基金管理人：国寿安保基金管理有限公司基金托管人：上海浦东发展银行股份有限公司送出日期：2018年3月27日 重要提示基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。基金托管人上海浦东发展银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2018年3月26日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。本报告中的财务资料经审计，安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金出具了无保留意见的审计报告，请投资者注意阅读。本年度报告摘要摘自年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读年度报告正文。本报告期自2017年01月01日起至12月31日止。 基金简介基金基本情况 基金简称国寿安保稳健回报混合基金主代码001846基金运作方式契约型开放式基金合同生效日2015年11月26日基金管理人国寿安保基金管理有限公司基金托管人上海浦东发展银行股份有限公司报告期末基金份额总额1,159,190,433.96份基金合同存续期不定期下属分级基金的基金简称：国寿安保稳健回报A国寿安保稳健回报C下属分级基金的交易代码：001846002312报告期末下属分级基金的份额总额1,158,675,213.01份515,220.95份基金产品说明投资目标本基金将通过对宏观经济和资本市场的深入分析，采用主动的投资管理策略，把握不同时期各金融市场的收益水平，在约定的投资比例下，配置股票、债券、货币市场工具等各类资产，在有效控制下行风险的前提下，力争为投资人获取基金资产的长期稳定增值。投资策略本基金的资产配置策略注重将定性资产配置和定量资产配置进行有机的结合，根据经济情景、类别资产收益风险预期等因素，确定不同阶段基金资产中股票、债券、货币市场工具及其他金融工具的比例，追求绝对收益，回避市场风险。业绩比较基准中债综合（全价）指数收益率X 80%+ 沪深300指数收益率X 20%风险收益特征本基金为混合型基金，股票资产占基金资产的比例为0%-40%。从预期风险收益方面看，本基金的预期风险收益水平相应会高于货币市场基金和债券型基金，低于股票型基金，属于中高风险收益的投资品种。基金管理人和基金托管人项目基金管理人基金托管人名称国寿安保基金管理有限公司上海浦东发展银行股份有限公司信息披露负责人姓名张彬朱萍联系电话010-50850744021-61618888电子邮箱public@gsfunds.com.cnZhup02@spdb.com.cn客户服务电话 4009-258-25895528传真010-50850776021-63602540信息披露方式 登载基金年度报告正文的管理人互联网网址http://www.gsfunds.com.cn基金年度报告备置地点基金管理人、基金托管人处主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况主要会计数据和财务指标金额单位：人民币元3.1.1 期间数据和指标2017年2016年2015年11月26日(基金合同生效日)-2015年12月31日国寿安保稳健回报A国寿安保稳健回报C国寿安保稳健回报A国寿安保稳健回报C国寿安保稳健回报A国寿安保稳健回报C本期已实现收益69,247,915.7730,167.6412,248,330.311,850.42632,423.96-本期利润71,991,823.0731,278.014,333,046.57-1,657.241,564,322.29-加权平均基金份额本期利润0.06130.06070.0085-0.02720.0075-本期基金份额净值增长率5.89%5.77%2.78%4.84%0.80%-3.1.2 期末数据和指标2017年末2016年末2015年末期末可供分配基金份额利润0.09310.09550.03370.03690.0030-期末基金资产净值1,271,248,237.39566,478.981,230,918,507.93536,041.96246,813,688.17-期末基金份额净值1.0971.0991.0361.0391.008-注：本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。上述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用，计入费用后投资人的实际收益水平要低于所列数字。基金净值表现基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较国寿安保稳健回报A阶段份额净值增长率①份额净值增长率标准差②业绩比较基准收益率③业绩比较基准收益率标准差④①－③②－④过去三个月1.76%0.16%0.09%0.16%1.67%0.00%过去六个月3.69%0.13%0.90%0.14%2.79%-0.01%过去一年5.89%0.10%1.27%0.14%4.62%-0.04%自基金合同生效起至今9.70%0.17%-1.16%0.24%10.86%-0.07%国寿安保稳健回报C阶段份额净值增长率①份额净值增长率标准差②业绩比较基准收益率③业绩比较基准收益率标准差④①－③②－④过去三个月1.76%0.16%0.09%0.16%1.67%0.00%过去六个月3.58%0.13%0.90%0.14%2.68%-0.01%过去一年5.77%0.11%1.27%0.14%4.50%-0.03%自基金合同生效起至今10.90%0.17%0.82%0.21%10.08%-0.04%注：本基金C类份额作为新增加份额自2016年1月4日起开放申购赎回业务，于2016年1月14日正式发生申购业务，因此相关财务指标自2016年1月14日起计算。自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较注：本基金的基金合同生效日为2015年11月26日，按照本基金的基金合同规定,自基金合同生效之日起6个月内使基金的投资组合比例符合基金合同关于投资范围和投资限制的有关约定。本基金建仓期结束时各项资产配置比例符合基金合同约定。图示日期为2015年11月26日至2017年12月31日。本基金C类份额作为新增加份额自2016年1月4日起开放申赎业务，于2016年1月14日正式发生申购业务，因此相关财务指标自2016年1月14日起计算。 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较过去三年基金的利润分配情况无。 管理人报告基金管理人及基金经理情况基金管理人及其管理基金的经验国寿安保基金管理有限公司经中国证监会证监许可〔2013〕1308号文核准，于2013年10月29日设立，公司注册资本5.88亿元人民币，公司股东为中国人寿资产管理有限公司，其持有股份85.03%，AMP CAPITAL INVESTORS LIMITED（澳大利亚安保资本投资有限公司），其持有股份14.97%。截至2017年12月31日，公司共管理40只公募基金及部分特定资产管理计划，公司管理资产总规模为1,833.22亿元，其中公募基金管理规模为1,397.38亿元。基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介姓名职务任本基金的基金经理（助理）期限证券从业年限说明任职日期离任日期吴闻基金经理2015年11月26日-9年吴闻先生，硕士。曾任中信证券股份有限公司债务资本市场部高级经理，固定收益部副总裁，2014年9月加入国寿安保基金管理有限公司任基金经理助理，现任国寿安保稳恒混合型证券投资基金、国寿安保稳健回报混合型证券投资基金、国寿安保保本混合型证券投资基金、国寿安保稳荣混合型证券投资基金、国寿安保尊裕优化回报债券型证券投资基金、国寿安保稳泰一年定期开放混合型证券投资基金、国寿安保安吉纯债半年定期开放债券型发起式证券投资基金及国寿安保安稳吉混合型证券投资基金基金经理。董瑞倩投资管理部总经理、基金经理2015年11月26日2017年10月23日20年董瑞倩女士，硕士。曾任工银瑞信基金管理有限公司专户投资部基金经理，中银国际证券有限责任公司定息收益部副总经理、执行总经理；现任国寿安保基金管理有限公司投资管理部总经理，国寿安保尊享债券型证券投资基金、国寿安保尊益信用纯债一年定期开放债券型证券投资基金、国寿安保尊盈一年定期开放债券型证券投资基金、国寿安保保本混合型证券投资基金、国寿安保尊利增强回报债券型证券投资基金、国寿安保稳信混合型证券投资基金、国寿安保尊裕优化回报债券型证券投资基金、国寿安保安吉纯债半年定期开放债券型发起式证券投资基金及国寿安保安裕纯债半年定期开放债券型发起式证券投资基金基金经理。