统计数据显示,截至3月14日,上证综指今年以来上涨超过10%,偏股型基金的净值整体出现大面积反弹,其中分级基金的杠杆激进份额表现最优,信诚500B再次担当“领涨先锋”。
数据显示,1月5日至3月14日信诚500B大涨47.04%,同期中证500指数上涨21.47%,股票型基金今年以来平均上涨8.56%。
信诚中证500分级基金经理吴雅楠表示“这充分反映了者对今年市场的预期。多数分级基金都是指数基金,仓位一直较高,同时分级基金激进份额因为有杠杆机制,具有放大收益的作用,在市场出现拐点并开始上涨时会一马当先。”
吴雅楠同时表示,杠杆基金今年以来大涨,还有一个非常重要的原因是去年杠杆基金跌幅较大,不少激进份额从初始杠杆进入特殊的杠杆放大效应区域。特别是弹性大的中证500指数,更是加大了信诚500B的杠杆弹性。
除了利用杠杆基金博取市场反弹超额收益外,还可以利用分级基金整体折溢价进行套利交易。以3月14日为例,信诚500分级整体再现溢价,溢价率达1.%。投资者可以通过申购信诚500基础份额,申请拆分后在二级市场上卖出信诚500A和信诚500B,即可实现套利。