野村东方国际渼成多策略2号集合资产管理计划
(SLR241)集合理财混合型
0.5490
0.22%+0.0012
单位净值 [2026-02-11]
0.5490
累计净值 [2026-02-11]
- 最近一月：-1.29%
- 最近一季：4.23%
- 最近半年：2.35%
- 今年以来：4.08%
- 最近一年：4.08%
- 最近两年：50.08%
- 最近三年：-10.60%
- 成立以来：-45.10%
- 成立日期：---
- 基金经理：施大洋,肖令君
- 产品类型：券商集合理财
- 管理公司：野村东方国际证券
基本信息
| 基金简称 | 野村东方国际渼成多策略2号集合资产管理计划 | 基金全称 | 野村东方国际渼成多策略2号 |
|---|---|---|---|
| 基金代码 | SLR241 | 成立日期 | --- |
| 基金总份额(亿份) | -- | 基金规模(亿元) | -- |
| 基金管理人 | 野村东方国际证券有限公司 | 基金托管人 | 招商银行股份有限公司 |
| 基金经理 | 施大洋 肖令君 | 运作方式 | 券商集合理财 |
| 基金类型 | 混合型 | 二级分类 | -- |
| 最低参与金额(元) | --- | 最低赎回份额(份) | --- |
| 基金比较基准 | 5% | ||
| 开放日 | --- | ||
| 投资目标 | 精选、灵活配置资产,力求组合净值稳健增长。 | ||
| 投资风格 | 非限定性 | ||
| 投资范围 | (1)权益类:包括国内依法发行上市的股票(含一级、二级市场,中小板、创业板、 科创板及其他监管机构核准上市的股票)、公开募集股票型证券投资基金、公开 募集混合型证券投资基金等;(2)固定收益类资产:指依法在银行间市场和/或交易所市场上市交易的国债、中央 银行票据、地方政府债券、政府支持机构债券、金融债券(含政策性金融债)、 企业债券、公司债券(含可转换公司债券、可交换公司债券、项目收益债、非 公开发行公司债)、中期票据、短期融资券、超短期融资券、非公开定向债务融 资工具、国际机构债券、私募类债券,公开募集债券型证券投资基金,以及用 于现金管理的货币市场基金、同业存单、现金、银行存款等,债券逆回购;(3)金融衍生品类资产:指依法在交易所市场交易的股指期货、国债期货;(4)债券正回购。 | ||
| 投资策略 | 本计划基于对中国经济和A股市场长期看好的基本判断,采用自上而下的资产配置与自下而上的选股相结合的策略,构建投资组合。本集合计划审慎判断市场整体估值水平和行业景气度,甄选优质成长个股,匹配组合的整体估值水平与市场风险收益比,通过持有来获取时间价值,实现投资目标。(1)股票投资策略自上而下的资产配置策略:根据宏观经济、政策环境、资金供求、市场估值水平以及.i经济运行周期的变化,进行积极的战略性大类资产配置。大类资产配置过程中重点把握:对宏观经济总量与结构发展趋势以及宏观经济指标的分析判断;全方位的行业景气度研究和比较;对股票、债券市场性价比和隐含报酬率的评估、分析等因素;ii个股选择策略:管理人秉承价值投资理念,深入分析企业的内在价值增长潜力,识别公司长期增长的驱动因素,把握公司的可持续竞争优势。主要投资对象为行业竞争格局不断改善、财务基础稳固、竞争优势确定以及具备持续增长潜力的公司。利用SWOT和波特五力模型,从行业环境、竞争格局、内外部压力、财务指标、公司治理等多个方面,对公司进行投资价值评估,制定相应策略;iii左侧交易、逆向投资的交易策略:本计划以绝对收益为投资导向,不追随市场情绪,严格按照既定投资框架选择标的,秉承价值投资理念,讲求每一笔投资的性价比和风险收益比。