注：任职日期为基金合同生效日或本基金管理人对外披露的任职日期。证券从业的含义遵从行业协会《证券从业人员资格管理办法》的相关规定。管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等有关法律法规及基金合同、基金招募说明书等有关基金法律文件的规定，以取信于市场、取信于基金份额持有人为宗旨，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在控制风险的前提下，为基金份额持有人谋求最大利益。在本报告期内，基金运作合法合规，不存在违反基金合同和损害基金份额持有人利益的行为。管理人对报告期内公平交易情况的专项说明公平交易制度和控制方法本基金管理人根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等法律法规制定了《国寿安保基金管理有限公司公平交易制度》以及其配套实施细则。公司以科学、制衡的投资决策体系，通过完善集中交易制度、优化工作流程、加强技术手段，保证公平交易原则的实现。同时，公司通过监察稽核、盘中监控、事后分析和信息披露来加强对于公平交易过程和结果的监督。公平交易制度的执行情况报告期内，本基金管理人通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行，严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司制定的公平交易相关制度。本报告期，不存在损害投资者利益的不公平交易行为。异常交易行为的专项说明报告期内，本基金未发生违法违规且对基金财产造成损失的异常交易行为；且不存在所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的情形。管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明报告期内基金投资策略和运作分析2017年中国经济呈现稳中向好的局面，海外经济复苏延续使得出口保持回暖态势，国内房地产投资与基建投资仍然维持动能，工业企业的经营效益受益于供给侧改革而明显改善，制造业投资也从底部企稳。物价方面，工业品价格明显回升，居民消费价格指数相对温和。政策方面，财政政策更加积极有效，货币政策稳健中性，央行适时提高公开市场和MLF利率，资金面维持紧平衡。2017年A股市场结构分化，在产业集中度提升、利率上行等因素影响下，盈利改善确定性强的龙头公司全年取得了可观的超额收益，估值偏高的中小盘股票多数下跌。债券市场在经济基本面稳中趋升、金融监管加强的环境下收益率大幅上行，10年国债收益率上行幅度约90bp，信用债的信用利差逐步扩大。投资运作方面，本基金的股票持仓以估值和业绩匹配的龙头公司为主，股票仓位维持在中低位置，债券投资以中高评级信用债为主要配置品种。报告期内基金的业绩表现截至2017年12月31日，本基金A类基金份额净值为1.097元，累计份额净值为1.097元，C类基金份额净值为1.099元，累计份额净值为1.099元。报告期内A类基金份额净值增长率为5.89%，同期业绩基准涨幅为1.27%，C类基金份额净值增长率为5.77%，同期业绩基准涨幅为1.27%。管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望2018年海外经济总体延续复苏进程，非美发达经济体和新兴经济体的经济复苏动能继续增强，美国存在通胀上行、经济过热的可能性，中国出口将继续得到外需的支撑。内需方面，房地产投资在低库存支撑下仍将维持一定增速，制造业投资受工业企业利润改善的推动可能小幅回升，基建投资难以维持前两年的强度，消费将继续平稳增长。全年来看，预计中国经济增速将呈现高位小幅放缓的走势，通胀预期受海外油价、国内薪资收入增长的影响将有所抬升，货币政策将维持稳健中性的基调，随着金融监管政策的陆续落地，央行将维持资金面适度平衡以对冲监管政策对市场的影响。市场走势方面，债券市场的利率债收益率已经位于历史较高水平，中高等级、短久期的信用债也具有良好的配置价值，但是中长久期信用债和低等级信用债仍面临信用利差扩大的风险。股市方面，在海外经济扩张、国内主动收缩需求的平衡之下，业绩稳定的低估值股票、受益全球定价商品上涨的上游板块、受益通胀预期上升的大众消费板块可能表现较好，此外在改革和创新扎实推进的环境下，新经济行业优质公司也将存在一定机会。管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况报告期内，本基金管理人根据监管要求的发展变化以及公司业务的开展情况，不断推进相关业务制度及流程的建立和完善，进一步完善公司内部控制制度体系；针对投资交易业务，建立了事前、事中、事后三层监控体系，保障基金投资交易合法合规；对基金产品的宣传推介、销售协议、营销活动等市场营销方面展开各项合规管理工作，有效防范风险，规避违规行为的发生。报告期内，本基金管理人所管理的基金整体运作合法合规。本基金管理人将继续秉承以基金份额持有人利益优先的原则，以风险控制为核心，提高监察稽核工作的科学性和有效性，切实保障基金安全、合规运作。管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明报告期内，本基金管理人严格遵守《企业会计准则》、《证券投资基金会计核算业务指引》以及中国证监会和中国证券投资基金业协会相关规定和基金合同的约定，日常估值由基金管理人与基金托管人一同进行。本基金管理人设有基金估值委员会，估值委员会负责人由公司督察长担任，委员由运营管理部负责人、合规管理部负责人和研究部负责人组成，估值委员会成员均具有专业胜任能力和相关工作经历。估值委员会采取定期或临时会议的方式召开会议评估基金的估值政策和程序，在发生了影响估值政策和程序的有效性及适用性的情况时，运营管理部及时提请估值委员会召开会议修订估值方法并履行信息披露义务，以保证其持续适用。相关基金经理和研究员可列席会议，向估值委员会提出估值意见或建议，但不参与具体的估值流程。上述参与估值流程的各方不存在任何重大利益冲突。本基金管理人已与中央国债登记结算有限责任公司和中证指数有限公司签署服务协议，由其按约定分别提供在银行间同业市场交易和在交易所市场交易的债券品种的估值数据。管理人对报告期内基金利润分配情况的说明本基金报告期内未进行利润分配。报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明无。托管人报告报告期内本基金托管人遵规守信情况声明本报告期内，上海浦东发展银行股份有限公司（以下简称“本托管人”）在对国寿安保稳健回报混合型证券投资基金的托管过程中，严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同、托管协议的规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明本报告期内，本托管人依照《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同、托管协议的规定，对国寿安保稳健回报混合型证券投资基金的投资运作进行了监督，对基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真的复核，未发现基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。该基金本报告期内未进行利润分配 。托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见本报告期内，由国寿安保基金管理有限公司编制本托管人复核的本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告（注：财务会计报告中的“金融工具风险及管理”部分未在托管人复核范围内）、投资组合报告等内容真实、准确、完整。审计报告本报告已经安永华明会计师事务所审计并出具了无保留意见的审计报告。投资者欲了解审计报告详细内容，可通过登载于国寿安保基金管理有限公司网站的年度报告正文查看审计报告全文。