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东方红睿玺三年持有期混合型证券投资基金(原东方红睿玺三年定期开放灵活配置混合型证券投资基金)2024年年度报告

2025-03-31 20:54:34

基金管理人：上海东方证券资产管理有限公司

基金托管人：中国工商银行股份有限公司

送出日期：2025年 3月 31日

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 2页共 128页

§1 重要提示及目录

1.1 重要提示

基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，

并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以

上独立董事签字同意，并由董事长签发。

基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2025 年 03 月 27 日复核了

本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告和投资组合报告等内容，保证复

核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本

基金的招募说明书及其更新。

自 2024年 6月 13日起，《东方红睿玺三年持有期混合型证券投资基金基金合同》生效，《东

方红睿玺三年定期开放灵活配置混合型证券投资基金基金合同》同时失效，东方红睿玺三年定期

开放灵活配置混合型证券投资基金正式转型为东方红睿玺三年持有期混合型证券投资基金，本报

告中本基金的“基金合同生效日”特指 2024年 6月 13日（转型日）。

转型前本基金于 2020年 11月 16日新增 C类份额，本报告中转型前本基金 C类份额的“基金

合同生效日”特指 2020年 11月 16日。

基金转型前：报告期自 2024年 01月 01日起至 2024年 06月 12日止。

基金转型后：报告期自 2024年 06月 13日（基金合同生效日）起至 2024年 12月 31日止。

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

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1.2 目录

§1 重要提示及目录 ........................................................................................................................ 2

1.1 重要提示 ....................................................................... 2

1.2 目录 ........................................................................... 3

§2 基金简介 ................................................................................................................................... 6

2.1 基金基本情况（转型后） ......................................................... 6

2.1 基金基本情况（转型前） ......................................................... 6

2.2 基金产品说明（转型后） ......................................................... 7

2.2 基金产品说明（转型前） ......................................................... 7

2.3 基金管理人和基金托管人 ......................................................... 8

2.4 信息披露方式 ................................................................... 8

2.5 其他相关资料(转型后) ........................................................... 8

2.5 其他相关资料(转型前) ........................................................... 8

§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ........................................................................ 9

3.1 主要会计数据和财务指标(转型后) ................................................. 9

3.1 主要会计数据和财务指标(转型前) ................................................. 9

3.2 基金净值表现（转型后） ........................................................ 10

3.2 基金净值表现（转型前） ........................................................ 13

3.3 过去三年基金的利润分配情况（转型后） ........................................... 17

3.4 过去三年基金的利润分配情况（转型前） ........................................... 17

§4 管理人报告 ............................................................................................................................. 17

4.1 基金管理人及基金经理情况 ...................................................... 17

4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ................................... 21

4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ......................................... 21

4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ................................. 22

4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ................................. 23

4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ......................................... 24

4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ....................................... 24

4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ......................................... 24

4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ..................... 25

§5 托管人报告 ............................................................................................................................. 25

5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ........................................... 25

5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ......... 25

5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ................... 25

§6 审计报告（转型后）............................................................................................................... 25

6.1 审计报告基本信息 .............................................................. 25

6.2 审计报告的基本内容 ............................................................ 25

§6 审计报告（转型前）............................................................................................................... 27

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

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6.1 审计报告基本信息 .............................................................. 27

6.2 审计报告的基本内容 ............................................................ 27

§7 年度财务报表（转型后） ....................................................................................................... 29

7.1 资产负债表 .................................................................... 29

7.2 利润表 ........................................................................ 31

7.3 净资产变动表 .................................................................. 32

7.4 报表附注 ...................................................................... 33

§7 年度财务报表（转型前） ....................................................................................................... 62

7.1 资产负债表 .................................................................... 62

7.2 利润表 ........................................................................ 64

7.3 净资产变动表 .................................................................. 65

7.4 报表附注 ...................................................................... 67

§8 投资组合报告（转型后） ..................................................................................................... 100

8.1 期末基金资产组合情况 ......................................................... 100

8.2 报告期末按行业分类的股票投资组合.............................................. 101

8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 .................... 102

8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ............................................... 103

8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合.............................................. 104

8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 .................. 104

8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ............ 104

8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ............ 104

8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 .................. 105

8.10 本基金投资股指期货的投资政策 ................................................ 105

8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ..................................... 105

8.12 投资组合报告附注 ............................................................ 105

§8 投资组合报告（转型前） ..................................................................................................... 106

8.1 期末基金资产组合情况 ......................................................... 106

8.2 报告期末按行业分类的股票投资组合.............................................. 106

8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 .................... 107

8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ............................................... 109

8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合.............................................. 110

8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 .................. 110

8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ............ 110

8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ............ 110

8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 .................. 110

8.10 本基金投资股指期货的投资政策 ................................................ 110

8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ..................................... 111

8.12 投资组合报告附注 ............................................................ 111

§9 基金份额持有人信息（转型后） .......................................................................................... 112

9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ............................................ 112

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

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9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ...................................... 112

9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 ...................... 112

9.4 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理本人及其直系亲属持有本人管理的产品情况

................................................................................. 113

§9 基金份额持有人信息（转型前） .......................................................................................... 113

9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ............................................ 113

9.2 期末上市基金前十名持有人 ..................................................... 113

9.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ...................................... 114

9.4 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 ...................... 114

9.5 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理本人及其直系亲属持有本人管理的产品情况

................................................................................. 115

§10 开放式基金份额变动（转型后） ........................................................................................ 115

§10 开放式基金份额变动（转型前） ........................................................................................ 115

§11 重大事件揭示 ...................................................................................................................... 116

11.1 基金份额持有人大会决议 ...................................................... 116

11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ....................... 116

11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ................................. 116

11.4 基金投资策略的改变 .......................................................... 116

11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 ............................................. 117

11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ............................. 117

11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况(转型后) ................................... 117

11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况(转型前) ................................... 121

11.8 其他重大事件（转型后） ...................................................... 124

11.8 其他重大事件（转型前） ...................................................... 126

§12 影响投资者决策的其他重要信息 ........................................................................................ 128

12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 ....................... 128

12.2 影响投资者决策的其他重要信息 ................................................ 128

§13 备查文件目录 ...................................................................................................................... 128

13.1 备查文件目录 ................................................................ 128

13.2 存放地点 .................................................................... 128

13.3 查阅方式 .................................................................... 128

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

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§2 基金简介

2.1 基金基本情况（转型后）

基金名称东方红睿玺三年持有期混合型证券投资基金

基金简称东方红睿玺三年持有混合

基金主代码 501049

基金运作方式契约型开放式

本基金每份基金份额设置 3年锁定持有期（红利再投资所得份额除外）

基金合同生效日 2024年 6月 13日

基金管理人上海东方证券资产管理有限公司

基金托管人中国工商银行股份有限公司

报告期末基金份

额总额

8,758,078,111.73份

基金合同存续期不定期

下属分级基金的基

金简称

东方红睿玺三年持有混合 A 东方红睿玺三年持有混合 C

下属分级基金的交

易代码

501049 010506

报告期末下属分级

基金的份额总额

8,735,078,491.91份 22,999,619.82份

2.1 基金基本情况（转型前）

基金名称东方红睿玺三年定期开放灵活配置混合型证券投资基金

基金简称东方红睿玺三年定开混合

场内简称东证睿玺（扩位证券简称：东方红睿玺）

基金主代码 501049

基金运作方式契约型，定期开放式，即采用封闭运作和开放运作交替循环的方式

基金合同生效日 2017年 11月 15日

基金管理人上海东方证券资产管理有限公司

基金托管人中国工商银行股份有限公司

报告期末基金份

额总额

10,163,056,863.77份

基金合同存续期不定期

基金份额上市的

证券交易所

上海证券交易所

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

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上市日期 2018年 6月 1日

下属分级基金的基

金简称

东方红睿玺三年定开混合 A 东方红睿玺三年定开混合 C

下属分级基金的交

易代码

501049 010506

报告期末下属分级

基金的份额总额

10,137,424,255.48份 25,632,608.29份

2.2 基金产品说明（转型后）

投资目标本基金在严格控制投资组合风险的前提下，追求资产净值的长期

稳健增值。

投资策略 1、资产配置：本基金通过定性与定量研究相结合的方法，确定

投资组合中权益类资产和固定收益类资产的配置比例。2、股票

投资策略：本基金股票投资主要遵循“自下而上”的个股投资策

略，利用基金管理人投研团队的资源，对企业内在价值进行深入

细致的分析，并进一步挖掘出价格低估、质地优秀、未来预期成

长性良好，符合转型期中国经济发展趋势的上市公司股票（含存

托凭证）进行投资。3、此外，本基金还会运用港股通标的股票

投资策略、存托凭证投资策略、可转换债券、可分离交易可转债

和可交换债券的投资策略、其他固定收益类证券投资策略、资产

支持证券投资策略、股指期货投资策略、国债期货投资策略、股

票期权投资策略以及融资投资策略等。

业绩比较基准沪深 300指数收益率×60%+恒生指数收益率（经汇率估值调整）

×20%+中国债券总指数收益率×20%。

风险收益特征本基金是一只混合型基金，其预期风险与收益高于债券型基金与

货币市场基金，低于股票型基金。

本基金除了投资 A股外，还可根据法律法规规定投资香港联合交

易所上市的股票。除了需要承担与境内证券投资基金类似的市场

波动风险等一般投资风险之外，本基金还面临港股通机制下因投

资环境、投资标的、市场制度以及交易规则等差异带来的特有风

险。

2.2 基金产品说明（转型前）

投资目标本基金在严格控制投资组合风险的前提下，追求资产净值的长期

稳健增值。

投资策略本基金在中国经济增长模式转型的大背景下，寻找符合经济发展

趋势的行业，积极把握由新型城镇化、人口结构调整、资源环境

约束、产业升级、商业模式创新等大趋势带来的投资机会，挖掘

重点行业中的优势个股，自下而上精选具有核心竞争优势的企

业，分享转型期中国经济增长的成果，在控制风险的前提下，追

求基金资产的长期稳健增值。

基于本基金每满三年开放一次，除开放期外封闭运作的特点，基

金管理人在临近开放期和开放期内将重点关注基金资产的流动性

和变现能力，分散投资，做好流动性管理以应对开放期投资者的

赎回需求。

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

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业绩比较基准沪深 300指数收益率×60%+恒生指数收益率×20%+中国债券总指

数收益率×20%。

风险收益特征本基金是一只混合型基金，其预期风险与收益高于债券型基金与

货币市场基金，低于股票型基金。

本基金除了投资 A股外，还可根据法律法规规定投资香港联合交

易所上市的股票。除了需要承担与境内证券投资基金类似的市场

波动风险等一般投资风险之外，本基金还面临港股通机制下因投

资环境、投资标的、市场制度以及交易规则等差异带来的特有风

险。

2.3 基金管理人和基金托管人

项目基金管理人基金托管人

名称上海东方证券资产管理有限公司中国工商银行股份有限公司

信息披露

负责人

姓名周陶郭明

联系电话 021-53952888 010-66105799

电子邮箱 service@dfham.com custody@icbc.com.cn

客户服务电话 4009200808 95588

传真 021-63326381 010-66105798

注册地址上海市黄浦区中山南路 109号 7

层-11层

北京市西城区复兴门内大街 55

号

办公地址上海市黄浦区外马路 108号供销

大厦 7层-11层

北京市西城区复兴门内大街 55

号

邮政编码 200010 100140

法定代表人杨斌廖林

2.4 信息披露方式

本基金选定的信息披露报纸名称证券时报

登载基金年度报告正文的管理人互联网网

址

www.dfham.com

基金年度报告备置地点上海市黄浦区外马路 108号供销大厦 7层

2.5 其他相关资料(转型后)

项目名称办公地址

会计师事务所

毕马威华振会计师事务所

（特殊普通合伙）

北京市东城区东长安街 1号东方广场毕马威

大楼 8层

注册登记机构

A类份额：中国证券登记结算

有限责任公司

C类份额：上海东方证券

资产管理有限公司

A类份额：北京市西城区太平桥大街 17号

C类份额：上海市黄浦区外马路 108号

供销大厦 7层

2.5 其他相关资料(转型前)

