鹏华弘盛混合C 2015年重仓选股年度评论
年度摘要
鹏华弘盛混合C 2015年选股以积极行业轮动为主：Top10平均权重约1.48%，四季平均换手约100.0%。2015 年调仓：新进 9 笔（2 盈 / 7 亏）；退出 10 笔（规避 10 / 错失 0）。
风格判定
持仓风格
| 维度 | 结论 |
|---|
| 主风格 | 行业轮动 |
| 次风格 | 混合 |
| 平均 Top10 权重 | 1.4800% |
| 平均换手 | 100.0000% |
| 持股集中度 | 0.0001 |
风险收益指标（综合）
该自然年暂无滚动评级数据（v2 评星自 2025 年起；历史年仅保留持仓透视）
雷达三轴（同类分位 0–100）
该自然年暂无雷达测评数据
主题簇配置（四季）
行业配置
年初行业重心落在 非银金融、传媒。
09月 末换仓：退出 ST雪发、万润股份、北京文化、国泰海通。
市场热点与行业配置
DeepSeek/AI算力基础设施、人形机器人/高端制造 仅作辅助。以下为各热点在四季中的落地节奏：
DeepSeek/AI算力基础设施：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。
人形机器人/高端制造：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。
黄金/有色资源：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。
新能源分化：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。
行业配置（四季）
| 行业 | 06月 | 09月 | 12月 | 变化 |
|---|
| 电力设备 | 0.1% | 0.0% | 0.48% | +0.38 |
| 环保 | 0.0% | 0.0% | 0.48% | +0.48 |
| 医药生物 | 0.05% | 0.0% | 0.3% | +0.25 |
| 计算机 | 0.0% | 0.0% | 0.22% | +0.22 |
| 基础化工 | 0.0% | 0.0% | 0.14% | +0.14 |
| 银行 | 0.0% | 0.0% | 0.1% | +0.10 |
| 食品饮料 | 0.0% | 0.0% | 0.03% | +0.03 |
| 机械设备 | 0.04% | 0.0% | 0.0% | -0.04 |
| 有色金属 | 0.04% | 0.0% | 0.0% | -0.04 |
| 商贸零售 | 0.04% | 0.0% | 0.0% | -0.04 |
| 电子 | 0.16% | 0.0% | 0.0% | -0.16 |
| 交通运输 | 0.03% | 0.0% | 0.0% | -0.03 |
| 非银金融 | 0.58% | 0.0% | 0.0% | -0.58 |
| 传媒 | 0.18% | 0.0% | 0.0% | -0.18 |
2025 热点对照
| 热点 | 06月 | 09月 | 12月 | 变化 | 方向 | 代表持仓 |
|---|
| DeepSeek/AI算力基础设施 | 0% | 0% | 0% | +0.00 | 辅助配置 | — |
| 人形机器人/高端制造 | 0% | 0% | 0% | +0.00 | 辅助配置 | — |
| 黄金/有色资源 | 0% | 0% | 0% | +0.00 | 辅助配置 | — |
| 新能源分化 | 0% | 0% | 0% | +0.00 | 辅助配置 | — |
季度流转
2015-06-30 新进：—；退出：—
2015-09-30 新进：—；退出：ST雪发、万润股份、北京文化、国泰海通、小商品城、广生堂、瑞凌股份、通达动力、金雷股份、银邦股份
2015-12-31 新进：—；退出：—
进出盈亏评估
新进收益=进入当季末→下一季末；退出评价=上一季末→当季末（涨=错失，跌=规避）。为报告层近似，非精确交易归因。
| 阶段 | 类型 | 名称 | 权重% | 区间收益% | 评价 |
|---|
| 2015-06-30→2015-09-30 | 退出 | 北京文化 | 0.18 | -21.33 | 退出正确·规避亏损 |
| 2015-06-30→2015-09-30 | 退出 | ST雪发 | 0.03 | -4.36 | 退出尚可·小幅规避 |
| 2015-06-30→2015-09-30 | 退出 | 通达动力 | 0.03 | -47.6 | 退出正确·规避亏损 |
| 2015-06-30→2015-09-30 | 退出 | 万润股份 | 0.16 | 0.0 | 退出尚可·小幅规避 |
| 2015-06-30→2015-09-30 | 退出 | 瑞凌股份 | 0.04 | -65.86 | 退出正确·规避亏损 |
| 2015-06-30→2015-09-30 | 退出 | 银邦股份 | 0.04 | -46.89 | 退出正确·规避亏损 |
| 2015-06-30→2015-09-30 | 退出 | 广生堂 | 0.05 | -59.17 | 退出正确·规避亏损 |
| 2015-06-30→2015-09-30 | 退出 | 金雷股份 | 0.07 | -38.04 | 退出正确·规避亏损 |
| 2015-06-30→2015-09-30 | 退出 | 小商品城 | 0.04 | -50.65 | 退出正确·规避亏损 |
| 2015-06-30→2015-09-30 | 退出 | 国泰海通 | 0.58 | -45.84 | 退出正确·规避亏损 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 新进 | 法尔胜 | 0.34 | -41.32 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 新进 | 天翔退 | 0.14 | -5.47 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 新进 | 广生堂 | 0.3 | -28.1 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 新进 | 金雷股份 | 0.48 | -12.31 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 新进 | 中科创达 | 0.03 | 37.83 | 新进正确·显著盈利 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 新进 | 浦发银行 | 0.1 | -1.86 | 新进偏误·小幅亏损 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 新进 | 湘邮科技 | 0.15 | -7.18 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 新进 | 梅花生物 | 0.14 | 0.0 | 新进偏误·小幅亏损 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 新进 | 思维列控 | 0.04 | 10.55 | 新进正确·显著盈利 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 新进 | 桃李面包 | 0.03 | -14.87 | 新进偏误·显著亏损 |
汇总：新进 盈/亏 2/7；退出 规避/错失 10/0。
年度评论为报告层解读，不参与星级计算。