年度财务报表资产负债表会计主体：国寿安保稳健回报混合型证券投资基金报告截止日： 2017年12月31日单位：人民币元资 产本期末2017年12月31日上年度末2016年12月31日资 产：银行存款1,033,117.561,923,014.73结算备付金3,202,851.551,957,492.33存出保证金275,546.54399,727.48交易性金融资产1,155,279,435.15936,881,247.52其中：股票投资127,460,263.1561,091,427.32基金投资--债券投资1,027,819,172.00875,789,820.20资产支持证券投资--贵金属投资--衍生金融资产--买入返售金融资产105,600,714.50312,838,203.86应收证券清算款--应收利息17,894,291.149,808,692.86应收股利--应收申购款--递延所得税资产--其他资产--资产总计1,283,285,956.441,263,808,378.78负债和所有者权益本期末2017年12月31日上年度末2016年12月31日负 债：短期借款--交易性金融负债--衍生金融负债--卖出回购金融资产款10,000,000.0030,000,000.00应付证券清算款-824,092.31应付赎回款--应付管理人报酬645,918.55626,152.74应付托管费193,775.56187,845.82应付销售服务费47.9345.40应付交易费用429,221.85624,992.62应交税费--应付利息12,276.18700.00应付利润--递延所得税负债--其他负债190,000.0090,000.00负债合计11,471,240.0732,353,828.89所有者权益：实收基金1,159,190,433.961,189,147,658.12未分配利润112,624,282.4142,306,891.77所有者权益合计1,271,814,716.371,231,454,549.89负债和所有者权益总计1,283,285,956.441,263,808,378.78注：报告截止日2017年12月31日，国寿安保稳健回报混合型证券投资基金基金份额总额1,159,190,433.96份，其中国寿安保稳健回报混合型证券投资基金A类的基金份额净值人民币1.097元，份额总额1,158,675,213.01份；国寿安保稳健回报混合型证券投资基金C类的基金份额净值人民币1.099元，份额总额515,220.95份。 利润表会计主体：国寿安保稳健回报混合型证券投资基金本报告期：2017年1月1日至2017年12月31日单位：人民币元项 目本期2017年1月1日至2017年12月31日上年度可比期间2016年1月1日至2016年12月31日一、收入87,231,325.8012,431,685.681.利息收入50,425,157.9414,877,127.53其中：存款利息收入152,235.12354,792.36债券利息收入46,090,322.2211,297,424.28资产支持证券利息收入--买入返售金融资产收入4,182,600.603,224,910.89其他利息收入--2.投资收益（损失以“-”填列）34,061,127.145,433,893.12其中：股票投资收益32,632,782.7910,176,480.21基金投资收益--债券投资收益-830,561.50-4,968,981.98资产支持证券投资收益--贵金属投资收益--衍生工具收益--股利收益2,258,905.85226,394.893.公允价值变动收益（损失以“-”号填列）2,745,017.67-7,918,791.404.汇兑收益（损失以“-”号填列）--5.其他收入（损失以“-”号填列）23.0539,456.43减：二、费用15,208,224.728,100,296.351．管理人报酬7,478,457.163,792,702.282．托管费2,243,537.06924,616.113．销售服务费548.8979.274．交易费用2,187,473.532,306,249.675．利息支出3,053,961.56795,448.56其中：卖出回购金融资产支出3,053,961.56795,448.566．其他费用244,246.52281,200.46三、利润总额 （亏损总额以“-”号填列）72,023,101.084,331,389.33减：所得税费用--四、净利润（净亏损以“-”号填列）72,023,101.084,331,389.33所有者权益（基金净值）变动表会计主体：国寿安保稳健回报混合型证券投资基金本报告期：2017年1月1日至2017年12月31日单位：人民币元项目本期2017年1月1日至2017年12月31日实收基金未分配利润所有者权益合计一、期初所有者权益（基金净值）1,189,147,658.1242,306,891.771,231,454,549.89二、本期经营活动产生的基金净值变动数（本期利润）-72,023,101.0872,023,101.08三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数（净值减少以“-”号填列）-29,957,224.16-1,705,710.44-31,662,934.60其中：1.基金申购款90,760.286,672.5697,432.842.基金赎回款-30,047,984.44-1,712,383.00-31,760,367.44四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动（净值减少以“-”号填列）---五、期末所有者权益（基金净值）1,159,190,433.96112,624,282.411,271,814,716.37项目上年度可比期间2016年1月1日至2016年12月31日实收基金未分配利润所有者权益合计一、期初所有者权益（基金净值）244,937,632.531,876,055.64246,813,688.17二、本期经营活动产生的基金净值变动数（本期利润）-4,331,389.334,331,389.33三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数（净值减少以“-”号填列）944,210,025.5936,099,446.80980,309,472.39其中：1.基金申购款1,159,063,896.8941,622,717.191,200,686,614.082.基金赎回款-214,853,871.30-5,523,270.39-220,377,141.69四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动（净值减少以“-”号填列）---五、期末所有者权益（基金净值）1,189,147,658.1242,306,891.771,231,454,549.89报表附注为财务报表的组成部分。本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署：______左季庆______ ______左季庆______ ____韩占锋____基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人报表附注基金基本情况国寿安保稳健回报混合型证券投资基金（简称“本基金”），系经中国证券监督管理委员会（简称“中国证监会”）证监许可[2015]1689号文《关于准予国寿安保稳健回报混合型证券投资基金注册的批复》的核准，由国寿安保基金管理有限公司（简称“国寿安保”）于2015年11月23日至2015年11月25日向社会公开发行募集，募集期结束经安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）验证出具安永华明(2015)验字第61090605_A11号验资报告后，向中国证监会报送基金备案材料。基金合同于2015年11月26日正式生效，首次设立募集规模为200,403,550.87份基金份额。本基金为契约型开放式，存续期限不定。本基金的基金管理人和注册登记机构为国寿安保，基金托管人为上海浦东发展银行股份有限公司（简称“浦发银行”）。本基金A类基金份额、C类基金份额分别设置代码。由于基金费用的不同，本基金A类基金份额和C类基金份额将分别计算基金份额净值，投资人可自行选择认/申购的基金份额类别。本基金不同基金份额类别之间不得互相转换。本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（包括中小板、创业板和其他经中国证监会核准上市的股票）、权证等权益类金融工具，债券等固定收益类金融工具（包括国债、中央银行票据、金融债券、次级债券、企业债券、公司债券、中期票据、短期融资券、超短期融资券、政府支持机构债券、政府支持债券、地方政府债券、中小企业私募债、证券公司短期公司债、资产支持证券、可转换债券、可交换债券、债券回购、银行存款等）以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。