首页 > 个基公告吧 > 正文

信达澳银领先增长混合型证券投资基金2019年年度报告

2020-04-30 10:50:14

基金管理人:信达澳银基金管理有限公司

基金托管人:中国建设银行股份有限公司

送出日期:2020年 04月 30日

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 2

§1 重要提示及目录

1.1 重要提示

基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或

重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年

度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。

基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2020年04月29

日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合

报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基

金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应

仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。

本报告中的财务资料经审计，安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金

出具了标准无保留意见的审计报告，请投资者注意阅读。

本报告期自2019年01月01日起至2019年12月31日止。

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 3

1.2 目录

§1 重要提示及目录 ....................................................................................................................................... 2

1.1 重要提示 ........................................................................................................................................... 2

1.2 目录 ................................................................................................................................................... 3

§2 基金简介 ................................................................................................................................................... 5

2.1 基金基本情况 ................................................................................................................................... 5

2.2 基金产品说明 ................................................................................................................................... 5

2.3 基金管理人和基金托管人 ............................................................................................................... 5

2.4 信息披露方式 ................................................................................................................................... 6

2.5 其他相关资料 ................................................................................................................................... 6

§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ................................................................................... 6

3.1 主要会计数据和财务指标 ............................................................................................................... 6

3.2 基金净值表现 ................................................................................................................................... 7

3.3 过去三年基金的利润分配情况 ....................................................................................................... 9

§4 管理人报告 ............................................................................................................................................. 10

4.1 基金管理人及基金经理情况 ......................................................................................................... 10

4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ................................................................. 13

4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ............................................................................. 13

4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ............................................................. 14

4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ............................................................. 15

4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ............................................................................. 15

4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ......................................................................... 16

4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ............................................................................. 16

4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ..................................... 16

§5 托管人报告 ............................................................................................................................................. 16

5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ................................................................................. 16

5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ............. 17

5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ................................. 17

§6 审计报告 ................................................................................................................................................. 17

§7 年度财务报表 ......................................................................................................................................... 18

7.1 资产负债表 ..................................................................................................................................... 18

7.2 利润表 ............................................................................................................................................. 20

7.3 所有者权益（基金净值）变动表 ................................................................................................. 22

7.4 报表附注 ......................................................................................................................................... 24

§8 投资组合报告 .......................................................................................................................................... 51

8.1 期末基金资产组合情况 ................................................................................................................. 51

8.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 ......................................................................................... 52

8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ..................................... 53

8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ............................................................................................. 60

8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ......................................................................................... 70

8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ................................. 70

8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ..................... 70

8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ..................... 70

8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ................................. 70

8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 ....................................................................... 70

8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ....................................................................... 71

8.12 投资组合报告附注 ....................................................................................................................... 71

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 4

§9 基金份额持有人信息 ............................................................................................................................. 72

9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ..................................................................................... 72

9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ......................................................................... 72

9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 ......................................... 72

§10 开放式基金份额变动 ........................................................................................................................... 73

§11 重大事件揭示 ....................................................................................................................................... 73

11.1 基金份额持有人大会决议 ........................................................................................................... 73

11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ........................................... 73

11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ............................................................... 74

11.4 基金投资策略的改变 ................................................................................................................... 74

11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 ....................................................................................... 74

11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ....................................................... 74

11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ................................................................................... 74

11.8 其他重大事件 ............................................................................................................................... 78

§12 影响投资者决策的其他重要信息 ....................................................................................................... 80

12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 ........................................... 80

12.2 影响投资者决策的其他重要信息 ............................................................................................... 80

§13 备查文件目录 ....................................................................................................................................... 80

13.1 备查文件目录 ............................................................................................................................... 80

13.2 存放地点 ....................................................................................................................................... 80

13.3 查阅方式 ....................................................................................................................................... 80

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 5

§2 基金简介

2.1 基金基本情况

基金名称信达澳银领先增长混合型证券投资基金

基金简称信达澳银领先增长混合

基金主代码 610001

基金交易代码 610001

基金运作方式契约型开放式

基金合同生效日 2007年03月08日

基金管理人信达澳银基金管理有限公司

基金托管人中国建设银行股份有限公司

报告期末基金份额总额 896,865,335.59份

基金合同存续期不定期

2.2 基金产品说明

投资目标

本基金依据严谨的投资管理程序，挖掘并长期投

资于盈利能力持续增长的优势公司，通过分享公司价

值持续增长实现基金资产的长期增值。

投资策略

本基金以自下而上的精选证券策略为核心，适度

运用资产配置与行业配置策略调整投资方向，系统有

效控制风险，挖掘并长期投资于能抗击多重经济波动，

盈利能力持续增长的优势公司，通过分享公司价值持

续增长实现基金资产的长期增值。

业绩比较基准

沪深300指数收益率×80%+中国债券总指数收益

率×20%

风险收益特征

本基金是混合型基金产品，基金资产整体的预期

收益和预期风险均较高，属于较高风险，较高收益的

基金品种。

2.3 基金管理人和基金托管人

项目基金管理人基金托管人

名称信达澳银基金管理有限公司中国建设银行股份有限公司

信息披姓名段皓静田青

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 6

露负责

人

联系电话 0755-83172666 010-67595096

电子邮箱 disclosure@fscinda.com tianqing1.zh@ccb.com

客户服务电话 400-8888-118 010-67595096

传真 0755-83196151 010-66275853

注册地址

广东省深圳市南山区科苑南

路（深圳湾段）3331号阿里巴

巴大厦N1座第8层和第9层

北京市西城区金融大街25号

办公地址

广东省深圳市南山区科苑南

路（深圳湾段）3331号阿里巴

巴大厦T1座第8层和第9层

北京市西城区闹市口大街1号

院1号楼

邮政编码 518054 100033

法定代表人祝瑞敏田国立

2.4 信息披露方式

本基金选定的信息披

露报纸名称

《证券时报》

登载基金年度报告正

文的管理人互联网网

址

www.fscinda.com

基金年度报告备置地

点

广东省深圳市南山区科苑南路（深圳湾段）3331号阿里巴巴

大厦T1座第8层和第9层

2.5 其他相关资料

项目名称办公地址

会计师事务所

安永华明会计师事务所（特殊

普通合伙）

北京市东城区东长安街1号东方广场

安永大楼17层01-12室

注册登记机构信达澳银基金管理有限公司

广东省深圳市南山区科苑南路（深圳

湾段）3331号阿里巴巴大厦T1座第8

层和第9层

§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况

3.1 主要会计数据和财务指标

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 7

金额单位：人民币元

3.1.1 期间数据和指标 2019年 2018年 2017年

本期已实现收益 312,639,839.12

-257,585,589.

139,851,557.64

本期利润 385,456,591.81

-364,236,606.

274,763,193.41

加权平均基金份额本期利润 0.3936 -0.3102 0.2528

本期加权平均净值利润率 34.31% -24.88% 19.44%

本期基金份额净值增长率 41.27% -23.81% 21.29%

3.1.2 期末数据和指标 2019年末 2018年末 2017年末

期末可供分配利润 271,584,215.50

-84,090,804.3

512,563,641.22

期末可供分配基金份额利润 0.3028 -0.0778 0.4347

期末基金资产净值

1,168,449,551.

996,426,169.3

1,691,579,969.

