基金管理人：华夏基金管理有限公司
基金托管人：招商银行股份有限公司
报告送出日期：二〇一八年八月二十五日
华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金 2018年半年度报告摘要
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§1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二以上
独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人招商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2018年 8月 23日复核了本报告中
的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存
在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基
金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2018年 1月 1日起至 6月 30日止。
本半年度报告摘要摘自半年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读半年度报告正文。
华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金 2018年半年度报告摘要
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§2 基金简介
2.1基金基本情况
基金名称 华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金
基金简称 华夏新锦鸿混合
基金主代码 003820
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2016年 12月 6日
基金管理人 华夏基金管理有限公司
基金托管人 招商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 295,721.26份
基金合同存续期 不定期
下属分级基金的基金简称 华夏新锦鸿混合 A 华夏新锦鸿混合 C
下属分级基金的交易代码 003820 003821
报告期末下属分级基金的份额总额 200,523.15份 95,198.11份
2.2基金产品说明
投资目标 在控制风险的前提下，把握市场机会，追求资产的稳健增值。
投资策略
本基金通过定性分析与定量分析相结合的方法分析宏观经济和资本市场发
展趋势，采用“自上而下”的分析视角，综合考量宏观经济发展前景，评估各
类资产的预期收益与风险，合理确定本基金在股票、债券、现金等各类别资
产上的投资比例，并随着各类资产风险收益特征的相对变化，适时做出动态
调整。
业绩比较基准
本基金的业绩比较基准：沪深 300 指数收益率×50%＋上证国债指数收益率
×50%。
风险收益特征
本基金属于混合基金，风险与收益高于债券基金与货币市场基金，属于较高
风险、较高收益的品种。
2.3基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 华夏基金管理有限公司 招商银行股份有限公司
信息披露
负责人
姓名 李彬 张燕
联系电话 400-818-6666 0755-83199084
电子邮箱 service@ChinaAMC.com yan_zhang@cmbchina.com
客户服务电话 400-818-6666 95555
传真 010-63136700 0755-83195201
注册地址
北京市顺义区天竺空港工业区
A区
深圳市深南大道7088号招商银行大
厦
办公地址
北京市西城区金融大街33号通
泰大厦B座8层
深圳市深南大道7088号招商银行大
厦
华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金 2018年半年度报告摘要
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邮政编码 100033 518040
法定代表人 杨明辉 李建红
2.4信息披露方式
登载基金半年度报告正文的管理人互联网网址 www.ChinaAMC.com
基金半年度报告备置地点 基金管理人和基金托管人的住所
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1期间数据和指标
报告期（2018年 1月 1日至 2018年 6月 30日）
华夏新锦鸿混合 A 华夏新锦鸿混合 C
本期已实现收益 21,833.35 11,502,369.88
本期利润 6,919.57 2,881,885.63
加权平均基金份额本期利润 0.0237 0.1116
本期加权平均净值利润率 2.11% 10.10%
本期基金份额净值增长率 2.04% 1.94%
3.1.2期末数据和指标
报告期末(2018年 6月 30日)
华夏新锦鸿混合 A 华夏新锦鸿混合 C
期末可供分配利润 23,194.29 10,800.06
期末可供分配基金份额利润 0.1157 0.1134
期末基金资产净值 223,717.44 105,998.17
期末基金份额净值 1.1157 1.1134
3.1.3累计期末指标
报告期末(2018年 6月 30日)
华夏新锦鸿混合 A 华夏新锦鸿混合 C
基金份额累计净值增长率 11.57% 11.34%
注：①所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平
要低于所列数字。
②本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除
相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
③期末可供分配利润为期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。
3.2基金净值表现
3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
华夏新锦鸿混合 A
华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金 2018年半年度报告摘要
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阶段
份额净值增
长率①
份额净值增
长率标准差
②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去一个月 0.06% 0.04% -3.65% 0.64% 3.71% -0.60%
