基金管理人：华夏基金管理有限公司基金托管人：中国银行股份有限公司报告送出日期：二〇一七年一月十九日 §1 重要提示基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2017年1月17日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。本报告中财务资料未经审计。本报告期自2016年10月1日起至12月31日止。§2 基金产品概况基金简称华夏大盘精选混合基金主代码000011交易代码000011000012基金运作方式契约型开放式基金合同生效日2004年8月11日报告期末基金份额总额185,367,598.13份投资目标追求基金资产的长期增值。投资策略本基金主要采取“自下而上”的个股精选策略，根据细致的财务分析和深入的上市公司调研，精选出业绩增长前景良好且被市场相对低估的个股进行集中投资。考虑到我国股票市场的波动性，基金还将在资产配置层面辅以风险管理策略，即根据对宏观经济、政策形势和证券市场走势的综合分析，监控基金资产在股票、债券和现金上的配置比例，以避免市场系统性风险，保证基金所承担的风险水平合理。业绩比较基准本基金整体的业绩比较基准为“富时中国A200指数×80%+富时中国国债指数×20%”。风险收益特征本基金在证券投资基金中属于中等风险的品种，其长期平均的预期收益和风险高于债券基金和混合基金，低于成长型股票基金。基金管理人华夏基金管理有限公司基金托管人中国银行股份有限公司§3 主要财务指标和基金净值表现3.1 主要财务指标单位：人民币元主要财务指标报告期(2016年10月1日-2016年12月31日)1.本期已实现收益15,269,140.732.本期利润4,084,005.763.加权平均基金份额本期利润0.02214.期末基金资产净值1,877,814,259.225.期末基金份额净值10.130注：①所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。②本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。3.2 基金净值表现3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较阶段净值增长率①净值增长率标准差②业绩比较基准收益率③业绩比较基准收益率标准差④①－③②－④过去三个月0.08%0.72%1.89%0.56%-1.81%0.16%3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较华夏大盘精选证券投资基金份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图（2004年8月11日至2016年12月31日）§4 管理人报告4.1 基金经理（或基金经理小组）简介姓名职务任本基金的基金经理期限证券从业年限说明任职日期离任日期阳琨本基金的基金经理、公司副总经理、投资总监2015-09-01-21年北京大学MBA。曾任宝盈基金基金经理助理，益民基金投资部部门经理，中国对外经济贸易信托投资有限公司财务部部门经理等。2006年8月加入华夏基金管理有限公司，曾任策略研究员、股票投资部副总经理，兴和证券投资基金基金经理（2009年1月1日至2012年1月12日期间）、兴华证券投资基金基金经理（2007年6月12日至2013年4月11日期间）、华夏盛世精选混合型证券投资基金基金经理（2009年12月18日至2015年9月1日期间）等。佟巍本基金的基金经理、股票投资部总监2015-02-27-8年美国密歇根大学工业工程、金融工程硕士。曾任雷曼兄弟亚洲投资有限公司、野村国际（香港）有限公司结构化信贷交易部交易员等。2009年1月加入华夏基金管理有限公司，曾任研究员、投资经理等。注：①上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。②证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》、《基金管理公司开展投资、研究活动防控内幕交易指导意见》、基金合同和其他有关法律法规，本着诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产，在严格控制投资风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，没有损害基金份额持有人利益的行为。4.3 公平交易专项说明4.3.1 公平交易制度的执行情况本基金管理人一贯公平对待旗下管理的所有基金和组合，制定并严格遵守相应的制度和流程，通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行。报告期内，本公司严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和《华夏基金管理有限公司公平交易制度》的规定。4.3.2 异常交易行为的专项说明报告期内未发现本基金存在异常交易行为。报告期内，未出现涉及本基金的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量5%的情况。4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析4季度，国际方面，特朗普当选新任美国总统，海外市场由避险情绪迅速转为增长逻辑，风险偏好大幅提高，美元走强，黄金下跌。国内方面，宏观经济继续呈现复苏态势；PPI增速由负转正，结束4年的通缩局面；CPI温和走高；10月份地产调控以来，部分城市的成交量和价格都有所下降，调控在地产销售环节的效果初步显现。市场方面，4季度A股市场总体呈现震荡走势，债券市场遭遇流动性危机。报告期内，本基金着力实现可控回撤下的收益率，主要配置了成长较为稳健且估值较为合理的成长股，以及通胀受益的相关股票。4.4.2 报告期内基金的业绩表现截至2016年12月31日，本基金份额净值为10.130元，本报告期份额净值增长率为0.08%，同期业绩比较基准增长率为1.89%。4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望展望未来，预计国内经济将继续企稳回升，但仍然存在一些变数。