万家量化同顺多策略混合A

万家量化同顺多策略混合A 2023年重仓选股年度评论

年度摘要

万家量化同顺多策略混合A 2023年选股以积极行业轮动为主：Top10平均权重约9.84%，四季平均换手约100.0%。四季度新进Top10：上海钢联、东方钽业、东睦股份、今天国际、千禾味业。2023 年调仓：新进 30 笔（9 盈 / 21 亏）；退出 30 笔（规避 23 / 错失 7）。

风格判定

持仓风格

风险收益指标（综合）

该自然年暂无滚动评级数据（v2 评星自 2025 年起；历史年仅保留持仓透视）

雷达三轴（同类分位 0–100）

该自然年暂无雷达测评数据

主题簇配置（四季）

行业配置

年初行业重心落在 农林牧渔、社会服务。

Q2 机械设备行业持仓占比从 0% 升至 4.98%，为年内最突出的行业加仓节点。Q2 末换仓：新进 万里扬、健友股份、冰轮环境、华光环能，退出 中国国航、佳都科技、凤凰传媒、四川路桥。Q3 再平衡：新进 中曼石油、富佳股份、彤程新材、拓尔思，退出 万里扬、健友股份、冰轮环境、华光环能，兼有获利兑现与方向试探。Q4 末新进 上海钢联、东方钽业、东睦股份、今天国际，退出 中曼石油、富佳股份、彤程新材、拓尔思，持仓进一步向龙头集中。

净加仓 电力设备(+2.91pp)。

市场热点与行业配置

DeepSeek/AI算力基础设施、人形机器人/高端制造 仅作辅助。以下为各热点在四季中的落地节奏：

DeepSeek/AI算力基础设施：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

人形机器人/高端制造：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

黄金/有色资源：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

新能源分化：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

行业配置（四季）

2025 热点对照

季度流转

2023-03-31 新进：—；退出：—

2023-06-30 新进：万里扬、健友股份、冰轮环境、华光环能、慈星股份、精测电子、芳源股份、软控股份、金财互联、青松股份；退出：中国国航、佳都科技、凤凰传媒、四川路桥、圣湘生物、巨星农牧、恒逸石化、永安行、陕西煤业、黄山旅游

2023-09-30 新进：中曼石油、富佳股份、彤程新材、拓尔思、新晨科技、海兰信、盛路通信、聚光科技、读客文化、麦捷科技；退出：万里扬、健友股份、冰轮环境、华光环能、慈星股份、精测电子、芳源股份、软控股份、金财互联、青松股份

2023-12-31 新进：上海钢联、东方钽业、东睦股份、今天国际、千禾味业、平高电气、德新科技、普利退、芳源股份、蓝思科技；退出：中曼石油、富佳股份、彤程新材、拓尔思、新晨科技、海兰信、盛路通信、聚光科技、读客文化、麦捷科技

进出盈亏评估

新进收益=进入当季末→下一季末；退出评价=上一季末→当季末（涨=错失，跌=规避）。为报告层近似，非精确交易归因。

汇总：新进 盈/亏 9/21；退出 规避/错失 23/7。

年度评论为报告层解读，不参与星级计算。