过去三个月 -1.06% 0.13% -4.28% 0.57% 3.22% -0.44%
过去六个月 2.04% 0.26% -5.15% 0.58% 7.19% -0.32%
过去一年 8.31% 0.25% -0.34% 0.48% 8.65% -0.23%
自基金合同生
效起至今
11.57% 0.20% 2.51% 0.42% 9.06% -0.22%
华夏新锦鸿混合 C
阶段
份额净值增
长率①
份额净值增
长率标准差
②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去一个月 0.04% 0.04% -3.65% 0.64% 3.69% -0.60%
过去三个月 -1.09% 0.13% -4.28% 0.57% 3.19% -0.44%
过去六个月 1.94% 0.26% -5.15% 0.58% 7.09% -0.32%
过去一年 8.15% 0.25% -0.34% 0.48% 8.49% -0.23%
自基金合同生
效起至今
11.34% 0.20% 2.51% 0.42% 8.83% -0.22%
3.2.2自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金
份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
（2016年 12月 6日至 2018年 6月 30日）
华夏新锦鸿混合 A
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华夏新锦鸿混合 C
§4 管理人报告
4.1基金管理人及基金经理情况
4.1.1基金管理人及其管理基金的经验
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华夏基金管理有限公司成立于 1998年 4月 9日，是经中国证监会批准成立的首批全国性基金管
理公司之一。公司总部设在北京，在北京、上海、深圳、成都、南京、杭州、广州和青岛设有分公
司，在香港、深圳、上海设有子公司。公司是首批全国社保基金管理人、首批企业年金基金管理人、
境内首批 QDII基金管理人、境内首只 ETF基金管理人、境内首只沪港通 ETF基金管理人、首批内
地与香港基金互认基金管理人、首批基本养老保险基金投资管理人资格、首家加入联合国责任投资
原则组织的公募基金公司、首批公募 FOF基金管理人，以及特定客户资产管理人、保险资金投资管
理人，香港子公司是首批 RQFII基金管理人。华夏基金是业务领域最广泛的基金管理公司之一。
华夏基金以深入的投资研究为基础，尽力捕捉市场机会，为投资人谋求良好的回报。根据银河
证券基金研究中心基金业绩统计报告，在基金分类排名中（截至 2018年 6月 30日数据），华夏经济
转型股票在“股票基金-标准股票型基金-标准股票型基金（A 类）”中排序 3/154；华夏医疗健康混合
（A类）在“混合基金-偏股型基金-普通偏股型基金（A类）”中排序 2/152；华夏医药 ETF、华夏消
费ETF、华夏沪港通恒生ETF在“股票基金-指数股票型基金-股票ETF基金”中分别排序2/115、8/115、
9/115。
上半年，公司及旗下基金荣膺由基金评价机构颁发的多项奖项。在《中国证券报》评奖活动中，
公司荣获“中国基金业 20周年卓越贡献公司”和“被动投资金牛基金公司”两大奖项，旗下华夏回报混
合荣获“2017 年度开放式混合型金牛基金”称号，华夏安康债券荣获“2017 年度开放式债券型金牛基
金”称号。在《证券时报》评奖活动中，旗下华夏永福混合和华夏回报混合荣获“三年持续回报绝对
收益明星基金”称号，华夏安康债券荣获“三年持续回报积极债券型明星基金”称号，华夏消费升级混
合荣获“2017年度平衡混合型明星基金”称号。在《上海证券报》举行的 2018中国基金业峰会暨第十
五届“金基金”颁奖评选中，华夏基金荣获公募基金 20 周年“金基金”TOP 基金公司大奖、华夏沪深
300ETF获得第十五届“金基金”指数基金奖（一年期）、华夏上证 50ETF获得第十五届“金基金”指数
基金奖（三年期）。在《证券时报》的评奖活动中，华夏永福混合和华夏回报混合荣获“三年持续回
报绝对收益明星基金”称号，华夏安康债券荣获“三年持续回报积极债券型明星基金”称号，华夏消费
升级混合荣获“2017年度平衡混合型明星基金”称号。
在客户服务方面，2018年上半年，华夏基金继续以客户需求为导向，努力提高客户使用的便利
性和服务体验：（1）华夏基金电子交易平台开展华夏财富宝货币 A、华夏薪金宝货币转换业务优惠
活动，为客户提供了更便捷和优惠的基金投资方式；（2）微信服务号上线随存随取业务实时通知功
能，方便客户及时了解交易变动的情况；华夏基金网上交易平台上线手机号码登录功能，为客户登
录网上交易平台提供了更便捷的方式；（3）与中原银行、长城华西银行、西安银行等代销机构合作，
拓宽了客户交易的渠道，提高了交易便利性；（4）开展“四大明星基金有奖寻人”、“华夏基金 20 周
华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金 2018年半年度报告摘要
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年司庆感恩二十年”、“华夏基金 20 周年献礼，华夏基金户口本”等活动，为客户提供了多样化的投
资者教育和关怀服务。
4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介
姓名 职务
任本基金的基金经理（助理）
期限
证券从业年
限
说明
任职日期 离任日期
何家琪
本基金的基
金经理、固
定收益部高
级副总裁
2017-09-08 - 6年
清华大学应用经济学硕
士。2012年 7月加入华夏
基金管理有限公司，曾任
固定收益部研究员、基金
经理助理等。
注：①上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。
②证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基
金运作管理办法》、《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》、《基金管理公司开展投资、研
究活动防控内幕交易指导意见》、基金合同和其他有关法律法规，本着诚实信用、勤勉尽责、安全高
效的原则管理和运用基金资产，在严格控制投资风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，
没有损害基金份额持有人利益的行为。
4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1公平交易制度的执行情况
本基金管理人一贯公平对待旗下管理的所有基金和组合，制定并严格遵守相应的制度和流程，
