折溢价套利 具体来说，当ETF的场内价格小于净值时，在场内买入ETF，然后在场外赎回，即可实现套利；当ETF的场内价格大于净值时，在场外申购ETF，然后在场内卖出，同样也可以实现套利。
事件套利 ETF成份股因公告、股改、增发等事项停牌期间，如果预估其复牌后会有大幅涨跌，在ETF场内价格还没有充分反映套利者对其复牌后价格预期之前，进行申购或赎回，即可获取套利收益。
T+0套利 主要是指通过在场内买入ETF并在场外赎回或者在场外申购ETF并在场内卖出，这样即可变相实现T+0交易。如果投资者对日内趋势正确判断，通过ETF T+0交易，将获得不菲的收益。
期现套利 深证基本面200指数ETF可作为期现套利中良好的现货标的。例如，通过测算发现，如果按54.06%和45.94%的比例配置深证基本面200ETF与超大盘ETF，可以很好地模拟沪深300指数现货。从2005年1月4日-2011年5月11日，其年化跟踪误差仅为4.58%。 国泰君安金融工程
蒋瑛琨 吴天宇 何苗