期末基金份额净值 1.3028 0.9222 1.4347

3.1.3 累计期末指标 2019年末 2018年末 2017年末

基金份额累计净值增长率 96.70% 39.24% 82.75%

注：1、上述基金业绩指标不包括基金份额持有人认购或交易基金的各项费用（例如，

开放式基金的认购、申购及赎回费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收

益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

3、期末可供分配利润为期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰

低数。

3.2 基金净值表现

3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

阶段

份额净值

增长率①

份额净值

增长率标

准差②

业绩比较

基准收益

率③

业绩比较

基准收益

率标准差

④

①-③ ②-④

过去三个月 5.70% 0.98% 6.20% 0.59% -0.50% 0.39%

过去六个月 18.16% 1.24% 6.30% 0.68% 11.86% 0.56%

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 8

过去一年 41.27% 1.42% 29.45% 0.99% 11.82% 0.43%

过去三年 30.55% 1.19% 22.49% 0.89% 8.06% 0.30%

过去五年 17.70% 1.71% 20.30% 1.23% -2.60% 0.48%

自基金合同

生效起至今

96.70% 1.63% 72.51% 1.39% 24.19% 0.24%

注：本基金的业绩比较基准：沪深 300指数收益率×80%+中国债券总指数收益率×20%。

由于基金资产配置比例处于动态变化的过程中，需要通过再平衡来使基金资产的配置比

例符合基金合同要求，基准指数每日按照 80%、20%的比例采取再平衡，再用每日连乘的

计算方式得到基准指数的时间序列。

沪深 300指数的发布和调整由中证指数公司完成，中国债券总指数是由中央国债登记结

算有限责任公司编制，具有较强的代表性、公正性与权威性，可以较好地衡量本基金股

票和债券投资的业绩。指数的详细编制规则敬请参见中证指数公司和中央国债登记结算

有限责任公司网站：

http://www.csindex.com.cn

http://www.chinabond.com.cn

3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收

益率变动的比较

注：1.本基金基金合同于 2007年 03月 08日生效，2007年 05月 10日开始办理申购、

赎回业务。

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 9

2.本基金主要投资于股票，股票资产占基金资产比例为 60%－95%，债券资产占基金资产

比例为 0%－35%，现金及其他短期金融工具资产占基金资产比例为 5%－40%。为了满足

投资者的赎回要求，基金保留的现金以及投资于到期日在 1年以内的政府债券、中央银

行票据等短期金融工具的资产比例不低于基金资产净值的 5%。本基金按规定在合同生效

后六个月内达到上述规定的投资比例。

3.2.3 过去五年基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

3.3 过去三年基金的利润分配情况

单位：人民币元

年度

每10份基

金份额分

红数

现金形式发放总额

再投资形式发

放总额

年度利润分配合

计

备

注

2017年 - - - - -

2018年 2.221 227,287,659.41 99,182,183.06 326,469,842.47 -

2019年 - - - - -

合计 2.221 227,287,659.41 99,182,183.06 326,469,842.47 -

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 10

§4 管理人报告

4.1 基金管理人及基金经理情况

4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验

本基金管理人信达澳银基金管理有限公司（以下简称"公司"）成立于2006年6月5日，

由中国信达资产管理股份有限公司（原中国信达资产管理公司）和澳洲联邦银行全资附

属公司康联首域集团有限公司共同发起，是经中国证监会批准设立的国内首家由国有资

产管理公司控股的基金管理公司，也是澳洲在中国合资设立第一家基金管理公司。2015

年5月22日，信达证券股份有限公司受让中国信达资产管理股份有限公司持有的股权，

与康联首域共同持有公司股份。公司注册资本1亿元人民币，总部设在深圳，在北京设

有分公司。公司中方股东信达证券股份有限公司出资比例为54％，外方股东康联首域集

团有限公司出资比例为46％。

公司建立了健全的法人治理结构，根据《中华人民共和国公司法》的规定设立了股

东会、董事会和执行监事。董事会层面设立风险控制委员会和薪酬考核委员会两个专门

委员会，并建立了独立董事制度。公司实行董事会领导下的总经理负责制,由总经理负

责公司的日常运作,并由各委员会包括经营管理委员会、投资审议委员会、风险管理委

员会、产品审议委员会、IT治理委员会市场销售管理委员会、问责委员会协助其议事决

策。

公司建立了完善的组织架构，设立了权益投资总部、固定收益总部、智能量化与资

产配置总部、市场销售总部、运营管理总部、产品创新部、监察稽核部、行政人事部、

财务会计部、董事会办公室，各部门分工协作，职责明确。

公司共管理24只公募基金，其中混合型产品13只，债券型产品5只，股票型产品4只，

货币市场基金2只。

报告期内，公司第五届董事会独立董事刘治海先生以参加现场董事会薪酬考核委员

会会议、现场董事会会议、进行现场考察及约谈管理层、通讯表决董事会决议、审阅公

司重要报告和提交工作报告等方式履行职责，报告期内累计履职时间8个工作日；独立

董事刘颂兴先生以参加现场董事会薪酬考核委员会会议、现场董事会会议、进行现场考

察及约谈管理层、通讯表决董事会决议、审阅公司重要报告和提交工作报告等方式履行

职责，报告期内累计履职时间8个工作日；独立董事张宏先生以现场考察、参加现场董

事会会议、现场风险控制委员会会议、通讯表决董事会决议和风险控制委员会决议、审

阅公司重要报告和提交工作报告等方式履行职责，报告期内累计履职时间8个工作日。

报告期内，公司及基金运作未发生重大利益冲突事件，独立董事在履职过程中未发

现公司存在损害基金份额持有人利益的行为。

。

4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介

姓

名

职务

任本基金的

基金经理（助

证券从业年

限

说明

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 11

理）期限

任职日期

离任

日期

王

咏

辉

本基金的基

金经理、信

达澳银中证

沪港深指数

基金、信达

澳银转型创

新股票基

金、信达澳

银新起点定

期开放混合

基金、信达

澳银量化多

因子混合基

金（LOF）、

信达澳银量

化先锋基金

（LOF）的基

金经理，副

总经理、权

益投资总部

总监、智能

量化与资产

配置总部总

监

2018-12-03 -

年

英国牛津大学工程专业本科和牛津

大学计算机专业硕士。1998年至200

1年任伦敦摩根大通（JPMorgan）投

资基金管理公司分析员、高级分析

师，2001年至2002年任汇丰投资基金

管理公司（HSBC）高级分析师，200

2年至2004年任伦敦巴克莱国际投资

基金管理公司基金经理、部门负责

人，2004年至2008年巴克莱资本公司

（Barclays Capital）部门负责人，

2008年3月至2012年8月任泰达宏利

基金管理公司（Manulife Teda）国

际投资部负责人、量化投资与金融工

程部负责人、基金经理，2012年8月

至2017年7月历任鹏华基金管理有限

公司量化及衍生品投资部总经理、资

产配置与基金投资部总监、基金经理

兼投资决策委员会委员等职务。201

7年10月加入信达澳银基金管理有限

公司，现任副总经理、权益投资总部

总监、智能量化与资产配置总部总

监。现任信达澳银新起点基金基金经

理（2018年6月6日起至今）、信达澳

银领先增长基金基金经理（2018年1

2月3日起至今）、信达澳银转型创新

基金基金经理（2019年4月26日起至

今）、信达澳银中证沪港深基金基金

经理（2019年4月26日起至今）、信

达澳银量化多因子基金（LOF）基金

经理（2019年11月6日起至今）、信

达澳银量化先锋基金（LOF）基金经

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 12

理（2020年2月4日至今）。

李

淑

彦

本基金的基

金经理助

理、信达澳

银转型创新

基金、信达

澳银精华配

置基金、信

达澳银先进

智造基金、

信达澳银新

能源基金的

基金经理助

理

2019-04-19 - 7年

北京大学光华管理学院金融学硕士。

2012年至2015年4月期间，于博时基

金公司、永赢基金公司任研究员。2

015年5月加入信达澳银基金，任研究

咨询部研究员，信达澳银转型创新基

金基金经理助理（2016年9月29日起

至今）、信达澳银新能源基金基金经

理助理（2019年4月19日至今）、信

达澳银精华配置基金基金经理助理

（2019年4月19日至今）、信达澳银

先进智造基金基金经理助理（2019

年4月19日至今）、信达澳银领先增

长基金基金经理助理（2019年4月19

日至今）。

李

朝

伟

原本基金的

基金经理

2016-05-11

2019-

11-04

8年

复旦大学经济学硕士。2011年7月至2

013年7月在平安大华基金管理有限

公司，任行业研究员；2013年7月至2

015年4月在上投摩根基金管理有限

公司，任研究员；2015年4月至2015

年11月在大成基金管理有限公司，任

基金经理助理；2015年11月加入信达

澳银基金公司，历任股票投资部高级

研究员、信达澳银精华灵活配置混合

基金基金经理（2016年1月8日起至2

017年12月30日）、信达澳银领先增

长混合基金基金经理（2016年5月11

日起至2019年11月4日）、信达澳银

健康中国灵活配置混合型基金基金

经理（2017年8月18日起至2020年2

月19日）、信达澳银新征程定期开放

灵活配置混合基金基金经理（2019

年9月19日起至2020年2月19日）。

邹原本基金的 2016-09-29 2019- 6年东北财经大学金融学硕士。2012年-

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 13

运基金经理助

理

04-19 2015年在富达国际，任研究员；201

5年10月加入信达澳银基金，历任行

业研究员、基金经理助理、信达澳银

红利回报混合基金基金经理（2019

年5月20日起至今）、信达澳银新目

标混合基金基金经理（2019年6月5

日起至今）、信达澳银新财富混合基

金基金经理（2019年6月5日起至今）。

注：1、基金经理的任职日期、离任日期为根据公司决定确定的任职或离任日期。

2、证券从业的含义遵从行业协会从业人员资格管理办法的相关规定等。

4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》、《证券投资基金销售管

理办法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、基金合同和其他有关法律法规、

监管部门的相关规定，依照诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产，

在严格控制投资风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益，没有损害基金持有人利益

的行为。

4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明

4.3.1 公平交易制度和控制方法

本基金管理人根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和《信达澳银

基金管理有限公司公平交易实施办法》在投资决策、交易执行、风险监控等环节建立了

