汇安成长优选混合C

汇安成长优选混合C 2024年重仓选股年度评论

年度摘要

汇安成长优选混合C 2024年选股以均衡混合配置为主：Top10平均权重约60.41%，四季平均换手约74.6%。年末主题配置集中在：半导体设备/材料(0.0%)、AI算力/光模块(0.0%)。四季度新进Top10：恒玄科技、新致软件、汉得信息、焦点科技、瑞可达。2024 年调仓：新进 19 笔（12 盈 / 7 亏）；退出 19 笔（规避 10 / 错失 9）。

风格判定

持仓风格

风险收益指标（综合）

该自然年暂无滚动评级数据（v2 评星自 2025 年起；历史年仅保留持仓透视）

雷达三轴（同类分位 0–100）

该自然年暂无雷达测评数据

主题簇配置（四季）

行业配置

全年行业配置围绕 计算机 与 机械设备 两条主线展开：计算机 持仓占比由 8.83% 调整至 19.32%，机械设备 由 4.99% 至 11.58%，整体偏成长制造，而非传统消费防御。

Q2 末换仓：新进 光迅科技、工业富联、拓荆科技、生益电子，退出 北方华创、天孚通信、软通动力、金山办公。Q3 再平衡：新进 东方财富、同花顺、天孚通信、立讯精密，退出 光迅科技、工业富联、拓荆科技、胜宏科技，兼有获利兑现与方向试探。Q4 计算机行业持仓占比从 5.39% 升至 19.32%，为年内最突出的行业加仓节点。Q4 末新进 恒玄科技、新致软件、汉得信息、焦点科技，退出 东方财富、中际旭创、同花顺、天孚通信，持仓进一步向龙头集中。

年内已基本清退 通信 等方向；净加仓 计算机(+10.49pp)、商贸零售(+4.06pp)、机械设备(+6.59pp)；净降配 电子(-17.26pp)、通信(-20.16pp)。

持仓主题

主题配置全年围绕 多元主题 展开，整体风格偏成长产业而非宽基均衡。

Q2 对 AI算力/光模块 有一次集中加仓（3.38%→7.29%），随后季度有所回落，符合波段操作特征。

消费/传统板块主题配置年内收敛（半导体设备/材料、AI算力/光模块）；相应下降：半导体设备/材料(-7.7pp)、AI算力/光模块(-3.38pp)。

市场热点与行业配置

人形机器人/高端制造、黄金/有色资源 仅作辅助。以下为各热点在四季中的落地节奏：

DeepSeek/AI算力基础设施：全年逐步收敛，由年初 11.08% 逐季回落至年末 0%；主要经由 北方华创、新易盛 等行业龙头持仓体现。

人形机器人/高端制造：全年逐步收敛，年初 7.7% 为全年高点，此后逐步收敛至 0%；主要经由 北方华创 等行业龙头持仓体现。

黄金/有色资源：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

新能源分化：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

行业配置（四季）

2025 热点对照

季度流转

2024-03-31 新进：—；退出：—

2024-06-30 新进：光迅科技、工业富联、拓荆科技、生益电子；退出：北方华创、天孚通信、软通动力、金山办公

2024-09-30 新进：东方财富、同花顺、天孚通信、立讯精密、领益智造；退出：光迅科技、工业富联、拓荆科技、胜宏科技、英维克

2024-12-31 新进：恒玄科技、新致软件、汉得信息、焦点科技、瑞可达、申菱环境、英维克、软通动力、金山办公、鼎捷数智；退出：东方财富、中际旭创、同花顺、天孚通信、新易盛、沪电股份、深南电路、生益电子、立讯精密、领益智造

进出盈亏评估

新进收益=进入当季末→下一季末；退出评价=上一季末→当季末（涨=错失，跌=规避）。为报告层近似，非精确交易归因。

汇总：新进 盈/亏 12/7；退出 规避/错失 10/9。

年度评论为报告层解读，不参与星级计算。