银河量化价值混合A
(005053)公募混合型
1.3180
0.00%0.0000
单位净值 [2023-05-05]
1.3180
累计净值 [2023-05-05]
净值估算 [2023-05-12 ]
- 最近一月：-2.15%
- 最近一季：-3.47%
- 最近半年：1.31%
- 今年以来：0.75%
- 最近一年：5.21%
- 最近两年：-11.64%
- 最近三年：20.41%
- 成立以来：31.79%
- 成立日期：2017-10-13
- 基金经理：罗博
- 产品类型：契约型开放式
- 最新份额：0.07亿
- 申购状态：不可申购
- 最新规模：0.10亿元
- 投资风格：稳健成长型
- 管理公司：银河
基本信息
| 基金简称 | 银河量化价值混合A | 基金全称 | 银河量化价值混合型证券投资基金 |
|---|---|---|---|
| 基金代码 | 005053 | 成立日期 | 2017-10-13 |
| 基金总份额(亿份) | 0.08亿(2023-03-31) | 基金规模(亿元) | 0.13亿(2023-03-31) |
| 基金管理人 | 银河基金管理有限公司 | 基金托管人 | 中国建设银行股份有限公司 |
| 基金经理 | 罗博 | 运作方式 | 契约型开放式 |
| 基金类型 | 混合型 | 二级分类 | -- |
| 最低参与金额(元) | -- | 最低赎回份额(份) | -- |
| 基金比较基准 | 沪深300指数收益率×80% + 中证综合债券指数收益率×20% | ||
| 投资目标 | 本基金运用量化投资策略进行资产配置和股票投资,在有效控制风险的前提下,力求基金资产长期增值。 | ||
| 投资风格 | 稳健成长型 | ||
| 投资范围 | 本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具,包括国内依法发行上市的股票和存托凭证(包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票和存托凭证)、债券(包括国债、央行票据、金融债券、企业债券、公司债券、中期票据、短期融资券、超短期融资券、次级债券、政府支持机构债券、地方政府债券、可转换债券、可交换债券及其他经中国证监会允许投资的债券)、债券回购、资产支持证券、货币市场工具(含同业存单)、权证、股指期货以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会相关规定)。 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后,可以将其纳入投资范围。 | ||
| 投资策略 | 本基金在投资中将以基金的权益类资产和固定收益类资产配置作为基础,采用量化选股模型,并将对基金整体的波动和风险进行控制,力求基金资产长期增值。 资产配置策略 本基金通过定量分析和定性分析相结合的方法,综合分析宏观经济面、政策面、市场面等多种因素以及证券市场的演化趋势,评估股票、债券等各类资产的预期收益和风险,在投资比例限制范围内,确定或调整投资组合中股票、债券等各类资产的比例。 本基金考虑的宏观经济指标包括GDP增长率,居民消费价格指数(CPI),生产者价格指数(PPI),货币供应量(M0,M1,M2)的增长率等指标;政策面因素包括但不限于货币政策、财政政策、产业政策的变化趋势等;市场因素包括但不限于市场的资金供求变化、上市公司的盈利增长情况、市场总体P/E、P/B等指标相对于长期均值水平的偏离度等。 股票投资策略 本基金将运用量化选股模型,以量化多因子选股、事件驱动选股策略为主,辅以量化行业配置、套利策略等多个策略,力求寻找基本面良好,价值相对低估,波动偏低,能带来长期稳定超额收益的股票投资组合。同时,本基金也将对基金整体的波动和风险进行控制,力求基金资产长期增值。主要包括但不限于以下策略: (1)多因子选股策略 多因子模型的基本原理为采用一系列的因子作为选股标准,并将个股从多个因子维度进行打分,进而筛选出满足条件的投资组合。本基金将通过多因子选股模型,结合团队长期研究投资经验及大量历史数据的实证检验,从多个有效维度对股票池的个股进行综合打分,并力求构建收益较高且风险可控的具有吸引力的股票投资组合。 对于因子的筛选,基金管理人量化投资团队在多年研究积累的基础上,对市场上存在的有效因子进行深入研究,通过全面的数据分析及多维度的测算,优选出符合逻辑、超额收益相较明显以及相对稳定的因子作为构建多因子组合的备选因子。在目前阶段,本基金主要考虑价值、盈利、波动等多个维度大类因子及其项下的各细分小类因子。 对于因子的权重而言,本基金将结合各因子历史具体表现对其权重在不同市场环境下进行动态调整,力求准确把握市场环境。在覆盖主流有效选股因子的前提下,本基金将优选历史环境相似的行情因子配置,动态优选表现优异因子,剔除表现不佳的因子,力求自动适应市场环境变化。 (2)事件驱动策略 事件驱动策略是指在提前挖掘和深入分析可能造成股价异常波动的事件基础上,通过充分把握事件机会获取超额投资回报的交易策略。事件驱动策略中的事件是指具有较为明确的时间和内容,能够对部分投资者的投资行为产生一定的影响,从而决定股价短期波动因素的事件,如高送转事件、资产重组事件、定向增发事件以及股票回购事件等。 本基金将尽力发掘和深入分析可能为个股带来超额收益的事件,对本基金事件驱动模型中所采用的事件进行优选,充分把握事件驱动策略为股票投资带来的超额投资回报,可能采取的事件驱动策略包括但不限于业绩预增策略、股东增持策略等。 (3)股票投资组合的风险控制 在风险控制方面,本基金将通过组合优化模型实现对相对风险和相对回撤的有效控制。此外,本基金将根据市场风险的变化及时调整相关因子的权重,力争有效地对基金组合的风险暴露进行整体把控。而相关性较低的多策略相结合也可一定程度上有效降低组合风险,动态优化组合收益,力争实现本基金长期资产增值的目标。 存托凭证投资策略 本基金将在控制风险的前提下,依照基金投资目标和股票投资策略,基于对基础证券投资价值的深入研究和判断,通过定性分析和定量分析相结合的方式,精选出具有比较优势的存托凭证。 | ||