通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行。报告期内，本公司严格执行了《证券投资
基金管理公司公平交易制度指导意见》和《华夏基金管理有限公司公平交易制度》的规定。
4.3.2异常交易行为的专项说明
报告期内未发现本基金存在异常交易行为。
报告期内，未出现涉及本基金的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证
券当日成交量 5%的情况。
4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
2018年上半年，国际方面，美国经济依旧保持稳健的复苏态势，美联储在 3月和 6月各加息一
次，货币政策进一步回归正常化，同时美元指数伴随强劲的经济数据以及特朗普政府的减税政策在
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上半年出现比较明显的上涨，此外美国在全球范围内掀起贸易战，全球资本市场波动加剧。欧元区
PMI 高位回落，经济虽然还处在回升通道但与美国相比稍显疲弱，意大利政局的不确定性一度对市
场造成较大的扰动，货币政策方面尚未明确收紧。日本经济表现亦跟随发达国家，日元今年以来在
非美货币中表现相对强势。大宗商品方面原油价格受益于全球经济的复苏共振叠加通胀预期的升温
和地缘政治影响而震荡上行。国内经济表现总体平稳，地产投资和销售在上半年表现依旧靓丽，超
出市场预期，社会融资规模增速受到金融去杠杆政策的影响持续下降，通胀水平依旧保持温和。
债券市场上半年表现总体向好但分化加剧，利率债和高等级信用债到期收益率出现明显下行，
而中低等级信用债则受到紧信用的政策环境影响，到期收益率不断上行，信用利差明显扩大。银行
间流动性相较去年明显充裕，同业存单收益率大幅下行。由于受到国内金融去杠杆政策以及中美贸
易战的持续负面影响，可转债和股票等风险资产在上半年总体表现欠佳。
报告期内，本基金减持了债券和权益资产。
4.4.2报告期内基金的业绩表现
截至 2018年 6月 30日，华夏新锦鸿混合 A基金份额净值为 1.1157元，本报告期份额净值增长
率为 2.04%；华夏新锦鸿混合 C基金份额净值为 1.1134元，本报告期份额净值增长率为 1.94%，同
期业绩比较基准增长率为-5.15%。
4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望下半年，国际方面，美国经济预计还将继续温和复苏，美联储也将按部就班加息以使货币
政策进一步正常化。国内货币政策和财政政策都出现了一定程度的调整，在货币政策方面保持流动
性的合理充裕，而积极的财政政策将更加积极，这是对上半年相对从紧的政策环境的一种修正，这
种修正一方面对冲来自于下半年经济内生存在的下行压力，另一方面对冲外部贸易战带来的不确定
性。预计下半年基建增速有望企稳回升，消费平稳，全年 GDP增速完成 6.5%的目标预计难度不大。
通胀方面，PPI随着基数影响稳步回落，CPI稳中向上，整体通胀压力不大。
投资策略方面，随着国内政策基调的改变，前期受抑制的风险资产有望得到阶段性修复，而前
期表现较好的无风险资产也将阶段性承压。具体来看，信用债有望重回投资者视野，信用利差具有
一定的压缩空间，其表现可能主导下半年的债券市场，而利率债受到的考验则相对更大，市场分歧
和波动预计会明显加大。权益市场短期受到政策催化具备估值修复的机会，尤其是前期受到金融去
杠杆政策明显抑制的板块，弹性将会更大。但中期来看，随着上市公司整体利润增速的下滑，以及
可预见的外部环境的持续扰动，股市依然会承受比较大的压力，这些负面影响需要一定的时间去消
化。从结构上看，下半年更看好与经济周期相关度相对较弱的新兴成长板块。
珍惜基金份额持有人的每一分投资和每一份信任，本基金将继续奉行华夏基金管理有限公司“为
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信任奉献回报”的经营理念，规范运作，审慎投资，勤勉尽责地为基金份额持有人谋求长期、稳定的
回报。
4.6管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
根据中国证监会相关规定及基金合同约定，本基金管理人为准确、及时进行基金估值和份额净
值计价，制定了基金估值和份额净值计价的业务管理制度，建立了估值委员会，使用可靠的估值业
务系统，设有完善的风险监测、控制和报告机制。本基金托管人审阅本基金管理人采用的估值原则
及技术，并复核、审查基金资产净值和基金份额申购、赎回价格。会计师事务所在估值调整导致基
金资产净值的变化在 0.25%以上时对所采用的相关估值技术、假设及输入值的适当性发表专业意见。
定价服务机构按照商业合同约定提供定价服务。
4.7管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金本报告期未进行利润分配，符合相关法规及基金合同的规定。
4.8报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
本基金自 2018年 1月 22日至 2018年 6月 30日出现基金资产净值低于五千万元的情形，自 2018
年 5月 23日至 2018年 6月 30日出现基金份额持有人数量低于 200人的情形。本基金已于 2018年
6月 14日公告以通讯方式召开基金份额持有人大会，审议《关于终止华夏新锦鸿混合型证券投资基
金基金合同有关事项的议案》，该基金份额持有人大会决议自 2018年 7月 20日起生效。根据决议生
效公告，本基金自 2018年 7月 24日起进入清算流程。基金财产清算小组已将清算报告报中国证监
会备案。
§5 托管人报告
5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
托管人声明，在本报告期内，基金托管人——招商银行股份有限公司不存在任何损害基金份额
持有人利益的行为，严格遵守了《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合
同，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。
5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内基金管理人在投资运作、基金资产净值的计算、利润分配、基金份额申购赎回价格
的计算、基金费用开支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，严格遵守了《中华
人民共和国证券投资基金法》等有关法律法规，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。
