永赢鑫欣混合A
(010923)权益主动型公募混合型2023 自然年 · 重仓透视
永赢鑫欣混合A 2023年重仓选股年度评论
年度摘要
永赢鑫欣混合A 2023年选股以积极行业轮动为主：Top10平均权重约4.28%，四季平均换手约70.5%。四季度新进Top10：中微公司、保隆科技、华统股份、安集科技。2023 年调仓：新进 17 笔（4 盈 / 13 亏）；退出 17 笔（规避 13 / 错失 4）。
风格判定
持仓风格
| 维度 | 结论 |
|---|---|
| 主风格 | 行业轮动 |
| 次风格 | 混合 |
| 平均 Top10 权重 | 4.2800% |
| 平均换手 | 70.5000% |
| 持股集中度 | 0.0002 |
风险收益指标（综合）
该自然年暂无滚动评级数据（v2 评星自 2025 年起；历史年仅保留持仓透视）
雷达三轴（同类分位 0–100）
该自然年暂无雷达测评数据
主题簇配置（四季）
行业配置
年初行业重心落在 食品饮料、医药生物。
Q2 末换仓：新进 *ST卓然、万润股份、华能国际、双环传动，退出 东富龙、中国平安、中国海油、五粮液。Q3 再平衡：新进 圣泉集团、长电科技、鼎龙股份，退出 *ST卓然、双环传动、景嘉微、荣盛石化，兼有获利兑现与方向试探。Q4 末新进 中微公司、保隆科技、华统股份、安集科技，退出 菲利华、长电科技，持仓进一步向龙头集中。
净加仓 电子(+1.95pp)。
市场热点与行业配置
DeepSeek/AI算力基础设施、人形机器人/高端制造 仅作辅助。以下为各热点在四季中的落地节奏：
DeepSeek/AI算力基础设施：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。
人形机器人/高端制造：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。
黄金/有色资源：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。
新能源分化：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。
| 主题 | Q1 | Q4 | 变化 |
|---|
行业配置（四季）
| 行业 | Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | 变化 |
|---|---|---|---|---|---|
| 电子 | 0.55% | 0.71% | 1.54% | 2.5% | +1.95 |
| 基础化工 | 0.0% | 0.0% | 0.51% | 0.65% | +0.65 |
| 纺织服饰 | 0.92% | 0.57% | 0.41% | 0.6% | -0.32 |
| 公用事业 | 0.0% | 0.3% | 0.37% | 0.53% | +0.53 |
| 汽车 | 0.0% | 0.26% | 0.0% | 0.41% | +0.41 |
| 医药生物 | 1.07% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | -1.07 |
| 计算机 | 0.62% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | -0.62 |
| 房地产 | 0.43% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | -0.43 |
| 机械设备 | 0.0% | 0.24% | 0.0% | 0.0% | +0.00 |
| 国防军工 | 0.0% | 0.76% | 0.38% | 0.0% | +0.00 |
| 石油石化 | 0.45% | 0.22% | 0.0% | 0.0% | -0.45 |
| 食品饮料 | 1.17% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | -1.17 |
| 非银金融 | 0.57% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | -0.57 |
2025 热点对照
| 热点 | Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | 变化 | 方向 | 代表持仓 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| DeepSeek/AI算力基础设施 | 0% | 0% | 0% | 0% | +0.00 | 辅助配置 | — |
| 人形机器人/高端制造 | 0% | 0% | 0% | 0% | +0.00 | 辅助配置 | — |
| 黄金/有色资源 | 0% | 0% | 0% | 0% | +0.00 | 辅助配置 | — |
| 新能源分化 | 0% | 0% | 0% | 0% | +0.00 | 辅助配置 | — |
季度流转
2023-03-31 新进：—；退出：—
2023-06-30 新进：*ST卓然、万润股份、华能国际、双环传动、新澳股份、景嘉微、荣盛石化、菲利华、铖昌科技、雅克科技；退出：东富龙、中国平安、中国海油、五粮液、周大生、安科生物、招商蛇口、新乳业、深信服、芯海科技
2023-09-30 新进：圣泉集团、长电科技、鼎龙股份；退出：*ST卓然、双环传动、景嘉微、荣盛石化、铖昌科技
2023-12-31 新进：中微公司、保隆科技、华统股份、安集科技；退出：菲利华、长电科技
进出盈亏评估
新进收益=进入当季末→下一季末；退出评价=上一季末→当季末（涨=错失，跌=规避）。为报告层近似，非精确交易归因。
| 阶段 | 类型 | 名称 | 权重% | 区间收益% | 评价 |
|---|---|---|---|---|---|