严谨的内控制度，确保在投资管理活动中公平对待不同投资组合，维护投资者的利益。

本基金管理人通过建立科学的投资决策体系，严谨的公平交易机制，加强交易执行

环节的内部控制，并通过工作制度、业务流程和技术手段保证公平交易原则的贯彻，确

保不同投资组合在买卖同一证券时，按照比例分配的原则在各投资组合间公平分配交易

量，严格控制不同投资组合之间的同日反向交易，严格禁止可能导致不公平交易和利益

输送的同日反向交易。

本基金管理人通过风险监控信息系统对不同投资组合同向交易进行公平交易分析，

分别于每季度和每年度对本基金管理人管理的不同投资组合的整体收益率差异、分投资

类别(股票、债券)的收益率差异等进行分析，形成公平交易制度执行情况分析报告。通

过对投资交易行为的监控、分析评估和信息披露来加强对公平交易过程和结果的监督。

若发现涉嫌违背公平交易原则的行为，及时向公司管理层汇报并采取相关控制和改进措

施。

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 14

4.3.2 公平交易制度的执行情况

本基金管理人对报告期内所管理的不同投资组合的整体收益率差异、分投资类别

（股票、债券）的收益率差异进行了分析；利用数据统计和重点审查价差原因相结合的

方法，对连续四个季度内、不同时间窗口（日内、3日内、5日内）本基金管理人管理的

不同投资组合同向交易价差进行了分析；对部分债券一级市场申购、非公开发行股票申

购等以公司名义进行的交易进行了审核和监控，未发现本基金管理人所管理的投资组合

存在违反公平交易原则的情形。

4.3.3 异常交易行为的专项说明

报告期内未发现本基金存在异常交易行为，报告期内本基金管理人所管理的投资组

合未发生交易所公开竞价的同日反向交易。

4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明

4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析

2019年我国经济增速继续下行。2019年 GDP增速降至 6.1%。生产方面，工业和服务业

生产增速都有所回落。2019年工业增加值同比增速回落 0.5个百分点至 5.7%，服务业

生产指数同比增速回落 0.8个百分点至 6.9%。投资缓慢回落，地产续降但有韧性，基建

仍然偏弱，制造业低位徘徊。2019年全年固定资产投资增速回落了 0.5个百分点至 5.4%，

其中地产投资增速在回落，但仍有一定韧性，全年地产投资增速依旧有 9.9%的高位，是

支撑投资增长的关键。统计局公布的基建投资（不含电力）增速持平于 3.8%，WIND口

径下的基建增速回升至 3.3%，基建回升力度整体偏弱，主要源于 2019年较大力度的减

税降费和几乎未扩张的地方隐性负债，对广义财政支出构成了制约。制造业投资增速回

落至 3.1%，需求偏弱和工企利润负增或对企业投资意愿造成了冲击。消费也在缓慢走弱。

社会消费品零售总额同比增速继续降至 8.0%。近几年消费增速走弱与居民收入增速放缓

有明显的关系。往前看地产大周期下行，决定了居民收入和财富增速都放缓，未来消费

增速预计仍向下回落。出口几乎零增，进口负增长。2019年出口仅增长 0.5%，中美关

系多次出现波折，但是在 2019年中美贸易谈判取得第一阶段成果将有利于提升经济，

外需在 2019年底比较乐观。而进口同比下降 2.7%，说明内需更弱，因此净出口对经济

增长的贡献率反而由负转正。

物价方面，猪肉上涨推升 CPI上升，但 PPI呈现负增。2019年 12月 CPI上行至 4.5%，

全年 CPI升至 2.9%，主要源于猪肉和其他替代肉类的涨价。但非食品和核心 CPI都在走

弱，反映需求偏弱。PPI也趋于下行，2019年 PPI同比下降 0.3%，尽管 11-12月 PPI同

比降幅收窄，但主要是低基数推动。需求偏弱的背景下，工业品价格下行压力仍然存在。

报告期内，本基金看好成长性较强的股票，对科技板块维持了较高的配置，其中主要对

半导体、5G、芯片、医药生物进行了超配。

4.4.2 报告期内基金的业绩表现

截至报告期末，本基金份额净值为1.3028元，份额累计净值1.8549元，本报告期内，

基金份额净值增长率为41.27%，同期业绩比较基准收益率为29.45%。

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 15

4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

疫情冲击下，2020年经济基本面压力明显增大。在国内外需求走弱的背景下，我国经济

面临下行压力，疫情加速了下行的速度和节奏。1-2月统计局公布的生产、投资、消费

等各项经济数据均呈现负增长，而从近期发电耗煤等高频数据来看，3月以来的经济活

动未恢复至正常水平，二季度的经济也不容乐观，但预计环比将有所提升。疫情本身不

会影响经济，而防控疫情的各类措施可能对经济构成较大冲击。当前欧美的防控措施还

处于初级阶段，对经济的冲击才刚刚开始，占比 50%以上全球终端需求的欧美经济边际

下行，也会反过来影响我国外需。疫情冲击下，预计 2020年我国 GDP增速可能会放缓。

从中长期看，2020年一季度 GDP增速预计是最低点，二季度至四季度有望回到疫情之前

的水平，长期经济有望保持较高发展速度。

2020年要想稳就业，离不开稳增长，政策或更快的放松。财政和货币政策预计在老基建

和新基建上发力。传统基建虽然受到资金限制，但可以提高核心城市群的发展水平和人

民生活质量，重点关注京津冀、上海都市圈、粤港澳大湾区、武汉为核心的长江中下游

城市群和海南自由贸易区，新基建体量不够大但是可以解决大量大学生就业问题。在降

息周期继续，房地产边际放松的背景下，从大类资产配置的角度看，预计 2020年国内

的主线是对内政策宽松和对外快速改革开发。GDP环比回升的趋势下，权益市场虽然有

震荡但也有好的投资机会，尤其是估值有吸引力的港股市场。全球央行大宽松，中长期

我国权益市场有非常大的机会，优质的核心资产和估值合适的科技成长板块，仍将是“资

产荒”背景下居民财富的长期配置方向。

展望未来，权益资产估值已经有长期吸引力，而债券市场已经比较昂贵。本基金会依旧

维持高仓位运作，对于成长股，尤其是科技板块，维持长期的看好。对于确定性较强的

消费板块，也会有所配置。

4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况

报告期内，本基金管理人在内部监察稽核工作中一切从规范运作、保障基金份额持

有人利益出发，由独立于各业务部门的监察稽核人员对公司经营、基金运作及员工行为

的合规性进行定期和不定期检查，发现问题及时敦促有关部门整改，并定期制作监察稽

核报告报公司管理层和监管机构。报告期内，本基金管理人内部监察稽核工作重点完成

了以下几个方面：

（1）进一步完善公司管理及业务制度。

（2）实时监控基金投资运作，监督投资决策行为，保证公司所管理的基金合法合

规运作，未出现重大违规事件。

（3）监督后台运营业务安全、准确运行，推进完善信息技术系统，履行反洗钱义

务。

（4）监督市场营销、基金销售的合规性，落实执行投资者适当性相关要求。

（5）加强对员工包括投资管理人员的监察监督，严格执行防范投资人员道德风险

的有关措施，规避不正当交易行为的发生。

（6）对业务部门进行相关法律培训，提高员工遵规守法意识。

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 16

本报告期内，本基金管理人所管理的基金整体运作合规合法，无不当内幕交易和关

联交易，有效保障了基金份额持有人利益。我们将继续以风险控制为核心，提高内部监

察稽核工作的科学性和有效性，切实保障基金安全、合规运作。

4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明

4.7.1 有关参与估值流程各方及人员（或小组）的职责分工、专业胜任能力和相关

工作经历

本基金管理人设立了专项的估值小组，主要职责是决策制定估值政策和估值程序。

小组成员具有估值核算、投资研究、风险管理等方面的专业经验。本小组设立基金估值

小组负责人一名，由分管基金运营的高级管理人员担任；基金估值小组成员若干名，由

权益投资总部、固定收益总部、基金运营部及监察稽核部指定专人并经经营管理委员会

审议通过后担任，其中基金运营部负责组织小组工作的开展。

4.7.2 基金经理参与或决定估值的程度

基金经理对基金的估值原则和估值程序可以提出建议，但不参与最终决策和日常估

值工作。估值政策和程序、估值调整等与基金估值有关的业务，由基金估值小组采用集

体决策方式决定。

4.7.3 参与估值流程各方之间存在的任何重大利益冲突

参与估值流程各方不存在任何重大利益冲突。

4.7.4 已签约的与估值相关的任何定价服务的性质与程度

本基金管理人未签订任何有关本基金估值业务的定价服务。

4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明

根据《信达澳银领先增长混合型证券投资基金基金合同》关于收益分配的规定，基

金收益分配每年最多六次，每次收益分配比例不低于可分配收益的50%。截止报告期末，

本基金可供分配利润为271,584,215.50元。根据相关法律法规和基金合同要求，本基金

管理人可以根据基金实际运作情况进行利润分配。

本基金报告期内未进行利润分配。

4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明

无。

§5 托管人报告

5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 17

本报告期，中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中，严格遵守了《证券

投资基金法》、基金合同、托管协议和其他有关规定，不存在损害基金份额持有人利益

的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。

5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明

本报告期，本基金托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定，

对本基金的基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核，对本基金的投

资运作方面进行了监督，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。

报告期内，本基金未实施利润分配。

5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见

本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报

告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

§6 审计报告

安永华明（2020）审字第60467227_H02号

信达澳银领先增长混合型证券投资基金

信达澳银领先增长混合型证券投资基金全体基金份额持有人：

一、审计意见

我们审计了信达澳银领先增长混合型证券投资基金的财务报表，包括2019年12月31日的资

产负债表，2019年度的利润表、所有者权益（基金净值）变动表以及相关财务报表附注。

我们认为，后附的信达澳银领先增长混合型证券投资基金的财务报表在所有重大方面按照

企业会计准则的规定编制，公允反映了信达澳银领先增长混合型证券投资基金2019年12月31日

的财务状况以及2019年度的经营成果和净值变动情况。

二、形成审计意见的基础

我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财

务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道

德守则，我们独立于信达澳银领先增长混合型证券投资基金，并履行了职业道德方面的其他责

任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。

三、其他信息

信达澳银领先增长混合型证券投资基金管理层对其他信息负责。其他信息包括年度报告中

涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告。

我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴

证结论。

结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他信息是