项目名称办公地址

会计师事务所

普华永道中天会计师事务所

（特殊普通合伙）

上海市黄浦区湖滨路 202号领展企业广场二

座普华永道中心 11楼

注册登记机构

A类份额：中国证券登记结算

有限责任公司

A类份额：北京市西城区太平桥大街 17号

C类份额：上海市黄浦区外马路 108号

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

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C类份额：上海东方证券

资产管理有限公司

供销大厦 7层

§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况

3.1 主要会计数据和财务指标(转型后)

金额单位：人民币元

3.1.1 期间数据和指标

2024年 6月 13日(基金合同生效日)-2024年 12月 31日

东方红睿玺三年持有混合 A 东方红睿玺三年持有混合 C

本期已实现收益 -347,791,556.96 -927,937.24

本期利润 -252,960,331.09 -662,111.22

加权平均基金份额本期利润 -0.0267 -0.0270

本期加权平均净值利润率 -3.45% -3.56%

本期基金份额净值增长率 -3.10% -3.37%

3.1.2 期末数据和指标 2024年末

期末可供分配利润 -3,689,520,204.06 -5,862,924.19

期末可供分配基金份额利润 -0.4224 -0.2549

期末基金资产净值 6,827,527,379.84 17,610,009.99

期末基金份额净值 0.7816 0.7657

3.1.3 累计期末指标 2024年末

基金份额累计净值增长率 -3.10% -3.37%

注：1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要

低于所列数字。

2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣

除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

3、期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低

数（为期末余额，不是当期发生数）。

4、本基金合同于 2024年 06月 13日生效，自合同生效日起至本报告期末不满一年。

3.1 主要会计数据和财务指标(转型前)

金额单位：人民币元

3.1.1 期

间数据和

指标

报告期(2024年 1月 1日

-2024年 6月 12日)

2023年 2022年

东方红睿

玺三年定

开混合 A

东方红睿

玺三年定

开混合 C

东方红睿

玺三年定

开混合 A

东方红睿

玺三年定

开混合 C

东方红睿

玺三年定

开混合 A

东方红睿

玺三年定

开混合 C

本期已实

现收益

2,544,239

,862.59

6,656,616

.71

860,006,8

96.70

2,489,036

.02

1,718,499

,514.49

4,815,521

.48

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 10页共 128页

本期利润

566,638,0

00.33

1,539,484

.26

1,394,157

,788.40

3,911,408

.30

2,643,794

,861.87

7,326,697

.36

加权平均

基金份额

本期利润

-0.0510 -0.0525 -0.0969 -0.1001 -0.1812 -0.1849

本期加权

平均净值

利润率

-6.37% -6.67% -10.31% -10.79% -19.17% -19.72%

本期基金

份额净值

增长率

-5.40% -5.60% -10.50% -10.94% -15.98% -16.40%

3.1.2 期

末数据和

指标

2024年 6月 12日 2023年末 2022年末

期末可供

分配利润

3,917,928

,243.62

5,577,153

.42

1,854,651

,422.78

5,305,588

.91

1,329,709

,956.15

2,277,808

.59

期末可供

分配基金

份额利润

-0.3865 -0.2176 -0.1537 -0.1606 -0.0911 -0.0575

期末基金

资产净值

8,177,203

,916.45

20,310,36

2.92

10,290,77

8,631.56

27,724,47

4.45

13,898,55

2,530.94

37,344,85

5.51

期末基金

份额净值

0.8066 0.7924 0.8526 0.8394 0.9526 0.9425

3.1.3 累

计期末指

标

2024年 6月 12日 2023年末 2022年末

基金份额

累计净值

增长率

13.60% -36.35% 20.07% -32.57% 34.16% -24.29%

注：1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要

低于所列数字。

2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣

除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

3、期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低

数（为期末余额，不是当期发生数）。

3.2 基金净值表现（转型后）

3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

东方红睿玺三年持有混合 A

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 11页共 128页

阶段

份额净值

增长率①

份额净值

增长率标

准差②

业绩比较

基准收益

率③

业绩比较

基准收益

率标准差

④

①－③ ②－④

过去三个月 -4.89% 1.01% -1.02% 1.22% -3.87% -0.21%

过去六个月 -1.13% 1.03% 12.16% 1.18%

13.29%

-0.15%

自基金合同生效

起至今

-3.10% 0.99% 10.49% 1.13%

13.59%

-0.14%

东方红睿玺三年持有混合 C

阶段

份额净值

增长率①

份额净值

增长率标

准差②

业绩比较

基准收益

率③

业绩比较

基准收益

率标准差

④

①－③ ②－④

过去三个月 -5.00% 1.02% -1.02% 1.22% -3.98% -0.20%

过去六个月 -1.37% 1.03% 12.16% 1.18%

13.53%

-0.15%

自基金合同生效

起至今

-3.37% 0.99% 10.49% 1.13%

13.86%

-0.14%

注：本基金的业绩比较基准为沪深 300指数收益率×60%+恒生指数收益率（经汇率估值调整）×

20%+中国债券总指数收益率×20%。本基金每个交易日对业绩比较基准根据设定的权重比例进行

再平衡处理，并用每日连乘方式计算得到指数基准的时间序列。

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 12页共 128页

3.2.2 自基金转型以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益

率变动的比较

注：本基金于 2024年 6月 13日转型为东方红睿玺三年持有期混合型证券投资基金，新基金合同

于 2024年 06月 13日生效，自合同生效日起至本报告期末不满一年。

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 13页共 128页

3.2.3 自基金转型以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

注：本基金合同生效日期为 2024年 06月 13日，合同生效当年期间的相关数据和指标按实际存续

期计算，不按整个自然年度进行折算。

3.2 基金净值表现（转型前）

3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

东方红睿玺三年定开混合 A

阶段

份额净值

增长率①

份额净值

增长率标

准差②

业绩比较

基准收益

率③

业绩比较

基准收益

率标准差

①－③ ②－④

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 14页共 128页

④

自 2024-04-01至

2024-06-12

-0.10% 0.82% 1.93% 0.66% -2.03% 0.16%

自 2024-01-01至

2024-06-12

-5.40% 1.24% 3.57% 0.77% -8.97% 0.47%

自 2023-07-01至

2024-06-12

-13.09% 1.14% -4.90% 0.74% -8.19% 0.40%

自 2021-07-01至

2024-06-12

-37.46% 1.31% -26.07% 0.89%

11.39%

0.42%

自 2019-07-01至

2024-06-12

16.46% 1.34% -9.49% 0.92% 25.95% 0.42%

自基金合同生效

起至

2024-06-12

13.60% 1.36% -11.86% 0.94% 25.46% 0.42%

东方红睿玺三年定开混合 C

阶段

份额净值

增长率①

份额净值

增长率标

准差②

业绩比较

基准收益

率③

业绩比较

基准收益

率标准差

④

①－③ ②－④

自 2024-04-01至

2024-06-12

-0.19% 0.82% 1.93% 0.66% -2.12% 0.16%

自 2024-01-01至

2024-06-12

-5.60% 1.24% 3.57% 0.77% -9.17% 0.47%

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 15页共 128页

自 2023-07-01至

2024-06-12

-13.49% 1.14% -4.90% 0.74% -8.59% 0.40%

自 2021-07-01至

2024-06-12

-38.37% 1.31% -26.07% 0.89%

12.30%

0.42%

自基金合同生效

起至

2024-06-12

-36.35% 1.29% -21.42% 0.89%

14.93%

0.40%

注：本基金的业绩比较基准为沪深 300指数收益率×60%+恒生指数收益率×20%+中国债券总指数

收益率×20%。本基金每个交易日对业绩比较基准根据设定的权重比例进行再平衡处理，并用每

日连乘方式计算得到指数基准的时间序列。

3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准

收益率变动的比较

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 16页共 128页

3.2.3 过去五年基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 17页共 128页

注：C类份额的“基金合同生效日”特指 2020年 11月 16日，合同生效当年期间的相关数据和指

标按实际存续期计算，不按整个自然年度进行折算。

3.3 过去三年基金的利润分配情况（转型后）

注：本基金自基金合同生效以来未进行利润分配。

3.4 过去三年基金的利润分配情况（转型前）

注：本基金过去三年未进行利润分配。

§4 管理人报告

4.1 基金管理人及基金经理情况

4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验

本基金管理人上海东方证券资产管理有限公司成立于 2010年 7月 28日，是国内首家获中国

证监会批准设立的券商系资产管理公司。公司经中国证券监督管理委员会《关于核准东方证券股

份有限公司设立证券资产管理子公司的批复》（证监许可[2010]518号）批准，由东方证券股份有

限公司出资 3亿元在原东方证券资产管理业务总部的基础上成立。2013年 8月，公司成为首家获

得“公开募集证券投资基金管理业务资格”的证券公司。公司主要业务为证券资产管理业务和公

开募集证券投资基金业务。

截至 2024年 12月 31日，公司共管理公募基金 111只，产品类型涵盖股票型基金、混合型基

金、债券型基金、指数型基金、货币型基金和 FOF基金。

4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介（转型后）

姓名职务任本基金的基金经理证券从说明

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 18页共 128页

（助理）期限业年限

任职日期离任日期

张伟

锋

上海东方

证券资产

管理有限

公司基金

经理

2020年

12月 21

日

- 8年

上海东方证券资产管理有限公司基金经

理，2020年 09月至 2022年 06月任东方

红睿华沪港深灵活配置混合型证券投资

基金（LOF）基金经理、2020年 12月至今

任东方红睿玺三年持有期混合型证券投

资基金（原东方红睿玺三年定期开放灵活

配置混合型证券投资基金）基金经理、

2024年 06月至今任东方红恒元五年定期

开放灵活配置混合型证券投资基金基金

经理。上海交通大学高级金融学院 EMBA。

曾任上海汉得信息技术有限公司咨询顾

问、部门经理，上海汉得信息技术股份有

限公司证券事务代表、董事会秘书，上海

东方证券资产管理有限公司行业研究员。

具备证券投资基金从业资格。

王延

飞

上海东方

证券资产

管理有限

公司董事

总经理、

基金经理

2017年

11月 15

日

2024年 9

月 30日

14年

上海东方证券资产管理有限公司董事总

经理、基金经理，2015年 06月至 2018年

08 月任东方红中国优势灵活配置混合型

证券投资基金基金经理、2015年 06月至

2024年 09月任东方红产业升级灵活配置

混合型证券投资基金基金经理、2016 年

11 月至 2018 年 01 月任东方红睿阳灵活

配置混合型证券投资基金基金经理、2017

年 11月至 2024年 09月任东方红睿玺三

年持有期混合型证券投资基金（原东方红

睿玺三年定期开放灵活配置混合型证券

投资基金）基金经理、2020年05月至2024

年 09月任东方红恒元五年定期开放灵活

配置混合型证券投资基金基金经理。复旦

大学管理学硕士。曾任东方证券资产管理

业务总部研究员，上海东方证券资产管理

有限公司行业研究员。具备证券投资基金

从业资格。

张锋

上海东方

证券资产

管理有限

公司总经

理

2024年 6

月 1日

- 25年

上海东方证券资产管理有限公司总经理，

2020年 09月至 2023年 08月任东方红鼎

元 3 个月定期开放混合型发起式证券投

资基金基金经理、2021 年 03 月至 2023

年 09 月任东方红启程三年持有期混合

型证券投资基金基金经理、2021年 04月

至今任东方红启恒三年持有期混合型证

券投资基金基金经理、2024年 06月至今

任东方红睿玺三年持有期混合型证券投

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 19页共 128页

资基金（原东方红睿玺三年定期开放灵活

配置混合型证券投资基金）基金经理、

2024年 06月至今任东方红产业升级灵活

配置混合型证券投资基金基金经理。复旦

大学经济学硕士。曾任上海财政证券公司

研究员，兴业证券股份有限公司研究员，

上海融昌资产管理有限公司研究员，信诚

基金管理有限公司股票投资副总监、基金

经理，上海东方证券资产管理有限公司基

金投资部总监、私募权益投资部总经理、

公募集合权益投资部总经理、执行董事、

董事总经理、副总经理。具备证券投资基

金从业资格。

注：1、上述表格内基金首任基金经理“任职日期”指转型前基金合同生效日，“离任日期”指根

据公司决定确定的解聘日期；对此后非首任基金经理，基金经理的“任职日期”和“离任日期”

