一、重要提示
本报告依据《证券公司客户资产管理业务试行办法》（以下简称"《试行办法》"）、《关于证券公司开展集合资产管理业务有关问题的通知》（以下简称"《通知》"）、《证券公司集合资产管理业务实施细则（试行）》（以下简称"《实施细则》"）及其他有关规定制作。
管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用本集合计划资产，但不保证本集合计划一定盈利，也不保证最低收益。
托管人已于2009年10月26日复核了本报告中本计划项下财务数据。本报告未经审计。
管理人保证本报告书中所载资料的真实性、准确性和完整性。
托管人保证复核内容不存在虚假记载或重大遗漏。
本报告书中的内容由管理人负责解释。
二、集合计划产品概况
产品名称： 光大阳光基中宝（阳光2号二期）集合资产管理计划
产品类型： 非限定性、开放式（条件）
成立日期： 2009年7月28日
成立规模： 6,757,438,551.16份
存续期： 10年
计划管理人：光大证券股份有限公司
计划托管人：中国光大银行股份有限公司
三、主要财务指标和集合计划净值表现
（一）主要财务指标：
主要财务指标 2009年07月01日-2009年09月30日
1. 本期利润 -656,455,706.87
2. 本期利润扣减本期公允价值变动损益后的净额（人民币元） -435,433,577.73
3. 加权平均单位集合计划本期利润（人民币元） -0.0845
1
4. 期末集合计划资产净值（人民币元）7,335,084,349.25
5. 期末单位集合计划资产净值（人民币元） 0.9161
6. 本期单位集合计划净值增长率 -8.39%
注：主要财务指标如下：
A: "本期利润"指标的计算方法为当期净收益加上当期因对金融资产进行估值产生的未实现利得变动额;
B: "加权平均单位集合计划本期利润"。 计算公式如下：
加权平均单位集合计划本期利润＝（Σ=?×Δ+niininSSP10)(）
其中：P改为本期利润，s0为期初基金单位总份额，n为报告期内所含的交易天数，i为报告期内的第i个交易日，Δsi＝i交易日基金单位总份额－(i-1)交易日基金单位总份额。
所述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
（二）集合计划净值表现
集合计划单位净值增长率与业绩比较基准增长率的历史走势对比图：
四、集合计划管理人报告
（一）投资经理简介
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卢文伟先生
男，39岁，复旦大学世界经济学士和国际金融硕士，高级经济师。获首批证券投资咨询从业资格及执业资格、投资基金从业资格。曾任深圳发展银行总行信托投资部副主任、光大证券总公司资产管理总部高级经理、证券投资部投资经理、资产管理总部投资管理部副总经理。现任资产管理总部副总经理、投资总监，兼集合理财部总经理。组建了资产管理总部的投资研究流程，建立了投资管理制度、研究指引框架、行业、个股研究跟踪流程。14年证券从业经验，擅长基本面和数据分析，投资风格稳健，管理多个投资组合取得优异业绩。在有色金属、材料、化工行业具有丰富的研究和投资经验。
任峥先生
男，33岁，上海财经大学经济学硕士，10年证券从业经验，曾任海通证券股份有限公司客户资产管理部交易计划部副经理、研究部负责人、集中交易室负责人，汇添富基金管理有限公司机构理财部高级经理，光大证券资产管理总部研究员、投资经理助理、专户理财（定向理财）投资经理。崇尚价值成长投资理念，擅长于价值发现和动态分析上市公司。曾任光大阳光2号投资经理，现任光大阳光2号二期投资经理。
（二） 投资经理报告
三季度业绩表现
截至2009年9月30日，阳光基中宝（阳光2号二期）单位净值0.9161元，较2009年7月28日成立日下跌8.39%，同期沪深300指数从7月28日的3755.82下跌至3004.80，跌幅20.00%。
三季度投资策略和展望
2009年三季度，国内A股延续二季度震荡向上的趋势，在二季度大涨26.27%的基础上，7月份继续大涨17.94%，走出月线7连阳，到8月份峰回路转，单月下跌24.22%，9月份市场呈现冲高回落态势，单月涨幅6.17%。回顾阳光2号二期成立至三季度末的市场表现是指数从高位不断重心下移，从高点到低点的振幅达到26.5%。
