基本信息
基金简称 第一创业聚善增利1号FOF集合资产管理计划 基金全称 第一创业聚善增利1号FOF
基金代码 STY377 成立日期 ---
基金总份额(亿份) -- 基金规模(亿元) --
基金管理人 第一创业证券股份有限公司 基金托管人 ---
基金经理 --- 运作方式 券商集合理财
基金类型 FOF 二级分类 --
最低参与金额(元) --- 最低赎回份额(份) ---
基金比较基准 5.1%
开放日 ---
投资目标 在有效控制投资风险的前提下,争取本计划财产的保值增值,为委托人谋求稳定的投资回报。
投资风格 限定性
投资范围 (1)资产管理产品:公募证券投资基金(含货币市场基金)、证券公司集合资产管理计划、基金公司及基金公司子公司集合资产管理计划、期货公司及期货公司子公司集合资产管理计划、在基金业协会备案的私募基金管理人发行的私募证券投资基金、银行非保本理财产品及其他金融监管部门批准或备案发行的资产管理产品;
(2)现金类资产:现金、各类银行存款(包括银行活期存款、银行同业存款、银行定期存款和银行协议存款等各类存款、不含结构性存款)、货币市场基金、债券逆回购;
(3)权益类资产:国内依法发行并在证券交易所交易的股票(含主板、中小板、创业板、科创板及其他经中国证监会核准/注册上市的A股股票,含且不限于二级市场股票、新股发行、股票增发等,不含北京证券交易所的股票)、沪港股票市场交易互联互通机制允许买卖的规定范围内的香港联合交易所上市的股票(“沪港通标的股票”)、深港股票市场交易互联互通机制允许买卖的规定范围内的香港联合交易所市场的股票(“深港通标的股票”)。
投资策略 1、资产配置策略本集合计划在严格控制风险的基础上,通过对全球经济形势、中国经济发展(包括宏观经济运行周期、财政及货币政策、资金供需情况)、证券市场估值水平等的研判,动态调整计划大类资产的投资比例,力争为本计划资产获取稳健回报。2、资产管理产品投资管理策略本计划根据宏观经济运行情况及投资风格表现制定资产配置策略,选聘市场上投资管理能力优秀、投资风格清晰、投资收益稳定的管理人,投资于上述管理人成立的资产管理计划、私募证券投资基金等资产管理产品,并对管理人的投资业绩进行评估及管理。(1)子基金筛选对全市场的管理人进行分析研究,采用漏斗式,逐层深入的方式进行筛选,通过实地尽调、业绩归因分析、策略甄别建立等方式筛选出优质子基金管理人及符合本产品投资策略的资产管理产品。(2)子基金策略介绍本计划拟投资的资产管理产品策略包括但不限于债券投资策略,股票中性策略、股票多头策略、指数増强策咯等。具体策略介绍如下:1)债券投资策略债券投资策略的核心是利用管理人较强的宏观经济与债券研究能力,特别是对短期融资券、公司债等信用债品种的投资研究能力,以买入持有到期持有策略为主,结合运用久期策略及收益率曲线策略等构造产品债券组合,力争达到产品债券组合安全性与收益性的统一。2)股票中性策略股票中性策略采用股指期货空头、融券、期权等手段,与股票多头进行对冲,其目的是获取与市场走势不相关的选股收益。股票中性策略运作会受股指期货的升贴水幅度、股票市场的波动率、股票市场的成交量等因素影响。3)股票多头策略通过挑选优秀的个股,以战胜市场指数为目标。4)指数增强策略指数增强策略是基于大量市场数据,运用统计学规律及人工智能算法构建并不断选代策略模型,筛选出可以稳定超越指数表现的股票,建立一篮子股票组合,同时在统一的策略架构下进行多策略的有机叠加,通过差异化的策略配置,优化策略组合收益风险比,获取长期稳定的超额收益,实现基金资产长期稳定的增值。3、现金及准现金类资产投资策略现金及准现金类资产包含银行存款、货币市场基金、现金(包括结算备付金)等。本计划将在确定总体流动性要求的基础上,结合不同类型货币市场工具的流动性和货币市场预期收益水平、银行存款的期限来确定现金类资产的配置,并定期对现金类资产组合平均剩余期限以及投资品种比例进行适当调整。4、投资管理人自身管理的其他资产管理计划策略综合考虑管理人自身债券投资能力、管理人自身管理产品绩效情况及投资管理人自身管理产品费用减免情况,管理人自身管理的其他资产管理计划将作为本计划的重点投资对象。管理人可能将本计划部分或全部资产投资于管理人自身管理的其他资产管理产品。5、股票投资策略多种理念方式精选个股,通过企业价值的快速成长或重新估值实现投资资产的增值。深入研究,对企业、行业的发展脉络进行全方位的分析,对上市公司业绩尤其是业绩的质量进行分析,基于对上市公司的业绩质量、成长性与投资价值的综合权衡,选出中长期持续增长或未来阶段性高速增长且价值被低估的优质企业作为投资对象。在深入研究基本面的基础上,坚持价值投资理念,准确把提投资机会,不为短期波动影响。挑选那些业务模式简单,比较容易看得明白,具有很强的优势地位和竞争力,又有很好的管理团队,历史记录中也一直很优秀的企业,长期投资,耐心持有等待其价值的持续稳定增加。保持逆向思维,战略关注周期性行业的拐点机会,受到突然打击的优秀企业的逆向机会,熊市末牛市初的系统性机会等。跟踪因并购重组、整体上市、增发等各类特殊原因而产生的具有较高确定性收益的股票投资机会,或获取该事件产生的低风险稳定收益,如具有现金选择权的并购套利等。管理人将密切关注当前已经实施定向增发,且还处于锁定期的上市公司,当二级市场股价跌破定向增发价时,综合考察定向增发数量、发行对象、公司大股东参与定向增发的情况、剩余锁定期限、定向增发目的等因素,深入了解发行人的行业背景、市场地位、盈利能力等,并结合当前市场环境,择机买入并在解禁日临近或解禁后再择机卖出,以获取破发回补的收益。6、行业主题精选策略以基本面趋势为核心,结合改策预期,从高股息、高成长、稳定盈利、边际改善、业绩反转等维度选择有中期投资价值的行业和主题,通过ETF、行业主题基金及股票组合等形式进行投资,以获取长期、稳健收益为目标。以上内容为管理人对于本计划全部或部分投资品种相应投资策略的阐述,不构成对于本计划投资范围、投资比例及限制的补充,也不构成管理人的承诺。