均指根据公司决定确定的聘任日期和解聘日期。

2、证券从业的涵义遵从行业协会的相关规定。

4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介（转型前）

姓名职务

任本基金的基金经理

（助理）期限证券从

业年限

说明

任职日期离任日期

张伟

锋

上海东方

证券资产

管理有限

公司基金

经理

2020年

12月 21

日

- 8年

上海东方证券资产管理有限公司基金经

理，2020年 09月至 2022年 06月任东方

红睿华沪港深灵活配置混合型证券投资

基金（LOF）基金经理、2020年 12月至今

任东方红睿玺三年持有期混合型证券投

资基金（原东方红睿玺三年定期开放灵活

配置混合型证券投资基金）基金经理、

2024年 06月至今任东方红恒元五年定期

开放灵活配置混合型证券投资基金基金

经理。上海交通大学高级金融学院 EMBA。

曾任上海汉得信息技术有限公司咨询顾

问、部门经理，上海汉得信息技术股份有

限公司证券事务代表、董事会秘书，上海

东方证券资产管理有限公司行业研究员。

具备证券投资基金从业资格。

王延

飞

上海东方

证券资产

管理有限

公司董事

总经理、

基金经理

2017年

11月 15

日

- 14年

上海东方证券资产管理有限公司董事总

经理、基金经理，2015年 06月至 2018年

08 月任东方红中国优势灵活配置混合型

证券投资基金基金经理、2015年 06月至

2024年 09月任东方红产业升级灵活配置

混合型证券投资基金基金经理、2016 年

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 20页共 128页

11 月至 2018 年 01 月任东方红睿阳灵活

配置混合型证券投资基金基金经理、2017

年 11月至 2024年 09月任东方红睿玺三

年持有期混合型证券投资基金（原东方红

睿玺三年定期开放灵活配置混合型证券

投资基金）基金经理、2020年05月至2024

年 09月任东方红恒元五年定期开放灵活

配置混合型证券投资基金基金经理。复旦

大学管理学硕士。曾任东方证券资产管理

业务总部研究员，上海东方证券资产管理

有限公司行业研究员。具备证券投资基金

从业资格。

张锋

上海东方

证券资产

管理有限

公司总经

理

2024年 6

月 1日

- 25年

上海东方证券资产管理有限公司总经理，

2020年 09月至 2023年 08月任东方红鼎

元 3 个月定期开放混合型发起式证券投

资基金基金经理、2021 年 03 月至 2023

年 09 月任东方红启程三年持有期混合

型证券投资基金基金经理、2021年 04月

至今任东方红启恒三年持有期混合型证

券投资基金基金经理、2024年 06月至今

任东方红睿玺三年持有期混合型证券投

资基金（原东方红睿玺三年定期开放灵活

配置混合型证券投资基金）基金经理、

2024年 06月至今任东方红产业升级灵活

配置混合型证券投资基金基金经理。复旦

大学经济学硕士。曾任上海财政证券公司

研究员，兴业证券股份有限公司研究员，

上海融昌资产管理有限公司研究员，信诚

基金管理有限公司股票投资副总监、基金

经理，上海东方证券资产管理有限公司基

金投资部总监、私募权益投资部总经理、

公募集合权益投资部总经理、执行董事、

董事总经理、副总经理。具备证券投资基

金从业资格。

注：1、上述表格内基金首任基金经理“任职日期”指转型前基金合同生效日，“离任日期”指根

据公司决定确定的解聘日期；对此后非首任基金经理，基金经理的“任职日期”和“离任日期”

