长盛同德主题混合

长盛同德主题混合 2008年重仓选股年度评论

年度摘要

长盛同德主题混合 2008年选股以积极行业轮动为主：Top10平均权重约27.52%，四季平均换手约60.3%。四季度新进Top10：ST汇洲、九阳股份、保利发展、平安银行、招商地产。2008 年调仓：新进 12 笔（5 盈 / 7 亏）；退出 13 笔（规避 13 / 错失 0）。

风格判定

持仓风格

风险收益指标（综合）

该自然年暂无滚动评级数据（v2 评星自 2025 年起；历史年仅保留持仓透视）

雷达三轴（同类分位 0–100）

该自然年暂无雷达测评数据

主题簇配置（四季）

行业配置

全年以 家用电器 为核心配置方向，持仓占比由 2.23% 调整至 4.5%。

Q2 非银金融行业持仓占比从 0% 升至 6.55%，为年内最突出的行业加仓节点。Q2 末换仓：新进 东方电气、中国太保、中国平安、中国铁建，退出 中国国航、招商银行、格力电器、武钢股份。Q3 再平衡：新进 保利地产、格力电器、深发展A、盘江股份，退出 大秦铁路、太阳纸业、神火股份、长江电力，兼有获利兑现与方向试探。Q4 末新进 ST汇洲、九阳股份、保利发展、平安银行，退出 中国太保、中国平安、中国联通、保利地产，持仓进一步向龙头集中。

年内已基本清退 有色金属、交通运输、通信 等方向；净加仓 机械设备(+2.1pp)、建筑装饰(+3.04pp)、家用电器(+2.27pp)；净降配 有色金属(-2.03pp)、石油石化(-1.8pp)、交通运输(-4.95pp)。

市场热点与行业配置

DeepSeek/AI算力基础设施、人形机器人/高端制造 仅作辅助。以下为各热点在四季中的落地节奏：

DeepSeek/AI算力基础设施：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

人形机器人/高端制造：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

黄金/有色资源：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

新能源分化：始终为辅助配置，全年维持在 0% 附近。

行业配置（四季）

2025 热点对照

季度流转

2008-03-31 新进：—；退出：—

2008-06-30 新进：东方电气、中国太保、中国平安、中国铁建、太阳纸业；退出：中国国航、招商银行、格力电器、武钢股份、深发展A

2008-09-30 新进：保利地产、格力电器、深发展A、盘江股份；退出：大秦铁路、太阳纸业、神火股份、长江电力

2008-12-31 新进：ST汇洲、九阳股份、保利发展、平安银行、招商地产、粤电力A；退出：中国太保、中国平安、中国联通、保利地产、深发展A、盘江股份

进出盈亏评估

新进收益=进入当季末→下一季末；退出评价=上一季末→当季末（涨=错失，跌=规避）。为报告层近似，非精确交易归因。

汇总：新进 盈/亏 5/7；退出 规避/错失 13/0。

年度评论为报告层解读，不参与星级计算。