前海开源事件驱动混合C

前海开源事件驱动混合C 2026年重仓选股年度评论

年度摘要

前海开源事件驱动混合C 近一年选股以均衡混合配置为主：Top10平均权重约57.72%，四季平均换手约77.77%。最近一季新进Top10：中银证券、第一创业。2026 年调仓：新进 22 笔（6 盈 / 16 亏）；退出 22 笔（规避 11 / 错失 11）。

风格判定

持仓风格

风险收益指标（综合）

风险收益指标截至 2026-06-30，滚动测算，与易天富基金评级同源。

雷达三轴（同类分位 0–100）

主题簇配置（四季）

行业配置

全年行业配置围绕 建筑装饰 与 非银金融 两条主线展开：建筑装饰 持仓占比由 0% 调整至 40.31%，非银金融 由 0% 至 38.09%，整体偏成长制造，而非传统消费防御。

Q2 末换仓：新进 中望软件、中科软、亚信安全、基蛋生物，退出 中国电信、中国移动、宁沪高速、山东高速。Q3 建筑装饰行业持仓占比从 0% 升至 40.11%，为年内最突出的行业加仓节点。Q3 再平衡：新进 东北证券、东方证券、中国中冶、中国中铁，退出 中望软件、中科软、亚信安全、基蛋生物，兼有获利兑现与方向试探。Q4 末新进 中银证券、第一创业，退出 东北证券、中泰证券，持仓进一步向龙头集中。

年内已基本清退 美容护理、食品饮料、银行 等方向；净加仓 建筑装饰(+40.31pp)、非银金融(+38.09pp)；净降配 美容护理(-3.73pp)、食品饮料(-2.97pp)、银行(-5.93pp)。

市场热点与行业配置

DeepSeek/AI算力基础设施、人形机器人/高端制造 仅作辅助。以下为各热点在四季中的落地节奏：

DeepSeek/AI算力基础设施：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

人形机器人/高端制造：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

黄金/有色资源：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

新能源分化：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

行业配置（四季）

2026 热点对照

季度流转

2025-09-30 新进：—；退出：—

2025-12-31 新进：中望软件、中科软、亚信安全、基蛋生物、恒生电子、永安期货、科美诊断、诺禾致源、赛科希德、金证股份；退出：中国电信、中国移动、宁沪高速、山东高速、平安银行、建设银行、招商公路、熊猫乳品、皖通高速、豪悦护理

2026-03-31 新进：东北证券、东方证券、中国中冶、中国中铁、中国交建、中国电建、中国铁建、中泰证券、山西证券、西部证券；退出：中望软件、中科软、亚信安全、基蛋生物、恒生电子、永安期货、科美诊断、诺禾致源、赛科希德、金证股份

2026-06-30 新进：中银证券、第一创业；退出：东北证券、中泰证券

进出盈亏评估

新进收益=进入当季末→下一季末；退出评价=上一季末→当季末（涨=错失，跌=规避）。为报告层近似，非精确交易归因。

汇总：新进 盈/亏 6/16；退出 规避/错失 11/11。

年度评论为报告层解读，不参与星级计算。