均指根据公司决定确定的聘任日期和解聘日期。

2、证券从业的涵义遵从行业协会的相关规定。

4.1.3 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况（转型

后）

姓名产品类型产品数量（只）资产净值（元）任职时间

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 21页共 128页

张锋

公募基金 3 18,275,093,590.75 2021年 4月 21日

私募资产管

理计划

5 614,605,959.98 2017年 12月 8日

其他组合 - - -

合计 8 18,889,699,550.73 -

4.1.3 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况（转型

前）

姓名产品类型产品数量（只）资产净值（元）任职时间

张锋

公募基金 3 21,989,425,071.42 2021年 4月 21日

私募资产管

理计划

5 710,170,992.49 2017年 12月 8日

其他组合 - - -

合计 8 22,699,596,063.91 -

4.1.4 基金经理薪酬机制（转型后）

本基金基金经理薪酬激励与私募资产管理计划浮动管理费、产品业绩表现无直接挂钩的情况。

4.1.4 基金经理薪酬机制（转型前）

本基金基金经理薪酬激励与私募资产管理计划浮动管理费、产品业绩表现无直接挂钩的情况。

4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

本报告期，上海东方证券资产管理有限公司作为本基金管理人，严格遵守《中华人民共和国

证券投资基金法》、《中华人民共和国证券法》、基金合同以及其它有关法律法规的规定，本着诚实

信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，为基金份额持有人谋求最大利益，无损害基金持有

人利益的行为，本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。

4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明

4.3.1 公平交易制度和控制方法

根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》

等相关法律法规关于公平交易的规定，公司建立了与公平交易相关的控制制度、流程以及信息披

露程序等，保证公司在投资管理活动中公平对待各投资组合，防范不同投资组合之间进行利益输

送，并定期对同向交易、反向交易和异常交易行为进行监控和分析。交易部使用恒生交易系统中

的公平交易模块进行交易执行和分配，风险管理部对公司各投资组合及组合之间的交易行为进行

事后分析，校验公平交易执行情况。对于同向交易，风险管理部侧重于对公司管理的不同产品（包

含了公募产品、私募产品）的整体收益率差异、投资类别（股票、债券）的收益率差异进行分析，

对连续四个季度期间内交易所竞价交易的所有交易记录，在不同时间窗下（如日内、3日内、5日

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 22页共 128页

内）的同向交易价差按两两组合进行显著性检验，并根据显著性检验结果，对符合异常交易筛选

条件并超过规定阈值的交易记录，通过逐笔检查或抽样分析的方法，分析相应交易行为的公平性。

对于反向交易，原则上禁止组合间的日内反向交易，完全按照有关指数构成比例进行投资的投资

组合除外。如有投资策略或流动性等特殊需要的，需由投资经理提供投资依据，经投资决策委员

会审慎审批后留档备查。报告期内未发现公司管理的投资组合间存在违反公平交易原则的交易行

为。

4.3.2 公平交易制度的执行情况

本基金管理人一贯公平对待旗下管理的所有基金和组合，制定并严格遵守相应的制度和流程，

通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行。报告期内，本公司严格执行了《证券投

资基金管理公司公平交易制度指导意见》和《上海东方证券资产管理有限公司公平交易制度》等

规定。

4.3.2.1 增加执行的基金经理公平交易制度执行情况及公平交易管理情况

为防范兼任行为潜在利益冲突，管理人针对同一基金经理管理的多个投资组合投资交易行为

加强管理、监控和分析，防范不公平交易，主要包括：加强投资指令管理，投资指令下达原则上

应“同时同价”；加强对交易行为管理，原则上兼任组合间不得进行同日反向交易（完全按照有关

指数的构成比例进行投资的产品等特定情形除外）；加强交易监测和分析，交易价差监控分析最长

时间窗延长至 10个交易日以上，并结合成交顺序、价格偏差、产品规模、成交量等因素对是否存

在不公平对待的情形进行分析；加强事后报告机制，重点关注兼任投资经理管理的不同公私募组

合间收益率差别是否较大等情况。本报告期内未发现有可能导致不公平交易和利益输送的异常交

易。

4.3.3 异常交易行为的专项说明

报告期内未发现本基金存在可能导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。

报告期内，公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的

单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的交易共 1次，为指数投资组合因跟踪指数需要和其他组

合发生的反向交易。

4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明

4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析

2024年，从全年来看上证指数涨 12.67%，深证成指涨 9.34%，创业板指涨 13.23%，但仍然体

现出大幅波动的特征：年初开始小微盘股票的下跌带动大盘调整，几乎出现了类似流动性缺失的

市况。后来在地产调控放松和“国九条”等一系列的政策出台后，股指出现了较大修复。而随

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 23页共 128页

后通胀水平和市场利率逐步走低，股市持续了五个月左右的缩量下跌。 9·24之后，在强政策预

期的刺激下，市场又快速回暖，交易量放大，风格以中小市值和高估值为主要特征。一年之内，

市场出现了两次大幅度的波动，日交易量在短期差距能达到数倍，资本市场估值在大幅扩张和收

缩间来回切换，一定程度上显示出投资者的心态不稳，预期极易波动，且往往走向极致。

应当说，这样的市场状况对基金的投资运作构成了很大挑战，无论是仓位还是持股结构的调

整都有相当难度。本产品在二季度进行了大幅调仓，下半年基本维持在中性仓位水平，并跟随市

场的变化略作调整，事实证明，拉长时间来看，仓位的变化对于投资业绩的影响是中性的，即从

长期来看，基金投资无需把主要精力放在仓位调整上。更重要的是以成熟且合理的投资框架进行

选股，并以此作为风险控制和获取收益的主要手段。2024年本产品的持仓结构以红利、周期、低

估值蓝筹股为主，在利率下行和海外通胀的环境下取得了一定的投资回报，遗憾的是，在 9·24

行情中对于非银金融、以及对于成长股的投资力度偏小，也使本产品错失了一些投资机会。

4.4.2 报告期内基金的业绩表现

转型前：截至 2024年 6月 12日（报告期 2024.01.01-2024.06.12），原东方红睿玺三年定期

开放灵活配置混合型证券投资基金 A类份额净值为 0.8066元，份额累计净值为 1.3066元;C类份

额净值为 0.7924元，份额累计净值为 0.7924元。本报告期基金 A类份额净值增长率为-5.40%，

同期业绩比较基准收益率为 3.57%;C 类份额净值增长率为-5.60%，同期业绩比较基准收益率为

3.57%。

转型后：截至 2024年 12月 31日（报告期 2024.06.13-2024.12.31），东方红睿玺三年持有

期混合型证券投资基金 A 类份额净值为 0.7816 元，份额累计净值为 1.2816 元;C 类份额净值为

0.7657 元，份额累计净值为 0.7657 元。本报告期基金 A 类份额净值增长率为-3.10%，同期业绩

比较基准收益率为 10.49%;C类份额净值增长率为-3.37%，同期业绩比较基准收益率为 10.49%。

4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

2025年的重要变数可能在于持续四年的房地产下滑周期有止跌回稳的迹象，从而逐步结束这

个产业对于经济总量增长的拖累。原因一方面是 2024年四季度以来中央在财政和货币政策上的积

极表态，包括对房地产行业定位的重新表述，以及以财政和货币政策支持新房去库存等等，另一

方面在于连续四年的量缩价跌使得房地产的风险已经得到很大程度的释放。因此在边际上我们重

点会关注与总量相关的行业。但是从长期来看，人口、债务等长周期因子的变化是缓慢而不可逆

的，因此不能期待完全回到之前高速增长的环境中。

很多行业都经历了较长时间的库存出清、产能出清和格局优化。与三、四年前相比，需求即

便在短期内仍然没有看到大规模提升，但至少供给端的出清让一些行业的资产回报率的潜力有所

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 24页共 128页

改善。结合政策的发力方向，例如以旧换新、供给侧限产、人工智能等，积极地寻找结构性的机

会。

2025年，我们会更加重视如科技创新、出海等符合长期趋势方向的行业与公司，同时，我们

也坚持认为，大型蓝筹公司拥有悠久的经营历史和强大的综合实力，他们一方面会增加分红力度，

另一方面他们审慎地扩张更可能能够给股东带来更安心的回报。这部分股票在我们组合中一直占

有相当大的比例。

4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况

公司日常监察稽核工作主要由合规稽核部和风险管理部根据职责分工开展，2024年开展了如

下主要工作：

在合规管理履职方面：（1）切实履行日常合规管理职责，包括合规审查、合规检查与稽核、

合规咨询、合规宣导与培训、合规报告、监管沟通与配合；（2）强化落实员工执业行为管理，包

括进一步加强员工投资行为管理，持续强化执业行为监测，完善即时通讯工具管控，优化新员工

入职合规审查与新任投资人员上岗前谈话机制；（3）稳步跟进各类法律事务；（4）促进公司产品

转型、业务推进。

在风险管理履职方面：（1）切实履行日常风险管理职责，做到事前、事中、事后风险管理，

按时完成内外部各类定期风控报告及数据报送，并对公司风控指标进行持续监测；（2）结合公司

业务发展动态，开展多维度专项分析；（3）关注行业趋势变化，全力支持新业务开展。

4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明

本报告期内，本基金管理人严格遵守企业会计准则、中国证监会相关规定、中国证券投资基

金业协会相关指引和基金合同关于估值的约定，对基金所持有的投资品种进行估值，本基金托管

人根据法律法规要求履行估值及净值计算的复核责任。基金份额净值由基金管理人完成估值后，

经基金托管人复核无误后由基金管理人对外公布。

本基金管理人对投资品种进行估值时原则上应保持估值程序和技术的一致性，对旗下管理的

不同产品持有的具有相同特征的同一投资品种的估值调整原则、程序及技术应当一致（中国证监

会规定的特殊品种除外）。为了保障基金能真实、准确地反映投资品种的公允价值，本基金管理人

授权估值委员会负责建立健全估值决策体系，估值委员会成员的任命和调整由总经理办公会审议

决定。运营部是估值委员会的日常办事机构。本基金管理人估值委员和估值人员均具有专业胜任

能力和相关工作经历。

4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明

本基金本报告期内未进行利润分配。

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 25页共 128页

4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明

报告期内，本基金未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净

值低于五千万元的情形。

§5 托管人报告

5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明

本报告期内，本基金托管人在对本基金的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他

法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地

履行了基金托管人应尽的义务。

5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说

明

本报告期内，本基金的管理人——上海东方证券资产管理有限公司在本基金的投资运作、基

金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、基金费用开支等问题上，托管人未发现损害基金

份额持有人利益的行为。

5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见

本托管人依法对上海东方证券资产管理有限公司编制和披露的本基金 2024 年年度报告中财

务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行了核查，以上内容

真实、准确和完整。

§6 审计报告（转型后）

6.1 审计报告基本信息

财务报表是否经过审计是

审计意见类型标准无保留意见

审计报告编号毕马威华振审字第 2501305号

6.2 审计报告的基本内容

审计报告标题审计报告

审计报告收件人

东方红睿玺三年持有期混合型证券投资基金全体基金份额

持有人

审计意见

我们审计了后附的东方红睿玺三年持有期混合型证券投资

基金（以下简称“该基金”）财务报表，包括 2024年 12月

31日的资产负债表，自 2024年 6月 13日（基金合同生效

日）至 2024年 12月 31日止期间的利润表、净资产变动表

以及相关财务报表附注。

我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照中华人民

共和国财政部颁布的企业会计准则、《资产管理产品相关会

计处理规定》（以下合称“企业会计准则”）及财务报表附注

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 26页共 128页

7.4.2中所列示的中国证券监督管理委员会（以下简称“中

国证监会”）和中国证券投资基金业协会发布的有关基金行

业实务操作的规定编制，公允反映了该基金 2024 年 12 月

31日的财务状况以及自 2024年 6月 13日（基金合同生效

日）至 2024年 12月 31日止期间的经营成果和净资产变动

情况。

形成审计意见的基础

我们按照中国注册会计师审计准则（以下简称“审计准则”）

的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报

表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责

任。按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于该基

金，并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获

取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基

础。

强调事项 -

其他事项 -

其他信息

该基金管理人上海东方证券资产管理有限公司（以下简称

“该基金管理人”）管理层对其他信息负责。其他信息包括

年度报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计

报告。

我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也

不对其他信息发表任何形式的鉴证结论。

结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，

在此过程中，考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计

过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错

报。

基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大

错报，我们应当报告该事实。在这方面，我们无任何事项需

要报告。

管理层和治理层对财务报表的责

任

该基金管理人管理层负责按照企业会计准则及财务报表附

注 7.4.2 中所列示的中国证监会和中国证券投资基金业协

会发布的有关基金行业实务操作的规定编制财务报表，使

其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以

使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

在编制财务报表时，该基金管理人管理层负责评估该基金

的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项（如适用），

并运用持续经营假设，除非该基金预计在清算时资产无法

按照公允价值处置。

该基金管理人治理层负责监督该基金的财务报告过程。

注册会计师对财务报表审计的责

任

我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误

导致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审

计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计

准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可

能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起

来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决

策，则通常认为错报是重大的。

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 27页共 128页

在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判

断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：

(1)识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报

风险，设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、

适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能

涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之

上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发

现由于错误导致的重大错报的风险。

(2)了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，

但目的并非对内部控制的有效性发表意见。

(3)评价该基金管理人管理层选用会计政策的恰当性和作

出会计估计及相关披露的合理性。

(4)对该基金管理人管理层使用持续经营假设的恰当性得

出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对该基金

持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不

确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定

性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意

财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非

无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信

息。然而，未来的事项或情况可能导致该基金不能持续经

营。

(5)评价财务报表的总体列报（包括披露）、结构和内容，并

评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。

我们与该基金管理人治理层就计划的审计范围、时间安排

和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中

识别出的值得关注的内部控制缺陷。

会计师事务所的名称毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙）

注册会计师的姓名张楠李博

会计师事务所的地址北京市东城区东长安街 1号东方广场毕马威大楼 8层

审计报告日期 2025年 3月 27日

§6 审计报告（转型前）

6.1 审计报告基本信息

财务报表是否经过审计是

审计意见类型标准无保留意见

审计报告编号毕马威华振审字第 2501350号

6.2 审计报告的基本内容

审计报告标题审计报告

审计报告收件人

东方红睿玺三年定期开放灵活配置混合型证券投资基金全

体基金份额持有人

审计意见

我们审计了后附的东方红睿玺三年定期开放灵活配置混合

型证券投资基金（以下简称“该基金”）财务报表，包括 2024

年 6月 12日的资产负债表，自 2024年 1月 1日至 2024年

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 28页共 128页

6 月 12 日（基金合同失效前日）止期间的利润表、净资产

变动表以及相关财务报表附注。

我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照中华人民

共和国财政部颁布的企业会计准则、《资产管理产品相关会

计处理规定》（以下合称“企业会计准则”）及财务报表附注

7.4.2中所列示的中国证券监督管理委员会（以下简称“中

国证监会”）和中国证券投资基金业协会发布的有关基金行

业实务操作的规定编制，公允反映了该基金 2024年 6月 12

日的财务状况以及自 2024年 1月 1日至 2024年 6月 12日

（基金合同失效前日）止期间的经营成果和净资产变动情

况。

形成审计意见的基础

我们按照中国注册会计师审计准则（以下简称“审计准则”）

的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报

表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责

任。按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于该基

金，并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获

取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基

础。

强调事项 -

其他事项 -

其他信息

该基金管理人上海东方证券资产管理有限公司（以下简称

“该基金管理人”）管理层对其他信息负责。其他信息包括

年度报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计

报告。

我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也

不对其他信息发表任何形式的鉴证结论。

结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，

在此过程中，考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计

过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错

报。

基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大

错报，我们应当报告该事实。在这方面，我们无任何事项需

要报告。

管理层和治理层对财务报表的责

任

该基金管理人管理层负责按照企业会计准则及财务报表附

注 7.4.2 中所列示的中国证监会和中国证券投资基金业协

会发布的有关基金行业实务操作的规定编制财务报表，使

其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以

使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

在编制财务报表时，该基金管理人管理层负责评估该基金

的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项（如适用），

并运用持续经营假设，除非该基金预计在清算时资产无法

按照公允价值处置。

该基金管理人治理层负责监督该基金的财务报告过程。

注册会计师对财务报表审计的责

任

我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误

导致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 29页共 128页

计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计

准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可

能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起

来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决

策，则通常认为错报是重大的。

在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判

断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：

(1)识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报

风险，设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、

适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能

涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之

上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发

现由于错误导致的重大错报的风险。

(2)了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，

但目的并非对内部控制的有效性发表意见。

(3)评价该基金管理人管理层选用会计政策的恰当性和作

出会计估计及相关披露的合理性。

(4)对该基金管理人管理层使用持续经营假设的恰当性得

出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对该基金

持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不

确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定

性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意

财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非

无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信

息。然而，未来的事项或情况可能导致该基金不能持续经

营。

(5)评价财务报表的总体列报（包括披露）、结构和内容，并

评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。

我们与该基金管理人治理层就计划的审计范围、时间安排

和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中

识别出的值得关注的内部控制缺陷。

会计师事务所的名称毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙）

注册会计师的姓名张楠李博

会计师事务所的地址北京市东城区东长安街 1号东方广场毕马威大楼 8层

审计报告日期 2025年 3月 27日

§7 年度财务报表（转型后）

7.1 资产负债表

会计主体：东方红睿玺三年持有期混合型证券投资基金

报告截止日：2024年 12月 31日

单位：人民币元

资产附注号

本期末

2024年 12月 31日

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 30页共 128页

资产：

货币资金 7.4.7.1 662,635,515.54

结算备付金 444,064,606.11

存出保证金 1,116,260.54

交易性金融资产 7.4.7.2 5,632,769,251.76

其中：股票投资 5,632,769,251.76

基金投资 -

债券投资 -

资产支持证券投资 -

贵金属投资 -

其他投资 -

衍生金融资产 7.4.7.3 -

买入返售金融资产 7.4.7.4 -

债权投资 7.4.7.5 -

其中：债券投资 -

资产支持证券投资 -

其他投资 -

其他债权投资 7.4.7.6 -

其他权益工具投资 7.4.7.7 -

应收清算款 128,762,412.20

应收股利 256,296.96

应收申购款 -

递延所得税资产 -

其他资产 7.4.7.8 -

资产总计 6,869,604,343.11

负债和净资产附注号

本期末

2024年 12月 31日

负债：

短期借款 -

交易性金融负债 -

衍生金融负债 7.4.7.3 -

卖出回购金融资产款 -

应付清算款 1,298.47

应付赎回款 14,641,275.96

应付管理人报酬 6,989,577.46

应付托管费 1,164,929.55

应付销售服务费 7,489.07

应付投资顾问费 -

应交税费 -

应付利润 -

递延所得税负债 -

其他负债 7.4.7.9 1,662,382.77

负债合计 24,466,953.28

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 31页共 128页

净资产：

实收基金 7.4.7.10 8,758,078,111.73

其他综合收益 7.4.7.11 -

未分配利润 7.4.7.12 -1,912,940,721.90

净资产合计 6,845,137,389.83

负债和净资产总计 6,869,604,343.11

注：1、报告截止日 2024年 12月 31日,基金份额总额 8,758,078,111.73份，其中东方红睿玺三

年持有混合 A基金份额总额 8,735,078,491.91份，基金份额净值 0.7816元；东方红睿玺三年持

有混合 C基金份额总额 22,999,619.82份，基金份额净值 0.7657元。 2、本财务报表的实际

编制期间为 2024年 06月 13日(基金合同生效日)至 2024年 12月 31日止期间，无上年度可比数

据。

7.2 利润表

会计主体：东方红睿玺三年持有期混合型证券投资基金

本报告期：2024年 6月 13日（基金合同生效日）至 2024年 12月 31日

单位：人民币元

项目附注号

本期

2024年 6月 13日（基金合

同生效日）至 2024年 12月

31日

一、营业总收入 -196,585,631.87

1.利息收入 7,010,251.17

其中：存款利息收入 7.4.7.13 6,748,659.38

债券利息收入 -

资产支持证券利息收入 -

买入返售金融资产收入 261,591.79

其他利息收入 -

2.投资收益（损失以“-”填列） -298,805,234.09

其中：股票投资收益 7.4.7.14 -432,054,741.96

基金投资收益 -

债券投资收益 7.4.7.15 -841,129.54

资产支持证券投资收益 7.4.7.16 -

贵金属投资收益 7.4.7.17 -

衍生工具收益 7.4.7.18 1,954,736.77

股利收益 7.4.7.19 132,135,900.64

以摊余成本计量的金融资

产终止确认产生的收益

其他投资收益 -

3.公允价值变动收益（损失以

“-”号填列）

7.4.7.20 95,097,051.89

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 32页共 128页

4.汇兑收益（损失以“-”号填

列）

5.其他收入（损失以“-”号填

列）

7.4.7.21 112,299.16

减：二、营业总支出 57,036,810.44

1．管理人报酬 7.4.10.2.1 48,720,242.06

其中：暂估管理人报酬 -

2．托管费 7.4.10.2.2 8,120,040.29

3．销售服务费 7.4.10.2.3 51,427.25

4．投资顾问费 -

5．利息支出 -

其中：卖出回购金融资产支出 -

6．信用减值损失 7.4.7.22 -

7．税金及附加 75.32

8．其他费用 7.4.7.23 145,025.52

三、利润总额（亏损总额以“-”号

填列）

-253,622,442.31

减：所得税费用 -

四、净利润（净亏损以“-”号填

列）

-253,622,442.31

五、其他综合收益的税后净额 -

六、综合收益总额 -253,622,442.31

注：本基金合同生效日为 2024年 06月 13日，截止报告期末本基金合同生效未满一年，本报表

无上年度可比期间。

7.3 净资产变动表

会计主体：东方红睿玺三年持有期混合型证券投资基金

本报告期：2024年 6月 13日（基金合同生效日）至 2024年 12月 31日

单位：人民币元

项目

本期

2024年 6月 13日（基金合同生效日）至 2024年 12月 31日

实收基金未分配利润净资产合计

一、上期期末净资产 - - -

二、本期期初净资产 10,163,056,863.77 -1,965,542,584.40 8,197,514,279.37

三、本期增减变动额

（减少以“-”号填

列）

-1,404,978,752.04 52,601,862.50 -1,352,376,889.54

（一）、综合收益总

额

- -253,622,442.31 -253,622,442.31

（二）、本期基金份

额交易产生的净资

产变动数

-1,404,978,752.04 306,224,304.81 -1,098,754,447.23

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 33页共 128页

（净资产减少以“-”

