1.中国央行统计数据显示，6月末，广义货币(M2)余额120.96万亿元，同比增长14.7%，增速分别比上月末和去年末高1.3个和1.1个百分点；狭义货币(M1)余额34.15万亿元，同比增长8.9%，增速比上月末高3.2个百分点，比去年末低0.4个百分点。6月份人民币贷款增加1.08万亿元，同比多增2165亿元。6月社会融资总量余额同比底部回升，增长16.3%。
点评：中国6月份金融数据全面超预期，2季度的定向宽松政策效果显现。由于短期经济企稳，货币数据回升，预计在微调思维下货币政策短期不会继续变化。从信贷结构来看，目前增长的信贷多集中于短期，这意味着资金暂时还未有效进入实体经济和长期投资，这也是短期令货币政策谨慎的因素之一，也可能引导短端利率继续上升。
2.中国国家能源局发布6月份全社会用电量等数据显示，6月份，全社会用电量4639亿千瓦时，同比增长5.9%。
点评：6月份全社会用电量继续回升，第二产业用电量增速维持平稳，第三产业和居民用电增长较好，说明用电增长的动力主要不是来自第二产业，经济结构有继续改善迹象，经济增长不会从走老路而快速回升。
3.中国国资委网站消息，7月15日国资委召开发布会，介绍四项改革，国资委称，在国家开发投资公司，中粮集团有限公司、中国医药集团总公司、中国建筑材料集团公司、新兴际华集团有限公司、中国节能环保公司等6家公司开展改革试点。国资委四项改革试点内容包括：一是中央企业改组国有资本投资公司试点；二是中央企业发展混合所有制经济试点；三是中央企业董事会行使高级管理人员选聘、业绩考核和薪酬管理职权试点；四是向中央企业派驻纪检组试点。
点评：昨天国资委介绍的改革内容并无超预期看点，也没有特别细节之处，但由于明确了央企集团，所关联的上市公司就成了资金追逐的热点。从个股价格表现看，资金主要集中在中小市值超跌品种上，所以短期主要是主题投资成分居多。预计在目前的市场环境下，央企改革少数龙头品种还会维持强势，同时也要关注除了上述六家集团公司外，央企改革试点扩大范围的预期，地方国企改革也可能被带热。
4.中国央行公告，央行昨日以利率招标方式开展了200亿元28天期正回购操作，中标利率4.00%。
点评：中国央行开展的正回购规模不大，与本周到期资金和维持高位的隔夜SHIBOR结合看，资金面有结构性紧张特点。昨天进行的国库现金定存招标6月期利率较上期回落，也说明资金长期需求较弱。
5.徐工机械发布公告称，2014年7月8日至2014年7月15日期间，公司第一大股东徐工集团工程机械有限公司累计增持公司股份2061.71万股，占公司已发行股份的1%，本次增持计划已全部完成。
点评：徐工集团增持1%的计划仅仅一周时间就完成，说明这次增持相比引导预期，更加注重实际，而且没有考虑太多成本。徐工机械现在最大的看点是参股尼加拉瓜运河项目并成为独家机械设备供应商，这使得公司未来需求有非常大的潜在弹性，其股价很可能继续走强并超越行业平均水平。
6.《证券时报》报道，上海市政府昨日召开新闻发布会，介绍上半年上海市新能源汽车的推广工作情况。据了解，《上海市新能源汽车推广应用实施方案(2013~2015年)》已于日前获批，正式方案中计划推广的新能源汽车数量比原方案提高了30%。上海方面明确，到2015年，全市范围内目标推广1.3万辆新能源汽车，其中外地品牌车辆不低于30%。全市新增或更新的公交、公务、环卫、物流车辆中新能源车比例不低于30%。
点评：新能源汽车利好不断，免征购置税、政府采购和上海提高计划推广数量，分别从成本和实际需求上拉动新能源汽车发展。普通乘用车的民用需求需要价格和基础设施等措施起效，政府拉动的需求主要集中在政府采购和公共服务领域，因此新能源客车相对需求更明朗些。
6.美国股市周二收盘大多走低，道指微涨，小型股在美联储主席耶伦表达了对部分股票估值的担忧后下跌。道指上涨5.26点，收于17060.68点，涨幅0.03%。标普500指数跌3.82点，至1973.28点，跌幅0.2%；纳指跌24.03点，至4416.30点，跌幅0.5%。
点评：昨晚美股市场对耶伦模糊的加息言论判断摇摆。先是市场认为美联储加息会超预期，随后又觉得美联储不会不顾金融市场稳定，所以道指高开低走后又回升。罗素2000和纳斯达克跌势较重，可能映射中国股市成长股和创业板继续走弱。
综合评论：
央企改革成为主题投资的领衔新热点，强势龙头有明显的资金扎堆炒作，预计短期强势还会持续，之后可关注央企改革试点扩散和地方国企跟进的可能。如果主题投资能有新热点出现和板块有序轮动，那么现在的市场格局维持下去问题不大。创业板依旧是风险集中区域，回落后反弹乏力或引发更多抛压，因此规避是最佳选择。二季度中国经济数据大致符合预期，金融数据超预期，主板市场料表现稳定。两个市场的天枰开始逆转倾斜。