东方睿鑫热点挖掘混合C
(001121)公募混合型2015 自然年 · 重仓透视
东方睿鑫热点挖掘混合C 2015年重仓选股年度评论
年度摘要
东方睿鑫热点挖掘混合C 2015年选股以均衡混合配置为主：Top10平均权重约45.3%，四季平均换手约78.7%。四季度新进Top10：*ST中天、*ST高升、ST新华锦、东软集团、德奥退。2015 年调仓：新进 13 笔（7 盈 / 6 亏）；退出 13 笔（规避 6 / 错失 7）。
风格判定
持仓风格
| 维度 | 结论 |
|---|---|
| 主风格 | 集中押注 |
| 次风格 | 混合 |
| 平均 Top10 权重 | 45.3000% |
| 平均换手 | 78.7000% |
| 持股集中度 | 0.0260 |
风险收益指标（综合）
该自然年暂无滚动评级数据（v2 评星自 2025 年起；历史年仅保留持仓透视）
雷达三轴（同类分位 0–100）
该自然年暂无雷达测评数据
主题簇配置（四季）
行业配置
全年行业配置围绕 房地产 与 家用电器 两条主线展开：房地产 持仓占比由 0% 调整至 4.17%，家用电器 由 0% 至 4.14%，整体偏成长制造，而非传统消费防御。
09月 通信行业持仓占比从 0% 升至 4.84%，为年内最突出的行业加仓节点。09月 末换仓：新进 光线传媒、华业资本、嘉宝集团、奥飞动漫，退出 *ST大立、华数传媒、华测检测、华特达因。12月 再平衡：新进 *ST中天、*ST高升、ST新华锦、东软集团，退出 光线传媒、华业资本、嘉宝集团、四维图新，兼有获利兑现与方向试探。
年内已基本清退 汽车、国防军工、医药生物 等方向；净加仓 房地产(+4.17pp)、通信(+3.2pp)、家用电器(+4.14pp)；净降配 汽车(-5.07pp)、社会服务(-10.9pp)、计算机(-4.93pp)。
市场热点与行业配置
DeepSeek/AI算力基础设施、人形机器人/高端制造 仅作辅助。以下为各热点在四季中的落地节奏：
DeepSeek/AI算力基础设施：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。
人形机器人/高端制造：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。
黄金/有色资源：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。
新能源分化：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。
| 主题 | Q1 | Q4 | 变化 |
|---|
行业配置（四季）
| 行业 | 06月 | 09月 | 12月 | 变化 |
|---|---|---|---|---|
| 传媒 | 12.13% | 11.67% | 5.8% | -6.33 |
| 房地产 | 0.0% | 2.95% | 4.17% | +4.17 |
| 家用电器 | 0.0% | 0.0% | 4.14% | +4.14 |
| 计算机 | 8.72% | 2.5% | 3.79% | -4.93 |
| 电子 | 0.0% | 0.0% | 3.57% | +3.57 |
| 纺织服饰 | 0.0% | 0.0% | 3.3% | +3.30 |
| 通信 | 0.0% | 4.84% | 3.2% | +3.20 |
| 社会服务 | 13.92% | 0.0% | 3.02% | -10.90 |
| 汽车 | 5.07% | 0.0% | 0.0% | -5.07 |
| 国防军工 | 7.73% | 3.32% | 0.0% | -7.73 |
| 医药生物 | 14.76% | 5.48% | 0.0% | -14.76 |
2025 热点对照
| 热点 | 06月 | 09月 | 12月 | 变化 | 方向 | 代表持仓 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| DeepSeek/AI算力基础设施 | 0% | 0% | 0% | +0.00 | 辅助配置 | — |
| 人形机器人/高端制造 | 0% | 0% | 0% | +0.00 | 辅助配置 | — |
| 黄金/有色资源 | 0% | 0% | 0% | +0.00 | 辅助配置 | — |
| 新能源分化 | 0% | 0% | 0% | +0.00 | 辅助配置 | — |
季度流转
2015-06-30 新进：—；退出：—
2015-09-30 新进：光线传媒、华业资本、嘉宝集团、奥飞动漫、烽火通信、蓝鼎控股；退出：*ST大立、华数传媒、华测检测、华特达因、均胜电子、汉得信息
2015-12-31 新进：*ST中天、*ST高升、ST新华锦、东软集团、德奥退、文化退、硕贝德、神城A退、退市华业；退出：光线传媒、华业资本、嘉宝集团、四维图新、奥飞动漫、烽火通信、爱尔眼科、蓝鼎控股、金信诺