号填列）

其中：1.基金申购款 - - -

2.基金赎回

款

-1,404,978,752.04 306,224,304.81 -1,098,754,447.23

（三）、本期向基金

份额持有人分配利

润产生的净资产变

动（净资产减少以

“-”号填列）

- - -

四、本期期末净资产 8,758,078,111.73 -1,912,940,721.90 6,845,137,389.83

注：本基金合同生效日为 2024年 06月 13日，截止报告期末本基金合同生效未满一年，本报表无

上年度可比期间。

报表附注为财务报表的组成部分。

本报告 7.1至 7.4财务报表由下列负责人签署：

张锋汤琳陈培

基金管理人负责人主管会计工作负责人会计机构负责人

7.4 报表附注

7.4.1 基金基本情况

东方红睿玺三年持有期混合型证券投资基金（以下简称“本基金”）由东方红睿玺三年定期开

放灵活配置混合型证券投资基金转型而来。根据中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监

会”）证监许可[2024]181号《关于准予东方红睿玺三年定期开放灵活配置混合型证券投资基金变

更注册的批复》和基金管理人《关于东方红睿玺三年定期开放灵活配置混合型证券投资基金基金

份额持有人大会表决结果暨决议生效的公告》、《关于东方红睿玺三年定期开放灵活配置混合型证

券投资基金转型为东方红睿玺三年持有期混合型证券投资基金的提示性公告》以及《关于东方红

睿玺三年定期开放灵活配置混合型证券投资基金 A类基金份额终止上市的公告》，自 2024年 6月

13日起，原东方红睿玺三年定期开放灵活配置混合型证券投资基金转型为东方红睿玺三年持有期

混合型证券投资基金，原东方红睿玺三年定期开放灵活配置混合型证券投资基金 A类基金份额于

2024年 6月 18日终止上市。自 2024年 6月 13日起，《东方红睿玺三年持有期混合型证券投资基

金基金合同》生效，《东方红睿玺三年定期开放灵活配置混合型证券投资基金基金合同》同日起失

效。本基金的基金管理人为上海东方证券资产管理有限公司，基金托管人为中国工商银行股份有

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 34页共 128页

限公司。

本基金为契约型开放式基金，存续期限不定。本基金对每份基金份额设置三年锁定持有期，

由红利再投资而来的基金份额不受锁定持有期的限制。锁定持有期指基金份额登记日（对基金合

同生效前已经持有的份额而言，下同）、基金份额申购申请日（对基金合同生效后申购份额而言，

下同）或基金份额转换转入申请日（对基金合同生效后转换转入份额而言，下同）起（即锁定持

有期起始日），至基金份额登记日、基金份额申购申请日或基金份额转换转入申请日次 3年的年度

对日的前一日（即锁定持有期到期日）之间的区间。每份基金份额的锁定持有期结束后即进入开

放持有期，开放持有期首日为锁定持有期起始日次三年的年度对日，若该年度对日为非工作日的，

则顺延至下一个工作日；若该日历年度中不存在对应日期的，则顺延至对应月份最后一日的下一

个工作日。每份基金份额在开放持有期的开放日可以办理赎回及转换转出业务。

本基金根据申购费用、销售服务费收取方式及登记机构的不同，将基金份额分为 A类基金份

额和 C 类基金份额。A 类基金份额在投资人申购基金时收取申购费，在赎回时根据持有期限收取

赎回费，而不计提销售服务费，本基金 A类基金份额的登记机构为中国证券登记结算有限责任公

司。C类基金份额在投资人申购基金时不收取申购费，而是从本类别基金资产中计提销售服务费，

在赎回时根据持有期限收取赎回费，本基金 C类基金份额的登记机构为上海东方证券资产管理有

限公司。

根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《东方红睿玺三年持有期混合型证券投资基金基金

合同》及《东方红睿玺三年持有期混合型证券投资基金招募说明书》的有关规定，本基金的投资

范围包括国内依法发行上市的股票及存托凭证（含创业板及其他经中国证监会核准或注册上市的

股票及存托凭证）、港股通标的股票、债券（包括国内依法发行的国债、地方政府债、政府支持机

构债、金融债、次级债、中央银行票据、企业债、公司债（含证券公司发行的短期公司债）、中期

票据、短期融资券、超短期融资券、可转换债券、可分离交易可转债、可交换债券）、债券回购、

银行存款、同业存单、货币市场工具、资产支持证券、股指期货、国债期货、股票期权以及经中

国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会的相关规定）。本基金可根据法律法

规和基金合同的约定参与融资业务。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管

理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。

本基金的投资比例为：本基金投资于股票资产（含存托凭证）的比例为基金资产的 60%—95%

（其中投资于港股通标的股票的比例占股票资产的 0%—50%）。本基金每个交易日日终在扣除股指

期货、国债期货及股票期权合约需缴纳的交易保证金后，保持现金或者到期日在一年以内的政府

债券投资比例合计不低于基金资产净值的 5%。前述现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 35页共 128页

购款等。如果法律法规或中国证监会变更投资品种的投资比例限制，基金管理人在履行适当程序

后，可以调整上述投资品种的投资比例。本基金的业绩比较基准为：沪深 300 指数收益率×60%+

恒生指数收益率（经汇率估值调整）×20%+中国债券总指数收益率×20%。

7.4.2 会计报表的编制基础

本基金财务报表以持续经营为基础编制。

本基金财务报表符合中华人民共和国财政部（以下简称“财政部”）颁布的企业会计准则和《资

产管理产品相关会计处理规定》（以下合称“企业会计准则”）的要求，同时亦按照中国证监会颁

布的《证券投资基金信息披露 XBRL模板第 3号<年度报告和中期报告>》、中国证券投资基金业协

会（以下简称“基金业协会”）颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》及财务报表附注 7.4.4

所列示的中国证监会、基金业协会发布的其他有关基金行业实务操作的规定编制财务报表。

7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明

本基金财务报表符合财政部颁布的企业会计准则及附注 7.4.2中所列示的中国证监会和基金

业协会发布的有关基金行业实务操作的规定的要求，真实、完整地反映了本基金 2024年 12月 31

日的财务状况、自 2024年 6月 13日（基金合同生效日）至 2024年 12月 31日止期间的经营成果

和净资产变动情况。

7.4.4 重要会计政策和会计估计

7.4.4.1 会计年度

本基金的会计年度自公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。本期财务报表的实际编制期间为自

2024年 6月 13日（基金合同生效日）至 2024年 12月 31日止。

7.4.4.2 记账本位币

本基金的记账本位币为人民币，编制财务报表采用的货币为人民币。本基金选定记账本位币

的依据是主要业务收支的计价和结算币种。

7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类

（a）金融资产的分类

本基金的金融工具包括股票投资、债券投资、资产支持证券投资、买入返售金融资产等。

本基金通常根据管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征，在初始确认时将

金融资产分为不同类别：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、以公允价值计量且

其变动计入其他综合收益的金融资产及以摊余成本计量的金融资产。

除非本基金改变管理金融资产的业务模式，在此情形下，所有受影响的相关金融资产在业务

模式发生变更后的首个报告期间的第一天进行重分类，否则金融资产在初始确认后不得进行重分

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类。

本基金将同时符合下列条件且未被指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，

分类为以摊余成本计量的金融资产：

-本基金管理该金融资产的业务模式是以收取合同现金流量为目标；

-该金融资产的合同条款规定，在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额

为基础的利息的支付。

除上述以摊余成本计量的金融资产外，本基金将其余所有的金融资产分类为以公允价值计量

且其变动计入当期损益的金融资产。本基金现无分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收

益的金融资产。

管理金融资产的业务模式，是指本基金如何管理金融资产以产生现金流量。业务模式决定本

基金所管理金融资产现金流量的来源是收取合同现金流量、出售金融资产还是两者兼有。本基金

以客观事实为依据、以关键管理人员决定的对金融资产进行管理的特定业务目标为基础，确定管

理金融资产的业务模式。

本基金对金融资产的合同现金流量特征进行评估，以确定相关金融资产在特定日期产生的合

同现金流量是否仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。其中，本金是指金融资产

在初始确认时的公允价值；利息包括对货币时间价值、与特定时期未偿付本金金额相关的信用风

险、以及其他基本借贷风险、成本和利润的对价。此外，本基金对可能导致金融资产合同现金流

量的时间分布或金额发生变更的合同条款进行评估，以确定其是否满足上述合同现金流量特征的

要求。

（b）金融负债的分类

本基金将金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债及以摊余成本计

量的金融负债。

-以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债

该类金融负债包括交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具）和指定为以公允价值计量

且其变动计入当期损益的金融负债。

-以摊余成本计量的金融负债

初始确认后，对于该类金融负债采用实际利率法以摊余成本计量。

本基金现无分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。

7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认

（a）金融工具的初始确认

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金融资产和金融负债在本基金成为相关金融工具合同条款的一方时，于资产负债表内确认。