5.3托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
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本半年度报告中财务指标、净值表现、财务会计报告、利润分配、投资组合报告等内容真实、
准确和完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
§6半年度财务会计报告（未经审计）
6.1资产负债表
会计主体：华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金
报告截止日：2018年 6月 30日
单位：人民币元
资产 附注号
本期末
2018年 6月 30日
上年度末
2017年 12月 31日
资产： - -
银行存款 358,238.65 1,918,681.32
结算备付金 - 322,850.03
存出保证金 17,674.27 3,856.96
交易性金融资产 - 202,227,717.87
其中：股票投资 - 61,379,017.87
基金投资 - -
债券投资 - 140,848,700.00
资产支持证券投资 - -
贵金属投资 - -
衍生金融资产 - -
买入返售金融资产 - 3,500,000.00
应收证券清算款 - -
应收利息 266.44 1,599,548.72
应收股利 - -
应收申购款 - -
递延所得税资产 - -
其他资产 - -
资产总计 376,179.36 209,572,654.90
负债和所有者权益 附注号
本期末
2018年 6月 30日
上年度末
2017年 12月 31日
负债： - -
短期借款 - -
交易性金融负债 - -
衍生金融负债 - -
卖出回购金融资产款 - -
应付证券清算款 - 495,310.14
应付赎回款 502.08 -
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应付管理人报酬 964.28 106,388.98
应付托管费 160.67 17,731.50
应付销售服务费 136.72 17,703.06
应付交易费用 - 2,032.69
应交税费 - -
应付利息 - -
应付利润 - -
递延所得税负债 - -
其他负债 44,700.00 50,000.00
负债合计 46,463.75 689,166.37
所有者权益： - -
实收基金 295,721.26 191,256,561.87
未分配利润 33,994.35 17,626,926.66
所有者权益合计 329,715.61 208,883,488.53
负债和所有者权益总计 376,179.36 209,572,654.90
注：报告截止日 2018年 6月 30日，华夏新锦鸿混合 A基金份额净值 1.1157元，华夏新锦鸿混
合 C基金份额净值 1.1134元；华夏新锦鸿混合基金份额总额 295,721.26份（其中 A类 200,523.15
份，C类 95,198.11份）。
6.2利润表
会计主体：华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金
本报告期：2018年 1月 1日至 2018年 6月 30日
单位：人民币元
项目 附注号
本期
2018年 1月 1日至
2018年 6月 30日
上年度可比期间
2017年 1月 1日至 2017
年 6月 30日
一、收入 3,206,455.49 6,500,637.94
1.利息收入 222,367.76 3,252,881.65
其中：存款利息收入 70,107.01 34,397.02
债券利息收入 150,707.95 2,473,638.07
资产支持证券利息收入 - 502,575.35
买入返售金融资产收入 1,552.80 242,271.21
其他利息收入 - -
2.投资收益（损失以“-”填列） 11,619,485.48 478,510.96
其中：股票投资收益 11,687,125.24 4,473.72
基金投资收益 - -
债券投资收益 67,338.34 63,661.30
资产支持证券投资收益 - 24,791.79
贵金属投资收益 - -
衍生工具收益 - -
股利收益 -134,978.10 385,584.15
华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金 2018年半年度报告摘要
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3.公允价值变动收益（损失以“-”
号填列）
-8,635,398.03 2,768,742.80
4.汇兑收益（损失以“-”号填列） - -
5.其他收入（损失以“-”号填列） 0.28 502.53
减：二、费用 317,650.29 987,335.77
1.管理人报酬 83,944.80 602,197.00
2.托管费 13,990.79 100,366.18
3.销售服务费 13,828.01 100,103.06
4.交易费用 132,325.13 66,542.34
5.利息支出 - 26,759.73
其中：卖出回购金融资产支出 - 26,759.73
6.税金及附加 421.56 -
7.其他费用 73,140.00 91,367.46
三、利润总额（亏损总额以“-”号
填列）
2,888,805.20 5,513,302.17
减：所得税费用 - -
四、净利润（净亏损以“-”号填列） 2,888,805.20 5,513,302.17
6.3所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金
本报告期：2018年 1月 1日至 2018年 6月 30日
单位：人民币元
项目
本期
2018年 1月 1日至 2018年 6月 30日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
191,256,561.87 17,626,926.66 208,883,488.53
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 2,888,805.20 2,888,805.20
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数（净
值减少以“-”号填列）
-190,960,840.61 -20,481,737.51 -211,442,578.12
其中：1.基金申购款 - - -
2.基金赎回款 -190,960,840.61 -20,481,737.51 -211,442,578.12
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金
净值变动（净值减少以