进出盈亏评估
新进收益=进入当季末→下一季末；退出评价=上一季末→当季末（涨=错失，跌=规避）。为报告层近似，非精确交易归因。
| 阶段 | 类型 | 名称 | 权重% | 区间收益% | 评价 |
|---|---|---|---|---|---|
| 2015-06-30→2015-09-30 | 新进 | 蓝鼎控股 | 2.38 | 10.0 | 新进正确·显著盈利 |
| 2015-06-30→2015-09-30 | 新进 | 奥飞动漫 | 2.42 | 76.73 | 新进正确·显著盈利 |
| 2015-06-30→2015-09-30 | 新进 | 光线传媒 | 4.0 | 10.19 | 新进正确·显著盈利 |
| 2015-06-30→2015-09-30 | 新进 | 华业资本 | 4.22 | 41.45 | 新进正确·显著盈利 |
| 2015-06-30→2015-09-30 | 新进 | 烽火通信 | 2.46 | 34.04 | 新进正确·显著盈利 |
| 2015-06-30→2015-09-30 | 新进 | 嘉宝集团 | 2.95 | 52.24 | 新进正确·显著盈利 |
| 2015-06-30→2015-09-30 | 退出 | 华数传媒 | 3.68 | -20.07 | 退出正确·规避亏损 |
| 2015-06-30→2015-09-30 | 退出 | 华特达因 | 5.76 | -43.07 | 退出正确·规避亏损 |
| 2015-06-30→2015-09-30 | 退出 | *ST大立 | 3.07 | -47.61 | 退出正确·规避亏损 |
| 2015-06-30→2015-09-30 | 退出 | 华测检测 | 13.92 | -58.32 | 退出正确·规避亏损 |
| 2015-06-30→2015-09-30 | 退出 | 汉得信息 | 3.57 | -36.52 | 退出正确·规避亏损 |
| 2015-06-30→2015-09-30 | 退出 | 均胜电子 | 5.07 | -37.27 | 退出正确·规避亏损 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 新进 | 神城A退 | 3.0 | 0.85 | 新进正确·小幅盈利 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 新进 | *ST中天 | 4.17 | -21.16 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 新进 | 德奥退 | 4.14 | -34.07 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 新进 | 文化退 | 3.02 | -22.84 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 新进 | 硕贝德 | 3.57 | -23.38 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 新进 | 东软集团 | 3.79 | -39.68 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 新进 | ST新华锦 | 3.3 | -40.05 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 退出 | 奥飞动漫 | 2.42 | 76.73 | 退出偏早·错失盈利 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 退出 | 四维图新 | 2.5 | 54.27 | 退出偏早·错失盈利 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 退出 | 爱尔眼科 | 5.48 | 14.25 | 退出偏早·错失盈利 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 退出 | 光线传媒 | 4.0 | 10.19 | 退出偏早·错失盈利 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 退出 | 金信诺 | 3.32 | 61.21 | 退出偏早·错失盈利 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 退出 | 烽火通信 | 2.46 | 34.04 | 退出偏早·错失盈利 |
| 2015-09-30→2015-12-31 | 退出 | 嘉宝集团 | 2.95 | 52.24 | 退出偏早·错失盈利 |
汇总：新进 盈/亏 7/6；退出 规避/错失 6/7。
年度评论为报告层解读，不参与星级计算。