在初始确认时，金融资产及金融负债均以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入

当期损益的金融资产或金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或

金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。

（b）金融工具的后续计量

-以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

初始确认后，对于该类金融资产以公允价值进行后续计量，产生的利得或损失（包括利息和

股利收入）计入当期损益，除非该金融资产属于套期关系的一部分。

-以摊余成本计量的金融资产

初始确认后，对于该类金融资产采用实际利率法以摊余成本计量。以摊余成本计量且不属于

任何套期关系的一部分的金融资产所产生的利得或损失，在终止确认、重分类、按照实际利率法

摊销或确认减值时，计入当期损益。

-以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债

初始确认后，对于该类金融负债以公允价值进行后续计量，除与套期会计有关外，产生的利

得或损失（包括利息费用）计入当期损益。

-以摊余成本计量的金融负债

初始确认后，对于该类金融负债采用实际利率法以摊余成本计量。

（c）金融工具的终止确认

满足下列条件之一时，本基金终止确认该金融资产：

-收取该金融资产现金流量的合同权利终止；

-该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；

-该金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和

报酬，但是放弃了对该金融资产控制。

金融资产整体转移满足终止确认条件的，本基金将下列两项金额的差额计入当期损益：

-所转移金融资产在终止确认日的账面价值；

-因转移金融资产而收到的对价。

金融负债（或其一部分）的现时义务已经解除的，本基金终止确认该金融负债（或该部分金

融负债）。

（d）金融工具的减值

本基金以预期信用损失为基础，对下列项目进行减值会计处理并确认损失准备：

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-以摊余成本计量的金融资产

本基金持有的其他以公允价值计量的金融资产不适用预期信用损失模型。

预期信用损失的计量

预期信用损失，是指以发生违约的风险为权重的金融工具信用损失的加权平均值。信用损失，

是指本基金按照原实际利率折现的、根据合同应收的所有合同现金流量与预期收取的所有现金流

量之间的差额，即全部现金短缺的现值。

在计量预期信用损失时，本基金需考虑的最长期限为面临信用风险的最长合同期限（包括考

虑续约选择权）。

整个存续期预期信用损失，是指因金融工具整个预计存续期内所有可能发生的违约事件而导

致的预期信用损失。

未来 12个月内预期信用损失，是指因资产负债表日后 12个月内（若金融工具的预计存续期

少于 12个月，则为预计存续期）可能发生的金融工具违约事件而导致的预期信用损失，是整个存

续期预期信用损失的一部分。

本基金对满足下列情形的金融工具按照相当于未来 12 个月内预期信用损失的金额计量其损

失准备，对其他金融工具按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量其损失准备：

-该金融工具在资产负债表日只具有较低的信用风险；或

-该金融工具的信用风险自初始确认后并未显著增加。

预期信用损失准备的列报

为反映金融工具的信用风险自初始确认后的变化，本基金在每个资产负债表日重新计量预期

信用损失，由此形成的损失准备的增加或转回金额，应当作为减值损失或利得计入当期损益。对

于以摊余成本计量的金融资产，损失准备抵减该金融资产在资产负债表中列示的账面价值。

核销

如果本基金不再合理预期金融资产合同现金流量能够全部或部分收回，则直接减记该金融资

产的账面余额。这种减记构成相关金融资产的终止确认。这种情况通常发生在本基金确定债务人

没有资产或收入来源可产生足够的现金流量以偿还将被减记的金额。但是，被减记的金融资产仍

可能受到本基金催收到期款项相关执行活动的影响。

已减记的金融资产以后又收回的，作为减值损失的转回计入收回当期的损益。

7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则

除特别声明外，本基金按下述原则计量公允价值：

公允价值是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或者转移一项

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负债所需支付的价格。

本基金在确定相关金融资产和金融负债的公允价值时，根据企业会计准则的规定采用在当前

情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术。

存在活跃市场且能够获取相同资产或负债报价的金融工具，在估值日有报价的，除会计准则

规定的情况外，将该报价不加调整地应用于该资产或负债的公允价值计量；估值日无报价且最近

交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的，采用最近交易日的报价确定公允价值。有充足

证据表明估值日或最近交易日的报价不能真实反映公允价值的，对报价进行调整，确定公允价值。

与上述金融工具相同，但具有不同特征的，以相同资产或负债的公允价值为基础，并在估值技术

中考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制等，如果该限制是针对资产持有

者的，那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。此外，本基金不考虑因其大量持有相关资

产或负债所产生的溢价或折价。

对不存在活跃市场的金融工具，采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支

持的估值技术确定公允价值。采用估值技术确定公允价值时，优先使用可观察输入值，只有在无

法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下，才可以使用不可观察输入值。

如经济环境发生重大变化或证券发行人发生影响证券价格的重大事件，参考类似金融工具的

现行市价及重大变化等因素，对估值进行调整并确定公允价值。

7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销

金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，没有相互抵销。但是，同时满足下列条件的，

以相互抵销后的净额在资产负债表内列示：

-本基金具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的；

-本基金计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。

7.4.4.7 实收基金

实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余额。由于申

购和赎回引起的实收基金份额变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。上述申购和赎

回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。

7.4.4.8 损益平准金

损益平准金核算在基金份额发生变动时，申购、赎回、转入、转出及红利再投资等款项中包

含的未分配利润和公允价值变动损益，包括已实现损益平准金和未实现损益平准金。已实现损益

平准金指根据交易申请日申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占净资产比例计算

的金额。未实现损益平准金指根据交易申请日申购或赎回款项中包含的按累计未分配的未实现损

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益占净资产比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日进行确认和计量，

并于会计期末全额转入未分配利润。

7.4.4.9 收入/（损失）的确认和计量

利息收入

存款利息收入是按借出货币资金的时间和实际利率计算确定。

买入返售金融资产在资金实际占用期间内按实际利率法逐日确认为利息收入。

投资收益

股票投资收益、债券投资收益、资产支持证券投资收益和衍生工具收益按相关金融资产于处

置日成交金额与其初始计量金额的差额确认，处置时产生的交易费用计入投资收益。

股利收益按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除应由上市公司代扣代缴的个人所得

税后的净额确认。

以公允价值计量且其变动计入当期损益的债券投资，在其持有期间，按票面金额和票面利率

计算的利息计入投资收益。

公允价值变动收益

公允价值变动收益核算基金持有的采用公允价值模式计量的以公允价值计量且其变动计入当

期损益的金融资产、衍生工具、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债等公允价值变

动形成的应计入当期损益的利得或损失。不包括本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期

损益的债券投资在持有期间按票面利率计算的利息。

7.4.4.10 费用的确认和计量

本基金的管理人报酬、托管费和销售服务费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方

法逐日确认。

以摊余成本计量的金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算。

7.4.4.11 基金的收益分配政策

1、在符合有关基金分红条件的前提下，本基金管理人可以根据实际情况进行收益分配，具体

分配方案以公告为准，若基金合同生效不满 3个月则可不进行收益分配；

2、本基金的收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，投资者可选择现金分红或将现金

分红自动转为相应类别的基金份额进行再投资；若投资者不选择，本基金默认的收益分配方式是

现金分红；选择采取红利再投资形式的，红利再投资的份额免收申购费；

3、基金收益分配后各类基金份额净值不能低于面值，即基金收益分配基准日的某类基金份额

净值减去每单位该类基金份额收益分配金额后不能低于面值；

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4、本基金同一类别的每份基金份额享有同等分配权，由于本基金各类基金份额收取销售服务

费情况不同，各基金份额类别对应的可供分配利润将有所不同；

5、法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。

7.4.4.12 外币交易

外币交易按交易发生日的即期汇率将外币金额折算为人民币入账。

外币货币性项目，于估值日采用估值日的即期汇率折算为人民币，所产生的折算差额直接计

入汇兑损益科目。以公允价值计量的外币非货币性项目，于估值日采用估值日的即期汇率折算为

人民币，所产生的折算差额直接计入公允价值变动损益科目。

7.4.4.13 分部报告

本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础

确定报告分部。

本基金目前以一个经营分部运作，不需要进行分部报告的披露。

7.4.4.14 其他重要的会计政策和会计估计

编制财务报表时，本基金需要运用估计和假设，这些估计和假设会对会计政策的应用及资产、

负债、收入和支出的金额产生影响。实际情况可能与这些估计不同。本基金对估计涉及的关键假

设和不确定因素的判断进行持续评估，会计估计变更的影响在变更当期和未来期间予以确认。

对于证券交易所上市的股票，若出现重大事项停牌或交易不活跃（包括涨跌停时的交易不活

跃）等情况，本基金根据中国证监会公告[2017]13号《中国证券监督管理委员会关于证券投资基

金估值业务的指导意见》，根据具体情况采用《关于发布中基协（AMAC）基金行业股票估值指数的

通知》提供的指数收益法、市盈率法、现金流量折现法等估值技术进行估值。

对于在发行时明确一定期限限售期的股票，根据中基协发[2017]6号《关于发布<证券投资基

金投资流通受限股票估值指引（试行）>的通知》，在估值日按照流通受限股票计算公式确定估值

日流通受限股票的价值。

根据《关于固定收益品种的估值处理标准》在银行间债券市场、上海证券交易所、深圳证券

交易所、北京证券交易所及中国证券监督管理委员会认可的其他交易场所上市交易或挂牌转让的

固定收益品种（估值处理标准另有规定的除外），采用第三方估值基准服务机构提供的价格数据进

行估值或减值。

7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明

7.4.5.1 会计政策变更的说明

本基金本报告期未发生会计政策变更。

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7.4.5.2 会计估计变更的说明

本基金本报告期未发生会计估计变更。

7.4.5.3 差错更正的说明

本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。

7.4.6 税项

根据财税[2002]128号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财税[2004]78号文

《关于证券投资基金税收政策的通知》、财税[2012]85 号文《关于实施上市公司股息红利差别化

个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2015]101号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税

政策有关问题的通知》、财政部、税务总局、证监会公告 2019年第 78号《关于继续实施全国中小

企业股份转让系统挂牌公司股息红利差别化个人所得税政策的公告》、财税[2014]81 号文《关于

沪港股票市场交易互联互通机制试点有关税收政策的通知》、财税[2016]127号文《关于深港股票

市场交易互联互通机制试点有关税收政策的通知》、深圳证券交易所于 2008 年 9 月 18 日发布的

《深圳证券交易所关于做好证券交易印花税征收方式调整工作的通知》、财税[2008]1号文《关于

企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2016]36 号文《关于全面推开营业税改征增值税试点的

通知》、财税[2016]46 号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税

[2016]70号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]140号文《关于明确

金融、房地产开发、教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2号文《关于资管产品增值

税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56 号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税

[2017]90号文《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》、中投信〔2021〕20号《关

于香港联合交易所有限公司上调股票交易印花税率有关提示的通知》、财政部公告 2019年第 93号

《关于继续执行沪港、深港股票市场交易互联互通机制和内地与香港基金互认有关个人所得税政

策的公告》、财政部税务总局公告2023年第2号《关于延续实施有关个人所得税优惠政策的公告》、

财政部、税务总局、中国证监会公告 2023年第 23号《关于延续实施沪港、深港股票市场交易互

联互通机制和内地与香港基金互认有关个人所得税政策的公告》、财税〔2014〕81号《关于沪港股

票市场交易互联互通机制试点有关税收政策的通知》、财税[2023]39 号《关于减半征收证券交易

印花税的公告》、财政部、税务总局公告 2024年第 8号《关于延续实施全国中小企业股份转让系

统挂牌公司股息红利差别化个人所得税政策的公告》及其他相关税务法规和实务操作，本基金适

用的主要税项列示如下：

a）资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，以管理人为增值税纳税人，

暂适用简易计税方法，按照 3%的征收率缴纳增值税。

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证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券取得的金融商品转让收入免征增值税；对国债、

