长盛同盛成长优选(LOF)

长盛同盛成长优选(LOF) 2015年重仓选股年度评论

年度摘要

长盛同盛成长优选(LOF) 2015年选股以积极行业轮动为主：Top10平均权重约34.7%，四季平均换手约86.5%。四季度新进Top10：*ST万方、华控赛格、奥飞娱乐、新文退、欣旺达。2015 年调仓：新进 22 笔（6 盈 / 16 亏）；退出 23 笔（规避 13 / 错失 10）。

风格判定

持仓风格

风险收益指标（综合）

该自然年暂无滚动评级数据（v2 评星自 2025 年起；历史年仅保留持仓透视）

雷达三轴（同类分位 0–100）

该自然年暂无雷达测评数据

主题簇配置（四季）

行业配置

全年行业配置围绕 传媒 与 国防军工 两条主线展开：传媒 持仓占比由 0% 调整至 8.31%，国防军工 由 0% 至 5.14%，整体偏成长制造，而非传统消费防御。

Q2 汽车行业持仓占比从 0% 升至 7.89%，为年内最突出的行业加仓节点。Q2 末换仓：新进 中通客车、北新建材、清新环境、猛狮退，退出 东源电器、众生药业、利亚德、湖北能源。Q3 再平衡：新进 *ST华赛、东方能源、京新药业、国兴地产，退出 兴业银行、武钢股份、海得控制、清新环境，兼有获利兑现与方向试探。Q4 末新进 *ST万方、华控赛格、奥飞娱乐、新文退，退出 *ST华赛、东方能源、中通客车、京新药业，持仓进一步向龙头集中。

年内已基本清退 机械设备、电子、银行 等方向；净加仓 国防军工(+5.14pp)、传媒(+8.31pp)、通信(+2.7pp)；净降配 机械设备(-4.39pp)、电子(-3.31pp)、银行(-3.91pp)。

市场热点与行业配置

DeepSeek/AI算力基础设施、人形机器人/高端制造 仅作辅助。以下为各热点在四季中的落地节奏：

DeepSeek/AI算力基础设施：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

人形机器人/高端制造：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

黄金/有色资源：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

新能源分化：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

行业配置（四季）

2025 热点对照

季度流转

2015-03-31 新进：—；退出：—

2015-06-30 新进：中通客车、北新建材、清新环境、猛狮退、电投产融、老白干酒、长安汽车；退出：东源电器、众生药业、利亚德、湖北能源、碧水源、老板电器、英特集团

2015-09-30 新进：*ST华赛、东方能源、京新药业、国兴地产、国轩高科、多氟多、天龙集团、长江电力；退出：兴业银行、武钢股份、海得控制、清新环境、猛狮退、电投产融、老白干酒、长安汽车

2015-12-31 新进：*ST万方、华控赛格、奥飞娱乐、新文退、欣旺达、浙江震元、海兰信、海能达、百纳千成、赣锋锂业；退出：*ST华赛、东方能源、中通客车、京新药业、北新建材、国兴地产、国轩高科、多氟多、天龙集团、长江电力

进出盈亏评估

新进收益=进入当季末→下一季末；退出评价=上一季末→当季末（涨=错失，跌=规避）。为报告层近似，非精确交易归因。

汇总：新进 盈/亏 6/16；退出 规避/错失 13/10。

年度评论为报告层解读，不参与星级计算。