基金的投资组合比例为：股票资产占基金资产的比例为0%-40%。基金持有不低于基金资产净值的5%的现金或者到期日在一年以内的政府债券。会计报表的编制基础本财务报表系按照财政部颁布的《企业会计准则—基本准则》以及其后颁布及修订的具体会计准则、应用指南、解释以及其他相关规定（以下统称“企业会计准则”）编制，同时，对于在具体会计核算和信息披露方面，也参考了中国证券投资基金业协会修订并发布的《证券投资基金会计核算业务指引》、中国证监会制定的《中国证券监督管理委员会关于证券投资基金估值业务的指导意见》、《证券投资基金信息披露管理办法》、《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第2号《年度报告的内容与格式》、《证券投资基金信息披露编报规则》第3号《会计报表附注的编制及披露》、《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告>》及其他中国证监会及中国证券投资基金业协会颁布的相关规定。本财务报表以本基金持续经营为基础列报。遵循企业会计准则及其他有关规定的声明本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于2017年12月31日的财务状况以及2017年度的经营成果和净值变动情况。重要会计政策和会计估计会计年度本基金会计年度采用公历年度，即每年1月1日起至12月31日止。记账本位币本基金记账本位币和编制本财务报表所采用的货币均为人民币。除有特别说明外，均以人民币元为单位表示。金融资产和金融负债的分类金融工具是指形成本基金的金融资产（或负债），并形成其他单位的金融负债（或资产）或权益工具的合同。(1) 金融资产分类本基金的金融资产于初始确认时分为以下两类：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、贷款和应收款项；本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产主要包括股票投资、债券投资和衍生工具等；(2) 金融负债分类本基金的金融负债于初始确认时归类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和其他金融负债。本基金目前持有的金融负债划分为其他金融负债。金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认本基金于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的股票、债券等，以及不作为有效套期工具的衍生工具，按照取得时的公允价值作为初始确认金额，相关的交易费用在发生时计入当期损益；在持有以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产期间取得的利息或现金股利，应当确认为当期收益。每日，本基金将以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债的公允价值变动计入当期损益；处置该金融资产或金融负债时，其公允价值与初始入账金额之间的差额应确认为投资收益，同时调整公允价值变动收益； 当收取该金融资产现金流量的合同权利终止，或该收取金融资产现金流量的权利已转移，且符合金融资产转移的终止确认条件的，金融资产将终止确认；当金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，该金融负债或其一部分将终止确认；本基金已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，终止确认该金融资产；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，不终止确认该金融资产；本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处理：放弃了对该金融资产控制的，终止确认该金融资产并确认产生的资产和负债；未放弃对该金融资产控制的，按照其继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债；本基金主要金融工具的成本计价方法具体如下：(1) 股票投资买入股票于成交日确认为股票投资，股票投资成本，按成交日应支付的全部价款扣除交易费用入账；卖出股票于成交日确认股票投资收益，卖出股票的成本按移动加权平均法于成交日结转；(2) 债券投资买入债券于成交日确认为债券投资。债券投资成本，按成交日应支付的全部价款扣除交易费用入账，其中所包含的债券应收利息单独核算，不构成债券投资成本；买入零息债券视同到期一次性还本付息的附息债券，根据其发行价、到期价和发行期限按直线法推算内含票面利率后，按上述会计处理方法核算；卖出债券于成交日确认债券投资收益，卖出债券的成本按移动加权平均法结转；(3) 权证投资买入权证于成交日确认为权证投资。权证投资成本按成交日应支付的全部价款扣除交易费用后入账；卖出权证于成交日确认衍生工具投资收益，卖出权证的成本按移动加权平均法于成交日结转； (4) 分离交易可转债申购新发行的分离交易可转债于获得日，按可分离权证公允价值占分离交易可转债全部公允价值的比例将购买分离交易可转债实际支付全部价款的一部分确认为权证投资成本，按实际支付的全部价款扣减可分离权证确定的成本确认债券成本；上市后，上市流通的债券和权证分别按上述(2)、(3)中相关原则进行计算；(5) 回购协议本基金持有的回购协议（封闭式回购），以成本列示，按实际利率（当实际利率与合同利率差异较小时，也可以用合同利率）在实际持有期间内逐日计提利息。金融资产和金融负债的估值原则公允价值，是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或者转移一项负债所需支付的价格。本基金以公允价值计量相关资产或负债，假定出售资产或者转移负债的有序交易在相关资产或负债的主要市场进行；不存在主要市场的，本基金假定该交易在相关资产或负债的最有利市场进行。主要市场（或最有利市场）是本基金在计量日能够进入的交易市场。本基金采用市场参与者在对该资产或负债定价时为实现其经济利益最大化所使用的假设。在财务报表中以公允价值计量或披露的资产和负债，根据对公允价值计量整体而言具有重要意义的最低层次输入值，确定所属的公允价值层次：第一层次输入值，在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；第二层次输入值，除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值；第三层次输入值，相关资产或负债的不可观察输入值。每个资产负债表日，本基金对在财务报表中确认的持续以公允价值计量的资产和负债进行重新评估，以确定是否在公允价值计量层次之间发生转换。本基金持有的股票投资、债券投资和权证投资等投资按如下原则确定公允价值并进行估值：(1) 存在活跃市场的金融工具，按照估值日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价作为公允价值；估值日无报价且最近交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的，应采用最近交易日的报价确定公允价值。有充足证据表明估值日或最近交易日的报价不能真实反映公允价值的，应对报价进行调整，确定公允价值。与上述投资品种相同，但具有不同特征的，应以相同资产或负债的公允价值为基础，并在估值技术中考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制等，如果该限制是针对资产持有者的，那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。此外，基金管理人不应考虑因大量持有相关资产或负债所产生的溢价或折价； (2) 不存在活跃市场的金融工具，应采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术确定公允价值。采用估值技术确定公允价值时，应优先使用可观察输入值，只有在无法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下，才使用不可观察输入值；(3) 如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值的，基金管理人可根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的方法估值；(4) 如有新增事项，按国家最新规定估值。