王珂国金
男 · 博士后 · 最早任职 2024-04-03
王珂先生:中国国籍,博士,历任上海期货交易所金融衍生品研究院博士后研究员,众安保险资产管理部组合投资经理,中国人保资产管理有限公司组合管理部资深投资经理。2024年1月加入国金基金管理有限公司,现任大类资产配置部副总经理(主持工作)、国金惠诚债券型证券投资基金基金经理。 展开∨ 收起∧
以下按公募基金各段任期分别解读（不含私募），不参与易天富星级计算。 共 2 段任期。
分任期深度解读
国金安瑞平衡A（2025-06-04 ~ 至今）
标签：持股较分散、高换手、偏大盘
一、投资风格总览
在 王珂（023955）担任 国金安瑞平衡A 基金经理期间（2025-06-04 至 至今），定期报告所披露的重仓与行业配置显示，其操作风格倾向于：持股较分散、高换手、偏大盘。
任期内前十大重仓占净值比例均值约 18.67%，持股集中度 均值约 0.0055，反映组合在个股层面的集中程度。
近若干报告期前十大名单平均换手约 89.3%，显示调仓节奏偏积极。
股票仓位（季报口径）均值约 68.7%。
二、行业配置脉络
以下行业占比来自基金季报披露的行业配置，按报告期梳理配置重心变化（非实时持仓）：
• 2025-09-30：行业明细缺失。
• 2025-12-31：制造业 24.47%；金融业 7.43%；采矿业 7.4%。
• 2026-03-31：制造业 28.19%；采矿业 17.29%；金融业 4.58%。
三、重仓股剖析
最新可用报告期为 2026-03-31，前十大重仓如下：
• 电投能源（002128）占净值 5.01%，较上季 减仓。
• 万华化学（600309）占净值 4.21%，较上季 新进。
• 陕西煤业（601225）占净值 3.68%，较上季 仓位不变。
• 比亚迪（002594）占净值 2.95%，较上季 仓位不变。
• 伊利股份（600887）占净值 2.39%，较上季 仓位不变。
• 中国平安（601318）占净值 2.36%，较上季 减仓。
• 三美股份（603379）占净值 2.29%，较上季 减仓。
上述十只占净值合计 22.89%，持股集中度 为 0.0082。
四、调仓与交易特征
各报告期前十大换手（名单变动比例）依次为：100.0%、78.6%。
对应新进入前十大个股数量：10、4 只，体现季度间换手的强度。
最近一季变动较大的标的包括：
• 电投能源（002128）减仓，占净值 5.01%（2026-03-31）。
• 万华化学（600309）新进，占净值 4.21%（2026-03-31）。
• 中国平安（601318）减仓，占净值 2.36%（2026-03-31）。
• 三美股份（603379）减仓，占净值 2.29%（2026-03-31）。
五、风格稳定性
任期平均 持股集中度 约 0.0055，结合 Top10 权重均值，组合在个股层面集中度中等。
主题一致性方面：宽基/混合无单一行业主题，仅展示行业分布，不做严重错配判定
在可获得的季报序列内，未发现名称主题与行业配置严重背离的显著信号；仍须结合更长时间序列综合判断。
六、与任期业绩的对照（描述性）
以下仅为任期内复权净值回报与上述持仓特征的并列描述，不构成因果推断，不参与星级计算。
自 2025-06-04 至 2026-07-06（净值截止），该段任期回报约 -0.88%（复权净值口径）。
同期组合呈现较高换手，说明经理在任期内通过较频繁的季度调仓尝试适应市场结构；回报与调仓节奏是否匹配，需结合更长周期与同类比较。
解读基于基金定期报告披露的重仓股与行业配置，不代表对未来持仓的承诺；投资风格不参与易天富星级计算。
国金安瑞平衡C（2025-06-04 ~ 至今）
标签：持股较分散、高换手、偏大盘
一、投资风格总览
在 王珂（023956）担任 国金安瑞平衡C 基金经理期间（2025-06-04 至 至今），定期报告所披露的重仓与行业配置显示，其操作风格倾向于：持股较分散、高换手、偏大盘。
任期内前十大重仓占净值比例均值约 18.67%，持股集中度 均值约 0.0055，反映组合在个股层面的集中程度。
近若干报告期前十大名单平均换手约 89.3%，显示调仓节奏偏积极。
股票仓位（季报口径）均值约 68.7%。
二、行业配置脉络
以下行业占比来自基金季报披露的行业配置，按报告期梳理配置重心变化（非实时持仓）：
