富国金安均衡精选混合C

一、投资风格总览

在 曹文俊（014058）担任 富国金安均衡精选混合C 基金经理期间（2021-12-14 至 至今），定期报告所披露的重仓与行业配置显示，其操作风格倾向于：高换手、制造+科技导向、偏小盘成长。
任期内前十大重仓占净值比例均值约 35.7613%，持股集中度 均值约 0.0147，反映组合在个股层面的集中程度。
近若干报告期前十大名单平均换手约 72.6%，显示调仓节奏偏积极。
股票仓位（季报口径）均值约 83.9%。

二、行业配置脉络

以下行业占比来自基金季报披露的行业配置，按报告期梳理配置重心变化（非实时持仓）：
• 2024-12-31：制造业 69.89%；金融业 1.97%；文化、体育和娱乐业 1.38%。
• 2025-03-31：制造业 59.89%；采矿业 4.29%；教育 1.07%。
• 2025-06-30：制造业 43.07%；采矿业 10.08%；信息传输、软件和信息技术服务业 4.53%。
• 2025-09-30：制造业 52.21%；采矿业 9.0%；交通运输、仓储和邮政业 1.7%。
• 2025-12-31：制造业 57.14%；采矿业 10.78%；交通运输、仓储和邮政业 1.84%。
• 2026-03-31：制造业 60.44%；金融业 7.45%；采矿业 5.0%。
从 2024-06-30 到 2026-03-31，第一大行业由 制造业（63.68%） 变为 制造业（60.44%）。

三、重仓股剖析

最新可用报告期为 2026-03-31，前十大重仓如下：
• 英科医疗（300677）占净值 5.76%，较上季 仓位不变。
• 潜能恒信（300191）占净值 4.92%，较上季 仓位不变。
• 宁德时代（300750）占净值 4.48%，较上季 仓位不变。
• 艾罗能源（688717）占净值 3.45%，较上季 仓位不变。
• 新产业（300832）占净值 3.23%，较上季 仓位不变。
• 德业股份（605117）占净值 3.14%，较上季 仓位不变。
• 森麒麟（002984）占净值 2.97%，较上季 减仓。
• 中际旭创（300308）占净值 2.91%，较上季 减仓。
上述十只占净值合计 30.86%，持股集中度 为 0.0127。

四、调仓与交易特征

各报告期前十大换手（名单变动比例）依次为：66.7%、75.0%、50.0%、80.0%、87.5%、61.5%、87.5%。
对应新进入前十大个股数量：5、6、2、7、6、5、6 只，体现季度间换手的强度。
最近一季变动较大的标的包括：
• 森麒麟（002984）减仓，占净值 2.97%（2026-03-31）。
• 中际旭创（300308）减仓，占净值 2.91%（2026-03-31）。

五、风格稳定性

任期平均 持股集中度 约 0.0147，结合 Top10 权重均值，组合在个股层面集中度中等。
主题一致性方面：宽基/混合无单一行业主题，仅展示行业分布，不做严重错配判定
在可获得的季报序列内，未发现名称主题与行业配置严重背离的显著信号；仍须结合更长时间序列综合判断。

六、与任期业绩的对照（描述性）

以下仅为任期内复权净值回报与上述持仓特征的并列描述，不构成因果推断，不参与星级计算。
自 2021-12-14 至 2026-07-06（净值截止），该段任期回报约 -7.68%（复权净值口径）。
同期组合呈现较高换手，说明经理在任期内通过较频繁的季度调仓尝试适应市场结构；回报与调仓节奏是否匹配，需结合更长周期与同类比较。

解读基于基金定期报告披露的重仓股与行业配置，不代表对未来持仓的承诺；投资风格不参与易天富星级计算。