泰康金泰3月定开混合

泰康金泰3月定开混合 2026年重仓选股年度评论

年度摘要

泰康金泰3月定开混合 近一年选股以积极行业轮动为主：Top10平均权重约5.05%，四季平均换手约88.43%。期末主题配置集中在：消费/家电/面板(0.0%)、资源/有色(0.0%)、新能源/电力设备(0.0%)。最近一季新进Top10：中国人保、中国人寿、光大银行、太阳纸业、寒武纪。2026 年调仓：新进 19 笔（8 盈 / 11 亏）；退出 19 笔（规避 13 / 错失 6）。

风格判定

持仓风格

风险收益指标（综合）

风险收益指标截至 2026-06-30，滚动测算，与易天富基金评级同源。

雷达三轴（同类分位 0–100）

主题簇配置（四季）

行业配置

年初行业重心落在 电力设备、汽车。

Q2 末换仓：新进 三棵树、中国平安、科达制造、紫金矿业，退出 九号公司、安克创新、杰克科技、海大集团。Q3 再平衡：新进 中国建筑、伊利股份、安井食品、工商银行，退出 三棵树、宁德时代、完美世界、科达制造，兼有获利兑现与方向试探。Q4 末新进 中国人保、中国人寿、光大银行、太阳纸业，退出 中国建筑、安井食品、工商银行、明泰铝业，持仓进一步向龙头集中。

持仓主题

主题配置全年围绕 多元主题 展开，整体风格偏成长产业而非宽基均衡。

市场热点与行业配置

DeepSeek/AI算力基础设施、人形机器人/高端制造 仅作辅助。以下为各热点在四季中的落地节奏：

DeepSeek/AI算力基础设施：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

人形机器人/高端制造：始终为辅助配置，全年维持在 0.45% 附近；主要经由 宁德时代 等行业龙头持仓体现。

黄金/有色资源：始终为辅助配置，全年维持在 0.13% 附近。

新能源分化：始终为辅助配置，全年维持在 0.45% 附近；主要经由 宁德时代 等行业龙头持仓体现。

行业配置（四季）

2026 热点对照

季度流转

2025-09-30 新进：—；退出：—

2025-12-31 新进：三棵树、中国平安、科达制造、紫金矿业、美的集团；退出：九号公司、安克创新、杰克科技、海大集团、电投能源、迈瑞医疗、长城汽车

2026-03-31 新进：中国建筑、伊利股份、安井食品、工商银行、明泰铝业、爱玛科技、福莱特；退出：三棵树、宁德时代、完美世界、科达制造、紫金矿业、美的集团

2026-06-30 新进：中国人保、中国人寿、光大银行、太阳纸业、寒武纪、海康威视、立讯精密；退出：中国建筑、安井食品、工商银行、明泰铝业、爱玛科技、福莱特

进出盈亏评估

新进收益=进入当季末→下一季末；退出评价=上一季末→当季末（涨=错失，跌=规避）。为报告层近似，非精确交易归因。

汇总：新进 盈/亏 8/11；退出 规避/错失 13/6。

年度评论为报告层解读，不参与星级计算。