金融资产和金融负债的抵销当本基金具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利，且该种法定权利现在是可执行的，同时本基金计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时，金融资产和金融负债以相互抵销后的金额在资产负债表内列示。除此以外，金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，不予相互抵销。实收基金实收基金为对外发行的基金份额总额所对应的金额。由于申购和赎回引起的实收基金份额变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日确认。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。 损益平准金损益平准金包括已实现损益平准金和未实现损益平准金。已实现损益平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现收益/（损失）占基金净值比例计算的金额。未实现损益平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现利得/（损失）占基金净值比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日确认。未实现损益平准金与已实现损益平准金均在“损益平准金”科目中核算，并于期末全额转入“未分配利润/（累计亏损）”。收入/(损失)的确认和计量(1) 存款利息收入按存款的本金与适用的利率逐日计提的金额入账。若提前支取定期存款，按协议规定的利率及持有期重新计算存款利息收入，并根据提前支取所实际收到的利息收入与账面已确认的利息收入的差额确认利息损失，列入利息收入减项，存款利息收入以净额列示；(2) 债券利息收入按债券票面价值与票面利率或内含票面利率计算的金额扣除应由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在债券实际持有期内逐日计提； (3) 资产支持证券利息收入按证券票面价值与票面利率计算的金额，扣除应由资产支持证券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在证券实际持有期内逐日计提；(4) 买入返售金融资产收入，按买入返售金融资产的成本及实际利率（当实际利率与合同利率差异较小时，也可以用合同利率），在回购期内逐日计提；(5) 股票投资收益/（损失）于卖出股票成交日确认，并按卖出股票成交金额与其成本的差额入账；(6) 债券投资收益/（损失）于成交日确认，并按成交总额与其成本、应收利息的差额入账；(7) 衍生工具收益/（损失）于卖出权证成交日确认，并按卖出权证成交金额与其成本的差额入账；(8) 股利收益于除息日确认，并按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除应由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额入账； (9) 公允价值变动收益/（损失）系本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或损失；(10) 其他收入在主要风险和报酬已经转移给对方，经济利益很可能流入且金额可以可靠计量的时候确认。费用的确认和计量本基金的管理人报酬和托管费等在费用涵盖期间按基金合同或相关公告约定的费率和计算方法逐日确认。其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则按直线法计算。基金的收益分配政策(1) 由于本基金A类基金份额不收取销售服务费，C类基金份额收取销售服务费，各基金份额类别对应的可供分配利润将有所不同；(2) 在符合有关基金分红条件的前提下，本基金每年收益分配次数最多为12次，每份基金份额每次收益分配比例不得低于收益分配基准日每份基金份额该次可供分配利润的20%，若基金合同生效不满3个月可不进行收益分配；(3) 本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，投资者可选择现金红利或将现金红利按除权日的该类别基金份额净值自动转为相应类别的基金份额进行再投资；若投资者不选择，本基金默认的收益分配方式是现金分红；(4) 基金收益分配后各类基金份额净值不能低于面值；即基金收益分配基准日的各类基金份额净值减去该类别每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值。(5) 本基金同一类别的每一基金份额享有同等分配权；(6) 法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。其他重要的会计政策和会计估计无。会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明会计政策变更的说明无。会计估计变更的说明无。差错更正的说明无。税项7.4.6.1 印花税经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自2008年4月24日起，调整证券（股票）交易印花税税率，由原先的3‰调整为1‰；经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自2008年9月19日起，调整由出让方按证券（股票）交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收，税率不变；根据财政部、国家税务总局财税[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》的规定，股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价而发生的股权转让，暂免征收印花税。7.4.6.2 增值税根据财政部、国家税务总局财税[2016]36号文《关于全面推开营业税改增值税试点的通知》的规定，经国务院批准，自2016年5月1日起在全国范围内全面推开营业税改征增值税试点，金融业纳入试点范围，由缴纳营业税改为缴纳增值税。对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税；国债、地方政府债利息收入以及金融同业往来利息收入免征增值税；存款利息收入不征收增值税；根据财政部、国家税务总局财税[2016]46号文《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》的规定，金融机构开展的质押式买入返售金融商品业务及持有政策性金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入；根据财政部、国家税务总局财税[2016]70号文《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》的规定，金融机构开展的买断式买入返售金融商品业务、同业存款、同业存单以及持有金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入；根据财政部、国家税务总局财税[2016]140号文《关于明确金融、房地产开发、教育辅助服务等增值税政策的通知》的规定，资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人；根据财政部、国家税务总局财税[2017]56号文《关于资管产品增值税有关问题的通知》的规定，自2018年1月1日起，资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为（以下简称“资管产品运营业务”），暂适用简易计税方法，按照3%的征收率缴纳增值税，资管产品管理人未分别核算资管产品运营业务和其他业务的销售额和增值税应纳税额的除外。资管产品管理人可选择分别或汇总核算资管产品运营业务销售额和增值税应纳税额。对资管产品在2018年1月1日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。