否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。

基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该事实。在

这方面，我们无任何事项需要报告。

四、管理层和治理层对财务报表的责任

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 18

管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和

维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

编制财务报表时，管理层负责评估信达澳银领先增长混合型证券投资基金的持续经营能力，

披露与持续经营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非计划进行清算、终止运营

或别无其他现实的选择。

治理层负责监督信达澳银领先增长混合型证券投资基金的财务报告过程。

五、注册会计师对财务报表审计的责任

我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，

并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行

的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单

独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大

的。

在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我

们也执行以下工作：

（1）识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审计程序以应对

这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉

及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的

重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。

（2）了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性

发表意见。

（3）评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。

（4）对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导

致对信达澳银领先增长混合型证券投资基金持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是

否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要

求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我

们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来

的事项或情况可能导致信达澳银领先增长混合型证券投资基金不能持续经营。

（5）评价财务报表的总体列报、结构和内容（包括披露），并评价财务报表是否公允反映相

关交易和事项。

我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我

们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。

安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）中国注册会计师：昌华

中国北京中国注册会计师：叶锦明

2019年 4月 29日

§7 年度财务报表

7.1 资产负债表

会计主体：信达澳银领先增长混合型证券投资基金

报告截止日：2019年12月31日

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 19

单位：人民币元

资产附注号

本期末

2019年12月31日

上年度末

2018年12月31日

资产：

银行存款 7.4.7.1 75,889,816.46 262,578,485.34

结算备付金 9,054,823.38 2,450,808.11

存出保证金 298,334.98 555,386.37

交易性金融资产 7.4.7.2 1,087,608,892.33 755,139,822.98

其中：股票投资 1,077,595,892.33 727,080,321.48

基金投资 - -

债券投资 - 28,059,501.50

资产支持证券

投资

10,013,000.00 -

贵金属投资 - -

衍生金融资产 7.4.7.3 - -

买入返售金融资产 7.4.7.4 - 20,995,231.49

应收证券清算款 4,473,297.28 -

应收利息 7.4.7.5 169,115.43 147,427.63

应收股利 - -

应收申购款 147,789.47 61,685.57

递延所得税资产 - -

其他资产 7.4.7.6 - -

资产总计 1,177,642,069.33 1,041,928,847.49

负债和所有者权益附注号

本期末

2019年12月31日

上年度末

2018年12月31日

负债：

短期借款 - -

交易性金融负债 - -

衍生金融负债

- -

卖出回购金融资产款 - -

应付证券清算款 - 40,395,243.15

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 20

应付赎回款 3,553,029.94 226,800.33

应付管理人报酬

1,458,174.49 1,322,581.98

应付托管费

243,029.08 220,430.34

应付销售服务费 - -

应付交易费用 7.4.7.7 3,481,751.71 2,502,947.00

应交税费 6,106.84 4,575.58

应付利息 - -

应付利润 - -

递延所得税负债 - -

其他负债 7.4.7.8 450,426.18 830,099.77

负债合计 9,192,518.24 45,502,678.15

所有者权益：

实收基金 7.4.7.9 896,865,335.59 1,080,516,973.64

未分配利润 7.4.7.10 271,584,215.50 -84,090,804.30

所有者权益合计 1,168,449,551.09 996,426,169.34

负债和所有者权益总

计

1,177,642,069.33 1,041,928,847.49

注：报告截止日2019年12月31日，基金份额净值1.3028元，基金份额总额896,865,335.59

份。

7.2 利润表

会计主体：信达澳银领先增长混合型证券投资基金

本报告期：2019年01月01日至2019年12月31日

单位：人民币元

项目附注号

本期2019年01月01

日至2019年12月3

1日

上年度可比期间

2018年01月01日至201

8年12月31日

一、收入 435,472,162.10 -323,421,557.31

1.利息收入 1,404,147.55 4,903,832.07

其中：存款利息收入 7.4.7.11 925,384.04 3,458,152.23

债券利息收入 20,731.73 1,133.24

资产支持证券利息 432,455.80 -

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 21

收入

买入返售金融资产

收入

25,575.98 1,444,546.60

证券出借利息收入 - -

其他利息收入 - -

2.投资收益（损失以“-”

填列）

361,068,310.43 -222,487,483.49

其中：股票投资收益 7.4.7.12 345,339,143.55 -232,031,127.43

基金投资收益

- -

债券投资收益 7.4.7.13 1,818,314.70 -

资产支持证券投资

收益

7.4.7.13.

42,624.66 -

贵金属投资收益

- -

衍生工具收益 7.4.7.14 - -

股利收益 7.4.7.15 13,868,227.52 9,543,643.94

3.公允价值变动收益（损

失以“-”号填列）

7.4.7.16 72,816,752.69 -106,651,016.21

4.汇兑收益（损失以“－”

号填列）

- -

5.其他收入（损失以“-”

号填列）

7.4.7.17 182,951.43 813,110.32

减：二、费用 50,015,570.29 40,815,048.87

1．管理人报酬 7.4.10.2 16,834,192.07 21,878,261.38

2．托管费 7.4.10.2 2,805,698.72 3,646,376.91

3．销售服务费

- -

4．交易费用 7.4.7.18 30,125,691.63 14,748,904.38

5．利息支出 - -

其中：卖出回购金融资产

支出

- -

6．税金及附加 1,617.01 2.18

7．其他费用 7.4.7.19 248,370.86 541,504.02

三、利润总额（亏损总额 385,456,591.81 -364,236,606.18

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 22

以“-”号填列）

减：所得税费用 - -

四、净利润（净亏损以“-”

号填列）

385,456,591.81 -364,236,606.18

7.3 所有者权益（基金净值）变动表

会计主体：信达澳银领先增长混合型证券投资基金

本报告期：2019年01月01日至2019年12月31日

单位：人民币元

项目

本期

2019年01月01日至2019年12月31日

实收基金未分配利润所有者权益合计

一、期初所有者权

益(基金净值)

1,080,516,973.64 -84,090,804.30 996,426,169.34

二、本期经营活动

产生的基金净值

变动数(本期利

润)

- 385,456,591.81 385,456,591.81

三、本期基金份额

交易产生的基金

净值变动数（净值

减少以“-”号填

列）

-183,651,638.05 -29,781,572.01 -213,433,210.06

其中：1.基金申购

款

32,111,773.13 4,945,081.19 37,056,854.32

2.基金赎

回款

-215,763,411.18 -34,726,653.20 -250,490,064.38

四、本期向基金份

额持有人分配利

润产生的基金净

值变动（净值减少

- - -

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 23

以“-”号填列）

五、期末所有者权

益（基金净值）

896,865,335.59 271,584,215.50 1,168,449,551.09

项目

上年度可比期间

2018年01月01日至2018年12月31日

实收基金未分配利润所有者权益合计

一、期初所有者权

益(基金净值)

1,179,016,328.29 512,563,641.22 1,691,579,969.51

二、本期经营活动

产生的基金净值

变动数(本期利

润)

- -364,236,606.18 -364,236,606.18

三、本期基金份额

交易产生的基金

净值变动数（净值

减少以“-”号填

列）

-98,499,354.65 94,052,003.13 -4,447,351.52

其中：1.基金申购

款

550,950,146.40 212,681,727.99 763,631,874.39

2.基金赎

回款

-649,449,501.05 -118,629,724.86 -768,079,225.91

四、本期向基金份

额持有人分配利

润产生的基金净

值变动（净值减少

以“-”号填列）

- -326,469,842.47 -326,469,842.47

五、期末所有者权

益（基金净值）

1,080,516,973.64 -84,090,804.30 996,426,169.34

报表附注为财务报表的组成部分。

本报告7.1至7.4财务报表由下列负责人签署:

