罗丽思招商
女 · 硕士 · 最早任职 2025-01-21 · 历史任期 1 段 · 在管 1 只
罗丽思女士:硕士。2016年7月加入招商基金管理有限公司,曾任研究员、金融与周期产业链小组副组长。2025年1月21日担任招商瑞联1年持有期混合型证券投资基金基金经理。 展开∨ 收起∧
以下按公募基金各段任期分别解读（不含私募），不参与易天富星级计算。 共 2 段任期。
分任期深度解读
招商瑞联1年持有混合A（2025-01-21 ~ 至今）
标签：持股较分散、高换手、偏大盘
一、投资风格总览
在 罗丽思（015268）担任 招商瑞联1年持有混合A 基金经理期间（2025-01-21 至 至今），定期报告所披露的重仓与行业配置显示，其操作风格倾向于：持股较分散、高换手、偏大盘。
任期内前十大重仓占净值比例均值约 5.108%，持股集中度 均值约 0.0004，反映组合在个股层面的集中程度。
近若干报告期前十大名单平均换手约 86.425%，显示调仓节奏偏积极。
股票仓位（季报口径）均值约 15.0%。
二、行业配置脉络
以下行业占比来自基金季报披露的行业配置，按报告期梳理配置重心变化（非实时持仓）：
• 2025-03-31：金融业 8.47%；制造业 4.17%；采矿业 1.93%。
• 2025-06-30：金融业 8.47%；制造业 4.17%；采矿业 1.93%。
• 2025-09-30：制造业 12.15%；信息传输、软件和信息技术服务业 2.11%；交通运输、仓储和邮政业 1.14%。
• 2025-12-31：制造业 11.26%；采矿业 2.22%；金融业 1.8%。
• 2026-03-31：制造业 11.26%；采矿业 2.22%；金融业 1.8%。
从 2025-03-31 到 2026-03-31，第一大行业由 金融业（8.47%） 变为 制造业（11.26%）。
三、重仓股剖析
最新可用报告期为 2026-03-31，前十大重仓如下：
• 中国平安（601318）占净值 0.6%，较上季 仓位不变。
• 索通发展（603612）占净值 0.47%，较上季 仓位不变。
• 中信证券（600030）占净值 0.42%，较上季 仓位不变。
• 苏州银行（002966）占净值 0.41%，较上季 仓位不变。
• 温氏股份（300498）占净值 0.4%，较上季 仓位不变。
• 华新建材（600801）占净值 0.4%，较上季 仓位不变。
• 中国人寿（601628）占净值 0.32%，较上季 减仓。
上述十只占净值合计 3.02%，持股集中度 为 0.0001。
四、调仓与交易特征
各报告期前十大换手（名单变动比例）依次为：93.3%、93.8%、80.0%、78.6%。
对应新进入前十大个股数量：8、7、7、4 只，体现季度间换手的强度。
最近一季变动较大的标的包括：
• 中国人寿（601628）减仓，占净值 0.32%（2026-03-31）。
五、风格稳定性
任期平均 持股集中度 约 0.0004，结合 Top10 权重均值，组合在个股层面集中度中等。
主题一致性方面：宽基/混合无单一行业主题，仅展示行业分布，不做严重错配判定
在可获得的季报序列内，未发现名称主题与行业配置严重背离的显著信号；仍须结合更长时间序列综合判断。
六、与任期业绩的对照（描述性）
以下仅为任期内复权净值回报与上述持仓特征的并列描述，不构成因果推断，不参与星级计算。
自 2025-01-21 至 2026-07-06（净值截止），该段任期回报约 6.25%（复权净值口径）。
同期组合呈现较高换手，说明经理在任期内通过较频繁的季度调仓尝试适应市场结构；回报与调仓节奏是否匹配，需结合更长周期与同类比较。
解读基于基金定期报告披露的重仓股与行业配置，不代表对未来持仓的承诺；投资风格不参与易天富星级计算。
招商瑞联1年持有混合C（2025-01-21 ~ 至今）
标签：持股较分散、高换手、偏大盘
一、投资风格总览
在 罗丽思（015269）担任 招商瑞联1年持有混合C 基金经理期间（2025-01-21 至 至今），定期报告所披露的重仓与行业配置显示，其操作风格倾向于：持股较分散、高换手、偏大盘。
任期内前十大重仓占净值比例均值约 5.108%，持股集中度 均值约 0.0004，反映组合在个股层面的集中程度。
近若干报告期前十大名单平均换手约 86.425%，显示调仓节奏偏积极。
股票仓位（季报口径）均值约 15.0%。
二、行业配置脉络
