基本信息
| 基金简称 | 宏源金之宝 | 基金全称 | 宏源金之宝 |
|---|---|---|---|
| 基金代码 | S00112 | 成立日期 | 2010-08-23 |
| 基金总份额(亿份) | -- | 基金规模(亿元) | -- |
| 基金管理人 | 申万宏源证券有限公司 | 基金托管人 | 中国建设银行股份有限公司 |
| 基金经理 | 王延明 | 运作方式 | 券商集合理财 |
| 基金类型 | 其他 | 二级分类 | -- |
| 最低参与金额(元) | --- | 最低赎回份额(份) | --- |
| 基金比较基准 | --- | ||
| 开放日 | --- | ||
| 投资目标 | 本集合计划以获取长期稳定收益为目标,以证券投资基金为投资重点,通过深入研究,准确研判市场趋势,在对众多基金管理公司及其产品业绩的跟踪分析和评价基础上,优选管理能力强、投资风格稳健的证券投资基金进行主动投资,做好资产配置,构建以优质基金及股票为主的投资组合,谋求集合计划最大限度的增值。 | ||
| 投资风格 | 非限定性 | ||
| 投资范围 | (1)国内依法公开发行的各类证券投资基金,包括封闭式基金和开放式基金(包含ETF和LOF及QDII);(2)股票,包括二级市场投资、新股申购、定向增发、中小板及创业板投资等;(3)固定收益证券,包括国债、央行票据、金融债、企业债、公司债、可转债、短期融资券、资产支持受益凭证等;(4)现金类资产,包括银行存款、3个月内到期的政府债券、期限在7天内的债券逆回购等;(5)权证。 | ||
| 投资策略 | 本集合计划采取自上而下的资产配置策略与自下而上的精选具体证券相结合、价值投资与时机抉择相结合的投资策略。1.资产配置策略在资产配置层面,采用专业的投资理念和分析方法,以系统化的研究为基础,通过对各类证券投资基金的合理配置获取稳定收益。同时结合新股申购、权益类资产投资等,在维持资产流动性、严格控制投资风险的前提下,取得相对较高的资产组合投资收益水平。本集合计划的投资范围主要包括证券投资基金、优质股票资产投资、新股申购以及中国证监会允许投资的其他金融工具。2.开放式基金投资策略对开放式基金(包含ETF、LOF及QDII)的选择,我们将主要使用宏源证券自己开发的基金评价系统对基金管理公司及其所管理的基金进行评级,坚持从研究基金价值及风险入手,采用定性分析与定量分析相结合的方法,按照自上而下和自下而上相结合的原则,悉心选择管理规范、业绩优良的基金管理公司管理的新老基金,并充分利用ETF的套利功能,把握市场波动带来的盈利机会,增强组合的收益并有效防范风险。3.封闭式基金投资策略在封闭式基金投资方面,重点考察基金的折价率和剩余期限,通过买入并持有高折价率及高分红预期的基金,根据市场波动情况把握波段机会,以获取封闭式基金高折价带来的收益。4.股票投资策略本集合计划对于股票投资分为以下三个步骤,首先,以全球市场为参照,选择具有可比性的时段和市场,运用PE、PB、PEG、EV/EBITDA等相对估值方法,分析确定合理的估值区间,给出中国市场当前估值的折溢价水平。其次,在相对估值分析的基础上,由研究员通过实地调研、财务分析及量化估值等方法,结合中国市场特点,对公司盈利的持续性、稳定性、增长性以及资本回报率进行深入研究,对折溢价进行调整和修正,寻找那些盈利增长和盈利恢复被低估的个股加入股票池。最后,投资主办人以股票池作为依据,通过权重配置的调整把握因估值优势产生的投资机会。5.普通债券投资策略普通债券投资过程中,期限配置对于组合的风险收益特征起主导作用。以基本面分析为基础,实现对债券组合期限结构的积极配置,构建优化的资产组合。6.可转换债券投资策略本计划可转换债券资产投资策略为:选取债/股性适中和基本面良好的可转债,同时通过对发行人转股意愿的分析,重点把握个券的选择,把握获利机会。7.权证投资策略权证投资策略作为收益增强和对冲股票投资风险的手段,不是本计划的主要投资对象。权证投资基于数量化分析寻找权证投资机会,以获取低风险增强收益,权证投资过程应注重投资风险并采取严格的风险控制措施。8.一级市场申购策略根据当时市场状况和资金面情况,合理估算一级市场发行价格、中签率、申购收益率等,择机参与申购,增强组合投资收益。 | ||