根据财政部、国家税务总局财税[2017]90号文《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》的规定，自2018年1月1日起，资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务、发生的部分金融商品转让业务，按照以下规定确定销售额：（一）提供贷款服务，以2018年1月1日起产生的利息及利息性质的收入为销售额；（二）转让2017年12月31日前取得的股票（不包括限售股）、债券、基金、非货物期货，可以选择按照实际买入价计算销售额，或者以2017年最后一个交易日的股票收盘价（2017年最后一个交易日处于停牌期间的股票，为停牌前最后一个交易日收盘价）、债券估值（中债金融估值中心有限公司或中证指数有限公司提供的债券估值）、基金份额净值、非货物期货结算价格作为买入价计算销售额。7.4.6.3 企业所得税根据财政部、国家税务总局财税[2004]78号文《关于证券投资基金税收政策的通知》的规定，自2004年1月1日起，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征企业所得税；根据财政部、国家税务总局财税[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税；根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号文《关于企业所得税若干优惠政策的通知》的规定，对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。7.4.6.4 个人所得税根据财政部、国家税务总局财税[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税；根据财政部、国家税务总局财税[2008]132号文《财政部、国家税务总局关于储蓄存款利息所得有关个人所得税政策的通知》的规定，自2008年10月9日起，对储蓄存款利息所得暂免征收个人所得税；根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2012]85号文《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自2013年1月1日起，证券投资基金从公开发行和转让市场取得的上市公司股票，持股期限在1个月以内（含1个月）的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至1年（含1年）的，暂减按50%计入应纳税所得额；持股期限超过1年的，暂减按25%计入应纳税所得额。上述所得统一适用20%的税率计征个人所得税；根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2015]101号文《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自2015年9月8日起，证券投资基金从公开发行和转让市场取得的上市公司股票，持股期限超过1年的，股息红利所得暂免征收个人所得税。关联方关系关联方名称与本基金的关系国寿安保基金管理人、注册登记机构、直销机构浦发银行基金托管人、销售机构中国人寿资产管理有限公司（简称“国寿资产”）基金管理人的股东安保资本投资有限公司（“安保资本”）基金管理人的股东中国人寿保险（集团）公司（简称“集团公司”）基金管理人的最终控制人中国人寿保险股份有限公司（简称"中国人寿"）与基金管理人同受集团公司控制的公司国寿财富管理有限公司（简称“国寿财富”）基金管理人的子公司注：以下关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。本报告期及上年度可比期间的关联方交易通过关联方交易单元进行的交易股票交易本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行股票交易。权证交易本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行权证交易。应支付关联方的佣金本基金本报告期及上年度可比期间均未发生应支付关联方的佣金。关联方报酬基金管理费单位：人民币元项目本期2017年1月1日至2017年12月31日上年度可比期间2016年1月1日至2016年12月31日当期发生的基金应支付的管理费7,478,457.163,792,702.28其中：支付销售机构的客户维护费92.360.57注：基金管理费每日计提，按月支付。基金管理费按前一日的基金资产净值的0.60%的年费率计提。计算方法如下：H=E×0.60%/当年天数H为每日应计提的基金管理费E为前一日的基金资产净值基金托管费单位：人民币元项目本期2017年1月1日至2017年12月31日上年度可比期间2016年1月1日至2016年12月31日当期发生的基金应支付的托管费2,243,537.06924,616.11注：基金托管费每日计提，按月支付。基金托管费按前一日的基金资产净值的0.18%的年费率计提。计算方法如下：H=E×0.18%/当年天数H为每日应计提的基金托管费E为前一日的基金资产净值销售服务费单位：人民币元获得销售服务费的各关联方名称本期2017年1月1日至2017年12月31日当期发生的基金应支付的销售服务费国寿安保稳健回报A国寿安保稳健回报C合计国寿安保-548.78548.78合计-548.78548.78获得销售服务费的各关联方名称上年度可比期间2016年1月1日至2016年12月31日当期发生的基金应支付的销售服务费国寿安保稳健回报A国寿安保稳健回报C合计国寿安保-79.2779.27合计-79.2779.27注：销售服务费每日计提，按月支付。本基金A类基金份额不收取销售服务费，C类基金份额的销售服务费按前一日C类基金份额基金资产净值的0.10%的年费率计提。计算方法如下：H＝E×0.10%/当年天数H为C类基金份额每日应计提的销售服务费E为C类基金份额前一日的基金资产净值与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易本基金本报告期及上年度可比期间均未与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交易。各关联方投资本基金的情况报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况本基金的管理人于本报告期及上年度可比期间均未运用固有资金投资本基金。报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 份额单位：份国寿安保稳健回报A关联方名称本期末2017年12月31日上年度末2016年12月31日持有的基金份额持有的基金份额占基金总份额的比例持有的基金份额持有的基金份额占基金总份额的比例集团公司--29,999,000.002.52%由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入单位：人民币元关联方名称本期2017年1月1日至2017年12月31日上年度可比期间2016年1月1日至2016年12月31日期末余额当期利息收入期末余额当期利息收入浦发银行1,033,117.5689,668.171,923,014.73306,797.00本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况本基金本报告期及上年度可比期间均未在承销期内参与关联方承销证券。其他关联交易事项的说明本基金本报告期及上年度可比期间均无其他关联交易事项。利润分配情况本基金本报告期及上年度可比期间均未进行利润分配。期末（2017年12月31日）本基金持有的流通受限证券因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券金额单位：人民币元7.4.12.1.1 受限证券类别：股票证券代码证券名称成功认购日可流通日流通受限类型认购价格期末估值单价数量（单位：股）期末成本总额期末估值总额备注300664鹏鹞环保2017年12月28日2018年1月5日新股流通受限8.888.883,64032,323.2032,323.20-603161科华控股2017年12月28日2018年1月5日新股流通受限16.7516.751,23920,753.2520,753.25-002923润都股份2017年12月28日2018年1月5日新股流通受限17.0117.0195416,227.5416,227.54-603080新疆火炬2017年12月25日2018年1月3日新股流通受限13.6013.601,18716,143.2016,143.20- 期末持有的暂时停牌等流通受限股票金额单位：人民币元股票代码股票名称停牌日期停牌原因期末估值单价复牌日期复牌开盘单价数量（股）期末成本总额期末估值总额备注601600中国铝业2017年9月12日重大资产重组8.092018年2月26日7.28271,3001,999,834.002,194,817.00-300730科创信息2017年12月25日异常波动41.552018年1月2日45.718216,863.5634,112.55-002919名臣健康2017年12月28日异常波动35.262018年1月2日38.7982110,311.7628,948.46-期末债券正回购交易中作为抵押的债券银行间市场债券正回购本基金本报告期末未持有银行间市场债券正回购交易中作为抵押的债券。