祝瑞敏

—————————

基金管理人负责人

徐伟文

—————————

主管会计工作负责人

刘玉兰

—————————

会计机构负责人

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 24

7.4 报表附注

7.4.1 基金基本情况

信达澳银领先增长混合型证券投资基金(原信达澳银领先增长股票型证券投资基

金，以下简称"本基金")经中国证券监督管理委员会(以下简称"中国证监会")证监基金

字[2007]第43号《关于同意信达澳银领先增长股票型证券投资基金募集的批复》核准，

由信达澳银基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《信达澳银领

先增长股票型证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式，存续期

限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币8,334,367,918.42元，业经普

华永道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验字(2007)第022号验资报告予以验

证。经向中国证监会备案，《信达澳银领先增长股票型证券投资基金基金合同》(以下

简称"基金合同")于2007年3月8日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为

8,334,367,918.42份基金份额，未发生认购资金利息折份额。本基金的基金管理人为信

达澳银基金管理有限公司，基金托管人为中国建设银行股份有限公司(以下简称"中国建

设银行")。

根据中国证监会发布并于2014年8月8日实施的《公开募集证券投资基金运作管理办

法》第三十条的有关规定，经基金管理人与基金托管人协商一致，并经中国证监会备案，

自2015年7月27日起，本基金的基金类型从股票型变更为混合型，基金名称由信达澳银

领先增长股票型证券投资基金变更为信达澳银领先增长混合型证券投资基金，风险收益

特征变更为：本基金为混合型基金产品，基金资产整体的预期收益和预期风险均较高，

属于较高风险，较高收益的基金品种。

根据《中华人民共和国证券投资基金法》、基金合同及招募说明书的有关规定，本

基金的投资范围为监管机构允许投资的具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行

上市的股票（含新股发行、增发与配售等）、国债、可转换债券、政策性金融债、企业

债、次级债、短期融资券、中央银行票据、债券回购、银行存款、权证、资产支持证券

等等。本基金投资组合的资产配置为：股票资产为基金资产的60%-95%，债券资产为基

金资产的0-35%，现金及其他短期金融工具为基金资产的5%-40%，其中基金保留的现金

或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%。本基金的业绩比较基准

为：沪深300指数收益率×80%＋中国债券总指数收益率×20%。

7.4.2 会计报表的编制基础

本财务报表系按照财政部颁布的《企业会计准则-基本准则》以及其后颁布及修订

的具体会计准则、其后颁布的应用指南、解释以及其他相关规定（以下合称"企业会计

准则"）编制，同时，对于在具体会计核算和信息披露方面，也参考了中国证券投资基

金业协会修订并发布的《证券投资基金会计核算业务指引》、中国证监会制定的《中国

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 25

证券监督管理委员会关于证券投资基金估值业务的指导意见》、《证券投资基金信息披

露管理办法》、《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第2号《年度报告的内容与

格式》、《证券投资基金信息披露编报规则》第3号《会计报表附注的编制及披露》、

《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告>》及其他中国证监会

及中国证券投资基金业协会颁布的相关规定。

本财务报表以本基金持续经营为基础列报。

7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明

本基金财务报表的编制符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金2019

年12月31日的财务状况以及2019年度的经营成果和基金净值变动情况。

7.4.4 重要会计政策和会计估计

7.4.4.1 会计年度

本基金会计年度采用公历年度，即每年1月1日起至12月31日止。

7.4.4.2 记账本位币

本基金记账本位币和编制本财务报表所采用的货币均为人民币。除有特别说明外，

均以人民币元为单位表示。

7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类

金融工具是指形成本基金的金融资产（或负债），并形成其他单位的金融负债（或

资产）或权益工具的合同。

(1)金融资产分类

本基金的金融资产于初始确认时分为以下两类：以公允价值计量且其变动计入当期

损益的金融资产、贷款和应收款项；

本基金目前持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产主要包括股

票投资、债券投资和衍生工具（主要系权证投资）；

(2)金融负债分类

本基金的金融负债于初始确认时归类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的

金融负债和其他金融负债。本基金目前持有的金融负债划分为其他金融负债。

7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认

初始确认

本基金于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债，按照取得时的

公允价值作为初始确认金额。划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 26

取得时发生的相关交易费用计入当期损益；应收款项及其他金融负债的相关交易费用计

入初始确认金额。

后续计量

以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产及金融负债采用公允价值进行

后续计量。在持有该类金融资产期间取得的利息或现金股利，应当确认为当期收益。每

日，本基金将以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债的公允价值

变动计入当期损益；对于应收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后

续计量，如名义利率与实际利率计差异较小的，也可采用名义利率进行后续计量，其摊

销或减值产生的利得或损失，均计入当期损益。

终止确认

当收取该金融资产现金流量的合同权利终止，或该收取金融资产现金流量的权利已

转移，且符合金融资产转移的终止确认条件的，金融资产将终止确认；

当金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，该金融负债或其一部分将终止确

认；

处置该金融资产或金融负债时，其公允价值与初始入账金额之间的差额应确认为投

资收益，同时调整公允价值变动收益。

金融资产转移

本基金已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，终止确认该

金融资产；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，不终止确认该金融资产；

本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情

况处理：放弃了对该金融资产控制的，终止确认该金融资产并确认产生的资产和负债；

未放弃对该金融资产控制的，按照其继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资

产，并相应确认有关负债。

7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则

公允价值，是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或

者转移一项负债所需支付的价格。

本基金以公允价值计量相关资产或负债，假定出售资产或者转移负债的有序交易在

相关资产或负债的主要市场进行；不存在主要市场的，本基金假定该交易在相关资产或

负债的最有利市场进行。主要市场(或最有利市场)是本基金在计量日能够进入的交易市

场。本基金采用市场参与者在对该资产或负债定价时为实现其经济利益最大化所使用的

假设。

在财务报表中以公允价值计量或披露的资产和负债，根据对公允价值计量整体而言

具有重要意义的最低层次输入值，确定所属的公允价值层次：第一层次输入值，在计量

日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；第二层次输入值，除第一

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 27

层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值；第三层次输入值，相关资产

或负债的不可观察输入值。

每个资产负债表日，本基金对在财务报表中确认的持续以公允价值计量的资产和负

债进行重新评估，以确定是否在公允价值计量层次之间发生转换。

本基金持有的股票、债券、基金和衍生工具等投资按如下原则确定公允价值并进行

估值：

(1)存在活跃市场的金融工具按照估值日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上

未经调整的报价作为公允价值；估值日无报价且最近交易日后未发生影响公允价值计量

的重大事件的，应采用最近交易日的报价确定公允价值。有充足证据表明估值日或最近

交易日的报价不能真实反映公允价值的，应对报价进行调整，确定公允价值。

与上述投资品种相同，但具有不同特征的，应以相同资产或负债的公允价值为基础，

并在估值技术中考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制等，如果

该限制是针对资产持有者的，那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。此外，基

金管理人不应考虑因大量持有相关资产或负债所产生的溢价或折价；

(2)不存在活跃市场的金融工具，应采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据

和其他信息支持的估值技术确定公允价值。采用估值技术确定公允价值时，应优先使用

可观察输入值，只有在无法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况

下，才使用不可观察输入值；

(3) 如有确凿证据表明按上述估值原则仍不能客观反映其公允价值的，基金管理人

可根据具体情况与基金托管人商定后，按最能适当反映公允价值的价格估值；

(4) 如有新增事项，按国家最新规定估值。

7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销

当本基金具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利，且该种法定权利现在是

可执行的，同时本基金计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时，金

融资产和金融负债以相互抵销后的金额在资产负债表内列示。除此以外，金融资产和金

融负债在资产负债表内分别列示，不予相互抵销。

7.4.4.7 实收基金

实收基金为对外发行的基金份额总额所对应的金额。由于申购和赎回引起的实收基

金份额变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日确认。上述申购和赎回分别包括基

金转换所引起的转入基金的实收基金增加、红利再投资所引起的实收基金增加和转出基

金的实收基金减少。

7.4.4.8 损益平准金

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 28

损益平准金包括已实现损益平准金和未实现损益平准金。已实现损益平准金指在申

购、转入、红利再投资或赎回、转出基金份额时，申购、转入、红利再投资或赎回、转

出款项中包含的按累计未分配的已实现利得/(损失)占基金净值比例计算的金额。未实

现损益平准金指在申购、转入、红利再投资或赎回、转出基金份额时，申购、转入、红

利再投资或赎回、转出款项中包含的按累计未实现利得/(损失)占基金净值比例计算的

金额。损益平准金于基金申购、转入、红利再投资确认日或基金赎回、转出确认日确认，

于期末全额转入"未分配利润/(累计亏损)"。

7.4.4.9 收入/（损失）的确认和计量

(1) 存款利息收入按存款的本金与适用的利率逐日计提的金额入账；

(2) 债券利息收入按债券票面价值与票面利率或内含票面利率计算的金额扣除应由

债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在债券实际持有期内逐日计提；资

产支持证券利息收入按证券票面价值与票面利率计算的金额，扣除应由资产支持证券发

行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在证券实际持有期内逐日计提；

(3) 买入返售金融资产收入，按买入返售金融资产的摊余成本及实际利率（当实际

利率与合同利率差异较小时，也可以用合同利率），在实际持有期间内逐日计提；

(4) 股票投资收益/(损失)于卖出股票成交日确认，并按卖出股票成交金额与其成

本的差额入账；

(5) 债券投资收益/(损失)于成交日确认，并按成交金额与其成本、应收利息的差

额入账；

(6)衍生工具收益/(损失) 于卖出衍生工具成交日确认，并按卖出衍生工具成交金

额与其成本的差额入账；

(7) 股利收益于除息日确认，并按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除应

由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额入账；

(8) 公允价值变动收益/(损失)系本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期

损益的金融资产、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债等公允价值变动形

成的应计入当期损益的利得或损失；

(9) 其他收入在主要风险和报酬已经转移给对方，经济利益很可能流入且金额可以

可靠计量的时候确认。

7.4.4.10 费用的确认和计量

本基金的管理人报酬和托管费等在费用涵盖期间按基金合同或相关公告约定的费

率和计算方法逐日确认。

