首任基金经理任职日期以本基金成立之日为准;新增或变更基金经理的日期根据对外披露

的公告日期填写;

2、证券从业的含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。

4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

本基金管理人在报告期内,严格遵守了《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律

法规、基金合同的规定,勤勉尽责地为基金份额持有人谋求利益,不存在损害基金份额持有人利

益的行为。

长信医疗保健混合(LOF)2021年第 3季度报告

第 7 页 共 13 页

本基金将继续以取信于市场、取信于社会投资公众为宗旨,承诺将一如既往地本着诚实信用、

勤勉尽责的原则管理和运用基金财产,在规范基金运作和严格控制投资风险的前提下,努力为基

金份额持有人谋求最大利益。

4.3 公平交易专项说明

4.3.1 公平交易制度的执行情况

本报告期内,公司已实行公平交易制度,并建立公平交易制度体系,已建立投资决策体系,

加强交易执行环节的内部控制,并通过工作制度、流程和技术手段保证公平交易原则的实现。同

时,公司已通过对投资交易行为的监控、分析评估和信息披露来加强对公平交易过程和结果的监

督。

4.3.2 异常交易行为的专项说明

本报告期内,除完全按照有关指数的构成比例进行投资的组合外,其余各投资组合未发生参

与交易所公开竞价同日反向交易且成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情形,未

发现异常交易行为。

4.4 报告期内基金投资策略和运作分析

随着新冠疫苗接种率的提高,全球经济稳步复苏,我国采取了更高效的应对措施,经济复苏的

进程相对更快,体现在上市公司财报业绩靓丽,超预期大幅增长的个股较多。由于地方政府发债

进度较慢,银行间市场的流动性总体充裕,对市场整体估值有支撑。三季度医药产业颁布了不少的

政策,主要是关于集采的,包括高值耗材、医学设备、化药等,涉及面比较广,医药板块之前的

稳定预期也受到了一定的影响,所以三季度大部分细分赛道的估值都有一定的下滑。期间表现较

好的主要是 CXO和中药,CXO主要是景气度高,且由药企支付费用,所以政策关联度低,而中药

则是有政策的扶持。新冠疫情的高效控制和经济的稳步复苏将提升 A股市场的相对吸引力,有助

于加速中国的经济结构转型和产业升级,医疗保健领域的优质资产的吸引力在不断提高,值得长

期配置。

展望四季度,随着新冠疫苗接种率的提高,全球经济有望加速复苏,经济体中各个环节的产

能也将慢慢恢复,同时经济复苏带来的就业率提升也会拉动消费市场。当前我国的经济结构改革

正在有序推进,碳达峰与碳中和也为市场指出了未来的前进方向。在资本脱虚向实的背景下,我

们要关注通胀预期抬升背景下货币政策的走向,流动性的变化。具体到医药领域,社会老龄化的

趋势与人们对健康生活的需求将共同促进医药行业的蓬勃发展,其中医疗服务、创新药等细分赛

长信医疗保健混合(LOF)2021年第 3季度报告

第 8 页 共 13 页

道更是极具吸引力。在我国医保政策改革的背景下,业内企业竞相构筑起各自的护城河,通过提

升研发能力、管理能力、销售能力等来彰显自身的竞争优势,身处高景气细分赛道的头部企业有

望被持续给予较高的估值。在医药产业改革的大背景下,我们长期看好产业内的优质赛道,如创

新药、疫苗、CXO和医疗服务等类型的企业。我们将精选医疗保健领域估值合理且盈利改善的优

质个股构建投资组合,以期为投资者获取长期稳健的相对收益。

4.5 报告期内基金的业绩表现

截至 2021年 9月 30日,长信医疗保健混合(LOF)A份额净值为 2.438元,份额累计净值为

2.978元,本报告期内长信医疗保健混合(LOF)A净值增长率为-9.57%,同期业绩比较基准收益

率为-9.27%;长信医疗保健混合(LOF)C份额净值为 2.437元,份额累计净值为 2.437元,本报

告期内长信医疗保健混合(LOF)C净值增长率为 2.35%,同期业绩比较基准收益率为-3.64%。

4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明

无。

§5 投资组合报告

5.1 报告期末基金资产组合情况

序号 项目 金额(元) 占基金总资产的比例(%)

1 权益投资 290,657,187.40 91.86

其中:股票 290,657,187.40 91.86

2 基金投资 - -

3 固定收益投资 - -

其中:债券 - -

资产支持证券 - -

4 贵金属投资 - -

5 金融衍生品投资 - -

6 买入返售金融资产 - -

其中:买断式回购的买入返售

金融资产

- -

7 银行存款和结算备付金合计 21,651,827.19 6.84

8 其他资产 4,117,913.03 1.30

9 合计 316,426,927.62 100.00

注:本基金本报告期末未通过港股通交易机制投资港股。本基金本报告期末未参与转融通证券出

长信医疗保健混合(LOF)2021年第 3季度报告

第 9 页 共 13 页

借业务。

5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合

5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合

代码 行业类别 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%)

