郭志腾基金经理专题

基金经理档案数据截至 2026-03-31

郭志腾建信基金

最早任职 2023-12-07 · 历史任期 2 段 · 在管 2 只

郭志腾先生:中国国籍,硕士研究生,2017年7月加入建信基金,历任金融工程及指数投资部助理研究员、研究员、基金经理助理、数量投资部投资经理等职务。2023年12月07日担任建信灵活配置混合型证券投资基金的基金经理、建信沪深300红利交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金基金经理、建信沪深300红利交易型开放式指数证券投资基金基金经理。展开∨ 收起∧

经理综合星级

现任综合星 ★★★★☆ 4星全任期综合星 ★★★★☆ 4星评级批次 2026-03-31

投资风格解读

以下按公募基金各段任期分别解读（不含私募），不参与易天富星级计算。共 2 段任期。

分任期深度解读

建信灵活配置混合C（2024-02-07 ~ 至今）

标签：持股较分散、高换手、制造+科技导向、高权益仓位、偏大盘

一、投资风格总览

在 郭志腾（020726）担任 建信灵活配置混合C 基金经理期间（2024-02-07 至至今），定期报告所披露的重仓与行业配置显示，其操作风格倾向于：持股较分散、高换手、制造+科技导向、高权益仓位、偏大盘。
任期内前十大重仓占净值比例均值约 11.3012%，持股集中度均值约 0.0013，反映组合在个股层面的集中程度。
近若干报告期前十大名单平均换手约 94.3857%，显示调仓节奏偏积极。
股票仓位（季报口径）均值约 85.1%。

二、行业配置脉络

以下行业占比来自基金季报披露的行业配置，按报告期梳理配置重心变化（非实时持仓）：
• 2024-12-31：制造业 72.59%；信息传输、软件和信息技术服务业 5.28%；水利、环境和公共设施管理业 2.0%。
• 2025-03-31：制造业 55.75%；信息传输、软件和信息技术服务业 7.27%；金融业 4.24%。
• 2025-06-30：制造业 61.3%；信息传输、软件和信息技术服务业 9.52%；科学研究和技术服务业 2.62%。
• 2025-09-30：制造业 70.82%；信息传输、软件和信息技术服务业 4.76%；金融业 2.13%。
• 2025-12-31：制造业 76.78%；信息传输、软件和信息技术服务业 4.15%；水利、环境和公共设施管理业 2.27%。
• 2026-03-31：制造业 65.84%；信息传输、软件和信息技术服务业 7.04%；文化、体育和娱乐业 3.08%。
从 2024-06-30 到 2026-03-31，第一大行业由 制造业（71.23%） 变为 制造业（65.84%）。

三、重仓股剖析

最新可用报告期为 2026-03-31，前十大重仓如下：
• 力盛体育（002858）占净值 1.22%，较上季 仓位不变。
• 协昌科技（301418）占净值 1.13%，较上季 仓位不变。
• 曲美家居（603818）占净值 1.12%，较上季新进。
• 莱伯泰科（688056）占净值 1.12%，较上季新进。
• 双箭股份（002381）占净值 1.12%，较上季 仓位不变。
• 惠达卫浴（603385）占净值 1.11%，较上季加仓。
• 丰原药业（000153）占净值 1.11%，较上季 仓位不变。
• 宁水集团（603700）占净值 1.11%，较上季新进。
• 哈空调（600202）占净值 1.11%，较上季 仓位不变。
• 正弦电气（688395）占净值 1.1%，较上季加仓。
上述十只占净值合计 11.25%，持股集中度为 0.0013。

四、调仓与交易特征

各报告期前十大换手（名单变动比例）依次为：100.0%、100.0%、94.7%、100.0%、94.7%、82.4%、88.9%。
对应新进入前十大个股数量：10、10、9、10、9、7、8 只，体现季度间换手的强度。
最近一季变动较大的标的包括：
• 曲美家居（603818）新进，占净值 1.12%（2026-03-31）。
• 莱伯泰科（688056）新进，占净值 1.12%（2026-03-31）。
• 惠达卫浴（603385）加仓，占净值 1.11%（2026-03-31）。
• 宁水集团（603700）新进，占净值 1.11%（2026-03-31）。
• 正弦电气（688395）加仓，占净值 1.1%（2026-03-31）。

五、风格稳定性

任期平均持股集中度约 0.0013，结合 Top10 权重均值，组合在个股层面集中度中等。
主题一致性方面：宽基/混合无单一行业主题，仅展示行业分布，不做严重错配判定
在可获得的季报序列内，未发现名称主题与行业配置严重背离的显著信号；仍须结合更长时间序列综合判断。

六、与任期业绩的对照（描述性）

以下仅为任期内复权净值回报与上述持仓特征的并列描述，不构成因果推断，不参与星级计算。
自 2024-02-07 至 2026-07-06（净值截止），该段任期回报约 160.52%（复权净值口径）。
同期组合呈现较高换手，说明经理在任期内通过较频繁的季度调仓尝试适应市场结构；回报与调仓节奏是否匹配，需结合更长周期与同类比较。