• 2025-09-30：行业明细缺失。
• 2025-12-31：制造业 24.47%；金融业 7.43%；采矿业 7.4%。
• 2026-03-31：制造业 28.19%；采矿业 17.29%；金融业 4.58%。
三、重仓股剖析
最新可用报告期为 2026-03-31，前十大重仓如下：
• 电投能源（002128）占净值 5.01%，较上季 减仓。
• 万华化学（600309）占净值 4.21%，较上季 新进。
• 陕西煤业（601225）占净值 3.68%，较上季 仓位不变。
• 比亚迪（002594）占净值 2.95%，较上季 仓位不变。
• 伊利股份（600887）占净值 2.39%，较上季 仓位不变。
• 中国平安（601318）占净值 2.36%，较上季 减仓。
• 三美股份（603379）占净值 2.29%，较上季 减仓。
上述十只占净值合计 22.89%，持股集中度 为 0.0082。
四、调仓与交易特征
各报告期前十大换手（名单变动比例）依次为：100.0%、78.6%。
对应新进入前十大个股数量：10、4 只，体现季度间换手的强度。
最近一季变动较大的标的包括：
• 电投能源（002128）减仓，占净值 5.01%（2026-03-31）。
• 万华化学（600309）新进，占净值 4.21%（2026-03-31）。
• 中国平安（601318）减仓，占净值 2.36%（2026-03-31）。
• 三美股份（603379）减仓，占净值 2.29%（2026-03-31）。
五、风格稳定性
任期平均 持股集中度 约 0.0055，结合 Top10 权重均值，组合在个股层面集中度中等。
主题一致性方面：宽基/混合无单一行业主题，仅展示行业分布，不做严重错配判定
在可获得的季报序列内，未发现名称主题与行业配置严重背离的显著信号；仍须结合更长时间序列综合判断。
六、与任期业绩的对照（描述性）
以下仅为任期内复权净值回报与上述持仓特征的并列描述，不构成因果推断，不参与星级计算。
自 2025-06-04 至 2026-07-06（净值截止），该段任期回报约 -1.31%（复权净值口径）。
同期组合呈现较高换手，说明经理在任期内通过较频繁的季度调仓尝试适应市场结构；回报与调仓节奏是否匹配，需结合更长周期与同类比较。
解读基于基金定期报告披露的重仓股与行业配置，不代表对未来持仓的承诺；投资风格不参与易天富星级计算。
| 基金名称 | 类型 | 上任 | 离任 | 任期回报 | 星级 | 优于同类 | 雷达摘要 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 国金安裕债券A个基经理页不计入综合星级 | 混合型 | 2026-04-21 | 至今 | — | — | — | — |
| 国金安裕债券C个基经理页不计入综合星级 | 混合型 | 2026-04-21 | 至今 | — | — | — | — |
| 国金安和债券A个基经理页不计入综合星级 | 债券型 | 2025-10-28 | 至今 | — | — | — | — |
| 国金安和债券C个基经理页不计入综合星级 | 债券型 | 2025-10-28 | 至今 | — | — | — | — |
| 国金安瑞平衡A个基经理页不计入综合星级 | 混合型 | 2025-06-04 | 至今 | — | — | — | — |
| 国金安瑞平衡C个基经理页不计入综合星级 | 混合型 | 2025-06-04 | 至今 | — | — | — | — |
| 国金惠诚债券A个基经理页不计入综合星级 | 债券型 | 2024-04-03 | 至今 | — | — | — | — |
| 国金惠诚债券C个基经理页不计入综合星级 | 债券型 | 2024-04-03 | 至今 | — | — | — | — |
| 基金名称 | 类型 | 上任 | 离任 | 任期回报 | 星级 | 优于同类 | 雷达摘要 |
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| 暂无数据 | |||||||
易天富基金经理量化评级为自研模型结果，仅供参考，不构成投资建议。
投资风格解读基于公开季报与净值数据，不参与星级计算；任期回报按复权净值口径计算。
资讯动态权重为 3%，对基金经理综合星级的影响不超过 ±0.2 星；待核实条目不计入调整。