A 农、林、牧、渔业 12,350.52 0.00

B 采矿业 - -

C 制造业 206,012,381.54 66.36

D

电力、热力、燃气及水生产和供

应业

- -

E 建筑业 20,183.39 0.01

F 批发和零售业 69,676.78 0.02

G 交通运输、仓储和邮政业 - -

H 住宿和餐饮业 3,345.12 0.00

I

信息传输、软件和信息技术服务

1,645,695.82 0.53

J 金融业 - -

K 房地产业 - -

L 租赁和商务服务业 - -

M 科学研究和技术服务业 82,851,116.03 26.69

N 水利、环境和公共设施管理业 33,485.58 0.01

O 居民服务、修理和其他服务业 - -

P 教育 - -

Q 卫生和社会工作 - -

R 文化、体育和娱乐业 8,952.62 0.00

S 综合 - -

合计 290,657,187.40 93.62

5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合

注:本基金本报告期未通过港股通交易机制投资港股。

5.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细

5.3.1 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元)

占基金资产净值比

例(%)

1 688202 美迪西 33,800 25,193,506.00 8.12

2 300725 药石科技 113,840 23,300,771.20 7.51

3 300759 康龙化成 98,814 21,285,523.74 6.86

4 603259 药明康德 135,168 20,653,670.40 6.65

5 603456 九洲药业 358,877 19,770,533.93 6.37

长信医疗保健混合(LOF)2021年第 3季度报告

第 10 页 共 13 页

6 300363 博腾股份 178,800 17,032,488.00 5.49

7 300122 智飞生物 99,800 15,867,202.00 5.11

8 300347 泰格医药 88,800 15,451,200.00 4.98

9 300595 欧普康视 188,062 15,357,142.92 4.95

10 300760 迈瑞医疗 35,800 13,798,036.00 4.44

5.3.2 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的全国中小企业股份转让系统挂

牌股票投资明细

注:本基金本报告期末未持有全国中小企业股份转让系统挂牌股票。

5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合

注:本基金本报告期末未持有债券。

5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

注:本基金本报告期末未持有债券。

5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明

注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。

5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

注:本基金本报告期末未持有贵金属。

5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

注:本基金本报告期末未持有权证。

5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明

5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细

注:本基金本报告期末未投资股指期货。

5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策

注:本基金本报告期末未投资股指期货。

长信医疗保健混合(LOF)2021年第 3季度报告

第 11 页 共 13 页

5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

5.10.1 本期国债期货投资政策

注:本基金本报告期末未投资国债期货。

5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细

注:本基金本报告期末未投资国债期货。

5.10.3 本期国债期货投资评价

注:本基金本报告期末未投资国债期货。

5.11 投资组合报告附注

5.11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚的情况的说明

报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体未出现被监管部门立案调查,或在报告编制日

前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

5.11.2 基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明

报告期内本基金投资的前十名股票中,不存在超出基金合同规定备选股票库的情形。

5.11.3 其他资产构成

序号 名称 金额(元)

1 存出保证金 65,542.97

2 应收证券清算款 2,875,573.00

3 应收股利 -

4 应收利息 2,254.95

5 应收申购款 1,174,542.11

6 其他应收款 -

7 其他 -

8 合计 4,117,913.03

5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

注:本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。

5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

注:本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。

5.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分

注:由于四舍五入的原因,分项之和与合计项可能存在尾差。

§6 开放式基金份额变动

单位:份

长信医疗保健混合(LOF)2021年第 3季度报告

第 12 页 共 13 页

项目 长信医疗保健混合(LOF)A 长信医疗保健混合(LOF)C

报告期期初基金份额总额 122,415,222.63 -

报告期期间基金总申购份额 60,271,821.05 23,419.07

减:报告期期间基金总赎回份额 55,350,140.43 -

报告期期间基金拆分变动份额(份额

减少以"-"填列)

- -

报告期期末基金份额总额 127,336,903.25 23,419.07

注:长信医疗保健行业灵活配置混合型证券投资基金(LOF)C类份额增加日为 2021年 8月 12日。

§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况

7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况

注:本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。

7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

注:本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。

§8 影响投资者决策的其他重要信息

8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况

注:本基金本报告期内未有单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况。

8.2 影响投资者决策的其他重要信息

注:本基金本报告期未发生影响投资者决策的其他重要信息。

§9 备查文件目录

9.1 备查文件目录

1、中国证监会批准设立基金的文件;

2、《长信医疗保健行业灵活配置混合型证券投资基金(LOF)基金合同》;

长信医疗保健混合(LOF)2021年第 3季度报告

第 13 页 共 13 页

3、《长信医疗保健行业灵活配置混合型证券投资基金(LOF)招募说明书》;

4、《长信医疗保健行业灵活配置混合型证券投资基金(LOF)托管协议》;

5、报告期内在指定报刊上披露的各种公告的原稿;

6、长信基金管理有限责任公司营业执照、公司章程及相关资格批复文件。

9.2 存放地点

基金管理人的办公场所。

9.3 查阅方式

长信基金管理有限责任公司网站:https://www.cxfund.com.cn。

长信基金管理有限责任公司

2021年 10月 27日