地方政府债利息收入以及金融同业往来取得的利息收入免征增值税；同业存款利息收入免征增值

税以及一般存款利息收入不征收增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以产生

的利息及利息性质的收入为销售额。

b）对投资者从证券投资基金分配中取得的收入，暂不征收企业所得税。

对证券投资基金从中国内地证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权

的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。

c）对基金从上市公司、全国中小企业股份转让系统公开转让股票的非上市公众公司（"挂牌

公司"）取得的股息红利所得，持股期限在 1个月以内（含 1个月）的，其股息红利所得全额计入

应纳税所得额；持股期限在 1个月以上至 1年（含 1年）的，暂减按 50%计入应纳税所得额；持

股期限超过 1 年的，暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股，解禁后取得的股息、

红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红利收入继

续暂减按 50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得税。

对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴 20%的

个人所得税。

对内地个人投资者通过沪港通、深港通投资香港联交所上市 H 股取得的股息红利，H 股公司

应向中国证券登记结算有限责任公司（以下简称中国结算）提出申请，由中国结算向 H股公司提

供内地个人投资者名册，H 股公司按照 20%的税率代扣个人所得税。内地个人投资者通过沪港通、

深港通投资香港联交所上市的非 H 股取得的股息红利，由中国结算按照 20%的税率代扣个人所得

税。对内地证券投资基金通过沪港通、深港通投资香港联交所上市股票取得的股息红利所得，按

照上述规定计征个人所得税。

对内地个人投资者通过沪港通、深港通投资香港联交所上市股票取得的转让差价所得和通过

基金互认买卖香港基金份额取得的转让差价所得，继续暂免征收个人所得税，执行至 2027 年 12

月 31日。

d）基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。自

2023年 8月 28日起，证券交易印花税实施减半征收。对于基金通过沪港通、深港通买卖、继承、

赠与联交所上市股票，按照香港特别行政区现行税法规定缴纳印花税。

e）对基金运营过程中缴纳的增值税，分别按照证券投资基金管理人所在地适用的税率，计算

缴纳城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加。

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7.4.7 重要财务报表项目的说明

7.4.7.1 货币资金

单位：人民币元

项目

本期末

2024年 12月 31日

活期存款 532,595,648.90

等于：本金 532,549,357.35

加：应计利息 46,291.55

减：坏账准备 -

定期存款 130,039,866.64

等于：本金 130,000,000.00

加：应计利息 39,866.64

减：坏账准备 -

其中：存款期限 1个月以内 -

存款期限 1-3个月 130,039,866.64

存款期限 3个月以上 -

其他存款 -

等于：本金 -

加：应计利息 -

减：坏账准备 -

合计 662,635,515.54

注：定期存款的存款期限指定期存款的票面存期。

7.4.7.2 交易性金融资产

单位：人民币元

项目

本期末

2024年 12月 31日

成本应计利息公允价值公允价值变动

股票 5,738,390,126.35 - 5,632,769,251.76 -

105,620,874.59

贵金属投资-金交

所黄金合约

- - - -

债券

交易所市

场

- - - -

银行间市

场

- - - -

合计 - - - -

资产支持证券 - - - -

基金 - - - -

其他 - - - -

合计 5,738,390,126.35 - 5,632,769,251.76 -

105,620,874.59

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7.4.7.3 衍生金融资产/负债

7.4.7.3.1 衍生金融资产/负债期末余额

注：本基金本报告期末未持有衍生金融资产/负债。

7.4.7.4 买入返售金融资产

7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额

注：本基金本报告期末未持有买入返售金融资产。

7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券

注：本基金本报告期末未持有从买断式逆回购交易中取得的债券。

7.4.7.5 债权投资

7.4.7.5.1 债权投资情况

注：本基金本报告期末未持有债权投资。

7.4.7.6 其他债权投资

7.4.7.6.1 其他债权投资情况

注：本基金本报告期末未持有其他债权投资。

7.4.7.7 其他权益工具投资

7.4.7.7.1 其他权益工具投资情况

注：本基金本报告期末未持有其他权益工具投资。

7.4.7.8 其他资产

注：本基金本报告期末未持有其他资产。

7.4.7.9 其他负债

单位：人民币元

项目

本期末

2024年 12月 31日

应付券商交易单元保证金 -

应付赎回费 -

应付证券出借违约金 -

应付交易费用 1,477,382.77

其中：交易所市场 1,477,382.77

银行间市场 -

应付利息 -

预提费用 185,000.00

合计 1,662,382.77

7.4.7.10 实收基金

金额单位：人民币元

东方红睿玺三年持有混合 A

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项目

本期

2024年 6月 13日（基金合同生效日）至 2024年

12月 31日

基金份额（份）账面金额

基金合同生效日 10,137,424,255.48 10,137,424,255.48

2024 年 6 月 13 日(基金合同生效日)至

2024年 12月 31日基金份额折算调整

- -

2024 年 6 月 13 日(基金合同生效日)至

2024年 12月 31日未领取红利份额折算

调整

- -

2024 年 6 月 13 日(基金合同生效日)至

2024年 12月 31日集中申购募集资金本

金及利息

- -

2024 年 6 月 13 日(基金合同生效日)至

2024年 12月 31日基金拆分和集中申购

完成后

- -

本期申购 - -

本期赎回（以“-”号填列） -1,402,345,763.57 -1,402,345,763.57

本期末 8,735,078,491.91 8,735,078,491.91

东方红睿玺三年持有混合 C

项目

本期

2024年 6月 13日（基金合同生效日）至 2024年

12月 31日

基金份额（份）账面金额

基金合同生效日 25,632,608.29 25,632,608.29

2024 年 6 月 13 日(基金合同生效日)至

2024年 12月 31日基金份额折算调整

- -

2024 年 6 月 13 日(基金合同生效日)至

2024年 12月 31日未领取红利份额折算

调整

- -

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 47页共 128页

2024 年 6 月 13 日(基金合同生效日)至

2024年 12月 31日集中申购募集资金本

金及利息

- -

2024 年 6 月 13 日(基金合同生效日)至

2024年 12月 31日基金拆分和集中申购

完成后

- -

本期申购 - -

本期赎回（以“-”号填列） -2,632,988.47 -2,632,988.47

本期末 22,999,619.82 22,999,619.82

注：申购含红利再投、转换入份（金）额，赎回含转换出份（金）额。

7.4.7.11 其他综合收益

注：本基金本报告期无其他综合收益。

7.4.7.12 未分配利润

单位：人民币元

东方红睿玺三年持有混合 A

项目已实现部分未实现部分未分配利润合计

基金合同生效日 -3,917,928,243.62 1,957,707,904.59 -1,960,220,339.03

加：会计政策变更 - - -

前期差错更正 - - -

其他 - - -

本期期初 -3,917,928,243.62 1,957,707,904.59 -1,960,220,339.03

本期利润 -347,791,556.96 94,831,225.87 -252,960,331.09

本期基金份额交易产

生的变动数

576,199,596.52 -270,570,038.47 305,629,558.05

其中：基金申购款 - - -

基金赎回款 576,199,596.52 -270,570,038.47 305,629,558.05

本期已分配利润 - - -

本期末 -3,689,520,204.06 1,781,969,091.99 -1,907,551,112.07

东方红睿玺三年持有混合 C

项目已实现部分未实现部分未分配利润合计

基金合同生效日 -5,577,153.42 254,908.05 -5,322,245.37

加：会计政策变更 - - -

前期差错更正 - - -

其他 - - -

本期期初 -5,577,153.42 254,908.05 -5,322,245.37

本期利润 -927,937.24 265,826.02 -662,111.22

本期基金份额交易产 642,166.47 -47,419.71 594,746.76

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 48页共 128页

生的变动数

其中：基金申购款 - - -

基金赎回款 642,166.47 -47,419.71 594,746.76

本期已分配利润 - - -

本期末 -5,862,924.19 473,314.36 -5,389,609.83

7.4.7.13 存款利息收入

单位：人民币元

项目

本期

2024年 6月 13日（基金合同生效日）至 2024年 12月 31日

活期存款利息收入 1,615,659.40

定期存款利息收入 340,088.86

其他存款利息收入 -

结算备付金利息收入 4,781,651.73

其他 11,259.39

合计 6,748,659.38

7.4.7.14 股票投资收益

7.4.7.14.1 股票投资收益项目构成

单位：人民币元

项目

本期

2024年6月13日（基金合同生效日）至2024年12月

31日

股票投资收益——买卖股票差价收

入

-432,054,741.96

股票投资收益——赎回差价收入 -

股票投资收益——申购差价收入 -

股票投资收益——证券出借差价收

入

合计 -432,054,741.96

7.4.7.14.2 股票投资收益——买卖股票差价收入

单位：人民币元

项目

本期

2024年 6月 13日（基金合同生效日）至 2024年

12月 31日

卖出股票成交总额 4,152,586,497.94

减：卖出股票成本总额 4,576,433,383.51

减：交易费用 8,207,856.39

买卖股票差价收入 -432,054,741.96

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 49页共 128页

7.4.7.14.3 股票投资收益——证券出借差价收入

注：本基金本报告期内无股票投资收益-证券出借差价收入。

7.4.7.15 债券投资收益

7.4.7.15.1 债券投资收益项目构成

单位：人民币元

项目

本期

2024年6月13日（基金合同生效日）至2024年

12月31日

债券投资收益——利息收入 18,053.55

债券投资收益——买卖债券（债转股及债

券到期兑付）差价收入

-859,183.09

债券投资收益——赎回差价收入 -

债券投资收益——申购差价收入 -

合计 -841,129.54

7.4.7.15.2 债券投资收益——买卖债券差价收入

单位：人民币元

项目

本期

2024年6月13日（基金合同生效日）至2024年

12月31日

卖出债券（债转股及债券到期兑付）成交

总额

6,138,552.28

减：卖出债券（债转股及债券到期兑付）

成本总额

6,984,337.38

减：应计利息总额 12,872.71

减：交易费用 525.28

买卖债券差价收入 -859,183.09

7.4.7.15.3 债券投资收益——赎回差价收入

注：本基金本报告期内无债券投资收益-赎回差价收入。

7.4.7.15.4 债券投资收益——申购差价收入

注：本基金本报告期内无债券投资收益-申购差价收入。

7.4.7.16 资产支持证券投资收益

7.4.7.16.1 资产支持证券投资收益项目构成

注：本基金本报告期内无资产支持证券投资收益。

7.4.7.16.2 资产支持证券投资收益——买卖资产支持证券差价收入

注：本基金本报告期内无资产支持证券投资收益-买卖资产支持证券差价收入。

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 50页共 128页

7.4.7.16.3 资产支持证券投资收益——赎回差价收入

注：本基金本报告期内无资产支持证券投资收益-赎回差价收入。

7.4.7.16.4 资产支持证券投资收益——申购差价收入

注：本基金本报告期内无资产支持证券投资收益-申购差价收入。

7.4.7.17 贵金属投资收益

7.4.7.17.1 贵金属投资收益项目构成

注：本基金本报告期内无贵金属投资收益。

7.4.7.17.2 贵金属投资收益——买卖贵金属差价收入

注：本基金本报告期内无贵金属投资收益-买卖贵金属差价收入。

7.4.7.17.3 贵金属投资收益——赎回差价收入

注：本基金本报告期内无贵金属投资收益-赎回差价收入。

7.4.7.17.4 贵金属投资收益——申购差价收入

注：本基金本报告期内无贵金属投资收益-申购差价收入。

7.4.7.18 衍生工具收益

7.4.7.18.1 衍生工具收益——买卖权证差价收入

注：本基金本报告期内无衍生工具收益-买卖权证差价收入。

7.4.7.18.2 衍生工具收益——其他投资收益

单位：人民币元

项目

本期

2024年 6月 13日（基金合同生效日）至 2024年 12月 31日

股指期货投资收益 1,954,736.77

7.4.7.19 股利收益

单位：人民币元

项目

本期

2024年 6月 13日（基金合同生效日）至 2024年 12月 31日

股票投资产生的股利收益 132,135,900.64

其中：证券出借权益补偿

收入

基金投资产生的股利收益 -

合计 132,135,900.64

7.4.7.20 公允价值变动收益

单位：人民币元

项目名称

本期

2024年 6月 13日（基金合同生效日）至 2024年 12月

31日

1.交易性金融资产 95,097,051.89

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 51页共 128页

股票投资 95,097,051.89

债券投资 -

资产支持证券投资 -

基金投资 -

贵金属投资 -

其他 -

2.衍生工具 -

权证投资 -

3.其他 -

减：应税金融商品公允价值变动

产生的预估增值税

合计 95,097,051.89

7.4.7.21 其他收入

单位：人民币元

项目

本期

2024年 6月 13日（基金合同生效日）至

2024年 12月 31日

基金赎回费收入 112,299.16

合计 112,299.16

7.4.7.22 信用减值损失

注：本基金本报告期内无信用减值损失。

7.4.7.23 其他费用

单位：人民币元

项目

本期

2024年 6月 13日（基金合同生效日）至 2024

年 12月 31日

审计费用 11,229.32

信息披露费 66,229.32

证券出借违约金 -

证券组合费 56,800.83

银行费用 1,766.05

账户维护费 9,000.00

合计 145,025.52

7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明

7.4.8.1 或有事项

截至资产负债表日，本基金并无须作披露的或有事项。

7.4.8.2 资产负债表日后事项

截至财务报表报出日，本基金并无须作披露的资产负债表日后事项。

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 52页共 128页

7.4.9 关联方关系

关联方名称与本基金的关系

上海东方证券资产管理有限公司(“东证

资管”)

基金管理人、注册登记机构、基金销售机构

中国工商银行股份有限公司(“中国工商

银行”)

