安信瑞和债券分级

(AD0027)集合理财债券型
1.1341 0.04%+0.0004
单位净值 [2021-05-27]
1.5861
累计净值 [2021-05-27]
  • 最近一月：0.63%
  • 最近一季：1.49%
  • 最近半年：2.33%
  • 今年以来：1.96%
  • 最近一年：8.80%
  • 最近两年：6.37%
  • 最近三年：6.04%
  • 成立以来：19.50%
  • 成立日期：2013-06-18
  • 基金经理：杨坚丽
  • 产品类型：券商集合理财
  • 管理公司：安信证券
基本信息
基金简称 安信瑞和债券分级 基金全称 安信证券瑞和债券分级限额特定集合资产管理计划
基金代码 AD0027 成立日期 2013-06-18
基金总份额(亿份) -- 基金规模(亿元) --
基金管理人 安信证券股份有限公司 基金托管人 安信证券股份有限公司
基金经理 杨坚丽 运作方式 券商集合理财
基金类型 债券型 二级分类 --
最低参与金额(元) -- 最低赎回份额(份) --
基金比较基准 4.5%/年
开放日 --
投资目标 在谨慎投资的前提下,本计划力争获取高于业绩比较基准的投资收益。
投资风格 限定性
投资范围 现金类资产:现金、银行存款、到期日在1年以内(含1年)的政府债券和央行票据、期限在7天以内(含7天)的债券逆回购、货币市场基金等;固定收益类:期限在7天以上的债券逆回购,债券(包括但不限于政府债券、央行票据、政策性金融债、金融机构债券、企业债(包括公开和非公开的)、公司债(包括公开和非公开的)、项目收益债、专项债券、中期票据(含非公开定向债务融资工具等经银行间交易商协会批准发行的各类债务融资工具)、同业存单、有担保且外部债项评级在AA-级(含)以上或者提供第三方全额不可撤销担保的担保人主体评级在AA-级(含)以上的中小企业私募债、短期融资券、可转债、可分离交易债券等)、资产支持证券、正回购、债券基金、商业银行理财计划、集合资金信托计划、证券公司专项资产管理计划、基金公司专项资产管理计划以及其他法律法规或政策许可投资的中短期金融产品;本集合计划也可投资于非固定收益类品种。本集合计划不直接从二级市场买入股票、权证等权益类资产,但可参与A股股票的新股申购及公开增发,也可持有因可转债转股所形成的股票、因投资可分离债券而产生的权证等,以及法律法规或中国证监会允许投资的其他非固定收益类品种。本集合计划可参与国债期货交易。
投资策略 1、资产配置策略通过深入分析国内外宏观经济指标、各项宏观经济政策及资金流动方向对金融市场特别是货币市场和债券市场的影响,并结合本计划的流动性需求,将计划资产在现金类资产及其他中短期固定收益类资产间进行合理配置。同时,本计划还将根据市场情况适度参与可转换债券等的投资,在有效控制风险的基础上尽可能提高投资组合收益。2、固定收益资产投资策略立足于对债券市场内在运行逻辑的深刻理解,把握收益率曲线运动和宏观经济走势的关系;综合使用定性和定量的方法分析不同债券投资品种的绝对价值和相对价值,捕捉潜在的趋势交易机会和套利交易机会;在此基础上,结合对个券风险收益特征的量化分析构建投资组合,实现投资收益最大化。3、可转债(含分离交易可转债)申购策略通过分析发行公司的基本面,包括所处行业的景气度、公司成长性、市场竞争力等,并参考同类公司的估值水平,判断可转换债券的股权投资价值;基于对利率水平、票息率、派息频率及信用风险等因素的分析,判断其债券投资价值,筛选出公司基本面优良、债券价值较高的可转债参与申购,重在追求一、二级市场差价。4、开放式基金投资策略本集合计划主要投资于管理规范、团队稳定的基金管理公司管理的采取积极投资策略、有比较稳定的超额收益的债券型及货币型开放式基金。5、封闭式基金投资策略本集合计划封闭式基金投资策略分套利型和增长型两种。套利策略是投资于折价率比较高,折价套利的到期收益率符合本集合计划的投资目标的封闭式基金,以获得高稳定性超额收益。增长型策略是投资于净值增长潜力较大的封闭式基金,以获得由于净值增长或者折价率降低导致的封闭式基金价格上升带来的预期收益。本集合计划采用与筛选开放式基金一致的方法筛选封闭式基金,选出的基金进入精选基金池。6、中小企业私募债券的投资策略由于中小企业私募债券采取非公开方式发行和交易,并限制投资者数量上限,整体流动性相对较差。同时,受到发债主体资产规模较小、经营波动性较高、信用基本面稳定性较差的影响,整体的信用风险相对较高。中小企业私募债券的这两个特点要求在具体的投资过程中,应采取更为谨慎的投资策略。投资该类债券的核心要点是分析和跟踪发债主体的信用基本面,并综合考虑信用基本面、债券收益率和流动性等要素,确定最终的投资决策。本集合计划将严格控制该类债券占基金净资产的比例,对于有一定信用风险隐患的个券,基于流动性风险的考虑,本计划将及时减仓或卖出。7、固定收益类金融产品投资策略本集合计划在投资固定收益类金融产品时,将对金融产品的结构安排和投资标的进行分析和评估,精选具有良好市场声誉的金融机构发行,并在监管部门备案的固定收益类金融产品进行投资。具体投资执行时将依托安信证券资产管理部强大的信用分析和风险控制能力,以严控风险、分散投资为基本原则,通过细致的财务分析,深入的调查研究以及对抵押品、担保人等信用增强方式的严格筛选,获取稳健、较高的投资收益。8、国债期货套期保值策略本集合计划参与国债期货交易以管理市场利率风险为目标,以锁定市值、对冲市场利率上升风险的卖出套期保值策略为主,同时通过两个市场头寸比例的调整,动态规避风险。