根据市场、个股状况和资金供求水平,采用逆向投资、低估买入持有、高估卖出等交易策略,围绕企业的内在价值进行布局,力争企业赚取长期增长以及市场错误定价的收益;iv对于IPO打新、港股、海外存托凭证投资等证券类别,本计划将在深入研究的基础上,通过定性分析、定量分析等方式,筛选相应的存托凭证投资标的,力求控制风险、实现收益。(2)固定收益类资产投资策略债券投资策略:本计划将依据宏观经济发展态势、央行货币政策以及债券市场供需情况来判断短期利率走势,并以此为基础进行债券类属配置、调整债券组合久期。主要考察的因素有:GDP增长率、CPI、货币供应增长率及利率政策、信贷政策等。个券选择方面,管理人将在充分考虑债券到期收益率、流动性指标和信用风险级别的基础上,选择合适的品种进入债券池。到期收益率是评价债券投资价值的基本指标,本计划将选择同久期品种中到期收益率排名靠前的债券。考察流劢性指标时,本计划将选择买卖价差小、交易量大、换手率高等流动性较好的品种进行投资。考察信用风险评级时,央票、国债与金融债视为无信用风险品种;对于企业债和公司债,管理人将重点分析发行人的债务结构、盈利状况、现金流状况以及募集资金投向对发行人未来财务状况的影响,同时结合对担保人信用等级的评估,以确定债券的信用风险,回避高风险品种。ii货币市场基金投资策略:本计划通过分析货币市场基金的业绩、规模、流动性(赎回到帐时间)、基金经理的从业经验等指标来挑选合适的品种作为投资标的。从收益性考虑,本计划将优先投资过往业绩较好、基金经理从业经验丰富的货币市场基金,同时通过持续跟踪投资标的运行状况,以适时动态调整投资组合。从流通性考虑,本计划将优先投资规模较大、赎回到帐时间较短的货币市场基金,同时采取分散投资策略,避免大规模退出时触发基金巨额退出条款。iii债券型证券投资基金投资策略:本计划将投资市场上的纯债基金和一级债基。对开放式基金,本计划将主要从基金历史业绩、管理团队稳定性、基金规模以及基金资产投资组合四个方面进行考察,力求分享优秀基金管理人的投资成果。对于封闭式基金,本计划还将重点考察基金到期日和折价率,以获取封闭式基金价值回归带来的收益。vii回购策略:资产管理计划在基础组合的基础上,使用基础组合持有的债券进行回购融入短期资金滚动操作,投资于收益率高于融资成本的其它获利机会。viii可转/交债投资策略:管理人将积极把握新上市可交换债券的申购收益、二级市场机会以及偏股型和平衡型可交换债的战略结构性投资机遇,适度把握可交换债券回售、赎回、修正相关条款博弈变化所带来的投资机会及套利机会,选择具有吸引力标的进行配置。本计划投资股指期货的主要目的是回避市场风险和实施套利策略。故股指期货空头的合约价 值主要与股票组合的多头价值相对应。管理人通过动态管理股指期货合约数量,以萃取相应股 票组合的超额收益或获取低风险套利收益。另外,管理人在控制风险的前提下也会进行少量的 投机交易,以更好地提高产品收益。(5)期权投资策略本计划投资期权的主要目的是回避市场风险和实施套利策略。期权套利是一个较为标准的投资策略,牵涉到同时买卖不同的认购期权、认沽期权、以及对应的现货或期货。管理人通过匹配期权组合价值与现货(或期货)组合价值来构造一个无风险投资组合,在到期日或更早赚取其中价差。另外,管理人在控制风险的前提下也会进行少量的投机交易,以更好地提高产品收益。(6)存托凭证投资策略本计划将积极关注、深入分析并论证存托凭证的投资机会,通过综合分析行业景气度、行业竞争格局、公司基本面、公司治理状况、公司估值水平、公司业务持续性和盈利确定性等多方面因素,并结合市场未来走势等判断,精选存托凭证。(7)现金管理策略在确定总体流动性要求的基础上,结合不同类型货币市场工具的流动性和预期收益水平、银行存款的期限、债券逆回购的预期收益率来确定现金类资产的配置,并定期对现金类资产组合平均剩余期限以及投资品种比例进行适当调整。 | ||