我们认为2009年以来的上涨行情，主要是来自流动性充裕和中国经济复苏预期的双重驱动。阳光2号二期成立之初，尽管我们认为市场可能会出现阶段性调整，但仍然认为股市的中期向上趋势不会发生本质改变，因此我们采用了缓慢逐级加仓的策略。由于市场流动性收缩以及对宏观数据和信贷数据的担忧与获利止盈盘涌出的叠加影响，导致指数的调整异常激烈，并使我们初步建仓的部位对净值造成了一定的影响。但是在我们偏于审慎的建仓策略下，阳光2号二期始终保持了较低的权益类仓位水平，当市场调整到2800点半年线以下又果断增加了一部分仓位，截止到三季度末，阳光2号二期的折算权益仓位在四成半左右，并在低位进行了逐级加仓，净值损失远小于同期大盘跌幅，在同期发行的基金产品的净值表现中名列前二，保持较好的风险控制能力。
展望未来的股市趋势，虽然市场对流动性推升股市上升的动力不复存在的结论越来越认同，但是从半年的中短期经济因素看，由于澳洲的提前加息，国际经济复苏的态势愈发明确
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都导致美元的强势终结，资金从美元流出向各国经济体的方向不会发生改变。这些都会催生各国流动性充裕，同时美元的走弱带动原物料价格保持上升态势。中国的经济和企业盈利也会在这样的大背景下，继续维持复苏的态势，不管未来的地产数据和出口是否能快速恢复，三季度、四季度乃至明年一季度的经济进入一个较好的区域运行仍是大概率。从最新的企业盈利趋势看，有望保持超预期回升的态势。我们维持对市场未来中期乐观的判断。我们将在控制风险的前提下审时度势积极运作，争取良好的投资收益。
五、集合计划财务报告
（一）
集合计划会计报告
1. 集合计划资产负债表 单位：人民币元
项 目 行次 期末数 项 目 行次 期末数
资产: 负债:
银行存款 1 3,120,211,766.79短期借款 21 0.00
结算备付金 2 7,724,721.13交易性金融负债 22 0.00
存出保证金 3 0.00衍生金融负债 23 0.00
交易性金融资产 4 4,197,791,654.84卖出回购金融资产款 24 0.00
其中：股票投资 5 1,315,898,079.63应付证券清算款 25 10,657,678.11
债券投资 6 5,484,515.00应付赎回款 26 49,822,883.38
资产支持证券投资 7 0.00应付管理人报酬 27 9,327,654.54
基金投资 8 2,876,409,060.21应付托管费 28 1,243,687.27
衍生金融资产 9 0.00应付受托费 29 0.00
买入返售证券 10 0.00应付交易费用 30 940,636.04
应收证券清算款 11 80,000,000.00应付税费 31 0.00
应收利息 12 1,082,967.19应付利息 32 0.00
应收股利 13 503,900.00应付利润 33 0.00
应收申购款 14 0.00其他负债 34 238,121.36
其他资产 15 0.00负债合计: 35 72,230,660.70
16 集合计划权益： 36
17 实收集合计划 37 8,006,575,948.36
18 未分配收益 38 -671,491,599.11
19 集合计划权益合计: 39 7,335,084,349.25
资产合计: 20 7,407,315,009.95负债和集合计划权益合计: 40 7,407,315,009.95
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2. 集合计划利润表 单位：人民币元
项 目 行次 本期数
一、收入 1 -626,531,226.07
1、利息收入 2 10,758,271.21
其中：存款利息收入 3 10,751,108.23
债券利息收入 4 3,449.09
资产支持证券利息收入 5 0.00
买入反售金融资产收入 6 3,713.89
2、股利收入 7 770,613.74
3、投资收益（损失以"-"填列） 8 -417,618,950.68
其中：股票投资收益 9 -26,129,737.84
债券投资收益 10 1,080,619.78
资产支持证券投资收益 11 0.00
基金投资收益 12 -394,464,012.57
权证投资收益 13 1,894,179.95
衍生工具收益 14 0.00
股利收益 15