“-”号填列）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值）
295,721.26 33,994.35 329,715.61
项目 上年度可比期间
华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金 2018年半年度报告摘要
13
2017年 1月 1日至 2017年 6月 30日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
200,669,516.28 397,732.67 201,067,248.95
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 5,513,302.17 5,513,302.17
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数（净
值减少以“-”号填列）
-150,775.89 -1,146.23 -151,922.12
其中：1.基金申购款 12,522.27 76.31 12,598.58
2.基金赎回款 -163,298.16 -1,222.54 -164,520.70
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金
净值变动（净值减少以
“-”号填列）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值）
200,518,740.39 5,909,888.61 206,428,629.00
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1至 6.4，财务报表由下列负责人签署：
基金管理人负责人：杨明辉，主管会计工作负责人：汪贵华，会计机构负责人：汪贵华
6.4报表附注
6.4.1本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明
本基金本报告期会计报表所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度会计报表所采用的会计
政策、会计估计一致。
6.4.2差错更正的说明
本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。
6.4.3关联方关系
6.4.3.1本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况
本基金本报告期不存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况。
6.4.3.2本报告期与基金发生关联交易的各关联方
关联方名称 与本基金的关系
华夏基金管理有限公司 基金管理人
招商银行股份有限公司（“招商银行”） 基金托管人
中信证券股份有限公司（“中信证券”） 基金管理人的股东
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.4本报告期及上年度可比期间的关联方交易
华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金 2018年半年度报告摘要
14
6.4.4.1通过关联方交易单元进行的交易
6.4.4.1.1股票交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2018年1月1日至2018年6月30日
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年6月30日
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
成交金额
占当期股票
成交总额的
比例
中信证券 64,279,876.90 100.00% 61,619,461.30 100.00%
6.4.4.1.2权证交易
无。
6.4.4.1.3债券交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2018年1月1日至2018年6月30日
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年6月30日
成交金额
占当期债
券成交总
额的比例
成交金额
占当期债券
成交总额的
比例
中信证券 11,182,500.00 100.00% 37,134,462.65 100.00%
6.4.4.1.4债券回购交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2018年1月1日至2018年6月30日
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年6月30日
成交金额
占当期债
券回购成
交总额的
比例
成交金额
占当期债券
回购成交总
额的比例
中信证券 6,000,000.00 100.00% 930,400,000.00 100.00%
6.4.4.1.5应支付关联方的佣金
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2018年 1月 1日至 2018年 6月 30日
当期佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣金
总额的比例
中信证券 59,851.24 100.00% - -
关联方名称
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年6月30日
当期佣金 占当期佣金 期末应付佣金余额 占期末应付佣金
华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金 2018年半年度报告摘要
15
总量的比例 总额的比例
中信证券 57,386.13 100.00% 57,386.13 100.00%
注：上述佣金按市场佣金率计算，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取证管费、经手
费和由券商承担的证券结算风险基金后的净额列示。
该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服务。
6.4.4.2关联方报酬
6.4.4.2.1基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2018年1月1日至2018年6月
30日
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年6月30
日
当期发生的基金应支付的管理费 83,944.80 602,197.00