其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法

差异较小的则按直线法计算。

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 29

7.4.4.11 基金的收益分配政策

(1)本基金的每份基金份额享有同等分配权；

(2)基金收益分配后每一基金份额净值不能低于面值；

(3)收益分配时所发生的银行转账或其他手续费用由投资人自行承担。当投资人的

现金红利小于一定金额，不足以支付银行转账或其他手续费用时，基金注册登记机构可

将投资人的现金红利按红利发放日的基金份额净值自动转为基金份额。

(4)本基金收益每年最多分配6次，每次基金收益分配比例不低于可分配收益的50%；

(5)本基金收益分配方式分为两种：现金分红与红利再投资，投资人可选择现金红

利或将现金红利按除息日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资；若投资人不选

择，本基金默认的收益分配方式是现金分红；

(6)基金投资当期出现净亏损，则不进行收益分配；

(7)基金当年收益应先弥补上一年度亏损后，方可进行当年收益分配；

(8)法律法规或监管机构另有规定的从其规定。

7.4.4.12 分部报告

根据本基金的内部组织机构、管理要求及内部报告制度，本基金整体为一个报告分

部，且向管理层报告时采用的会计政策及计量基础与编制财务报表时的会计政策及计量

基础一致。

7.4.4.13 其他重要的会计政策和会计估计

本基金本报告期间无需要说明的其他重要会计政策和会计估计事项。

7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明

7.4.5.1 会计政策变更的说明

本基金本报告期未发生会计政策变更。

7.4.5.2 会计估计变更的说明

本基金本报告期未发生会计估计变更。

7.4.5.3 差错更正的说明

本基金在本报告期间无重大会计差错更正。

7.4.6 税项

7.4.6.1 印花税

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 30

经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自2008年4月24日起，调整证券

（股票）交易印花税税率，由原先的3‰调整为1‰；

经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自2008年9月19日起，调整由出

让方按证券（股票）交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收，税率不变；

根据财政部、国家税务总局财税[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收

政策问题的通知》的规定，股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价

而发生的股权转让，暂免征收印花税。

7.4.6.2 增值税及附加

根据财政部、国家税务总局财税[2016]36号文《关于全面推开营业税改增值税试点

的通知》的规定，经国务院批准，自2016年5月1日起在全国范围内全面推开营业税改征

增值税试点，金融业纳入试点范围，由缴纳营业税改为缴纳增值税。对证券投资基金（封

闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入

免征增值税；国债、地方政府债利息收入以及金融同业往来利息收入免征增值税；存款

利息收入不征收增值税；

根据财政部、国家税务总局财税[2016]46号文《关于进一步明确全面推开营改增试

点金融业有关政策的通知》的规定，金融机构开展的质押式买入返售金融商品业务及持

有政策性金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入；

根据财政部、国家税务总局财税[2016]70号文《关于金融机构同业往来等增值税政

策的补充通知》的规定，金融机构开展的买断式买入返售金融商品业务、同业存款、同

业存单以及持有金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入；

根据财政部、国家税务总局财税[2016]140号文《关于明确金融、房地产开发、教

育辅助服务等增值税政策的通知》的规定，资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，

以资管产品管理人为增值税纳税人；

根据财政部、国家税务总局财税[2017]56号文《关于资管产品增值税有关问题的通

知》的规定，自2018年1月1日起，资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应

税行为（以下简称“资管产品运营业务”），暂适用简易计税方法，按照3%的征收率缴

纳增值税，资管产品管理人未分别核算资管产品运营业务和其他业务的销售额和增值税

应纳税额的除外。资管产品管理人可选择分别或汇总核算资管产品运营业务销售额和增

值税应纳税额。对资管产品在2018年1月1日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴

纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值

税应纳税额中抵减；

增值税附加税包括城市维护建设税、教育费附加和地方教育费附加，以实际缴纳的

增值税税额为计税依据，分别按7%、3%和2%的比例缴纳城市维护建设税、教育费附加和

地方教育费附加。

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 31

根据财政部、国家税务总局财税[2017]90号文《关于租入固定资产进项税额抵扣等

增值税政策的通知》的规定，自2018年1月1日起，资管产品管理人运营资管产品提供的

贷款服务、发生的部分金融商品转让业务，按照以下规定确定销售额：提供贷款服务，

以2018年1月1日起产生的利息及利息性质的收入为销售额；转让2017年12月31日前取得

的股票（不包括限售股）、债券、基金、非货物期货，可以选择按照实际买入价计算销

售额，或者以2017年最后一个交易日的股票收盘价（2017年最后一个交易日处于停牌期

间的股票，为停牌前最后一个交易日收盘价）、债券估值（中债金融估值中心有限公司

或中证指数有限公司提供的债券估值）、基金份额净值、非货物期货结算价格作为买入

价计算销售额。

7.4.6.3 企业所得税

根据财政部、国家税务总局财税[2004]78号文《关于证券投资基金税收政策的通知》

的规定，自2004年1月1日起，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资

基金）管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征企业所得税；

根据财政部、国家税务总局财税[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收

政策问题的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支

付的股份、现金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税；

根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号文《关于企业所得税若干优惠政策的通

知》的规定，对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收

入，股权的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。

7.4.6.4 个人所得税

根据财政部、国家税务总局财税[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收

政策问题的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支

付的股份、现金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税；

根据财政部、国家税务总局财税[2008]132号文《财政部、国家税务总局关于储蓄

存款利息所得有关个人所得税政策的通知》的规定，自2008年10月9日起，对储蓄存款

利息所得暂免征收个人所得税；

根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2012]85号文《关于实施上市公司股

息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自2013年1月1日起，证券投资

基金从公开发行和转让市场取得的上市公司股票，持股期限在1个月以内（含1个月）的，

其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至1年（含1年）的，暂

减按50%计入应纳税所得额；持股期限超过1年的，暂减按25%计入应纳税所得额。上述

所得统一适用20%的税率计征个人所得税；

根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2015]101号文《关于上市公司股息

红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自2015年9月8日起，证券投资基

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 32

金从公开发行和转让市场取得的上市公司股票，持股期限超过1年的，股息红利所得暂

免征收个人所得税。

7.4.7 重要财务报表项目的说明

7.4.7.1 银行存款

单位：人民币元

项目

本期末

2019年12月31日

上年度末

2018年12月31日

活期存款 75,889,816.46 262,578,485.34

定期存款 - -

其他存款 - -

合计 75,889,816.46 262,578,485.34

7.4.7.2 交易性金融资产

单位：人民币元

项目

本期末2019年12月31日

成本公允价值公允价值变动

股票 1,013,235,175.47 1,077,595,892.33 64,360,716.86

贵金属投资-金交所黄

金合约

- - -

债券

交易所市场 - - -

银行间市场 - - -

合计 - - -

资产支持证券 10,011,805.48 10,013,000.00 1,194.52

基金 - - -

其他 - - -

合计 1,023,246,980.95 1,087,608,892.33 64,361,911.38

项目

上年度末2018年12月31日

成本公允价值公允价值变动

股票 735,567,533.33 727,080,321.48 -8,487,211.85

贵金属投资-金交所黄

金合约

- - -

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 33

债券

交易所市场 28,027,130.96 28,059,501.50 32,370.54

银行间市场 - - -

合计 28,027,130.96 28,059,501.50 32,370.54

资产支持证券 - - -

基金 - - -

其他 - - -

合计 763,594,664.29 755,139,822.98 -8,454,841.31

7.4.7.3 衍生金融资产/负债

本基金本期末及上年度末无衍生金融资产/负债。

7.4.7.4 买入返售金融资产

7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额

单位：人民币元

项目

本期末2019年12月31日

账面余额其中：买断式逆回购

交易所市场 - -

银行间市场 - -

合计 - -

项目

上年度末2018年12月31日

账面余额其中：买断式逆回购

交易所市场 - -

银行间市场 20,995,231.49 -

合计 20,995,231.49 -

7.4.7.5 应收利息

单位：人民币元

项目

本期末

2019年12月31日

上年度末

2018年12月31日

应收活期存款利息 18,732.21 60,587.76

应收定期存款利息 - -

应收其他存款利息 - -

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 34

应收结算备付金利息 4,482.06 1,213.19

应收债券利息 - 70,019.58

应收资产支持证券利息 145,753.43 -

应收买入返售证券利息 - 15,332.10

应收申购款利息 - -

应收黄金合约拆借孳息 - -

其他 147.73 275.00

合计 169,115.43 147,427.63

注：其他为应收结算保证金利息。

7.4.7.6 其他资产

本基金本期末及上年度末无其他资产。

7.4.7.7 应付交易费用

单位：人民币元

项目

本期末

2019年12月31日

上年度末

2018年12月31日

交易所市场应付交易费用 3,481,751.71 2,502,336.46

银行间市场应付交易费用 - 610.54

合计 3,481,751.71 2,502,947.00

7.4.7.8 其他负债

单位：人民币元

项目

本期末

2019年12月31日

上年度末

2018年12月31日

应付券商交易单元保证金 250,000.00 250,000.00

应付赎回费 1,426.18 99.77

预提费用 199,000.00 580,000.00

合计 450,426.18 830,099.77

7.4.7.9 实收基金

金额单位：人民币元

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 35

项目

本期2019年01月01日至2019年12月31日

基金份额（份）账面金额

上年度末 1,080,516,973.64 1,080,516,973.64

本期申购 32,111,773.13 32,111,773.13

本期赎回（以“-”号填列） -215,763,411.18 -215,763,411.18

本期末 896,865,335.59 896,865,335.59

注：本期申购中包含转入份额及金额，本期赎回中包含转出份额及金额。

7.4.7.10 未分配利润

单位：人民币元

项目已实现部分未实现部分未分配利润合计

上年度末 298,854,666.56 -382,945,470.86 -84,090,804.30

本期利润 312,639,839.12 72,816,752.69 385,456,591.81

本期基金份额交易产

生的变动数

-89,365,528.00 59,583,955.99 -29,781,572.01