4、公允价值变动损益（损失以"-"填列） 16 -221,022,129.14
5、其他收入（损失以"-"填列） 17 580,968.80
二、费用 18 29,924,480.80
1、管理人报酬 19 19,587,208.45
2、托管费 20 2,611,627.81
3、交易费用 21 7,706,985.18
0.00
4、其他费用 22 18,659.36
三、利润总额 23 -656,455,706.87
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（二
） 集合计划投资组合报告
1. 资产组合情况
日期：2009年9月30日
期末市值（人民币元） 占集合计划资产总值比例
银行存款和清算备付金 3,127,936,487.92 42.12%
股票 1,315,898,079.63 17.76%
债券 5,484,515.00 0.07%
基金 2,876,409,060.21 38.83%
其他资产 81,586,867.19 1.22%
合计 7,407,315,009.95 100%
2. 报告期末按市值占集合计划资产净值比例大小排序的前十名证券明细
序号 证券名称 证券代码 数量（份/股）期末市值 （人民币元） 市值占集合计划资产净值比例
1 易方达上证50 110003473,370,414.2385,323,517.16 5.25%
2 长信利息收益 519999200,000,000 200,000,000.00 2.73%
3 华安中国A股 040002234,984,991.23190,337,842.90 2.59%
4 博时裕富 050002232,828,870.78187,892,898.72 2.56%
5 长城久泰 200002160,640,846.78185,234,960.42 2.53%
6 万家上证180 519180267,879,721.4182,452,878.25 2.49%
7 添富增收 519078153,109,090.91159,999,000.00 2.18%
8 泰达荷银货币 162206100,000,000 100,000,000.00 1.36%
9 汇添富货币B 519517100,000,000 100,000,000.00 1.36%
10 博时稳定价值B 05000691,407,678.2499,542,961.60 1.36%
3. 投资组合报告附注
1) 本集合计划本期投资的前十名证券中，无报告期内被监管部门立案调查的证券，或在报告编制日前一年内受到证监会、证券交易所公开谴责、处罚的证券。
2) 本集合计划投资的前十名证券中，没有投资于超出计划合同规定备选股票、基金库之外的证券。
3) 集合计划其他资产的构成：
证券清算款（人民币元） 80,000,000.00
应收红利（人民币元） 503,900.00
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应收利息（人民币元） 1,082,967.19
交易保证金（人民币元） 0.00
应收申购款（人民币元） 0.00
合计（人民币元） 81,586,867.19
六、集合计划份额变动情况
期初总份额（份） 期间参与份额（份）期间退出份额（份）期末总份额（份）
6,757,438,551.16 1,582,625,346.26333,487,949.06 8,006,575,948.36
七、 备查文件目录
（一）中国证监会关于光大证券股份有限公司"光大阳光基中宝（阳光2号二期）集合资产管理计划"设立的批复
（二）关于"光大阳光基中宝（阳光2号二期）集合资产管理计划"成立的公告
（三）光大阳光基中宝（阳光2号二期）集合资产管理计划说明书
(四)光大阳光基中宝（阳光2号二期）集合资产管理计划资产管理合同
（五）光大阳光基中宝（阳光2号二期）集合资产管理计划"托管协议
（六） 管理人业务资格批件、营业执照
文件存放地点：上海市新闸路1508号静安国际广场17楼
网址：www.ebscn.com
信息披露电话：4008888788转"2"
联系人：黄晓
EMAIL：huangxiao0@ebscn.com
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光大证券股份有限公司
2009年10月21日