解读基于基金定期报告披露的重仓股与行业配置，不代表对未来持仓的承诺；投资风格不参与易天富星级计算。

建信灵活配置混合A（2023-12-07 ~ 至今）

标签：持股较分散、高换手、制造+科技导向、高权益仓位、偏大盘

一、投资风格总览

在 郭志腾（000270）担任 建信灵活配置混合A 基金经理期间（2023-12-07 至至今），定期报告所披露的重仓与行业配置显示，其操作风格倾向于：持股较分散、高换手、制造+科技导向、高权益仓位、偏大盘。
任期内前十大重仓占净值比例均值约 11.3012%，持股集中度均值约 0.0013，反映组合在个股层面的集中程度。
近若干报告期前十大名单平均换手约 94.3857%，显示调仓节奏偏积极。
股票仓位（季报口径）均值约 85.1%。

二、行业配置脉络

以下行业占比来自基金季报披露的行业配置，按报告期梳理配置重心变化（非实时持仓）：
• 2024-12-31：制造业 70.82%；信息传输、软件和信息技术服务业 4.76%；金融业 2.13%。
• 2025-03-31：制造业 65.84%；信息传输、软件和信息技术服务业 7.04%；文化、体育和娱乐业 3.08%。
• 2025-06-30：制造业 65.84%；信息传输、软件和信息技术服务业 7.04%；文化、体育和娱乐业 3.08%。
• 2025-09-30：制造业 65.84%；信息传输、软件和信息技术服务业 7.04%；文化、体育和娱乐业 3.08%。
• 2025-12-31：制造业 70.82%；信息传输、软件和信息技术服务业 4.76%；金融业 2.13%。
• 2026-03-31：制造业 70.82%；信息传输、软件和信息技术服务业 4.76%；金融业 2.13%。
从 2024-06-30 到 2026-03-31，第一大行业由 制造业（65.84%） 变为 制造业（70.82%）。

三、重仓股剖析

最新可用报告期为 2026-03-31，前十大重仓如下：
• 力盛体育（002858）占净值 1.22%，较上季 仓位不变。
• 协昌科技（301418）占净值 1.13%，较上季 仓位不变。
• 曲美家居（603818）占净值 1.12%，较上季新进。
• 莱伯泰科（688056）占净值 1.12%，较上季新进。
• 双箭股份（002381）占净值 1.12%，较上季 仓位不变。
• 惠达卫浴（603385）占净值 1.11%，较上季加仓。
• 丰原药业（000153）占净值 1.11%，较上季 仓位不变。
• 宁水集团（603700）占净值 1.11%，较上季新进。
• 哈空调（600202）占净值 1.11%，较上季 仓位不变。
• 正弦电气（688395）占净值 1.1%，较上季加仓。
上述十只占净值合计 11.25%，持股集中度为 0.0013。

四、调仓与交易特征

各报告期前十大换手（名单变动比例）依次为：100.0%、100.0%、94.7%、100.0%、94.7%、82.4%、88.9%。
对应新进入前十大个股数量：10、10、9、10、9、7、8 只，体现季度间换手的强度。
最近一季变动较大的标的包括：
• 曲美家居（603818）新进，占净值 1.12%（2026-03-31）。
• 莱伯泰科（688056）新进，占净值 1.12%（2026-03-31）。
• 惠达卫浴（603385）加仓，占净值 1.11%（2026-03-31）。
• 宁水集团（603700）新进，占净值 1.11%（2026-03-31）。
• 正弦电气（688395）加仓，占净值 1.1%（2026-03-31）。

五、风格稳定性

任期平均持股集中度约 0.0013，结合 Top10 权重均值，组合在个股层面集中度中等。
主题一致性方面：宽基/混合无单一行业主题，仅展示行业分布，不做严重错配判定
在可获得的季报序列内，未发现名称主题与行业配置严重背离的显著信号；仍须结合更长时间序列综合判断。

六、与任期业绩的对照（描述性）

以下仅为任期内复权净值回报与上述持仓特征的并列描述，不构成因果推断，不参与星级计算。
自 2023-12-07 至 2026-07-06（净值截止），该段任期回报约 54.78%（复权净值口径）。
同期组合呈现较高换手，说明经理在任期内通过较频繁的季度调仓尝试适应市场结构；回报与调仓节奏是否匹配，需结合更长周期与同类比较。

解读基于基金定期报告披露的重仓股与行业配置，不代表对未来持仓的承诺；投资风格不参与易天富星级计算。

经理雷达按在管 2 段任期天数加权

盈利雷达：弱强（75 分位）

波动雷达：弱强（74 分位）

风险雷达：弱强（23 分位）

在管产品

基金名称	类型	上任	离任	任期回报	星级	优于同类	雷达摘要
建信中证A500指数增强A 个基经理页不计入综合星级	股票型	2025-06-03	至今	—	—	—	—
建信中证A500指数增强C 个基经理页不计入综合星级	股票型	2025-06-03	至今	—	—	—	—
建信灵活配置混合C 个基经理页	混合型	2024-02-07	至今	187.79%	★★★★☆ 4星	优于 100.0% 同类	盈利 89·强　波动 71·大　风险 48·高
建信灵活配置混合A 个基经理页	混合型	2023-12-07	至今	70.80%	★★☆☆☆ 2星	优于 99.8% 同类	盈利 63·强　波动 76·大　风险 0·高
建信沪深300红利ETF联接A 个基经理页不计入综合星级	股票型	2023-12-07	至今	—	—	—	—
建信沪深300红利ETF联接C 个基经理页不计入综合星级	股票型	2023-12-07	至今	—	—	—	—
建信沪深300红利ETF 个基经理页不计入综合星级	股票型	2023-12-07	至今	—	—	—	—