汇安优势企业精选混合C
(013868)公募权益主动型混合型2024 自然年 · 重仓透视
汇安优势企业精选混合C 2024年重仓选股年度评论
年度摘要
汇安优势企业精选混合C 2024年选股以积极行业轮动为主：Top10平均权重约28.45%，四季平均换手约66.3%。年末主题配置集中在：新能源/电力设备(2.05%)。四季度新进Top10：中炬高新、宁德时代、湖南裕能、燕京啤酒、爱玛科技。2024 年调仓：新进 15 笔（9 盈 / 6 亏）；退出 11 笔（规避 6 / 错失 5）。
风格判定
持仓风格
| 维度 | 结论 |
|---|---|
| 主风格 | 行业轮动 |
| 次风格 | 混合 |
| 平均 Top10 权重 | 28.4500% |
| 平均换手 | 66.3000% |
| 持股集中度 | 0.0114 |
风险收益指标（综合）
该自然年暂无滚动评级数据（v2 评星自 2025 年起；历史年仅保留持仓透视）
雷达三轴（同类分位 0–100）
该自然年暂无雷达测评数据
主题簇配置（四季）
行业配置
年初行业重心落在 食品饮料、有色金属。
Q2 传媒行业持仓占比从 0% 升至 2.84%，为年内最突出的行业加仓节点。Q2 末换仓：新进 徐工机械、新凤鸣、新华都、森麒麟，退出 中炬高新、泸州老窖。Q3 再平衡：新进 百润股份，退出 徐工机械、新凤鸣、神火股份、贵州茅台，兼有获利兑现与方向试探。Q4 末新进 中炬高新、宁德时代、湖南裕能、燕京啤酒，退出 协创数据、新华都、森麒麟、洛阳钼业，持仓进一步向龙头集中。
年内已基本清退 有色金属 等方向；净加仓 电力设备(+2.05pp)、汽车(+3.17pp)；净降配 有色金属(-3.43pp)、食品饮料(-11.98pp)。
持仓主题
主题配置全年围绕 新能源/电力设备 展开，整体风格偏成长产业而非宽基均衡。
年末较年初抬升：新能源/电力设备(+2.05pp)。
市场热点与行业配置
DeepSeek/AI算力基础设施、人形机器人/高端制造 仅作辅助。以下为各热点在四季中的落地节奏：
DeepSeek/AI算力基础设施：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。
人形机器人/高端制造：全年有明显加仓，由年初 0% 逐季抬升至年末 2.05%（峰值出现在 Q4）；主要经由 宁德时代 等行业龙头持仓体现。
黄金/有色资源：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。
新能源分化：全年有明显加仓，由年初 0% 逐季抬升至年末 2.05%（峰值出现在 Q4）；主要经由 宁德时代 等行业龙头持仓体现。
| 主题 | Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | 变化 |
|---|---|---|---|---|---|
| 新能源/电力设备 | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 2.05% | +2.05 |
行业配置（四季）
| 行业 | Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | 变化 |
|---|---|---|---|---|---|
| 食品饮料 | 22.19% | 8.55% | 8.68% | 10.21% | -11.98 |
| 汽车 | 0.0% | 2.75% | 3.32% | 3.17% | +3.17 |
| 电子 | 3.22% | 5.52% | 6.75% | 2.36% | -0.86 |
| 电力设备 | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 2.05% | +2.05 |
| 有色金属 | 3.43% | 4.0% | 4.61% | 0.0% | -3.43 |
| 机械设备 | 0.0% | 2.64% | 0.0% | 0.0% | +0.00 |
| 传媒 | 0.0% | 2.84% | 4.2% | 0.0% | +0.00 |
2025 热点对照
| 热点 | Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | 变化 | 方向 | 代表持仓 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| DeepSeek/AI算力基础设施 | 0% | 0% | 0% | 0% | +0.00 | 辅助配置 | — |
| 人形机器人/高端制造 | 0% | 0% | 0% | 2.05% | +2.05 | 明显加仓 | 宁德时代 |
| 黄金/有色资源 | 0% | 0% | 0% | 0% | +0.00 | 辅助配置 | — |
| 新能源分化 | 0% | 0% | 0% | 2.05% | +2.05 | 明显加仓 | 宁德时代 |