其中：支付销售机构的客户维护费 19.91 18.10
注：①支付基金管理人的基金管理人报酬按前一日基金资产净值 0.60%的年费率计提，逐日累
计至每月月底，按月支付。
②基金管理人报酬计算公式为：日基金管理人报酬＝前一日基金资产净值×0.60%/当年天数。
③客户维护费是指基金管理人与基金销售机构约定的用以向基金销售机构支付客户服务及销售
活动中产生的相关费用，该费用按照代销机构所代销基金的份额保有量作为基数进行计算，从基金
管理人收取的基金管理费中列支，不属于从基金资产中列支的费用项目。
6.4.4.2.2基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2018年1月1日至2018年6月
30日
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年6月30
日
当期发生的基金应支付的托管费 13,990.79 100,366.18
注：①支付基金托管人的基金托管费按前一日基金资产净值 0.10%的年费率计提，逐日累计至
每月月底，按月支付。
②基金托管费计算公式为：日基金托管费＝前一日基金资产净值×0.10%/当年天数。
6.4.4.2.3销售服务费
单位：人民币元
获得销售服务费的
各关联方名称
本期
2018年1月1日至2018年6月30日
当期发生的基金应支付的销售服务费
华夏新锦鸿混合 A 华夏新锦鸿混合 C 合计
华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金 2018年半年度报告摘要
16
华夏基金管理有限
公司
- 13,828.01 13,828.01
合计 - 13,828.01 13,828.01
获得销售服务费的各
关联方名称
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年6月30日
当期发生的基金应支付的销售服务费
华夏新锦鸿混合A 华夏新锦鸿混合C 合计
华夏基金管理有限
公司
- 100,103.06 100,103.06
合计 - 100,103.06 100,103.06
注：①支付基金销售机构的基金销售服务费按 C类基金份额前一日基金资产净值 0.10%的年费
率计提，逐日累计至每月月底，按月支付给基金管理人，再由基金管理人计算并支付给各基金销售
机构。
②基金销售服务费计算公式为：C类日基金销售服务费＝前一日 C类基金资产净值×0.10%/当年
天数。
6.4.4.3与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
无。
6.4.4.4各关联方投资本基金的情况
6.4.4.4.1报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
无。
6.4.4.4.2报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
无。
6.4.4.5由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方名称
本期
2018年1月1日至2018年6月30日
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年6月30日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
招商银行活期存款 358,238.65 69,842.34 2,301,896.97 20,667.59
注：本基金的活期银行存款由基金托管人招商银行保管，按银行同业利率计息。
6.4.4.6本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
无。
6.4.5期末（2018年 6月 30日）本基金持有的流通受限证券
6.4.5.1因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
无。
华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金 2018年半年度报告摘要
17
6.4.5.2期末持有的暂时停牌等流通受限股票
无。
6.4.5.3期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.5.3.1银行间市场债券正回购
无。
6.4.5.3.2交易所市场债券正回购
无。
6.4.6有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
6.4.6.1金融工具公允价值计量的方法
根据企业会计准则的相关规定，以公允价值计量的金融工具，其公允价值的计量可分为三个层
次：
第一层次：对存在活跃市场报价的金融工具，可以相同资产/负债在活跃市场上的报价确定公允
价值。
第二层次：对估值日活跃市场无报价的金融工具，可以类似资产/负债在活跃市场上的报价为依
据做必要调整确定公允价值；对估值日不存在活跃市场的金融工具，可以相同或类似资产/负债在非
活跃市场上的报价为依据做必要调整确定公允价值。
第三层次：对无法获得相同或类似资产可比市场交易价格的金融工具，可以其他反映市场参与
者对资产/负债定价时所使用的参数为依据确定公允价值。
6.4.6.2各层次金融工具公允价值
截至 2018年 6月 30日止，本基金持有的以公允价值计量的金融工具第一层次的余额为 0元，
第二层次的余额为 0元，第三层次的余额为 0元。（截至 2017年 12月 31日止：第一层次的余额为
61,379,017.87元，第二层次的余额为 140,848,700.00元，第三层次的余额为 0元。）
6.4.6.3公允价值所属层次间的重大变动
对于特殊事项停牌的股票，本基金将相关股票公允价值所属层次于其进行估值调整之日起从第
一层次转入第二层次或第三层次，于股票复牌能体现公允价值并恢复市价估值之日起从第二层次或
第三层次转入第一层次。对于持有的非公开发行股票，本基金于限售期内将相关股票公允价值所属
层次列入第二层次，于限售期满并恢复市价估值之日起从第二层次转入第一层次。
6.4.6.4第三层次公允价值本期变动金额
本基金持有的以公允价值计量的金融工具第三层次公允价值本期未发生变动。
华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金 2018年半年度报告摘要
18
§7 投资组合报告
7.1期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例（%）
1 权益投资 - -
其中：股票 - -
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 - -
其中：债券 - -
