长江超越理财趋势掘金

(890009)集合理财混合型
1.3000 0.53%+0.0069
单位净值 [2020-10-26]
1.6900
累计净值 [2020-10-26]
  • 最近一月：5.79%
  • 最近一季：8.74%
  • 最近半年：22.56%
  • 今年以来：0.11%
  • 最近一年：11.31%
  • 最近两年：30.02%
  • 最近三年：23.28%
  • 成立以来：85.66%
  • 成立日期：2010-06-02
  • 基金经理：---
  • 产品类型：券商集合理财
  • 管理公司：长江资管
基本信息
基金简称 长江超越理财趋势掘金 基金全称 长江超越理财趋势掘金集合资产管理计划
基金代码 890009 成立日期 2010-06-02
基金总份额(亿份) --(2012-09-30) 基金规模(亿元) 2.85亿(2012-09-30)
基金管理人 长江证券(上海)资产管理有限公司 基金托管人 长江证券(上海)资产管理有限公司
基金经理 -- 运作方式 券商集合理财
基金类型 混合型 二级分类 --
最低参与金额(元) -- 最低赎回份额(份) --
基金比较基准 --
开放日 --
投资目标 本集合计划以获取长期稳定收益为目标，以证券投资基金为投资重点，通过深入研究，准确研判市场趋势，在对众多基金管理公司及其产品业绩的跟踪分析和评价基础上，优选管理能力强、投资风格稳健的证券投资基金进行主动投资，做好资产配置，构建以优质基金及股票为主的投资组合，谋求集合计划最大限度的增值。
投资风格 非限定性
投资范围 本集合计划投资范围为中国证监会允许集合计划投资的金融产品。包括:权益类金融产品,包括股票(包括一级市场申购、内地与香港股票市场交易互联互通机制试点允许买卖的规定范围内的香港联合交易所上市的股票(以下简称“港股通标的股票”))、股票型开放式基金、封闭式基金、混合型开放式基金、ETF、LOF、权证、股指期货等;固定收益类金融产品,包括国债、金融债、公司债、企业债、可转换债券(包括分离交易可转换债券)、短期融资券、央行票据、资产支持证券、债券型基金、债券逆回购等;现金和现金等价物,包括银行存款、3个月内到期的政府债券和央行票据、期限在7天以内(含7天)的债券逆回购、货币市场基金、现金等;以及中国证监会允许投资的其他金融工具。 法律法规或中国证监会允许集合计划投资其他品种的,资产管理人经托管人书面同意并在履行资产管理合同约定的合同变更程序后,可以将其纳入本计划的投资范围。
投资策略 1、资产配置策略 我国作为发展中国家,宏观经济的周期性比较明显。证券市场受周期性的宏观经济政策影响较大,持续性趋势特征比较显著,因此,集合计划主要通过对国内宏观经济环境、宏观经济政策变化、证券市场估值水平等因素的分析,形成对证券市场趋势的基本判断,动态调整集合计划的资产配置比例,以规避证券市场 的系统性风险。 2、股票投资策略 本集合计划以股票为主要投资工具,在有效控制风险前提下,运用自下而上的方法,通过对上市公司的深入研究,分析激发上市公司经营状况持续向好的各种诱因,选取具有业绩增长潜能且其市场价格尚未充分体现的股票进行投资。 (1)通过对上市公司的深入研究,选取具有内在发展潜力、持续增长能力而其增长价值未能被市场充分发现的股票。 ① 公司竞争潜力分析,衡量上市公司在资源、管理、渠道和技术等方面的竞争潜力,分析上市公司的资源密集程度、资本与规模效益、管理水平、市场开拓能力、市场占有率、项目储备、新产品开发能力、技术水平等。 ② 公司盈利潜力分析,衡量上市公司的历史盈利能力,并通过实际调研分析各种信息、资料对上市公司的未来盈利能力做出预测。上市公司盈利能力分析的指标有资产利润率、销售利润率、每股收益率等。 (2)分析推动上市公司基本面持续向好的利好因素,挖掘存在业绩高速增长潜能而尚未在股价中充分反映其增长潜力的股票。 ① 销售实现更快增长。 ② 产值或经营利润提高。 ③ 债务水平降低。 ④ 股权回购。 ⑤ 资产重组。 ⑥ 其他利好因素。 (3)分析上市公司未来一段时间可能影响到财务状况的非经常性损益事件,挖掘具有阶段性投资机会的股票进行投资。非经常性损益是指上市公司发生的与经营业务无直接关系,以及虽与经营业务相关,但由于其性质、金额或发生频率,影响了真实、公允地反映公司正常盈利能力的各项收入、支出。 (4)估值分析 本集合计划利用合适的估值方法对不同特性的上市公司进行估值分析,主要估值方法包括但不限于市盈率法(P/E)、市盈率/盈利增长法(PE/G)、经济价值/息税折旧摊销前利润法(EV/EBITDA)、资产重置价格法、现金流贴现法(DCF)等。 3、股票型基金投资策略 股票型基金投资策略主要遵循定量分析和定性分析相结合的原则,在定性分析的基础上,定量分析基金的净值增长率、波动率、基金的选股能力和择时能力等指标,通过自有的基金评价系统综合考察基金的市场表现和基金的管理水准。在股票型开放式基金投资方面,管理人在充分考虑基金公司的管理能力的基础 上,综合考察基金的业绩增长性、波动性、流动性等市场表现,分析基金的股票投资比例、股票集中度、行业集中度等情况进行投资。在封闭式基金投资方面,管理人将结合基金的存续期、基金的风险收益表现及市场折(溢)价情况,选择市场表现良好、投资管理能力强的封闭式基金进行投资。 4、债券及货币市场品种的投资 本集合计划在对宏观经济、债券收益率曲线进行分析的基础上,通过投资国债、金融债、央行票据、高信用等级的企业债券和债券逆回购品种以及其他货币市场品种,并在严格控制债券及货币市场品种组合久期的基础上获取稳定的低风险收益。 5、权证投资策略 本集合计划权证投资主要是作为收益增强和对冲股票投资风险的手段。在严格控制风险前提下,本计划将通过数量化模型对权证价值进行深入分析,把握市场机会,以在风险可控前提下获取增强性收益。