季度流转
2024-03-31 新进：—；退出：—
2024-06-30 新进：徐工机械、新凤鸣、新华都、森麒麟、神火股份、立讯精密；退出：中炬高新、泸州老窖
2024-09-30 新进：百润股份；退出：徐工机械、新凤鸣、神火股份、贵州茅台
2024-12-31 新进：中炬高新、宁德时代、湖南裕能、燕京啤酒、爱玛科技、瑞普生物、胜宏科技、诺思格；退出：协创数据、新华都、森麒麟、洛阳钼业、香飘飘
进出盈亏评估
新进收益=进入当季末→下一季末；退出评价=上一季末→当季末（涨=错失，跌=规避）。为报告层近似，非精确交易归因。
| 阶段 | 类型 | 名称 | 权重% | 区间收益% | 评价 |
|---|---|---|---|---|---|
| 2024-03-31→2024-06-30 | 新进 | 徐工机械 | 2.64 | 8.67 | 新进正确·显著盈利 |
| 2024-03-31→2024-06-30 | 新进 | 神火股份 | 2.52 | -0.74 | 新进偏误·小幅亏损 |
| 2024-03-31→2024-06-30 | 新进 | 新华都 | 2.84 | 14.29 | 新进正确·显著盈利 |
| 2024-03-31→2024-06-30 | 新进 | 立讯精密 | 2.64 | 10.56 | 新进正确·显著盈利 |
| 2024-03-31→2024-06-30 | 新进 | 森麒麟 | 2.75 | 13.86 | 新进正确·显著盈利 |
| 2024-03-31→2024-06-30 | 新进 | 新凤鸣 | 2.36 | -18.79 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2024-03-31→2024-06-30 | 退出 | 泸州老窖 | 3.46 | -22.27 | 退出正确·规避亏损 |
| 2024-03-31→2024-06-30 | 退出 | 中炬高新 | 3.46 | -14.02 | 退出正确·规避亏损 |
| 2024-06-30→2024-09-30 | 新进 | 百润股份 | 3.93 | 21.52 | 新进正确·显著盈利 |
| 2024-06-30→2024-09-30 | 退出 | 徐工机械 | 2.64 | 8.67 | 退出偏早·错失盈利 |
| 2024-06-30→2024-09-30 | 退出 | 神火股份 | 2.52 | -0.74 | 退出尚可·小幅规避 |
| 2024-06-30→2024-09-30 | 退出 | 贵州茅台 | 2.96 | 19.12 | 退出偏早·错失盈利 |
| 2024-06-30→2024-09-30 | 退出 | 新凤鸣 | 2.36 | -18.79 | 退出正确·规避亏损 |
| 2024-09-30→2024-12-31 | 新进 | 燕京啤酒 | 2.79 | 1.74 | 新进正确·小幅盈利 |
| 2024-09-30→2024-12-31 | 新进 | 瑞普生物 | 2.13 | -3.43 | 新进偏误·小幅亏损 |
| 2024-09-30→2024-12-31 | 新进 | 胜宏科技 | 2.11 | 92.47 | 新进正确·显著盈利 |
| 2024-09-30→2024-12-31 | 新进 | 宁德时代 | 2.05 | -4.91 | 新进偏误·小幅亏损 |
| 2024-09-30→2024-12-31 | 新进 | 诺思格 | 1.93 | 2.78 | 新进正确·小幅盈利 |
| 2024-09-30→2024-12-31 | 新进 | 湖南裕能 | 2.27 | -21.32 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2024-09-30→2024-12-31 | 新进 | 中炬高新 | 2.55 | -6.36 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2024-09-30→2024-12-31 | 新进 | 爱玛科技 | 3.17 | 8.19 | 新进正确·显著盈利 |
| 2024-09-30→2024-12-31 | 退出 | 新华都 | 4.2 | 5.82 | 退出偏早·错失盈利 |
| 2024-09-30→2024-12-31 | 退出 | 森麒麟 | 3.32 | -10.1 | 退出正确·规避亏损 |
| 2024-09-30→2024-12-31 | 退出 | 协创数据 | 3.79 | 55.03 | 退出偏早·错失盈利 |
| 2024-09-30→2024-12-31 | 退出 | 香飘飘 | 4.75 | 21.66 | 退出偏早·错失盈利 |
| 2024-09-30→2024-12-31 | 退出 | 洛阳钼业 | 4.61 | -23.56 | 退出正确·规避亏损 |
汇总：新进 盈/亏 9/6；退出 规避/错失 6/5。
年度评论为报告层解读，不参与星级计算。