资产支持证券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买
入返售金融资产
- -
7
银行存款和结算备付金
合计
358,238.65 95.23
8 其他各项资产 17,940.71 4.77
9 合计 376,179.36 100.00
7.2报告期末按行业分类的股票投资组合
7.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合
本基金本报告期末未持有股票。
7.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
本基金本报告期末未持有股票。
7.4报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资产
净值比例（％）
1 601838 成都银行 89,465.01 0.04
2 601828 美凯龙 68,029.50 0.03
3 603356 华菱精工 12,650.19 0.01
4 - - - -
5 - - - -
6 - - - -
华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金 2018年半年度报告摘要
19
7 - - - -
8 - - - -
9 - - - -
10 - - - -
11 - - - -
12 - - - -
13 - - - -
14 - - - -
15 - - - -
16 - - - -
17 - - - -
18 - - - -
19 - - - -
20 - - - -
注：“买入金额”按买入成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
7.4.2累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资产
净值比例（％）
1 601318 中国平安 10,957,661.44 5.25
2 600519 贵州茅台 5,538,471.56 2.65
3 601166 兴业银行 3,122,119.64 1.49
4 600016 民生银行 2,919,855.63 1.40
5 600887 伊利股份 2,916,597.78 1.40
6 601328 交通银行 2,447,271.00 1.17
7 601288 农业银行 2,099,345.00 1.01
8 601668 中国建筑 2,017,593.00 0.97
9 601398 工商银行 1,862,520.00 0.89
10 600000 浦发银行 1,810,832.50 0.87
11 601601 中国太保 1,720,390.00 0.82
12 601766 中国中车 1,669,253.00 0.80
13 600104 上汽集团 1,645,678.49 0.79
14 600048 保利地产 1,568,961.50 0.75
15 600837 海通证券 1,531,234.72 0.73
16 601169 北京银行 1,496,798.79 0.72
17 601211 国泰君安 1,237,363.00 0.59
18 601988 中国银行 1,195,327.70 0.57
19 600340 华夏幸福 1,151,359.00 0.55
20 600028 中国石化 1,046,912.00 0.50
注：“卖出金额”按卖出成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
7.4.3买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金 2018年半年度报告摘要
20
单位：人民币元
买入股票的成本（成交）总额 170,144.70
卖出股票的收入（成交）总额 64,279,876.90
注：“买入股票成本”、“卖出股票收入”均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不
考虑相关交易费用。
7.5期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。
7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。
7.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
7.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
7.10报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
7.10.1报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末无股指期货投资。
7.10.2本基金投资股指期货的投资政策
本基金本报告期末无股指期货投资。
7.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
7.11.1本期国债期货投资政策
本基金本报告期末无国债期货投资。
7.11.2报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末无国债期货投资。
7.11.3本期国债期货投资评价
本基金本报告期末无国债期货投资。
7.12投资组合报告附注
7.12.1 报告期内，本基金投资决策程序符合相关法律法规的要求，未发现本基金投资的前十名证券
的发行主体本期出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金 2018年半年度报告摘要
21
7.12.2基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
7.12.3期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 17,674.27
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 266.44
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 17,940.71
7.12.4期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
7.12.5期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末未持有股票。
7.12.6投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§8 基金份额持有人信息
