英大睿盛C

英大睿盛C 2019年重仓选股年度评论

年度摘要

英大睿盛C 2019年选股以积极行业轮动为主：Top10平均权重约26.55%，四季平均换手约73.67%。四季度新进Top10：万华化学、中信证券、中科创达、乐普医疗、完美世界。2019 年调仓：新进 18 笔（8 盈 / 10 亏）；退出 18 笔（规避 12 / 错失 6）。

风格判定

持仓风格

风险收益指标（综合）

该自然年暂无滚动评级数据（v2 评星自 2025 年起；历史年仅保留持仓透视）

雷达三轴（同类分位 0–100）

该自然年暂无雷达测评数据

主题簇配置（四季）

行业配置

全年行业配置围绕 非银金融 与 基础化工 两条主线展开：非银金融 持仓占比由 6.69% 调整至 7.93%，基础化工 由 0% 至 4.91%，整体偏成长制造，而非传统消费防御。

Q2 银行行业持仓占比从 0% 升至 6.34%，为年内最突出的行业加仓节点。Q2 末换仓：新进 中国中免、华泰证券、国泰海通、工商银行，退出 东方财富、中国国旅、伊利股份、双汇发展。Q3 再平衡：新进 家家悦、恒瑞医药、招商银行、欧普康视，退出 中信证券、中国中免、华泰证券、国泰海通，兼有获利兑现与方向试探。Q4 末新进 万华化学、中信证券、中科创达、乐普医疗，退出 家家悦、工商银行、平安银行、招商银行，持仓进一步向龙头集中。

年内已基本清退 通信、商贸零售、机械设备 等方向；净加仓 医药生物(+4.77pp)、社会服务(+2.51pp)、基础化工(+4.91pp)；净降配 通信(-2.04pp)、商贸零售(-3.02pp)、机械设备(-2.51pp)。

市场热点与行业配置

DeepSeek/AI算力基础设施、人形机器人/高端制造 仅作辅助。以下为各热点在四季中的落地节奏：

DeepSeek/AI算力基础设施：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

人形机器人/高端制造：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

黄金/有色资源：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

新能源分化：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

行业配置（四季）

2025 热点对照

季度流转

2019-03-31 新进：—；退出：—

2019-06-30 新进：中国中免、华泰证券、国泰海通、工商银行、平安银行、深南电路、贵州茅台；退出：东方财富、中国国旅、伊利股份、双汇发展、恒生电子、恒立液压、烽火通信

2019-09-30 新进：家家悦、恒瑞医药、招商银行、欧普康视；退出：中信证券、中国中免、华泰证券、国泰海通

2019-12-31 新进：万华化学、中信证券、中科创达、乐普医疗、完美世界、洛阳钼业、锦江酒店、龙佰集团；退出：家家悦、工商银行、平安银行、招商银行、欧普康视、深南电路、石基信息、贵州茅台

进出盈亏评估

新进收益=进入当季末→下一季末；退出评价=上一季末→当季末（涨=错失，跌=规避）。为报告层近似，非精确交易归因。

汇总：新进 盈/亏 8/10；退出 规避/错失 12/6。

年度评论为报告层解读，不参与星级计算。