首先是地产调控力度以及对经济的影响，补库存的强度和持续性需要进一步观察。其次是贸易环境，特朗普的贸易保护政策对中国的影响需要进一步观察。第三是通货膨胀，由于2016年4季度商品价格大幅度上涨，工业品涨价对于其他行业价格的传导也需要进一步观察。此外，2016年底我们已经能够从高频数据观察到环保政策限制了一些生产活动，同时也进一步推高了部分原材料的现货价格，环保政策的超预期也可能对经济产生影响。据此我们认为，未来的货币政策可能面临一定压力，一方面，美国潜在的贸易保护可能对国内的外汇占款产生负面影响，进而挤压基础货币规模；另一方面，美国利率的回升也会压缩国内货币政策的空间。A股市场可能迎来流动性收紧和盈利改善的组合，或将继续呈现震荡走势。投资策略上，由于全球主要市场利率仍然处于短期上行趋势，国内的流动性环境仍然偏紧，本基金在年初将一定程度上控制股票仓位。经济以及周期运行方面，我们会跟踪年初尤其是春节以后的投资和生产数据，从而确认下游地产收紧政策和上游环保政策对经济带来的影响，再对基金的投资策略做进一步明确。同时，本基金将择机配置稳定成长并且估值较为合理的成长类股票，以分享优秀公司的股权收益。珍惜基金份额持有人的每一分投资和每一份信任，本基金将继续奉行华夏基金管理有限公司“为信任奉献回报”的经营理念，规范运作，审慎投资，勤勉尽责地为基金份额持有人谋求长期、稳定的回报。4.6 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明报告期内，本基金未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万元的情形。§5 投资组合报告5.1 报告期末基金资产组合情况金额单位：人民币元序号项目金额占基金总资产的比例（%）1权益投资1,576,708,324.6683.37其中：股票1,576,708,324.6683.372固定收益投资90,252,000.004.77其中：债券90,252,000.004.77资产支持证券--3贵金属投资--4金融衍生品投资--5买入返售金融资产--其中：买断式回购的买入返售金融资产--6银行存款和结算备付金合计220,889,898.4511.687其他各项资产3,282,118.960.178合计1,891,132,342.07100.005.2 报告期末按行业分类的股票投资组合金额单位：人民币元代码行业类别公允价值占基金资产净值比例（％）A农、林、牧、渔业47,795,958.922.55B采矿业93,473,890.044.98C制造业1,280,992,237.2768.22D电力、热力、燃气及水生产和供应业45,357,707.022.42E建筑业278,990.260.01F批发和零售业27,014,046.111.44G交通运输、仓储和邮政业975,904.380.05H住宿和餐饮业--I信息传输、软件和信息技术服务业17,429,755.770.93J金融业19,866,484.981.06K房地产业24,930,406.001.33L租赁和商务服务业2,440,358.650.13M科学研究和技术服务业89,209.740.00N水利、环境和公共设施管理业--O居民服务、修理和其他服务业--P教育--Q卫生和社会工作2,867,439.900.15R文化、体育和娱乐业2,275,935.620.12S综合10,920,000.000.58合计1,576,708,324.6683.975.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细金额单位：人民币元序号股票代码股票名称数量（股）公允价值占基金资产净值比例（％）1300097智云股份2,366,798129,724,198.386.912300156神雾环保4,514,435112,906,019.356.013000820神雾节能2,849,97482,364,248.604.394002043兔宝宝5,083,31158,813,908.273.135002366台海核电1,049,74956,287,541.383.006002387黑牛食品3,084,10053,694,181.002.867002450康得新2,789,10053,299,701.002.848600276恒瑞医药1,082,61149,258,800.502.629600452涪陵电力1,087,32745,319,789.362.4110600519贵州茅台131,49543,939,054.252.345.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合金额单位：人民币元序号债券品种公允价值占基金资产净值比例（％）1国家债券--2央行票据--3金融债券90,252,000.004.81其中：政策性金融债90,252,000.004.814企业债券--5企业短期融资券--6中期票据--7可转债（可交换债）--8同业存单--9其他--10合计90,252,000.004.815.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细金额单位：人民币元序号债券代码债券名称数量（张）公允价值占基金资产净值比例（％）112040812农发08900,00090,252,000.004.812-----3-----4-----5-----5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细本基金本报告期末未持有资产支持证券。5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细本基金本报告期末未持有贵金属。5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细本基金本报告期末未持有权证。5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细本基金本报告期末无股指期货投资。5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策本基金本报告期末无股指期货投资。