嘉实安益混合C 2021年重仓选股年度评论
年度摘要
嘉实安益混合C 2021年选股以积极行业轮动为主：Top10平均权重约3.94%，四季平均换手约100.0%。2021 年调仓：新进 17 笔（4 盈 / 13 亏）；退出 10 笔（规避 9 / 错失 1）。
风格判定
持仓风格
| 维度 | 结论 |
|---|
| 主风格 | 行业轮动 |
| 次风格 | 混合 |
| 平均 Top10 权重 | 3.9400% |
| 平均换手 | 100.0000% |
| 持股集中度 | 0.0003 |
风险收益指标（综合）
该自然年暂无滚动评级数据（v2 评星自 2025 年起；历史年仅保留持仓透视）
雷达三轴（同类分位 0–100）
该自然年暂无雷达测评数据
主题簇配置（四季）
行业配置
年初行业重心落在 分散配置。
Q3 再平衡：退出 兴业银行、创世纪、工商银行、康德莱，兼有获利兑现与方向试探。
市场热点与行业配置
DeepSeek/AI算力基础设施、人形机器人/高端制造 仅作辅助。以下为各热点在四季中的落地节奏：
DeepSeek/AI算力基础设施：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。
人形机器人/高端制造：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。
黄金/有色资源：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。
新能源分化：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。
行业配置（四季）
| 行业 | Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | 变化 |
|---|
| 建筑装饰 | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 1.38% | +1.38 |
| 银行 | 0.0% | 2.32% | 0.0% | 1.19% | +1.19 |
| 基础化工 | 0.0% | 0.56% | 0.0% | 0.62% | +0.62 |
| 公用事业 | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.02% | +0.02 |
| 机械设备 | 0.0% | 0.52% | 0.0% | 0.0% | +0.00 |
| 美容护理 | 0.0% | 0.3% | 0.0% | 0.0% | +0.00 |
| 医药生物 | 0.0% | 0.93% | 0.0% | 0.0% | +0.00 |
| 汽车 | 0.0% | 0.04% | 0.0% | 0.0% | +0.00 |
2025 热点对照
| 热点 | Q1 | Q2 | Q3 | Q4 | 变化 | 方向 | 代表持仓 |
|---|
| DeepSeek/AI算力基础设施 | 0% | 0% | 0% | 0% | +0.00 | 辅助配置 | — |
| 人形机器人/高端制造 | 0% | 0% | 0% | 0% | +0.00 | 辅助配置 | — |
| 黄金/有色资源 | 0% | 0% | 0% | 0% | +0.00 | 辅助配置 | — |
| 新能源分化 | 0% | 0% | 0% | 0% | +0.00 | 辅助配置 | — |
季度流转
2021-03-31 新进：—；退出：—
2021-06-30 新进：—；退出：—
2021-09-30 新进：—；退出：兴业银行、创世纪、工商银行、康德莱、扬农化工、招商银行、星宇股份、智飞生物、水羊股份、金能科技
2021-12-31 新进：—；退出：—
进出盈亏评估
新进收益=进入当季末→下一季末；退出评价=上一季末→当季末（涨=错失，跌=规避）。为报告层近似，非精确交易归因。
| 阶段 | 类型 | 名称 | 权重% | 区间收益% | 评价 |
|---|
| 2021-03-31→2021-06-30 | 新进 | 创世纪 | 0.52 | 41.74 | 新进正确·显著盈利 |
| 2021-03-31→2021-06-30 | 新进 | 智飞生物 | 0.88 | -14.86 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2021-03-31→2021-06-30 | 新进 | 水羊股份 | 0.3 | -18.1 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2021-03-31→2021-06-30 | 新进 | 招商银行 | 1.1 | -6.9 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2021-03-31→2021-06-30 | 新进 | 扬农化工 | 0.53 | -6.19 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2021-03-31→2021-06-30 | 新进 | 兴业银行 | 0.49 | -10.95 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2021-03-31→2021-06-30 | 新进 | 工商银行 | 0.73 | -9.86 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2021-03-31→2021-06-30 | 新进 | 星宇股份 | 0.04 | -19.81 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2021-03-31→2021-06-30 | 新进 | 金能科技 | 0.03 | -6.2 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2021-03-31→2021-06-30 | 新进 | 康德莱 | 0.05 | -15.38 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2021-06-30→2021-09-30 | 退出 | 创世纪 | 0.52 | 41.74 | 退出偏早·错失盈利 |
| 2021-06-30→2021-09-30 | 退出 | 智飞生物 | 0.88 | -14.86 | 退出正确·规避亏损 |
| 2021-06-30→2021-09-30 | 退出 | 水羊股份 | 0.3 | -18.1 | 退出正确·规避亏损 |
| 2021-06-30→2021-09-30 | 退出 | 招商银行 | 1.1 | -6.9 | 退出正确·规避亏损 |
| 2021-06-30→2021-09-30 | 退出 | 扬农化工 | 0.53 | -6.19 | 退出正确·规避亏损 |
| 2021-06-30→2021-09-30 | 退出 | 兴业银行 | 0.49 | -10.95 | 退出正确·规避亏损 |
| 2021-06-30→2021-09-30 | 退出 | 工商银行 | 0.73 | -9.86 | 退出正确·规避亏损 |
| 2021-06-30→2021-09-30 | 退出 | 星宇股份 | 0.04 | -19.81 | 退出正确·规避亏损 |
| 2021-06-30→2021-09-30 | 退出 | 金能科技 | 0.03 | -6.2 | 退出正确·规避亏损 |
| 2021-06-30→2021-09-30 | 退出 | 康德莱 | 0.05 | -15.38 | 退出正确·规避亏损 |
| 2021-09-30→2021-12-31 | 新进 | 回天新材 | 0.6 | -27.78 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2021-09-30→2021-12-31 | 新进 | 三峡能源 | 0.02 | -18.24 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2021-09-30→2021-12-31 | 新进 | 中国化学 | 0.44 | -19.67 | 新进偏误·显著亏损 |
| 2021-09-30→2021-12-31 | 新进 | 兴业银行 | 0.35 | 8.56 | 新进正确·显著盈利 |
| 2021-09-30→2021-12-31 | 新进 | 工商银行 | 0.84 | 3.02 | 新进正确·小幅盈利 |
| 2021-09-30→2021-12-31 | 新进 | 中国交建 | 0.94 | 10.14 | 新进正确·显著盈利 |
| 2021-09-30→2021-12-31 | 新进 | 金能科技 | 0.02 | -23.74 | 新进偏误·显著亏损 |
汇总：新进 盈/亏 4/13；退出 规避/错失 9/1。
年度评论为报告层解读，不参与星级计算。