以下行业占比来自基金季报披露的行业配置，按报告期梳理配置重心变化（非实时持仓）：
• 2025-03-31：制造业 7.62%；金融业 1.77%；采矿业 1.09%。
• 2025-06-30：制造业 7.62%；金融业 1.77%；采矿业 1.09%。
• 2025-09-30：制造业 12.15%；信息传输、软件和信息技术服务业 2.11%；交通运输、仓储和邮政业 1.14%。
• 2025-12-31：制造业 7.62%；金融业 1.77%；采矿业 1.09%。
• 2026-03-31：制造业 12.15%；信息传输、软件和信息技术服务业 2.11%；交通运输、仓储和邮政业 1.14%。
从 2025-03-31 到 2026-03-31，第一大行业由 制造业（7.62%） 变为 制造业（12.15%）。
三、重仓股剖析
最新可用报告期为 2026-03-31，前十大重仓如下：
• 中国平安（601318）占净值 0.6%，较上季 仓位不变。
• 索通发展（603612）占净值 0.47%，较上季 仓位不变。
• 中信证券（600030）占净值 0.42%，较上季 仓位不变。
• 苏州银行（002966）占净值 0.41%，较上季 仓位不变。
• 温氏股份（300498）占净值 0.4%，较上季 仓位不变。
• 华新建材（600801）占净值 0.4%，较上季 仓位不变。
• 中国人寿（601628）占净值 0.32%，较上季 减仓。
上述十只占净值合计 3.02%，持股集中度 为 0.0001。
四、调仓与交易特征
各报告期前十大换手（名单变动比例）依次为：93.3%、93.8%、80.0%、78.6%。
对应新进入前十大个股数量：8、7、7、4 只，体现季度间换手的强度。
最近一季变动较大的标的包括：
• 中国人寿（601628）减仓，占净值 0.32%（2026-03-31）。
五、风格稳定性
任期平均 持股集中度 约 0.0004，结合 Top10 权重均值，组合在个股层面集中度中等。
主题一致性方面：宽基/混合无单一行业主题，仅展示行业分布，不做严重错配判定
在可获得的季报序列内，未发现名称主题与行业配置严重背离的显著信号；仍须结合更长时间序列综合判断。
六、与任期业绩的对照（描述性）
以下仅为任期内复权净值回报与上述持仓特征的并列描述，不构成因果推断，不参与星级计算。
自 2025-01-21 至 2026-07-06（净值截止），该段任期回报约 5.64%（复权净值口径）。
同期组合呈现较高换手，说明经理在任期内通过较频繁的季度调仓尝试适应市场结构；回报与调仓节奏是否匹配，需结合更长周期与同类比较。
解读基于基金定期报告披露的重仓股与行业配置，不代表对未来持仓的承诺；投资风格不参与易天富星级计算。
盈利雷达：弱 强 （36 分位）
波动雷达：弱 强 （11 分位）
风险雷达：弱 强 （93 分位）
| 基金名称 | 类型 | 上任 | 离任 | 任期回报 | 星级 | 优于同类 | 雷达摘要 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 招商睿逸混合个基经理页 | 混合型 | 2026-04-17 | 至今 | -1.96% | — | — | — |
| 招商瑞联1年持有混合A个基经理页 | 混合型 | 2025-01-21 | 至今 | 6.02% | ★★★☆☆ 3星 | 优于 43.2% 同类 | 盈利 46·弱 波动 11·小 风险 93·低 |
| 招商瑞联1年持有混合C个基经理页 | 混合型 | 2025-01-21 | 至今 | 5.67% | ★★★☆☆ 3星 | 优于 18.3% 同类 | 盈利 23·弱 波动 12·小 风险 93·低 |
| 基金名称 | 类型 | 上任 | 离任 | 任期回报 | 星级 | 优于同类 | 雷达摘要 |
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| 暂无数据 | |||||||
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日期待核实 · 媒体舆情 · 正向待核实媒体/荣誉正向词
易天富基金经理量化评级为自研模型结果，仅供参考，不构成投资建议。
投资风格解读基于公开季报与净值数据，不参与星级计算；任期回报按复权净值口径计算。
资讯动态权重为 3%，对基金经理综合星级的影响不超过 ±0.2 星；待核实条目不计入调整。