5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明5.10.1 本期国债期货投资政策本基金本报告期末无国债期货投资。5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细本基金本报告期末无国债期货投资。5.10.3 本期国债期货投资评价本基金本报告期末无国债期货投资。5.11 投资组合报告附注5.11.1 2016年8月18日台海核电收到了深圳证券交易所下发的《关于对台海玛努尔核电设备股份有限公司及相关当事人给予通报批评处分的决定》。本基金投资该股票的投资决策程序符合相关法律法规的要求。5.11.2 基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。5.11.3 期末其他各项资产构成单位：人民币元序号名称金额1存出保证金334,532.022应收证券清算款-3应收股利-4应收利息2,245,389.525应收申购款702,197.426其他应收款-7待摊费用-8其他-9合计3,282,118.965.11.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。5.11.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。5.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。§6 开放式基金份额变动单位：份本报告期期初基金份额总额189,317,182.95本报告期基金总申购份额14,112,588.16减：本报告期基金总赎回份额18,062,172.98本报告期基金拆分变动份额-本报告期期末基金份额总额185,367,598.13§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况单位：份报告期期初管理人持有的本基金份额2,890,384.52报告期期间买入/申购总份额28,353.78报告期期间卖出/赎回总份额-报告期期末管理人持有的本基金份额2,918,738.30报告期期末持有的本基金份额占基金总份额比例（%）1.577.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细金额单位：人民币元序号交易方式交易日期交易份额（份）交易金额适用费率1红利再投资2016-12-1428,353.78289,038.45-合计--28,353.78289,038.45-§8 影响投资者决策的其他重要信息8.1 报告期内披露的主要事项2016年10月20日发布华夏基金管理有限公司关于旗下部分开放式基金新增上海万得投资顾问有限公司为代销机构的公告。2016年10月25日发布华夏基金管理有限公司关于旗下部分开放式基金新增中证金牛（北京）投资咨询有限公司为代销机构的公告。2016年11月1日发布关于华夏基金管理有限公司旗下部分开放式基金在中国中投证券有限责任公司开通申购、赎回等业务的公告。2016年11月2日发布华夏基金管理有限公司关于旗下部分开放式基金新增泰诚财富基金销售（大连）有限公司为代销机构的公告。2016年11月16日发布华夏基金管理有限公司关于旗下部分开放式基金新增奕丰金融服务（深圳）有限公司为代销机构的公告。2016年11月16日发布华夏基金管理有限公司关于旗下部分开放式基金新增上海长量基金销售投资顾问有限公司为代销机构的公告。2016年11月18日发布华夏基金管理有限公司关于公司董事、监事、高级管理人员及其他从业人员在子公司兼职等情况的公告。2016年12月8日发布关于旗下部分开放式基金新增北京新浪仓石基金销售有限公司为代销机构的公告。2016年12月8日发布华夏大盘精选证券投资基金第十三次分红公告。2016年12月22日发布华夏基金管理有限公司关于旗下部分开放式基金新增北京植信基金销售有限公司为代销机构的公告。2016年12月23日发布华夏基金管理有限公司关于旗下部分开放式基金新增北京蛋卷基金销售有限公司为代销机构的公告。8.2 其他相关信息华夏基金管理有限公司成立于1998年4月9日，是经中国证监会批准成立的首批全国性基金管理公司之一。公司总部设在北京，在北京、上海、深圳、成都、南京、杭州、广州和青岛设有分公司，在香港、深圳、上海设有子公司。公司是首批全国社保基金管理人、首批企业年金基金管理人、境内首批QDII基金管理人、境内首只ETF基金管理人、境内首只沪港通ETF基金管理人、首批内地与香港基金互认基金管理人、首批基本养老保险基金投资管理人资格，以及特定客户资产管理人、保险资金投资管理人，香港子公司是首批RQFII基金管理人。华夏基金是业务领域最广泛的基金管理公司之一。 华夏基金以深入的投资研究为基础，尽力捕捉市场机会，为投资人谋求良好的回报。根据银河证券基金研究中心基金业绩统计报告，在基金分类排名中（截至2016年12月30日数据），华夏策略混合在75只灵活配置混合型基金（股票上限80%）中排名第7，华夏医疗健康混合A及华夏兴华混合A分别在58只偏股型基金(股票上限95%)中排名第10和第13，华夏沪深300指数增强A在39只增强指数股票型基金中排名第12；固定收益类产品中，华夏理财30天债券在38只短期理财债券型基金中排名第9，华夏薪金宝货币在194只货币型基金中排名第13。在客户服务方面，4季度，华夏基金继续以客户需求为导向，努力提高客户使用的便利性和服务体验：（1）上线华夏财富社区，为客户提供开放的基金投资和理财交流平台，提升客户体验；（2）优化网上交易系统，增加办理退款、重置密码及上传换卡资料等自助功能，业务办理更加便捷；（3）开展“吐槽和红包齐飞”、感恩季“财富币疯狂送”、“2016活期通年底晒账单”等活动，为客户提供多样化的关怀服务。§9 备查文件目录9.1 备查文件目录9.1.1中国证监会核准基金募集的文件；9.1.2《华夏大盘精选证券投资基金基金合同》；9.1.3《华夏大盘精选证券投资基金托管协议》；9.1.4法律意见书；9.1.5基金管理人业务资格批件、营业执照；9.1.6基金托管人业务资格批件、营业执照。9.2 存放地点备查文件存放于基金管理人和/或基金托管人的住所。9.3 查阅方式投资者可到基金管理人和/或基金托管人的住所免费查阅备查文件。在支付工本费后，投资者可在合理时间内取得备查文件的复制件或复印件。 华夏基金管理有限公司二〇一七年一月十九日