交易所市场债券正回购截至本报告期末2017年12月31日止，本基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额人民币10,000,000.00元，于2017年1月2日到期。该类交易要求本基金在回购期内持有的质押式回购下转入质押库的债券，按证券交易所规定的比例折算为标准券后，不低于债券回购交易的余额。投资组合报告期末基金资产组合情况金额单位：人民币元序号项目金额占基金总资产的比例（%）1权益投资127,460,263.159.93其中：股票127,460,263.159.932基金投资--3固定收益投资1,027,819,172.0080.09其中：债券1,027,819,172.0080.09 资产支持证券--4贵金属投资--5金融衍生品投资--6买入返售金融资产105,600,714.508.23其中：买断式回购的买入返售金融资产--7银行存款和结算备付金合计4,235,969.110.338其他各项资产18,169,837.681.429合计1,283,285,956.44100.00期末按行业分类的股票投资组合报告期末按行业分类的境内股票投资组合 金额单位：人民币元代码行业类别公允价值占基金资产净值比例（％）A农、林、牧、渔业--B采矿业--C制造业85,635,296.666.73D电力、热力、燃气及水生产和供应业16,143.200.00E建筑业--F批发和零售业--G交通运输、仓储和邮政业19,004,711.941.49H住宿和餐饮业--I信息传输、软件和信息技术服务业34,112.550.00J金融业22,737,675.601.79K房地产业--L租赁和商务服务业--M科学研究和技术服务业--N水利、环境和公共设施管理业32,323.200.00O居民服务、修理和其他服务业--P教育--Q卫生和社会工作--R文化、体育和娱乐业--S综合--合计127,460,263.1510.02报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合本基金本报告期末未投资港股通股票。期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细金额单位：人民币元序号股票代码股票名称数量（股）公允价值占基金资产净值比例（％）1000063中兴通讯369,84713,447,636.921.062600703三安光电467,02711,857,815.530.933600887伊利股份291,2009,373,728.000.744000001平安银行701,8229,334,232.600.735600036招商银行313,3009,091,966.000.716601111中国国航697,0008,587,040.000.687000568泸州老窖128,5008,481,000.000.678600009上海机场157,8007,102,578.000.569300124汇川技术242,4007,034,448.000.5510000858五 粮 液85,6006,837,728.000.54注：投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票投资明细，应阅读登载于国寿安保基金管理有限公司网站的年度报告正文。报告期内股票投资组合的重大变动 累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细金额单位：人民币元序号股票代码股票名称本期累计买入金额占期初基金资产净值比例（％）1000001平安银行42,003,967.003.412000063中兴通讯28,033,595.802.283601988中国银行26,439,573.002.154002202金风科技26,024,981.502.115601398工商银行25,298,451.002.056600703三安光电24,902,095.692.027601318中国平安24,122,675.001.968600153建发股份24,015,774.001.959000568泸州老窖23,978,829.001.9510600009上海机场20,525,940.001.6711600585海螺水泥19,374,506.301.5712601009南京银行18,998,993.341.5413601288农业银行18,410,029.201.4914002285世联行16,992,250.461.3815000895双汇发展16,769,050.891.3616601111中国国航16,714,600.001.3617000725京东方Ａ16,299,132.001.3218000776广发证券15,031,577.251.2219600079人福医药14,994,914.611.2220600019宝钢股份14,496,744.001.18注：本项的“买入金额”均按买入成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。 累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细金额单位：人民币元序号股票代码股票名称本期累计卖出金额占期初基金资产净值比例（％）1000001平安银行41,752,572.053.392002202金风科技26,567,675.212.163601398工商银行25,641,871.002.084601318中国平安24,660,062.952.005601988中国银行23,629,751.001.926600153建发股份23,524,205.001.917601009南京银行21,665,346.751.768000063中兴通讯21,237,067.201.729000725京东方Ａ21,223,614.081.7210600585海螺水泥20,693,759.061.6811601288农业银行19,383,145.421.5712600009上海机场19,139,294.601.5513002285世联行18,061,782.341.4714000568泸州老窖17,309,244.311.4115000895双汇发展17,008,422.201.3816000776广发证券14,902,215.551.2117600019宝钢股份14,575,318.631.1818002230科大讯飞14,115,481.001.1519002475立讯精密13,865,734.901.1320600079人福医药13,861,865.651.13注：本项的“卖出金额”均按卖出成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额单位：人民币元买入股票成本（成交）总额891,459,248.82卖出股票收入（成交）总额864,807,631.69注：本项的“买入股票成本”、“卖出股票收入”均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。