太平行业优选股票A

太平行业优选股票A 2026年重仓选股年度评论

年度摘要

太平行业优选股票A 近一年选股以均衡混合配置为主：Top10平均权重约53.83%，四季平均换手约92.6%。最近一季新进Top10：兴发集团、巨化股份、德科立、新安股份、水晶光电。2026 年调仓：新进 26 笔（4 盈 / 22 亏）；退出 26 笔（规避 17 / 错失 9）。

风格判定

持仓风格

风险收益指标（综合）

风险收益指标截至 2026-06-30，滚动测算，与易天富基金评级同源。

雷达三轴（同类分位 0–100）

主题簇配置（四季）

行业配置

全年行业配置围绕 电子 与 基础化工 两条主线展开：电子 持仓占比由 3.04% 调整至 32.97%，基础化工 由 6.65% 至 18.18%，整体偏成长制造，而非传统消费防御。

Q2 末换仓：新进 *ST东珠、九丰能源、亨通光电、光威复材，退出 博源化工、太辰光、广和通、德科立。Q3 再平衡：新进 上海港湾、人民网、拓尔思、明阳智能，退出 *ST东珠、九丰能源、亨通光电、光威复材，兼有获利兑现与方向试探。Q4 电子行业持仓占比从 5.72% 升至 32.97%，为年内最突出的行业加仓节点。Q4 末新进 兴发集团、巨化股份、德科立、新安股份，退出 上海港湾、人民网、复旦微电、拓尔思，持仓进一步向龙头集中。

年内已基本清退 传媒、计算机、建筑装饰 等方向；净加仓 电子(+29.93pp)、有色金属(+5.32pp)、基础化工(+11.53pp)；净降配 传媒(-6.24pp)、计算机(-4.86pp)、通信(-17.44pp)。

市场热点与行业配置

DeepSeek/AI算力基础设施、人形机器人/高端制造 仅作辅助。以下为各热点在四季中的落地节奏：

DeepSeek/AI算力基础设施：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

人形机器人/高端制造：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

黄金/有色资源：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

新能源分化：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

行业配置（四季）

2026 热点对照

季度流转

2025-09-30 新进：—；退出：—

2025-12-31 新进：*ST东珠、九丰能源、亨通光电、光威复材、华鲁恒升、合盛硅业、复旦微电、索通发展；退出：博源化工、太辰光、广和通、德科立、朗新集团、深桑达A、芯原股份、顺网科技

2026-03-31 新进：上海港湾、人民网、拓尔思、明阳智能、普利特、海格通信、迈为股份、钧达股份；退出：*ST东珠、九丰能源、亨通光电、光威复材、华鲁恒升、合盛硅业、国盾量子、索通发展

2026-06-30 新进：兴发集团、巨化股份、德科立、新安股份、水晶光电、炬光科技、福晶科技、胜宏科技、腾景科技、西部材料；退出：上海港湾、人民网、复旦微电、拓尔思、明阳智能、普利特、海格通信、迈为股份、钧达股份、鲁西化工

进出盈亏评估

新进收益=进入当季末→下一季末；退出评价=上一季末→当季末（涨=错失，跌=规避）。为报告层近似，非精确交易归因。

汇总：新进 盈/亏 4/22；退出 规避/错失 17/9。

年度评论为报告层解读，不参与星级计算。