| 2023-03-31→2023-06-30 | 新进 | 铖昌科技 | 0.21 | -5.13 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2023-03-31→2023-06-30 | 新进 | 雅克科技 | 0.28 | -11.36 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2023-03-31→2023-06-30 | 新进 | 双环传动 | 0.26 | -21.54 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2023-03-31→2023-06-30 | 新进 | 荣盛石化 | 0.22 | 2.32 | 新进正确·小幅盈利 |
| 2023-03-31→2023-06-30 | 新进 | 万润股份 | 0.43 | -0.86 | 新进偏误·小幅亏损 |
| 2023-03-31→2023-06-30 | 新进 | 菲利华 | 0.24 | -8.05 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2023-03-31→2023-06-30 | 新进 | 景嘉微 | 0.31 | -9.89 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2023-03-31→2023-06-30 | 新进 | 华能国际 | 0.3 | -15.01 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2023-03-31→2023-06-30 | 新进 | 新澳股份 | 0.57 | 7.72 | 新进正确·显著盈利 |
| 2023-03-31→2023-06-30 | 新进 | *ST卓然 | 0.24 | -34.97 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2023-03-31→2023-06-30 | 退出 | 五粮液 | 0.49 | -16.97 | 退出正确·规避亏损 |
| 2023-03-31→2023-06-30 | 退出 | 招商蛇口 | 0.43 | -4.33 | 退出尚可·小幅规避 |
| 2023-03-31→2023-06-30 | 退出 | 周大生 | 0.92 | 12.25 | 退出偏早·错失盈利 |
| 2023-03-31→2023-06-30 | 退出 | 新乳业 | 0.68 | -11.69 | 退出正确·规避亏损 |
| 2023-03-31→2023-06-30 | 退出 | 安科生物 | 0.62 | -9.5 | 退出正确·规避亏损 |
| 2023-03-31→2023-06-30 | 退出 | 东富龙 | 0.45 | -15.62 | 退出正确·规避亏损 |
| 2023-03-31→2023-06-30 | 退出 | 深信服 | 0.62 | -23.46 | 退出正确·规避亏损 |
| 2023-03-31→2023-06-30 | 退出 | 中国海油 | 0.45 | 6.34 | 退出偏早·错失盈利 |
| 2023-03-31→2023-06-30 | 退出 | 中国平安 | 0.57 | 1.75 | 退出偏早·小幅错失 |
| 2023-03-31→2023-06-30 | 退出 | 芯海科技 | 0.55 | -32.6 | 退出正确·规避亏损 |
| 2023-06-30→2023-09-30 | 新进 | 鼎龙股份 | 0.37 | 15.46 | 新进正确·显著盈利 |
| 2023-06-30→2023-09-30 | 新进 | 长电科技 | 0.39 | -2.1 | 新进偏误·小幅亏损 |
| 2023-06-30→2023-09-30 | 新进 | 圣泉集团 | 0.51 | -3.53 | 新进偏误·小幅亏损 |
| 2023-06-30→2023-09-30 | 退出 | 铖昌科技 | 0.21 | -5.13 | 退出正确·规避亏损 |
| 2023-06-30→2023-09-30 | 退出 | 双环传动 | 0.26 | -21.54 | 退出正确·规避亏损 |
| 2023-06-30→2023-09-30 | 退出 | 荣盛石化 | 0.22 | 2.32 | 退出偏早·小幅错失 |
| 2023-06-30→2023-09-30 | 退出 | 景嘉微 | 0.31 | -9.89 | 退出正确·规避亏损 |
| 2023-06-30→2023-09-30 | 退出 | *ST卓然 | 0.24 | -34.97 | 退出正确·规避亏损 |
| 2023-09-30→2023-12-31 | 新进 | 华统股份 | 0.38 | 1.92 | 新进正确·小幅盈利 |
| 2023-09-30→2023-12-31 | 新进 | 保隆科技 | 0.41 | -19.22 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2023-09-30→2023-12-31 | 新进 | 中微公司 | 0.53 | -2.8 | 新进偏误·小幅亏损 |
| 2023-09-30→2023-12-31 | 新进 | 安集科技 | 0.39 | -14.47 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2023-09-30→2023-12-31 | 退出 | 菲利华 | 0.38 | -19.19 | 退出正确·规避亏损 |
| 2023-09-30→2023-12-31 | 退出 | 长电科技 | 0.39 | -2.1 | 退出尚可·小幅规避 |
汇总：新进 盈/亏 4/13；退出 规避/错失 13/4。
年度评论为报告层解读，不参与星级计算。