期末按债券品种分类的债券投资组合金额单位：人民币元序号债券品种公允价值占基金资产净值比例（％）1国家债券--2央行票据--3金融债券149,480,772.0011.75其中：政策性金融债149,480,772.0011.754企业债券147,441,000.0011.595企业短期融资券270,422,000.0021.266中期票据460,475,400.0036.217可转债（可交换债）--8同业存单--9其他--10合计1,027,819,172.0080.82期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细金额单位：人民币元序号债券代码债券名称数量（张）公允价值占基金资产净值比例（％）117021517国开15900,00085,995,000.006.76210176102017池州城投MTN001600,00059,880,000.004.71310156400215曲文投MTN001500,00050,545,000.003.97410177101017宜兴城投MTN001500,00049,325,000.003.88513633716乌房01500,00048,700,000.003.83期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细本基金本报告期末未持有资产支持证券。报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细本基金本报告期末未持有贵金属。期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细本基金本报告期末未持有权证。报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明本基金本报告期末未持有股指期货。报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明本基金本报告期末未持有国债期货。投资组合报告附注报告期内基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。基金投资的前十名股票中，没有投资超出基金合同规定备选股票库之外的股票。期末其他各项资产构成单位：人民币元序号名称金额1存出保证金275,546.542应收证券清算款-3应收股利-4应收利息17,894,291.145应收申购款-6其他应收款-7待摊费用-8其他-9合计18,169,837.68期末持有的处于转股期的可转换债券明细本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。期末前十名股票中存在流通受限情况的说明本基金本报告期末持有的前十名股票不存在流通受限情况。投资组合报告附注的其他文字描述部分由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。基金份额持有人信息期末基金份额持有人户数及持有人结构份额单位：份份额级别持有人户数(户)户均持有的基金份额持有人结构机构投资者个人投资者持有份额占总份额比例持有份额占总份额比例国寿安保稳健回报A2724,259,835.341,158,400,700.2099.98%274,512.810.02%国寿安保稳健回报C618,446.25--515,220.95100.00%合计3333,481,052.351,158,400,700.2099.93%789,733.760.07%期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况项目份额级别持有份额总数（份）占基金总份额比例基金管理人所有从业人员持有本基金国寿安保稳健回报A109,747.350.01%国寿安保稳健回报C1,810.000.35%合计111,557.350.01%期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况项目份额级别持有基金份额总量的数量区间（万份）本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人持有本开放式基金国寿安保稳健回报A0~10国寿安保稳健回报C0合计0~10本基金基金经理持有本开放式基金国寿安保稳健回报A0~10国寿安保稳健回报C0合计0~10开放式基金份额变动单位：份项目国寿安保稳健回报A国寿安保稳健回报C基金合同生效日（2015年11月26日）基金份额总额200,403,550.87-本报告期期初基金份额总额1,188,631,649.87516,008.25本报告期基金总申购份额90,549.93210.35减:本报告期基金总赎回份额30,046,986.79997.65本报告期基金拆分变动份额（份额减少以"-"填列）--本报告期期末基金份额总额1,158,675,213.01515,220.95重大事件揭示基金份额持有人大会决议本报告期内未召开基金份额持有人大会。 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动（1）本报告期内，基金管理人未发生重大人事变动。（2）本报告期，基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼本报告期内没有涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。 基金投资策略的改变本报告期内本基金投资策略未改变。 为基金进行审计的会计师事务所情况本基金自基金合同生效日起聘请安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金提供审计服务。 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况本报告期内，基金管理人、基金托管人及其高级管理人员没有受稽查或处罚等情况。 基金租用证券公司交易单元的有关情况 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况金额单位：人民币元券商名称交易单元数量股票交易应支付该券商的佣金备注成交金额占当期股票成交总额的比例佣金占当期佣金总量的比例广发证券1372,395,264.1021.47%272,333.1023.61%-银河证券2215,049,199.6412.40%157,265.5713.63%-天风证券21,146,753,594.5266.13%723,946.1562.76%-注：根据中国证券监督管理委员会《关于完善证券投资基金交易席位制度有关问题的通知》（证监基字[2007]48号）的有关规定要求，我公司在比较了多家证券经营机构的财务状况、经营状况、研究水平后，向多家券商租用了基金专用交易单元。1、基金专用交易单元的选择标准如下：（1）综合实力较强、市场信誉良好；（2）财务状况良好，经营状况稳健；（3）经营行为规范，具备健全的内部控制制度；（4）研究实力较强，并能够第一时间提供丰富的高质量研究咨询报告，并能根据特定要求提供定制研究报告；能够积极同我公司进行业务交流，定期来我公司进行观点交流和路演； （5）具有丰富的投行资源和大宗交易信息，愿意积极为我公司提供相关投资机会，能够对公司业务发展形成支持； （6）具有费率优势，具备支持交易的安全、稳定、便捷、高效的通讯条件和交易环境，能提供全面的交易信息服务； （7）从制度上和技术上保证我公司租用交易单元的交易信息严格保密。2、基金专用交易单元的选择程序如下：（1）公司根据上述标准确定选用交易单元的证券经营机构；（2）公司和被选中的证券经营机构签订交易单元租用协议。基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况金额单位：人民币元券商名称债券交易债券回购交易权证交易成交金额占当期债券成交总额的比例成交金额占当期债券回购成交总额的比例成交金额占当期权证成交总额的比例广发证券------银河证券134,367,699.4330.74%1,736,800,000.0026.16%--天风证券302,690,234.8269.26%4,901,300,000.0073.84%--影响投资者决策的其他重要信息报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况投资者类别报告期内持有基金份额变化情况报告期末持有基金情况序号持有基金份额比例达到或者超过20%的时间区间 期初份额申购份额赎回份额持有份额份额占比机构120170101-201712311,158,400,700.20--1,158,400,700.2099.93%个人-------其他-------产品特有风险本基金在报告期内出现单一投资者持有基金份额达到或超过20%的情形，可能存在大额赎回的风险，并导致基金净值波动。此外，机构投资者赎回后，可能导致基金规模大幅减小，不利于基金的正常运作。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，并将采取有效措施保证中小投资者的合法权益。影响投资者决策的其他重要信息无。 国寿安保基金管理有限公司2018年3月27日