基金托管人、基金销售机构

东方证券股份有限公司(“东方证券”) 基金管理人的股东、基金销售机构

上海东证期货有限公司(“东证期货”) 受东方证券控制的公司、基金销售机构

注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。

7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易

7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易

7.4.10.1.1 股票交易

金额单位：人民币元

关联方名称

本期

2024年 6月 13日（基金合同生效日）至 2024年

12月 31日

成交金额

占当期股票

成交总额的比例（%）

东方证券 1,808,136,771.22 22.50

7.4.10.1.2 债券交易

金额单位：人民币元

关联方名称

本期

2024年 6月 13日（基金合同生效日）至 2024年 12月 31日

成交金额

占当期债券

成交总额的比例（%）

东方证券 6,999,971.87 53.28

7.4.10.1.3 债券回购交易

金额单位：人民币元

关联方名称

本期

2024年 6月 13日（基金合同生效日）至 2024年 12月 31日

成交金额

占当期债券回购

成交总额的比例（%）

东方证券 1,757,438,000.00 44.67

7.4.10.1.4 权证交易

注：本基金本报告期内未通过关联方交易单元进行权证交易。

7.4.10.1.5 应支付关联方的佣金

金额单位：人民币元

关联方名称

本期

2024年6月13日（基金合同生效日）至2024年12月31日

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 53页共 128页

当期

佣金

占当期佣金总量

的比例（%）

期末应付佣金余

额

占期末应付佣金

总额的比例

（%）

东方证券 1,161,802.84 28.69 - -

注：1、上述佣金按市场佣金率计算，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取的证管费和经

手费的净额列示。

2、服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果等。

7.4.10.2 关联方报酬

7.4.10.2.1 基金管理费

单位：人民币元

项目

本期

2024年 6月 13日（基金合同生效日）至 2024年 12月 31

日

当期发生的基金应支付的管理费 48,720,242.06

其中：应支付销售机构的客户维护

费

21,949,405.65

应支付基金管理人的净管理费 26,770,836.41

注：1、本基金的管理费按前一日基金资产净值的 1.2%的年费率计提。管理费的计算方法如下：

H＝E×1.2%÷当年天数

H为每日应计提的基金管理费

E为前一日的基金资产净值

基金管理费每日计提，逐日累计至每月月末，按月支付。

2、实际支付销售机构的客户维护费以本基金管理人和各销售机构对账确认的金额为准。

7.4.10.2.2 基金托管费

单位：人民币元

项目

本期

2024年 6月 13日（基金合同生效日）至 2024年 12月 31

日

当期发生的基金应支付的托管费 8,120,040.29

注：本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.20%的年费率计提。托管费的计算方法如下：

H＝E×0.20%÷当年天数

H为每日应计提的基金托管费

E为前一日的基金资产净值

基金托管费每日计提，逐日累计至每月月末，按月支付。

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 54页共 128页

7.4.10.2.3 销售服务费

单位：人民币元

获得销售服务费的各关

联方名称

本期

2024年 6月 13日（基金合同生效日）至 2024年 12月 31日

当期发生的基金应支付的销售服务费

东方红睿玺三年持有

混合 A

东方红睿玺三年持有

混合 C

合计

东证资管 - 573.26 573.26

合计 - 573.26 573.26

注：本基金 A类基金份额不收取销售服务费，支付基金销售机构的销售服务费按前一日 C类基金

份额的基金资产净值 0.50%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：

日销售服务费＝前一日 C类的基金资产净值×0.50%/当年天数。

7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易

注：本基金本报告期内未与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交易。

7.4.10.4 报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明

7.4.10.4.1 与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的

情况

注：本基金本报告期内未有与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务

的情况。

7.4.10.4.2 与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务

的情况

注：本基金本报告期内未有与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业

务的情况。

7.4.10.5 各关联方投资本基金的情况

7.4.10.5.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况

注：本基金本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。

7.4.10.5.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况

注：本基金本报告期末除基金管理人之外的其他关联方未投资本基金。

7.4.10.6 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入

单位：人民币元

关联方名称

本期

2024年 6月 13日（基金合同生效日）至 2024年 12

月 31日

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 55页共 128页

期末余额当期利息收入

中国工商银行 532,595,648.90 1,615,659.40

注：本基金的银行存款由基金托管人中国工商银行保管，按银行同业利率计息。

7.4.10.7 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况

注：本基金本报告期内未在承销期内参与关联方承销的证券。

7.4.10.8 其他关联交易事项的说明

本基金支付给东证期货的期货交易手续费参考市场价格经本基金的基金管理人与对方协商确

定，以包括中国金融期货交易所收取的上交手续费的全额列示。于 2024年 12月 31日，本基金无

应付交易手续费余额。于 2024年 06月 13日至 2024年 12月 31日止期间，本基金当期交易手续

费支出 59,703.23元。

本基金用于期货交易结算的资金分别存放于东证期货的结算账户和保证金账户中，结算备付

金按协议利率计息，存出保证金不计息。于 2024年 12月 31日，本基金存放于东证期货的结算备

付金余额（不含应计利息）为 400,647.30元，存出保证金余额为 0元。于 2024年 06月 13日(基

金合同生效日)至 2024 年 12 月 31 日止期间，本基金存放于东证期货的结算备付金利息收入为

773,458.33元。

7.4.11 利润分配情况

注：本基金本报告期内未进行利润分配。

7.4.12 期末（2024年 12月 31日）本基金持有的流通受限证券

7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券

注：本基金无因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券。

7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票

注：本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。

7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券

7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购

注：本基金本报告期末无从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额。

7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购

本基金本报告期末无从事交易所市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额。

7.4.12.4 期末参与转融通证券出借业务的证券

注：本基金本报告期末无参与转融通证券出借业务的证券。

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 56页共 128页

7.4.13 金融工具风险及管理

7.4.13.1 风险管理政策和组织架构

本基金金融工具的风险主要包括：信用风险、流动性风险、市场风险。本基金管理人制定了

相应政策和程序来识别及分析这些风险，并设定适当的风险限额及内部控制流程，通过可靠的管

理及信息系统持续监控上述各类风险。本基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，在董事会下

设立合规与风险管理委员会，负责对合规管理和风险管理的总体目标、基本政策进行审议并提出

意见；对合规管理和风险管理的机构设置及其职责进行审议并提出意见；对需董事会审议的重大

决策的风险和重大风险的解决方案进行评估并提出意见；对需董事会审议的合规报告和风险评估

报告进行审议并提出意见等。在经营层层面设立风险控制委员会，负责指导、协调和监督各职能

部门和各业务单元开展风险管理工作；根据董事会制定的风险管理原则制订相关风险控制政策，

使公司整体业务发展战略与风险承受能力保持相当；督促各职能部门在日常工作中识别各项业务

所涉及的各类重大风险，组织对重大事件、重大决策和重要业务流程的风险进行评估，就相关解

决方案进行评审；督促各职能部门识别和评估新产品、新业务的风险，就相关控制措施进行评审；

督促各职能部门重点关注内控机制薄弱环节和可能给公司带来重大损失的事件，审议并决定相应

的控制措施和解决方案；根据公司风险管理总体策略和各职能部门与业务单元职责分工，指导实

施风险应对方案；审议公司投资授权有关的风险控制方案等。

7.4.13.2 信用风险

信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人

出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。

本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的银行存款

均存放于信用良好的银行。本基金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交

易对手完成证券交收和款项清算，违约风险可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易

对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。

本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发

行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。

本基金债券投资的信用评级情况按《中国人民银行信用评级管理指导意见》设定的标准统计

及汇总。

7.4.13.2.1 按短期信用评级列示的债券投资

注：本基金本报告期末无按短期信用评级列示的债券投资。

东方红睿玺三年持有混合 2024年年度报告

第 57页共 128页

7.4.13.2.2 按短期信用评级列示的资产支持证券投资

注：本基金本报告期末无按短期信用评级列示的资产支持证券投资。

7.4.13.2.3 按短期信用评级列示的同业存单投资

注：本基金本报告期末无按短期信用评级列示的同业存单投资。

7.4.13.2.4 按长期信用评级列示的债券投资

注：本基金本报告期末无按长期信用评级列示的债券投资。

7.4.13.2.5 按长期信用评级列示的资产支持证券投资

注：本基金本报告期末无按长期信用评级列示的资产支持证券投资。

7.4.13.2.6 按长期信用评级列示的同业存单投资

注：本基金本报告期末无按长期信用评级列示的同业存单投资。

7.4.13.3 流动性风险

流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性

风险一方面来自于基金份额持有人可于开放日要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资

品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下

以合理的价格变现。

针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人于开放日对本基金的申购赎回情况进

行严密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金

管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放

申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。

于 2024 年 12 月 31 日，本基金所承担的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且

不计息，可赎回基金份额净值(净资产)无固定到期日且不计息，因此账面余额即为未折现的合约

到期现金流量。

7.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析

本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》且

于基金开放日内按照《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等法规的要求对本基

金组合资产的流动性风险进行管理，通过对本基金的组合持仓集中度指标、流通受限制的投资品

种比例以及组合在短时间内变现能力的综合指标等流动性指标进行持续的监测和分析。

本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的 10%，且本基金与由本基金的

基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的 10%。于开放日内，

本基金与由本基金的基金管理人管理的其他开放式基金共同持有一家上市公司发行的可流通股票

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不得超过该上市公司可流通股票的 15%，本基金与由本基金的基金管理人管理的全部投资组合持

有一家上市公司发行的可流通股票，不得超过该上市公司可流通股票的 30%(完全按照有关指数构

成比例进行证券投资的开放式基金及中国证监会认定的特殊投资组合不受上述比例限制)。

本基金所持证券主要在证券交易所或银行间同业市场交易，部分基金资产流通暂时受限制不

能自由转让的情况参见附注 7.4.12。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应

对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。本基金主动投资于流动性受

限资产的市值合计不得超过基金资产净值的 15%。于 2024年 12月 31日，本基金投资于流动性受

限资产的市值合计未超过基金资产净值的 15%。

于开放日内，本基金的基金管理人每日对基金组合资产中 7 个工作日可变现资产的可变现价

值进行审慎评估与测算，确保每日确认的净赎回申请不得超过 7 个工作日可变现资产的可变现价

值。于 2024年 12月 31日，本基金组合资产中 7个工作日可变现资产的账面价值超过经确认的当

日净赎回金额。

同时，本基金的基金管理人通过合理分散逆回购交易的到期日与交易对手的集中度；按照穿

透原则对交易对手的财务状况、偿付能力及杠杆水平等进行必要的尽职调查与严格的准入管理，

以及对不同的交易对手实施交易额度管理并进行动态调整等措施严格管理本基金从事逆回购交易

的流动性风险和交易对手风险。此外，本基金的基金管理人建立了逆回购交易质押品管理制度：

根据质押品的资质确定质押率水平；持续监测质押品的风险状况与价值变动以确保质押品按公允

价值计算足额；并在与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回购

交易时，可接受质押品的资质要求与基金合同约定的投资范围保持一致。

7.4.13.4 市场风险

市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动

而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。

7.4.13.4.1 利率风险

利率风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率

敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具

还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。

本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的

久期等方法对上述利率风险进行管理。

7.4.13.4.1.1 利率风险敞口

单位：人民币元

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本期末

2024年 12

月 31日

1个月以内 1-3个月

3个月

-1年

1-5

年

5年

以上

不计息合计

资产

货币资金 532,595,648.90 130,039,866.64 - - - - 662,635,515.54

结算备付

金

444,064,606.11 - - - - - 444,064,606.11

存出保证

金

1,116,260.54 - - - - - 1,116,260.54

交易性金

融资产

- - - - - 5,632,769,251.76 5,632,769,251.76

应收股利 - - - - - 256,296.96 256,296.96

应收清算

款

- - - - - 128,762,412.20 128,762,412.20

资产总计 977,776,515.55 130,039,866.64 - - - 5,761,787,960.92 6,869,604,343.11

负债

应付赎回

款

- - - - - 14,641,275.96 14,641,275.96

应付管理

人报酬

- - - - - 6,989,577.46 6,989,577.46

应付托管

费

- - - - - 1,164,929.55 1,164,929.55

应付清算

款

- - - - - 1,298.47 1,298.47

应付销售

服务费

- - - - - 7,489.07 7,489.07

其他负债 - - - - - 1,662,382.77 1,662,382.77

负债总计 - - - - - 24,466,953.28 24,466,953.28

利率敏感

度缺口

977,776,515.55 130,039,866.64 - - - 5,737,321,007.64 6,845,137,389.83

注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早

者予以分类。

7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析

注：于 2024年 12月 31日，本基金未持有交易性债券投资，因此市场利率的变动对于本基金资产

净值无重大影响。

7.4.13.4.2 外汇风险

外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基

金持有不以记账本位币计价的资产，因此存在相应的外汇风险。本基金管理人每日对本基金的外

汇头寸进行监控。

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7.4.13.4.2.1 外汇风险敞口

单位：人民币元

项目

本期末

2024年 12月 31日

美元

折合人民

币

港币

折合人民币

其他币种

折合人民币

合计

以外币计价的

资产

交易性金融资

产

1,453,062,629.

- 1,453,062,629.52

资产合计 -

1,453,062,629.

- 1,453,062,629.52

以外币计价的

负债

负债合计 - - - -

资产负债表外

汇风险敞口净

额

1,453,062,629.

- 1,453,062,629.52

7.4.13.4.2.2 外汇风险的敏感性分析

假设除汇率外其他市场变量保持不变

分析