其中：基金申购款 14,316,180.60 -9,371,099.41 4,945,081.19

基金赎回款 -103,681,708.60 68,955,055.40 -34,726,653.20

本期已分配利润 - - -

本期末 522,128,977.68 -250,544,762.18 271,584,215.50

7.4.7.11 存款利息收入

单位：人民币元

项目

本期2019年01月01日

至2019年12月31日

上年度可比期间2018年01月

01日至2018年12月31日

活期存款利息收入 761,326.88 3,367,253.19

定期存款利息收入 - -

其他存款利息收入 - -

结算备付金利息收入 145,611.48 61,184.41

其他 18,445.68 29,714.63

合计 925,384.04 3,458,152.23

注：其他包括直销申购款利息收入和结算保证金利息收入。

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 36

7.4.7.12 股票投资收益——买卖股票差价收入

单位：人民币元

项目

本期

2019年01月01日至2019年

12月31日

上年度可比期间

2018年01月01日至2018年

12月31日

卖出股票成交总额 10,369,247,563.20 4,922,136,817.06

减：卖出股票成本总额 10,023,908,419.65 5,154,167,944.49

买卖股票差价收入 345,339,143.55 -232,031,127.43

7.4.7.13 债券投资收益

7.4.7.13.1 债券投资收益——买卖债券差价收入

单位：人民币元

项目

本期

2019年01月01日至2019年12月

31日

上年度可比期间

2018年01月01日至2018年12月

31日

卖出债券（、债转

股及债券到期兑

付）成交总额

29,886,557.54 -

减：卖出债券（、

债转股及债券到期

兑付）成本总额

28,027,130.96 -

减：应收利息总额 41,111.88 -

买卖债券差价收入 1,818,314.70 -

7.4.7.13.2 资产支持证券投资收益

单位：人民币元

项目

本期

2019年01月01日至2019年

12月31日

上年度可比期间

2018年01月01日至2018年

12月31日

卖出资产支持证券成交总额 9,130,068.49 -

减：卖出资产支持证券成本

总额

8,961,789.04 -

减：应收利息总额 125,654.79 -

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 37

资产支持证券投资收益 42,624.66 -

7.4.7.14 衍生工具收益

本基金本期及上年度可比期间无衍生工具收益。

7.4.7.15 股利收益

单位：人民币元

项目

本期

2019年01月01日至2019

年12月31日

上年度可比期间

2018年01月01日至2018

年12月31日

股票投资产生的股利收益 13,868,227.52 9,543,643.94

其中：证券出借权益补偿收入 - -

基金投资产生的股利收益 - -

合计 13,868,227.52 9,543,643.94

7.4.7.16 公允价值变动收益

单位：人民币元

项目名称

本期

2019年01月01日至2019年12

月31日

上年度可比期间

2018年01月01日至2018年12

月31日

1.交易性金融资产 72,816,752.69 -106,651,016.21

——股票投资 72,847,928.71 -106,683,386.75

——债券投资 -32,370.54 32,370.54

——资产支持证券投资 1,194.52 -

——基金投资 - -

——贵金属投资 - -

——其他 - -

2.衍生工具 - -

——权证投资 - -

3.其他 - -

减：应税金融商品公允

价值变动产生的预估增

- -

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 38

值税

合计 72,816,752.69 -106,651,016.21

7.4.7.17 其他收入

单位：人民币元

项目

本期

2019年01月01日至2019年

12月31日

上年度可比期间

2018年01月01日至2018年

12月31日

基金赎回费收入 173,912.28 707,386.46

转换费收入 9,039.15 105,723.86

合计 182,951.43 813,110.32

注：1、本基金的赎回费率按持有期间递减，不低于赎回费总额的25%归入基金资产即为

基金赎回费收入。

2、本基金的转换费由赎回费和申购费补差两部分构成，其中赎回费部分的25%归入转出

基金的基金资产即为基金转换费收入。

7.4.7.18 交易费用

单位：人民币元

项目

本期

2019年01月01日至2019年

12月31日

上年度可比期间

2018年01月01日至2018年

12月31日

交易所市场交易费用 30,125,691.63 14,748,904.38

银行间市场交易费用 - -

合计 30,125,691.63 14,748,904.38

7.4.7.19 其他费用

单位：人民币元

项目

本期

2019年01月01日至2019年

12月31日

上年度可比期间

2018年01月01日至2018年

12月31日

审计费用 70,000.00 80,000.00

信息披露费 120,000.00 400,000.00

债券托管帐户维护费 46,200.00 37,400.00

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 39

银行费用 12,170.86 24,104.02

合计 248,370.86 541,504.02

7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明

7.4.8.1 或有事项

截至资产负债表日，本基金无需要说明的重大或有事项。

7.4.8.2 资产负债表日后事项

截至财务报表批准日，本基金无需作披露的重大资产负债表日后事项。

7.4.9 关联方关系

关联方名称与本基金的关系

信达澳银基金管理有限公司（“信达澳银

基金公司”）

基金管理人、注册登记机构、基金销售机构

中国建设银行股份有限公司(“中国建设

银行”)

基金托管人、基金代销机构

信达证券股份有限公司(“信达证券”) 基金管理人的控股股东

康联首域集团有限公司(Colonial First

State Group Limited)

基金管理人的股东

信达新兴财富（北京）资产管理有限公司基金管理人的全资子公司

中国信达资产管理股份有限公司对公司法人股东直接持股 20%以上的股东

注：1、本基金本报告期内存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。

2、下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。

7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易

7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易

7.4.10.1.1 股票交易

金额单位：人民币元

关联方名

称

本期

2019年01月01日至2019年12月31日

上年度可比期间

2018年01月01日至2018年12月31日

成交金额

占当期

股票成

交总额

的比例

成交金额

占当期

股票成

交总额

的比例

信达证券 4,217,387,270.01 20.44% 1,707,304,744.39 17.38%

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 40

7.4.10.1.2 权证交易

本基金本期及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行的权证交易。

7.4.10.1.3 债券交易

金额单位：人民币元

关联方名

称

本期

2019年01月01日至2019年12月31日

上年度可比期间

2018年01月01日至2018年12月31日

成交金额

占当期

债券买

卖成交

总额的

比例

成交金额

占当期

债券买

卖成交

总额的

比例

信达证券 7,776,529.30 13.44% - -

7.4.10.1.4 债券回购交易

本基金本期及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行的回购交易。

7.4.10.1.5 应支付关联方的佣金

金额单位：人民币元

关联方名

称

本期

2019年01月01日至2019年12月31日

当期佣金

占当期

佣金总

量的比

例

期末应付佣金余额

占期末应

付佣金总

额的比例

信达证券 3,927,653.62 22.03% 502,068.87 14.42%

关联方名

称

上年度可比期间

2018年01月01日至2018年12月31日

当期佣金

占当期

佣金总

量的比

例

期末应付佣金余额

占期末应

付佣金总

额的比例

信达证券 1,590,015.27 17.76% 1,007,245.21 40.25%

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 41

注：1、上述佣金按市场佣金率计算，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取的

证管费和经手费的净额列示。

2、该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市

场信息服务等。

7.4.10.2 关联方报酬

7.4.10.2.1 基金管理费

单位：人民币元

项目

本期

2019年01月01日至201

9年12月31日

上年度可比期间

2018年01月01日至201

8年12月31日

当期发生的基金应支付的管理费 16,834,192.07 21,878,261.38

其中：支付销售机构的客户维护费 2,954,112.87 3,214,393.38

注：支付基金管理人信达澳银基金公司的管理人报酬按前一日基金资产净值1.50%的年

费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：日管理人报酬＝前一日基

金资产净值×1.50%/当年天数。

7.4.10.2.2 基金托管费

单位：人民币元

项目

本期

2019年01月01日至2019

年12月31日

上年度可比期间

2018年01月01日至2018

年12月31日

当期发生的基金应支付的托管费 2,805,698.72 3,646,376.91

注：支付基金托管人中国建设银行的托管费按前一日基金资产净值0.25%的年费率计提，

逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：日托管费＝前一日基金资产净值×

0.25%/当年天数。

7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易

本基金本期及上年度可比期间无与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易。

7.4.10.4报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明

本基金本期无与关联方进行转融通证券出借交易。

7.4.10.5 各关联方投资本基金的情况

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 42

7.4.10.5.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况

本期及上年度可比期间基金管理人无运用固有资金投资本基金。

7.4.10.5.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况

本期末及上年度末除基金管理人之外的其他关联方无投资本基金。

7.4.10.6 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入

单位：人民币元

关联方名

称

本期

2019年01月01日至2019年12月31日

上年度可比期间

2018年01月01日至2018年12月31日

期末余额当期利息收入期末余额当期利息收入

中国建设

银行

75,889,816.46 761,326.88 262,578,485.34 3,367,253.19

注：本基金的银行存款由基金托管人中国建设银行保管，按银行同业利率计息。

7.4.10.7 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况

本基金本期及上年度可比期间无在承销期内参与关联方承销证券。

7.4.10.8 其他关联交易事项的说明

本基金本期及上年度可比期间无需要说明的其他关联交易事项。

7.4.11 利润分配情况——按摊余成本法核算的货币市场基金之外的基金

本基金本期无利润分配情况。

7.4.12 期末（2019年12月31日）本基金持有的流通受限证券

7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券

金额单位：人民币元

证券

代码

证券

名称

成功认

购日

可流通

日

流通受限类

型

认购

价格

期末

估值

单价

数量

（股）

期末

成本总额

期末

估值总

额

备注

60107

渝农

商行

2019/1

0/16

2020/4

/30

新股流通受

限

7.36

6.26 147,77

8.00

1,087,64

6.08

925,09

0.28

60165

邮储

银行

2019/1

2/2

2020/6

/10

新股流通受

限

5.5

5.71

796,57

8.00

4,381,17

9.00

4,548,4

60.38

60191 浙商 2019/1 2020/5 新股流通受 4.9 4.66 294,19 1,453,32 1,370,9

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 43

6 银行 1/18 /26 限 4 5.00 3.30 48.70

00381

中国

广核

2019/8

/14

2020/2

/27

新股流通受

限

2.4

3.53

562,95

8.00

1,401,76

5.42

1,987,2

41.74

68800

容百

科技

2019/7

/12

2020/1

/22

科创板股票

流通受限

26.