8.1期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
份额级别
持有人户
数(户)
户均持有的基金
份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份
额
占总份额比
例
持有份额
占总份额比
例
华夏新锦鸿
混合 A
187 1,072.32 - - 200,523.15 100.00%
华夏新锦鸿
混合 C
1 95,198.11 95,198.11 100.00% - -
合计 188 1,572.99 95,198.11 32.19% 200,523.15 67.81%
8.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 份额级别 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金 2018年半年度报告摘要
22
基金管理人所有从业
人员持有本基金
华夏新锦鸿混合 A 32,555.64 16.24%
华夏新锦鸿混合 C - -
合计 32,555.64 11.01%
8.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基
金投资和研究部门负责
人持有本开放式基金
华夏新锦鸿混合 A 0~10
华夏新锦鸿混合 C 0
合计 0~10
本基金基金经理持有本
开放式基金
华夏新锦鸿混合 A 0
华夏新锦鸿混合 C 0
合计 0
§9开放式基金份额变动
单位：份
项目 华夏新锦鸿混合 A 华夏新锦鸿混合 C
基金合同生效日（2016年 12月 6
日）基金份额总额
608,405.17 200,061,111.11
本报告期期初基金份额总额 304,578.76 190,951,983.11
本报告期基金总申购份额 - -
减：本报告期基金总赎回份额 104,055.61 190,856,785.00
本报告期基金拆分变动份额 - -
本报告期期末基金份额总额 200,523.15 95,198.11
§10 重大事件揭示
10.1基金份额持有人大会决议
华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金于 2018年 6月 14日公告以通讯方式召开基金份额持
有人大会，审议《关于终止华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金基金合同有关事项的议案》，会
议议案于 2018年 7月 20日获得通过，大会决议自同日起生效，本基金自 2018年 7月 24日起进入
基金清算流程。
10.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
本基金管理人于 2018年 4月 28日发布公告，杨明辉先生代任华夏基金管理有限公司总经理，
汤晓东先生不再担任华夏基金管理有限公司总经理。
本基金管理人于 2018年 5月 19日发布公告，李一梅女士担任华夏基金管理有限公司总经理。
华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金 2018年半年度报告摘要
23
本报告期内，本基金托管人的专门基金托管部门未发生重大人事变动。
10.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
10.4基金投资策略的改变
本基金本报告期投资策略未发生改变。
10.5为基金进行审计的会计师事务所情况
本报告期内本基金所聘用的会计师事务所未发生改变。
10.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
本基金管理人、基金托管人涉及托管业务的部门及其高级管理人员在本报告期内无受稽查或处
罚等情况。
10.7基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单
元数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备
注 成交金额
占当期股票成交总额
的比例
佣金
占当期佣金总量的
比例
中信证券 2 64,279,876.90 100.00% 59,851.24 100.00% -
注：①为了贯彻中国证监会的有关规定，我公司制定了选择券商的标准，即：
ⅰ经营行为规范，在近一年内无重大违规行为。
ⅱ公司财务状况良好。
ⅲ有良好的内控制度，在业内有良好的声誉。
ⅳ有较强的研究能力，能及时、全面、定期提供质量较高的宏观、行业、公司和证券市场研究
报告，并能根据基金投资的特殊要求，提供专门的研究报告。
ⅴ建立了广泛的信息网络，能及时提供准确的信息资讯和服务。
②券商专用交易单元选择程序：
ⅰ对交易单元候选券商的研究服务进行评估
本基金管理人组织相关人员依据交易单元选择标准对交易单元候选券商的服务质量和研究实力
进行评估，确定选用交易单元的券商。
ⅱ协议签署及通知托管人
本基金管理人与被选择的券商签订交易单元租用协议，并通知基金托管人。
③除本表列示外，本基金还选择了光大证券、国泰君安证券、华泰证券、申万宏源证券、招商
华夏新锦鸿灵活配置混合型证券投资基金 2018年半年度报告摘要
24
证券、中金公司、中信建投证券、中银国际证券的交易单元作为本基金交易单元，本报告期无股票
交易及应付佣金。
④本报告期内，本基金租用的券商交易单元未发生变更。
10.7.2基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 回购交易
成交金额
占当期债券
成交总额的
比例
成交金额
占当期回购
成交总额的
比例
中信证券 11,182,500.00 100.00% 6,000,000.00 100.00%
§11 影响投资者决策的其他重要信息
11.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况
投
资
者
类
别
报告期内持有基金份额变化情况
报告期末持有基金情
况
序
号
持有基金份额比例
达到或者超过 20%
的时间区间
期初份额
申
购
份
额
赎回份额 持有份额
份额占
比
机
构
1
2018-01-01至
2018-06-30
190,951,983.11 - 190,856,785.00 95,198.11 32.19%
产品特有风险
本基金在报告期内存在单一投资者持有基金份额比例达到或者超过基金总份额20%的情形，在市场
流动性不足的情况下，如遇投资者巨额赎回或集中赎回，基金管理人可能无法以合理的价格及时变
现基金资产，有可能对基金净值产生一定的影响，甚至可能引发基金的流动性风险。
在特定情况下，若持有基金份额占比较高的投资者大量赎回本基金，可能导致在其赎回后本基金资
产规模持续低于正常运作水平，面临转换运作方式、与其他基金合并或者终止基金合同等情形。
华夏基金管理有限公司
二〇一八年八月二十五日