31.8

17,93

7.00

477,482.

571,11

4.08

注

68800

澜起

科技

2019/7

/10

2020/1

/22

科创板股票

流通受限

24.

69.9

35,88

9.00

890,047.

2,508,9

99.99

注

68819

佰仁

医疗

2019/1

1/29

2020/6

科创板股票

流通受限

23.

37.5

3,213.

76,083.8

120,74

4.54

注

68829

长阳

科技

2019/1

0/28

2020/5

科创板股票

流通受限

13.

15.7

11,34

1.00

155,485.

178,50

7.34

注

00297

侨银

环保

2019/1

2/27

2020/1

新股流通受

限

5.7

5.74

1,146.

6,578.04 6,578.0

68808

兴图

新科

2019/1

2/26

2020/1

新股流通受

限

28.

28.2

3,153.

88,946.1

88,946.

68818

八亿

时空

2019/1

2/27

2020/1

新股流通受

限

43.

43.9

4,306.

189,377.

189,37

7.88

注：科创板股票流通受限：根据《上海证券交易所科创板股票公开发行自律委员会促进

科创板初期企业平稳发行行业倡导建议》,通过摇号抽签方式抽取 6类中长线资金对象

中 10%的账户，中签账户的管理人承诺中签账户获配股份锁定,持有期限为自发行人股票

上市之日起 6个月。

7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票

本基金期末未持有暂时停牌等流通受限股票。

7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券

7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购

截至本报告期末2019年12月31日止，本基金无从事银行间市场债券正回购交易形成的卖

出回购证券款余额,无作为质押的债券。

7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购

截至本报告期末2019年12月31日止，本基金无从事证券交易所债券正回购交易形成

的卖出回购证券款余额。该类交易要求本基金在回购期内持有的证券交易所交易的债券

和/或在新质押式回购下转入质押库的债券，按证券交易所规定的比例折算为标准券后，

不低于债券回购交易的余额。

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 44

7.4.12.4期末参与转融通证券出借业务的证券

截至本报告期末 2019年 12月 31日止，本基金未持有从事转融通证券出借业务交易的

证券。

7.4.13 金融工具风险及管理

7.4.13.1 风险管理政策和组织架构

本基金是一只进行主动投资的混合型证券投资基金，长期预期风险与收益高于货币

市场基金、债券基金，属于风险较高、收益较高的证券投资基金产品。本基金投资的金

融工具主要包括股票投资、债券投资、权证投资及资产支持证券投资等。本基金在日常

经营活动中面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风

险。本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是争取将以上风险控制在限定的范围

之内，使本基金在风险和收益之间取得最佳的平衡以实现"风险和收益相匹配"的风险收

益目标。

本基金的基金管理人建立了由董事会风险控制委员会、经营层风险管理委员会、督

察长、监察稽核部和相关业务部门构成的风险管理架构体系。在董事会下设立风险控制

委员会，负责审定重大风险管理战略、风险政策和风险控制制度；在经营层层面设立风

险管理委员会，讨论和制定公司日常经营过程中风险防范和控制措施，对公司风险管理

和控制政策、程序的制定、风险限额的设定等问题向总经理提供咨询意见和建议；在业

务操作层面的风险控制职责主要由监察稽核部具体负责和督促协调，并与各部门合作完

成公司及基金运作风险控制以及进行投资风险分析与绩效评估。监察稽核部对公司总经

理负责，并由督察长分管。

本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分

析的方法去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严

重程度和出现同类风险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，

结合基金资产所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，

确定风险损失的限度和相应置信程度，及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，

并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。

7.4.13.2 信用风险

信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券

之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。

本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的

银行存款存放在本基金的托管行中国建设银行，与该银行存款相关的信用风险不重大。

本基金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券

交收和款项清算，违约风险可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进

行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 45

本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控

制证券发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。

本基金债券投资的信用评级情况按《中国人民银行信用评级管理指导意见》设定的

标准统计及汇总。

7.4.13.2.1 按长期信用评级列示的债券投资

单位：人民币元

长期信用评级

本期末

2019年12月31日

上年度末

2018年12月31日

AAA - 6,681,108.80

AAA以下 - 21,378,392.70

未评级 - -

合计 - 28,059,501.50

注：1、债券评级取自第三方评级机构的债项评级。

2、债券投资以净价列示。

3、长期债券为债券发行日至到期日的期间在1年以上的债券。

7.4.13.2.2 按长期信用评级列示的资产支持证券投资

单位：人民币元

长期信用评级

本期末

2019年12月31日

上年度末

2018年12月31日

AAA 10,013,000.00 -

AAA以下 - -

未评级 - -

合计 10,013,000.00 -

7.4.13.3 流动性风险

流动性风险是指基金管理人未能以合理价格及时变现基金资产以支付投资者赎回

款项的风险。本基金的流动性风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有

的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难。

7.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 46

本基金的基金管理人严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公开募

集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等有关法规的要求建立健全开放式基金流

动性风险管理的内部控制体系，审慎评估各类资产的流动性，针对性制定流动性风险管

理措施，对本基金组合资产的流动性风险进行管理。本基金的基金管理人采用监控基金

组合资产持仓集中度指标、逆回购交易的到期日与交易对手的集中度、流动性受限资产

比例、基金组合资产中7个工作日可变现资产的可变现价值以及压力测试等方式防范流

动性风险，并于开放日对本基金的申购赎回情况进行监控，保持基金投资组合中的可用

现金头寸与之相匹配，确保本基金资产的变现能力与投资者赎回需求的匹配与平衡。本

基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处

理方式，控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。

本基金主要投资于上市交易的证券，除在附注7.4.12中列示的部分基金资产流通暂

时受限制外，其余均能及时变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期

资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券资产的公允价值。本基金于资

产负债表日所持有的金融负债的合约约定剩余到期日均为一年以内且一般不计息，可赎

回基金份额净值无固定到期日且不计息，因此账面余额一般即为未折现的合约到期现金

流量。本报告期内，本基金未发生重大流动性风险事件。

7.4.13.4 市场风险

市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格

因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。

7.4.13.4.1 利率风险

利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。

利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利

率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响

的风险。

本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投

资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。

本基金持有的大部分金融资产和金融负债不计息，因此本基金的收入及经营活动的

现金流量在很大程度上独立于市场利率变化。本基金持有的利率敏感性资产主要为银行

存款、结算备付金、及存出保证金等。

7.4.13.4.1.1 利率风险敞口

单位：人民币元

本期末2

019年12

月31日

1年以内 1-5年 5年以上不计息合计

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 47

资产

银行存

款

75,889,816.46 - - - 75,889,816.46

结算备

付金

9,054,823.38 - - - 9,054,823.38

存出保

证金

298,334.98 - - - 298,334.98

交易性

金融资

产

10,013,000.00 - - 1,077,595,892.33 1,087,608,892.33

应收证

券清算

款

- - - 4,473,297.28 4,473,297.28

应收利

息

- - - 169,115.43 169,115.43

应收申

购款

- - - 147,789.47 147,789.47

资产总

计

95,255,974.82 - - 1,082,386,094.51 1,177,642,069.33

负债

应付证

券清算

款

应付赎

回款

- - - 3,553,029.94 3,553,029.94

应付管

理人报

酬

- - - 1,458,174.49 1,458,174.49

应付托

管费

- - - 243,029.08 243,029.08

应付交

易费用

- - - 3,481,751.71 3,481,751.71

应交税

费

- - - 6,106.84 6,106.84

其他负

债

- - - 450,426.18 450,426.18

负债总

计

- - - 9,192,518.24 9,192,518.24

利率敏 95,255,974.82 - - 不适用不适用

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 48

感度缺

口

上年度

末2018

年12月3

1日

1年以内 1-5年 5年以上不计息合计

资产

银行存

款

262,578,485.34 - - - 262,578,485.34

结算备

付金

2,450,808.11 - - - 2,450,808.11

存出保

证金

555,386.37 - - - 555,386.37

交易性

金融资

产

- 19,349,109.00 8,710,392.50 727,080,321.48 755,139,822.98

买入返

售金融

资产

20,995,231.49 - - - 20,995,231.49

应收证

券清算

款

应收利

息

- - - 147,427.63 147,427.63

应收申

购款

- - - 61,685.57 61,685.57

资产总

计

286,579,911.31 19,349,109.00 8,710,392.50 727,289,434.68 1,041,928,847.49

负债

应付证

券清算

款

- - - 40,395,243.15 40,395,243.15

应付赎

回款

- - - 226,800.33 226,800.33

应付管

理人报

酬

- - - 1,322,581.98 1,322,581.98

应付托 - - - 220,430.34 220,430.34

信达澳银领先增长混合型证券投资基金 2019年年度报告

第页 49

管费

应付交

易费用

- - - 2,502,947.00 2,502,947.00

应交税

费

- - - 4,575.58 4,575.58

其他负

债

- - - 830,099.77 830,099.77

负债总

计

- - - 45,502,678.15 45,502,678.15

利率敏

感度缺

口

286,579,911.31 19,349,109.00 8,710,392.50 不适用不适用

注：上表按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者对金融资产和金融负债的期限

予以分类。

7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析

假设除市场利率以外的其他市场变量保持不变

分析